2022产业互联网发展报告.pdf

亿邦智库产业互联网年度报告亿邦智库2022产业互联网发展报告Industrial Internet Development Report走进产业深处2022年12月28日目录01020403产业互联网赛道总洞察“要素价值型”产业互联网企服机会垂直行业爆发数字化融通机会重点政策领域产业互联网机会-3-基本指引：亿邦产业互联网研究框架基本指引：亿邦产业互联网研究框架亿邦智库跟踪产业实践，连续四年深入一线调研，提出并持续完善亿邦智库产业互联网研究框架，为亿邦产业互联网系列报告建立知识地基，为报告读者提供有持续性、体系化参考。产业数字化依托互联网及数字技术，对产业链供应链上下游进行全链路、全要素、全场景的优化升级，开发利用数据要素，融合构建产业协同竞争力，形成数字化产业体系的过程。产业互联网本质是利用互联网和数字技术贯穿产业链供应链，衔接电子商务、智能制造及要素资源，形成数据智能应用，最终实现产业协同效率和运行质量的双提升。2019起：三类切口短链企业：具备数字化协同能力的生产制造企业或平台中链企业：连接生产制造企业和企业终端用户的数字化供应链服务企业或平台长链企业：通过互联网连接、匹配和协同生产制造资源与C端消费需求的企业或平台2020起：“3+1”范式网络协同智造：工厂数智化、产线柔性化、双向协同数字供应链：B2B数字化连接工厂双能力品牌：智能定制、快反供应链数据智能：企服SaaS的连接价值与数据价值2021起：数字化价值全产业链协同效率2022：整合制造资源的巨大空间全要素生产率提升2022：土地要素的生产及仓配整合全场景服务能力提升2022：供应链场景细分催生新模式新业态释放数字化价值2022起：数据要素开发路径电商驱动：订单在线拉动运营在线，形成数据在线SaaS驱动：运营在线形成数据在线，促进订单在线传感器驱动：设备在线形成数据在线，促进运营或订单在线产业互联网赛道总洞察产业互联网显露抵御不确定性风险的能力。01-5-产业数字化在全球数字经济中的占比上升至产业数字化在全球数字经济中的占比上升至85%85%2021年，全球47个国家数字经济同比名义增长15.6%，高于同期GDP名义增速2.5个百分点；产业数字化作为数字经济发展主引擎，占数字经济比重上升至85%。其中，一二三产业数字经济渗透率较2021年均有提升，三产引领、一二产蓄力薄发的态势延续。380856亿美元全球数字经济增加值规模全球数字经济占GDP比重45%85%全球产业数字化规模全球产业数字化占数字经济比重323728亿美元数据来源：中国信通院全球数字经济白皮书（2022年）全球一二三产数字经济渗透率45.3%第三产业第二产业第一产业2021202024.3%8.6%8.0%24.1%43.9%-6-产业互联网助燃中国数字经济，同比增速位列全球第一产业互联网助燃中国数字经济，同比增速位列全球第一马克尔波特在国家竞争优势一书中提出，经济增长会跨越四个阶段：要素驱动、投资驱动、创新驱动和财富驱动。美国自2008年全球金融危机后重新调整“再工业化”经济发展战略，率先实现工业革命和网络革命成果的融合，迈入数字经济高阶增长。中国数字经济则自消费互联网发轫，向产业链供应链纵深推进，在产业互联网范式之下，中国模式能够同时跨越要素、投资和创新三大阶段，跑出数字经济加速度。2021年，中国数字经济规模以7.1万亿美元蝉联全球第二，体量相当于美国（15.3万亿）的46%，接近德国（2.9万亿）的2.5倍，但同比增速高达31.8%，远超美国（12.6%）、德国（13.2%）。聚焦前沿技术的创新和突破，致力于构建技术壁垒和治理规则立足产业基础并发挥市场优势，有效市场和有为政府相互促进着力于数字技术应用的工业互联网，即先进技术的产业化应用着力于产业链供应链融通的产业互联网，即工业互联网与消费互联网相向而行 依托坚实的现代工业体系和产业基础，以工业互联网深度赋能生产领域；背靠庞大的内需市场，以新技术、新产业、新模式、新业态融通供给两端，充分挖掘市场潜力；将数字经济上升为国家战略，持续完善政策法律体系，构建创新发展制度环境。前瞻部署顶层战略，率先布局数字经济关键领域；重视先进技术研发，持续投入战略、资金、人才巩固数字技术创新优势；发展技术密集型的先进制造业作为经济支柱，以企业联盟为主导推广力量美国致力于确保全球领先地位和数字经济全球竞争力目标；机会在于技术先发优势、高精尖产业、主导权话语权。中国致力于数字技术与实体经济的融合，打开产业链供应链现代化水平提升带来的巨大空间，机会在于产业底蕴、供应链优势和内需市场规模。模式特征实践路径价值导向与机会空间发展基础与动力优势中美数字经济模式对照-7-18.3%12.7%9.8%8.1%4.8%2.5%-5%0%5%10%15%20%21年1-3月 21年1-6月 21年1-9月 21年1-12月 22年1-3月 22年1-6月数据来源：国家统计局、亿邦智库整理产业互联网显露相对稳健的生存发展能力产业互联网显露相对稳健的生存发展能力据国家统计局数据，2022年上半年中国GDP同比增速降至2.5%，较2021年同比下降了10.2个百分点。在整体低迷中，产业互联网充分展现出抵御不确定性的抗风险能力，据不完全统计，13家营收过亿的交易类产业互联网上司公司，有12家2022上半年均实现盈利；而据亿邦智库一线调研反馈，虽然大部分B2B企业增速不及预期，但大都仍在以相对稳健的方式增长。产业互联网正在成为提振行业信心的“强心剂”。部分产业互联网相关上市公司2022上半年财报表现数据来源：上司公司财报，亿邦智库整理2021-2022年中国季度累计GDP同比增速呈现下降趋势公司营业收入（亿元）营收同比增长率归母净利润（亿元）净利同比增长率国联股份278.9598.76%4.2797.70%密尔克卫62.6981.08%3.0465.60%汇通达网络398.9533.09%1.958.00%怡合达11.6437%2.5831.04%齐心集团42.61-5.01%0.852718.69%焦点科技7.27-0.98%1.4311.40%生意宝2.51-14.24%0.1162.15%泰坦科技11.7927.77%0.41-11.30%药易购17.5810.35%0.073-18.18%上海钢联383.1834.93%0.92-19.16%晨光股份84.339.72%5.29%-20.65%咸亨国际7.63-7.10%0.62-33.46%卓尔智联499.310.46%0.00078-99.75%统计样本以B2B交易/数字供应链类产业互联网企业为主-8-数据来源：2022年度亿邦动力产业互联网千峰奖评选企业申报数据亿邦千峰奖数据：亿邦千峰奖数据：行业增长受大环境影响，但中高速增势强韧行业增长受大环境影响，但中高速增势强韧根据2022年度亿邦动力产业互联网千峰奖评选结果，从融资情况上看，55%的申报企业中处于B轮及以前的阶段，仅7.5%的企业已经上市，反映大量的企业还处于成长阶段，潜力将在未来3到5年释放；从经营情况上看，3个“30%增长”（即企业用户增长30%以上、营收增长30%以上、GMV增长30%以上）的企业占比较去年有所下降，反映了大环境影响之下行业整体增长预期不及去年，但中高速增长态势依然强韧。看融资：B轮及之前占比55%看经营：“30%”中高速增长态势强韧55.0%37.5%7.5%B轮及以前C轮至上市前已上市65.0%47.5%81.3%61.3%47.2%41.5%2021年2022年2021年2022年2021年2022年用户增长30%以上的企业占比变化营收增长30%以上的企业占比变化GMV增长30%以上的企业占比变化-9-“VC”“VC”动向：投早、投小、投硬科技动向：投早、投小、投硬科技2022年8月，科技部、财政部联合印发企业技术创新能力提升行动方案（20222023年），引导创投企业投早、投小、投硬科技。事实上，早于政策出台前，受外部环境不确定性影响，资本动作整体节奏放缓，可观察到资本已自发开始调整投资策略，从显性高回报向可持续竞争力倾斜。根据不完全统计，2022年产业互联网领域投融资事件呈投资轮次前移，被投企业估值适中、有硬科技特征的企业比例提升。从投资标的角度，早、小、硬科技企业普遍处于初创阶段，复合型人才集中，侧重价值型创新，转化潜力可期；从产业发展角度看，随着产业互联网纵深推进，新鲜血液持续补充，行业整体蓬勃与初创企业成长相互成就，放大增长。42.5%41.1%50.2%A轮及之前B轮及之前全部轮次融资轮次：B轮及之前占比超六成71.0%62.5%63.8%融资企业估值：5亿以下占比近六成融资企业类型：智能制造与SaaS企业占比超八成SaaS智能制造B2BSaaS智能制造B2B80家112家241家数据来源：IT桔子、2022年产业互联网领域投资事件数据（截至2022.11），亿邦智库整理-10-12资本新偏好：资本新偏好：原研技术、市场验证、深度原研技术、市场验证、深度KnowKnow-howhow、硬核报表、硬核报表随着我国资本市场日趋专业成熟，投资人队伍呈复合多元分化。在产业互联网领域，具有产业背景的投资人，往往能更好地理解技术创新在商业场景中的落地，提高优秀标的命中率的同时，还能基于其丰富的产业知识与行业资源赋能陪跑企业，把控关键发展节点，提升投资成功率与资本回报率。亿邦智库访谈了十数位投资人，尝试总结了产业互联网投资的共性标准：1）是否有原创性技术代表着企业的竞争壁垒；2）是否能够产品化验证商业变现的可行性；3）是否有较长远的方向性愿景可预期的增长空间；4）是否有Know-how型领导者提升经营成功概率。以上共同构建起企业的系统性竞争力，支撑企业成功穿越周期。产业互联网投资评估维度原创性技术有技术壁垒或者项目门槛，或者能够提高技术门槛非纯模式创新具体的产品服务形态具体的应用场景清晰的客户画像小范围验证的商业模式逻辑符合政策大方向，但未必达到政策热点或行业拐点强行业属性的企业必须有最擅长的细分领域，可形成利基市场，并有硬核经营数据可支持有可预期、可拓展的潜在市场机会，且有战略优先级排序深耕行业，理解行业需求，有相关人脉和社会资源积累；创始人/核心团队有vision、愿景以及一定的管理技能，对要做的事思考得比投资人深；团队由不同类型的人才构成，互补能力短板数据来源：亿邦智库投资人调研原研技术构筑护城河团队know-how支撑后继力产品落地验证商业本质方向性愿景抬升天花板技技术产品品市市场团队-11-CICCIC产业孵化成头部企业第二曲线首选产业孵化成头部企业第二曲线首选CIC（Corporate InCubator）产业孵化模式，是指上市公司、产业集团设立公司孵化器，以丰富的产业资源多维度赋能孵化新创公司的一种合作创新机制，具有高能级、高确定性、高灵活性的特点，已成为国内外产业集团第二曲线创新的主流形态，CIC产业孵化是具有明显资本驱动特征的产业资源融通实践。以盛景嘉成等为代表的资本力量也在大力探索推动，当前已有的CIC产业孵化实践可划分为五种具体的类型。模式类型代表企业孵化成果模式特征共性价值1上市公司控股孵化子公司模式国联股份国联股份培育孵化了涂多多、卫多多等多个交易平台子公司，并孵化云工厂业务，实现了三年25倍以上的市值增长。给予运营团队更直接有效的原始股股权激励，还可引入战略或财务投资人，增加子公司独立的资本金的同时分享多方资源。公司孵化器为新创公司提供技术、人才、市场、资金、渠道等资源支持，借此实现产业资源变现最大化、隐性资产最大化和第二曲线创新，财务回报可观。新设公司作为创新主体，拥有独立的商业模式和运营体系，借势产业公司的优质资源和重度服务赋能，创新自主性、灵活性和成功率都得以大大提升，同时低门槛高回报更有利于吸引优秀创新创业团队。2平行公司模式三一集团三一集团已孵化了市值百亿的三一国际和三一重能、IPO估值70亿的树根互联，以及易工品、三一重卡等新经济企业。孵化项目作为上市主体的兄弟平行公司，充分发挥集团隐性资产价值（渠道、客户、产业能力等）的同时，运作更为灵活。3系统性CIC+CVC模式小米生态链小米生态链目前约投资了900家公司，相关产品销售达300亿元，小米可分得毛利的50%。成体系、成建制，对主营业务的帮助大，与公司战略关联度极为紧密，亦能直接提升上市公司市值。4实控人单独设立专门孵化新希望、五星控股新希望培育出的新乳业已上市，另有独角兽公司鲜生活冷链、简爱酸奶等，目前控股孵化企业已经超过了100家。五星控股孵化的汇通达、孩子王都已经成功上市，好享家成为独角兽公司。原业务通过传承二代或出售的形式进行切割，实控人另起炉灶专注探索新领域新，把积累的隐形资产最大化，创业成本低、风险小、成功率高。5赋能参股型孵化Y CombinatorYC累计投资了超过3,500家初创公司，目前估值总和接近1万亿美元。包括Airbnb、DoorDash、Coinbase、Dropbox、Instacart等美股公司。产业公司通过资源、能力、人脉、订单等重度赋能初创企业，在多家公司里占少量股份，实施难度和风险显著小于控股孵化模式，具有更广泛的普适性。数据来源：投资人调研，亿邦智库整理-12-国联资源网工业信息服务平台国联云数字技术服务平台100余个工业行业领域296.06万注册会员企业1000万黄页数据库10000万招投标信息资源基础业务支柱业务支撑业务国联资源网涂多多、卫多多、玻多多、纸多多、肥多多、粮油多多、芯多多、医械多多、新能多多数字工厂、PTD Cloud工业互联网、智慧供应链、直播平台、远程办公、VR平台、云市场商机、会展、咨讯、广告线上商品交易服务：自主电商、第三方电商、SaaS服务数字化技术解决方案和云应用服务49余万注册用户6.73万户月度活跃会员12461个SKU超4万亿规模市场空间累计签约50家云工厂累计落地实施1520家云工厂预计单家云工厂每年贡献收入100500万元业务定位实现载体业务形态隐性资产营业收入复合增长率127.43%归母净利润复合增长率90.77%营业收入增长97.17%归母净利润增长101.57%20192021截至2022年Q3【国联股份国联股份】多曲线协同创新打开增长空间多曲线协同创新打开增长空间国联股份作为“产业互联网第一股”，一直被视作观摩B2B产业互联网的先锋样本。产业互联网的一个典型特征是产业链开创性共享，具体表现为资源、技术能力占优的企业把该部分能力开放出来帮助其他企业共同成长，以共享促共赢，同时也为企业自身在单一赛道容易遭遇发展天花板的难题提供了有效的解决思路。国联股份基于“平台、科技、数据”战略定位，布局形成以国联资源网为基础、多多交易平台为支柱、国联云为支撑的核心业务板块，三大曲线协同创新，支撑过去三年国联股份收入复合增长率超100%。数据来源：上市公司财报，亿邦智库整理平台服务、科技驱动、数据支撑-13-【国联股份国联股份】云工厂数字化体系持续扩容云工厂数字化体系持续扩容2021年，国联股份启动“三年百家云工厂”战略，以多多电商平台订单为驱动，以“前期免费投入、后期按效收费”的数字化方案为纽带，将上下游工厂的生产制造环节接入SaaS系统，以服务倒逼制造企业数字化改造，成为B2B数字化连接工厂的先驱。2022年“云工厂”战略提速，随着国联股份深度嵌入产业链闭环，工业大数据不断积累集成，为同一产业链、供应链和价值链上的数字工厂共构链接创造了条件，国联股份从云工厂向垂直产业工业互联网进化的新体系正在形成。中间数字工厂订单排产数字化生产数字化管理数字化能耗数字化物流数字化质检数字化安全监控数字化设备管理数字化人员定位数字化中间数字工厂上游原材料下游产成品多多电商平台一站式采购交易订单驱动一站式销售数字科技赋能工业大数据指导PTDCloud工业互联网平台产能20%80%关键设备联网率30%70%人工成本10%30%订单交付周期30%60%“云工厂”实践成效：以钛产业链为例-14-【国联股份国联股份】体系化推进工业产业数字化实践体系化推进工业产业数字化实践国联股份从工业电商切入产业数字化，提出以“平台、科技、数据”构建产业数字生态，纵向垂直深耕涂料化工、卫生用品、玻璃、造纸、化肥、粮油等工业品原材料领域，横向拓展从交易到生产全链路全环节，且已先行迈出从实体产业场景向数字产业场景仿真孪生的实质性步伐，逐步构建起具备复合型知识结构、规模化推进能力和有效盈利模式的产业数字化实践体系。01打造“上游原材料平台一站式采购+下游产成品平台一站式销售+数字工厂改造落地实施”云工厂范式，助力工厂提升优质产能和运营效率，降低生产成本；助力行业释放闲散产能，形成产业集群及生产协同；国联按生产吨数收取数字化服务费用，分享价值增益。集成智运平台、云仓平台、数字港区，形成智慧供应链，为多多平台以及上下游客户提供多式联运、网络货运、仓储租赁、仓单融资；为物流公司/个体司机/仓储单位提供车辆定位、油耗管理、保险以及仓储数字化。以PTDCloud工业互联网平台为载体，以工厂数字化为核心，以工程数据为支撑，以交易和订单为驱动，为工厂搭建一站式数字化服务平台。推动实现产业链全链资源能力共享与自动调配，推动实现信息流、订单流、资金流与物流闭环运营。启动“元企”，集成国联产业互联网架构下的数字交易、数字工厂、数字供应链等现实产业场景，进行仿真孪生探索应用，构建数字孪生、数字伴生和数字原生的技术和应用递进体系，提升企业数字化体验，推动工业制造产业模式革新。020304-15-中小企业数字化堵点被产业互联网逐步疏解中小企业数字化堵点被产业互联网逐步疏解我国中小企业量大面广，为我国经济贡献了50%以上的税收、60%以上的GDP、70%以上的技术创新、80%以上的劳动就业，占企业数量超过90%，是中国产业转型跃升的基本盘，却长期面临不想转、不会转、不敢转的数字化转型困局。“十四五”规划明确提出大力推进产业数字化转型，实施中小企业数字化赋能专项行动。产业互联网在为中小企业解决现实困难、赋能加速转型等方面提供了大量有益实践，在可预见的未来，将有越来越多的中小企业被互联、融通，如涓流入海，汇成中国产业数字化浪潮中最活跃的浪花。中小企业数字化现状与堵点产业互联网赋能中小企业生存发展数据来源：中国电子技术标准化研究院，中小企业数字化转型分析报告（2021）1数字化转型认知片面、重视不足大多数中小企业的数字化转型还停留在简单设备联网、数据上网阶段，未能建立起全流程数字化转型理念，对数字化转型带来的收益缺乏真实的感知，导致找不到转型思路和切点，也缺乏动力投入和推进。2数字化转型工具单一、资源匮乏大多数中小企业的转型工具仅限于传统的IT软硬件应用，对最新的数字化应用缺乏获取知识、工具、技术的渠道，更缺乏为之付费的意愿，导致“上云用数”水平较低，难以真正迈出实质的转型步伐。利用产业互联网平台集成规模订单，向链上中小企业输送。利用供应链金融数字风控转化信用数据，降低融资成本，有效对接资金。为中小企业注入订单、资金，解决生存难题提供轻量化、场景化、模块化的数字化工具和开放服务赋能，降低数字化转型门槛的同时能够快速收效，帮助企业迅速跟上发展形势、升级数字化竞争力。为中小企业提供工具、资源，提升转型能力通过产业链数据融通、市场订单对接、供需全链路协同，形成产业共同体，为中小企业提供能力释放与价值创造的舞台，使其真正发挥出国民经济生力军的作用。为中小企业搭建产业融通生态，扩大价值贡献保生存促发展扩价值初级探索阶段7 79 9%应用践行阶段1 12 2%深化应用阶段9 9%-16-竞争格局：大象与穿山甲“水平分工”共生共存竞争格局：大象与穿山甲“水平分工”共生共存亿邦智库提出，现阶段中国产业互联网已形成大象（互联网超级大平台）与穿山甲（穿透产业链的细分垂直平台）水平分工的发展格局。立体的产业大市场呈垂类差异化、分工复杂化、企业行为理性化等特征，大象平台的规模经济惯性、高人力成本和大水漫灌式扩张，使其难以真正钻深、钻透每一条“垂直纵深”的产业巷道，但却在数据、算法算力等核心要素的大规模通用和生产率提升方面不可替代；穿山甲垂类企业拥有专精的产品服务能力、独立的流量获取能力以及丰富的行业积累，能快速穿透产业链建立局部优势。由此，两类主体形成以水平分工（自主独立）为主、垂直分工（整合）为辅的竞合格局，产业链参与者更加丰富，市场主体各自从事擅长的生产经营活动，既有协作也有竞争，合力推动中国产业数字化的车轮向前。网络协同制造数据智能数字供应链双能力品牌超级大平台产业巷道通用底座数据OA云计算金融科技公关物流仓配-16-“要素价值型”产业互联网企服机会“要素价值型”生产者为产业链各环节参与方提供生产经营活动所需的各种生产要素数据要素以及被产业互联网革新的劳动力、土地、资本、技术等传统要素从中分享价值收益。02-18-产业互联网更新生产要素产业互联网更新生产要素我国是第一个从国家层面把数据列为生产要素的国家，产业互联网持续推动数据参与生产、分配和价值创造，是数据要素化的重要驱动力量；另一方面，产业互联网还为土地、资本、技术等传统要素本身的数字化提供了广阔空间。产业互联网驱动数据要素化与要素数据化的相向而行，在具体的产业实践中促使数据要素与传统生产要素共同融入价值创造过程，从而形成新的先进生产力，有效提升全要素生产率。优化生产流程：如智能排产辅助经营决策：如商业智能BI用户需求洞察，如反向定制01.数据参与生产数据有明确产权，可进行利益分配数据的投入产出可被量化数据可以作为资产进行交易、产生收益02.数据参与分配数据产生经济效益，辐射带动企业、产业、城市、国家生产发展数据形成知识，知识普惠人类社会发展03.数据融合带动以土地要素为例，农田里加设摄像头后就成为一个可直播的“数字农场”，除了原来的农作物产出收益，还可获得更可观的粉丝经济等价值分享收益。产业互联网企业牵头建设产业园区，工业用地成为产业数字化载体。A.传统生产要素本身被数字化如，724小时在线的客服机器人“新劳动力”，数字货币等“新资本”；中台、云平台等“新技术”；面向房地产领域开发的社区、社群“新土地”。B.传统生产要素数字化质变产生新的生产要素数据要素化要素数据化数数据据要要素素土土地地要要素素劳动力力要要素素资本本要要素素技技术要要素素-19-产业互联网释放数据要素价值产业互联网释放数据要素价值数据要素化的过程，就是利用数据创造经济效益的过程。原始数据需要转化为有价值的信息、知识，才能在生产、业务、决策、管理等过程中发挥作用。因此，产业互联网释放数据要素价值，有赖于多元参与主体广泛利用云大智区等数字技术，把数据与产业链结合，形成全流程、全场景、全价值链的信息和知识，最终在具体的产业场景中实现全新的价值创造。产业互联网构建数据要素价值实现机制企业内部数据客体数据，是对客观事物的数字化记录或描述，是无序的、未经加工处理的原始素材。可按数据所有权、管理权、使用权、收益权划分多元主体，在实践中应以有能力促进数据集成、加工、交互以产生价值的主体为主导力量。技术工具层底层技术层路径场景价值路径应用步骤研发采购生产供应链物流仓储营销管理金融战略主体云计算数据存储、计算、通信等关键硬件数据算法、工具、解决方案等关键软件大数据人工智能区块链物联网5G产业链上数据产业链外数据公共大数据数据信息知识智慧采集存储传输处理分析展示编制使用-20-数据要素开发路径：电商驱动、数据要素开发路径：电商驱动、SaaSSaaS驱动、传感器驱动驱动、传感器驱动亿邦智库在调研中发现，产业互联网驱动数据要素价值释放，必须要有一个具体的抓手，才能拉动散落在产业链各环节的数据上线，上线后才能启动后续集成、加工、交互等一系列进程。由此，亿邦总结出数据要素开发的三条路径，分别是电商驱动、SaaS驱动和传感器驱动。业务应用层数据处理层设备在线生产/运营在线订单在线数据在线数据在线数据在线数据集成数据加工数据交互数据应用流向电商驱动订单在线，订单在线拉动生产/运营在线，形成数据在线SaaS驱动运营在线，运营在线形成数据在线，促进订单在线设备在线形成数据在线，促进运营在线和订单在线电商商驱动-25S Sa aa aS S驱动-25传感感器器驱动-25-21-“要素价值型”“要素价值型”企业基本分型企业基本分型受制于发展阶段、技术能力、开发成本等企业个体差异，海量数据湮没在产业链各个环节。这种空有宝山不得用的局面正在被“要素价值型”新型生产者所化解。“要素价值型”生产者为产业链各环节参与方提供生产经营活动所需的各种生产要素，包括数据要素以及被产业互联网革新的劳动力、土地、资本、技术等传统要素，并从中分享价值收益。作为数字经济的核心生产要素，数据要素天然具有高流动、泛在链接、深度融通的特征，可与其他传统要素直接结合产生价值倍增效应。因此，“要素价值型”生产者不再泾渭分明，往往以单一优势生产要素切入数据流通链路，再纳入并改造其他生产要素，从而为产业链各方提供新生产要素，创造综合价值效益。“新技术”以数字技术为引擎，创造新型应用场景或改造传统产业场景，实现产业链降本增效与协同创新，推动产业数字化。主要业态：云计算、大数据、物联网、人工智能、区块链、5G核心盈利：技术服务费/数据服务费代表企业：华为云、阿里云、腾讯云“新土地”以土地要素为改革对象，构建土地之上的数字空间，基于线上线下融合创新扩充土地要素的作用范围与收益空间。主要业态：数字园区、智慧城市、元宇宙核心盈利：土地使用权产生的直接收益；孪生空间范围内的业务性收益代表企业：积微物联、龙腾云创、致景科技“新资本”以资本要素为改革对象，改造资本循环模式，重构社会信用内涵与评价模式，提高资本流动效益与普惠范围。主要业态：供应链金融、融资租赁核心盈利：资本流动收益；数据作为资本参与交易产生的收益代表企业：明心数科、蚂蚁数科“新劳动力”以提升劳动力产出为导向，利用人工智能、AR/VR等技术创造新型劳动力，重构劳动分工，解放人类脑力贡献。主要业态：智能机器人、自动驾驶、AI医疗等核心盈利：新型劳动力载体的购买或租赁收益代表企业：深兰科技、斯坦德机器人基于开源、共享、协同集成产业数据；利用产业互联网对数据进行挖掘，创造全新的数据要素价值；通过把数据与其他生产要素结合，创造乘法倍增效应，提高全要素生产率。数据要素生产者.-22-云计算增长承压，头部厂商深化布局“产业云”云计算增长承压，头部厂商深化布局“产业云”云计算是实现数据流通、算力普惠的技术底层，直接作用于生产要素更新与全要素生产率提升。2022年上半年，我国云计算市场维持公有云主力牵引增长，公有云市场规模达到165.8亿美元，其中IaaS+PaaS整体较2021年同比下滑18%。受宏观经济增长动力不足等影响，消费互联网对公有云市场的贡献度持续下降，公有云服务商开始寻求多元化高质量发展。以阿里云、华为云、腾讯云等为代表的国内头部云厂商，在完成以技术布局、数字产业创新为特征的上半场落子后，凭借各自对实体产业的理解与积累，率先进入以生态布局、产业数字化赋能为特征的下半场角逐，具体表现为以产业集群为着力点，通过布局“产业云”深入产业端数字化改造。中国公有云细分市场增长情况与市场份额TOP5头部云厂商深化“产业云”布局数据来源：IDC，中国公有云服务市场（2022上半年）跟踪阿里云依托“ET工业大脑”平台，集聚江苏省内30家信息服务企业技术能力，为300家制造企业提供系统解决方案服务，推动大中小企业的合作从简单的技术传递向可交易、可协作的服务生态转变。现已在全国34个城市部署落地60个阿里云创新中心孵化基地。华为云结合自身技术研发积累与制造领域数字化实践经验，创新打造出华为云工业物联、数据使能、工业智能中枢、智能制造云平台（IMC）等核心技术产品与解决方案，实现对制造企业从连接、驱动、数据到一站式信息服务的全面赋能。现已在全国布局建设了150多个赋能云创新中心。腾讯云以腾讯云启产业生态平台为载体，涵盖产业生态投资、产业加速器、产业生态培训、产业基地四大引擎，打通腾讯B端技术、产品、平台能力以及C端场景，为政务、医疗、工业、零售、交通、金融等行业的数字化升级发挥助力。目前已有超200种云产品，超90种行业解决方案。IaaSPaaSIaaS+PaaS27.3%47.5%45.4%53.9%30.7%48.7%202220211阿里巴巴33.5%2华为11.1%4中国电信9.4%3腾讯10.7%5AWS9%-23-产业云助推产数融合，加速数据要素价值转化产业云助推产数融合，加速数据要素价值转化产业云是基于云基础设施，整合产业生态资源，提供数据技术、行业解决方案以及产业实践服务的产业赋能平台，其核心理念是通过资源整合与能力开放，打通数字产业和实体产业壁垒，充分发挥我国产业海量数据和丰富应用场景优势，实现“输血”与“造血”并举，为产业链供应链创新优化、协同发展提供不竭数字动力。产业云自提出至今，经历了从云服务商主导数字产业孵化培育，到拓展垂直产业领域数字化转型，再到跨行业协同生态化运营的阶段性变迁，已形成相对成熟的数字化使能体系架构，服务能力和覆盖范围持续扩大，带动产业数字化、数字产业化深度融合。资料来源：中国信息通信研究院产业提质增效：为产业集群导入技术能力和生态伙伴，解决关键技术问题，提升产业集群数字技术应用整体水平，提高全要素生产效率。产业高效协同：构建“研产供销服”多链、多企协同应用场景，以数据流打通产业链堵点、断点，带动资源配置优化、协作效率提升、融资和运营成本降低。数字产业生态构建：基于区域发展实际，有针对性地导入、孵化和培育云大物智区等高新技术企业，完善区域产业生态，构筑区域发展新优势。产业融合创新：助力区域集聚创新要素、完善协同创新体制机制、构建创新生态，促进技术融合应用创新和成果转化，实现产业链价值链向高端延伸。产业集集群群云云服服务架架构构繁繁荣荣数数字字产业生生态支支撑撑产业多多阶段段数数字字转型型助助推推产业生生态伙伙伴伴集集聚聚装备制造智慧钢铁智慧教育生物医药联合创新技术使能创业创新商业赋能人才培养联合解决方案数字化转型数字产业孵化产业峰会产教融合行业标杆打造智能化升级双创大赛资源对接人才培养与孵化产业协同基础技术供应链数字化协同能力AI质检AI诊断AI识别物联网大数据大数据区块链开发平台智能升级生态服务数字化转型诊断服务全链条专家服务开发者创新服务数字人才培养服务智慧注塑公有云基础设施行行业应用用平平台台运运营服服务核核心心技技术能能力力释放产业数字化倍增效应促进产业链延链补链强链-24-【华为云华为云】全栈云能力，浇筑产业数字化基础设施全栈云能力，浇筑产业数字化基础设施监控摄像头工业机器人无人机原材料杆塔雷达数控机床温度传感烟雾传感煤气表油温传感电子钢铁装备水泥汽车石化化工煤矿CAXMESAPSSCMERP价值创造流生产制造流产品生命周期流供应物流销售 研发 设计 仿真维护工艺优化工艺质检过程控制F5GWi-Fi 65G以太IoTIPv6+云化工业软件OICT数字底座智能业务引擎工业云平台AI使能云化工业软件：携手伙伴共建工业软件 打造云平台“黑土地”，汇聚云化工业软件工业云平台：一切即服务 经验即服务，技术即服务，基础设施即服务智能业务引擎：现场、产线、工厂业务使能 融合工业边缘：RTOS+超融合+边缘物联/控制/AI软件OICT数字底座：ICT与OT融合，数字化基础设施 先进工业网络：确定性传输、分布式软总线企业数字化转型，既需要考虑原有传统业务的云化，还需要基于云平台结合各种新技术开发分布式创新应用，因此需要功能全面、配置灵活和持续演进的全栈云平台，从芯片、硬件、软件、解决方案等各个层面提供数字化转型支撑。在头部云厂商中，华为云以全栈能力著称，率先完成从芯片到数据中心、从硬件到软件、从IT基础设施到云服务、从边缘计算到云计算的资源集结，形成以开放为基础的芯、端、管、云协同的生态，为推动数字科技与传统产业深度融合持续提供数字基建赋能。-25-B企业数据空间A企业数据空间数据提供者 采集数据数据消费者 数据&策略传输 在线使用执行策略 授予策略A公司内部数据源场景1：点对点交换数据使用控制数据使用控制B企业数据空间A企业数据空间数据提供者 采集数据数据消费者 数据&策略传输 在线使用执行策略 授予策略A公司内部数据源场景2：公共市场交换数据使用控制数据使用控制 定义资产公共数据市场数据Owner 审批申请 申请订阅 查询资产元数据EDS应用场景【华为云华为云】EDSEDS数据交换空间解锁数据安全流通数据交换空间解锁数据安全流通产业链数据公共服务平台华为工业云平台工业数据交换空间EDS管理Console（企业注册、资产上下架、策略管理、合约签订、数据空间管理）使用策略控制中心数据资产管理认证中心审计中心行业SAAS生态行业SAAS生态聚合SAAS生态行业SAAS生态电子信息行业公共数据高端装备行业公共数据服装行业公共数据行业SAAS生态电子信息产业集群高端装备产业集群服装产业集群电子信息行业平台运营商高端装备行业平台运营商服装行业平台运营商服装行业平台运营商辐射产业集群华为云立足30年ICT行业技术经验与To B基因，集成华为工业云平台、产业链数据公共服务平台群及行业平台创新网，已覆盖电子、高端装备、制造汽车、服装等15+产业集群，赋能2万家制造企业数字化转型。值得关注的是，华为基于自身的实践，通过EDS数据交换空间对数据进行精细化管控，实现了数据主权的有效保护与数据要素的安全流通，极大推动了产业链数据价值的释放变现，成为数据要素化进程中的有益示范。-26-0%5%10%15%20%25%30%35%201020112012201320142015201620172018201920202021企业上云用云新周期，企业上云用云新周期，SaaSSaaS价值感知更显著价值感知更显著在数字化转型内驱和国家政策引导的双重动力下，中国企业十年间上云翻五倍，企业上云用云的价值认知随实践持续深化。其中，SaaS因其轻量化、灵活性、可扩展性和按需付费等优势显露应用优势与发展潜力，企业通过接入SaaS服务主动掌握数据和业务以应对不确定性的需求持续释放，SaaS市场继续稳步发展，2021年市场规模达到370.4 亿元，随着政策指引转向深度上云用云新周期，预计SaaS未来数年有望随着数字化转型重启增长态势，而 IaaS与PaaS的高速增长也对SaaS的规模化应用形成正向促进。中国企业上云用云进程阶段特征与SaaS价值感知变化概念导入期应用探索期以电信运营商提供基础云服务IaaS为牵引，企业IT上云；传统软件服务商开始转型Saas。应用层云服务大范围、小切口冲击企业IT系统，SaaS产品创新蓬勃，资本下场催生原生SaaS爆发。深化整合期粘合IaaS与SaaS的PaaS服务开始发力，云服务一体化趋于完善，SaaS应用的稳定性、标准化、灵活性提升，朝向产业化、场景化细分。资料来源：T研究，数据截至2021年10月提升IT支撑能力便利内外部资源共享业务连接与一体化管理提升响应效率，改善客户体验扩大产品服务组合与收入来源智能化运营重构业务流程与作业方式重构产业链上下游关系商业模式创新-27-中国中国SaaSSaaS困局：困局：大企业须定制，“小微”付续费弱，突破在“中型”大企业须定制，“小微”付续费弱，突破在“中型”2021年SaaS上市企业大幅增长，一度将行业估值水位推向高点，2022年却集体遭遇估值“腰斩”，来自一级市场的观点普遍认为，这是刨除线上办公需求爆发等非常态因素后的“估值矫正”，并不会因此动摇对SaaS赛道的信心。SaaS估值的衡量标准主要包括毛利率、销售效率与营收增长三大指标。但受制于大中小企业客户需求和能力分化、用户付费教育难推动、以及SaaS产品与创新能力不足等多重困局，中国SaaS迟迟未能走出一条通往高估值的发展路径。产品力 技术门槛 差异化切入点 标准化程度、规模化程度 销售，服务，运营等人力投入 销售管理费用占毛利比 可重复收入占比（续费率）市场营销投入 正确的商业模式+强运营 营收绝对增长的历史数据 赛道空间 增长成本健康度（CAC与CRC等）SaaS化收费模式SaaS理想估值