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海富通股票证券投资基金 2010 年第一季度报告-1-海富通股票证券投资基金海富通股票证券投资基金海富通股票证券投资基金海富通股票证券投资基金 2010201020102010 年第一季度报告年第一季度报告年第一季度报告年第一季度报告 2010201020102010 年年年年 3 3 3 3 月月月月 31313131 日日日日 基金管理人基金管理人基金管理人基金管理人：海富通基金管理有限公司海富通基金管理有限公司海富通基金管理有限公司海富通基金管理有限公司 基金托管人基金托管人基金托管人基金托管人：中国银行股份有限公司中国银行股份有限公司中国银行股份有限公司中国银行股份有限公司 报告送出日期报告送出日期报告送出日期报告送出日期：2010201020102010 年年年年 4 4 4 4 月月月月 20202020 日日日日 海富通股票证券投资基金 2010 年第一季度报告-2-1 1 1 1 重要提示重要提示重要提示重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2010 年 4 月 19 日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。本报告中的财务资料未经审计。本报告期为 2010 年 1 月 1 日起至 2010 年 3 月 31 日止。2 2 2 2 基金产品概况基金产品概况基金产品概况基金产品概况 基金简称 海富通股票 基金主代码 519005 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2005 年 7 月 29 日 报告期末基金份额总额 6,843,344,017.07 份 投资目标 精选景气行业和积极主动精选股票投资相结合，分享中国经济高速成长的成果，谋求基金资产的长期最大化增值。投资策略 本基金采用双层次的投资策略：第一层次主要通过对股票市场的系统性风险进行分析，确定股票和现金资产的配置比例；第二层次主要是通过对行业景气循环和个股的研究，精选适合本投资组合风险收益特征的股票。业绩比较基准 80MSCI China A20上证国债 风险收益特征 本基金属于证券投资基金中较高风险、较高收益的股票型基金产品.基金管理人 海富通基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 3 3 3 3 主要财务指标和基金净值表现主要财务指标和基金净值表现主要财务指标和基金净值表现主要财务指标和基金净值表现 海富通股票证券投资基金 2010 年第一季度报告-3-3.1 3.1 3.1 3.1 主要财务指标主要财务指标主要财务指标主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期（2010 年 1 月 1 日至 2010 年 3 月 31 日）1.本期已实现收益 18,629,527.97 2.本期利润-57,580,598.24 3.加权平均基金份额本期利润-0.0084 4.期末基金资产净值 4,930,926,275.22 5.期末基金份额净值 0.721 注:（1）所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。（2）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。3.2 3.2 3.2 3.2 基金净值表现基金净值表现基金净值表现基金净值表现 3.2.1 3.2.1 3.2.1 3.2.1 本报告期本报告期本报告期本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 净值增长率 净值增长率标准差 业绩比较基准收益率 业绩比较基准收益率标准差-过去三个月-1.10%1.26%-3.79%1.03%2.69%0.23%3.2.23.2.23.2.23.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较比较比较比较 海富通股票累计份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图 海富通股票证券投资基金 2010 年第一季度报告-4-注：1、按基金合同规定，本基金自基金合同生效起 6 个月内为建仓期。本基金自 2007 年 8 月 22 日至 2007 年 11 月 23 日为持续营销后建仓期。建仓期满至今本基金的各项投资比例已达到基金合同有关投资范围的规定，即股票资产 70-95%，一年期以内的国家债券和现金的比例不低于 5。同时满足第 14章（七）有关投资组合限制的各项比例要求。2、本基金的历任基金经理分别为陈洪,任职时间为 2005 年 7 月至 2006 年 9 月；郑拓，任职时间为 2005年 7 月至 2007 年 3 月；蒋征，任职时间为 2007 年 1 月至 2009 年 1 月。4 4 4 4 管理人报告管理人报告管理人报告管理人报告 4.1 4.1 4.1 4.1 基金经理基金经理基金经理基金经理（或基金经理小组或基金经理小组或基金经理小组或基金经理小组）简介简介简介简介 任本基金的基金经理期限 姓名 职务 任职日期 离任日期 证券从业年限 说明 陈绍胜 本基金的基金经理；海富通领先成长股票基金基金经2009 年 1 月12 日-19 年 中国国籍，博士，持有基金从业人员资格证书。历任香港英皇金融集团外汇投资经理、原上海万国证券公司证券分析师、海通证券交易总部投资经理。拥有中国证券业协会基金从业人员资格证书。2003 年 4月至 2004 年 2 月任海富通基金管理有限海富通股票证券投资基金 2010 年第一季度报告-5-理 公司股票分析师、策略分析师，2004 年 3月至 2009 年 1 月任海富通收益增长混合基金基金经理，2009 年 1 月起任海富通股票基金基金经理，2009 年 4 月起兼任海富通领先成长股票基金基金经理。注：1、对基金的首任基金经理，其任职日期指基金合同生效日，离任日期指公司做出决定之日；非首任基金经理，其任职日期和离任日期均指公司做出决定之日。2、证券从业年限的计算标准：自参加证券行业的相关工作开始计算。4.24.24.24.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人认真遵循中华人民共和国证券投资基金法及其他有关法律法规、基金合同的规定，本着诚实信用、勤勉尽职的原则管理和运用基金资产，没有发生损害基金份额持有人利益的行为。4.34.34.34.3 公平交易专项说明公平交易专项说明公平交易专项说明公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 公司自成立以来，就建立了公平交易制度，并通过系统控制和事前、事中、事后的监控确保公平交易制度的执行。中国证监会于 2008 年 3 月 20 日颁布了证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见，公司根据该指导意见的具体要求，已完善现有的业务流程，建立了公平交易监控系统，进行定期监控，以切实保护投资者的合法权益。4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较 根据本基金合同，公司旗下无投资风格与本基金相似的其他基金。4.3.3 异常交易行为的专项说明 本报告期内，未发现本基金进行可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。4.44.44.44.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明报告期内基金的投资策略和业绩表现说明报告期内基金的投资策略和业绩表现说明报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 海富通股票证券投资基金 2010 年第一季度报告-6-2010 年第一季度，A 股市场并没有因为国内经济的持续复苏而出现大幅上涨的行情。中国央行两次提高存款准备金率，商业银行新增贷款增速趋于平稳，宏观政策的紧缩程度大大超过了市场的预期。上证指数在一月出现明显下跌后，进入了窄幅震荡的格局。虽然股指期货、融资融券即将出台，但大小盘风格转换仍然没有完成，大盘股表现欠佳，而区域经济、科技等主题投资则成为局部的热点，受到投资者的追捧。报告期内本基金无论在股票仓位上还是组合结构上都发生了一些变化。首先，在股票仓位上，本基金将高仓位策略调整为中等仓位策略。其次，在组合结构上，本基金将原来进攻型组合调整为偏防御型组合，超配了医药、食品饮料、化工。这种调整主要是考虑到，经济初步复苏之后通胀可能会抬头，信贷政策可能会进一步从紧的趋势。4.4.2 报告期内基金的业绩表现 本报告期内，本基金净值增长率为-1.10，同期业绩比较基准收益率为-3.79，基金净值跑赢业绩比较基准 2.69 个百分点。展望未来，我们认为国内宏观经济景气已经出现过热倾向，2010 年第一季度可能成为中国经济增长的一个短期高点。尽管我们非常看好中国经济的中长期增长潜力，但是随着经济景气的继续扩张和通货膨胀率的上升，2010 年第二季度市场对于宏观经济政策的紧缩预期将可能会变为现实。我们预计未来三到六个月里，央行将会启动加息和人民币升值政策，同时，中央对稳定房价的决心也是前所未有。另一方面，在投资刺激政策逐步退出的同时，国家对新兴战略产业和消费市场的政策支持和补贴力度仍在不断加强。另外，出口形势特别是电子科技类产品的出口形势也显著好于预期。基于上述判断，在 2010 年第二季度，本基金将适度减少中小市值股票的配置比例，继续增持新型战略产业、消费升级板块和景气复苏产业。5 5 5 5 投资组合报投资组合报投资组合报投资组合报告告告告 5.15.15.15.1 报告期末基金资产组合情况报告期末基金资产组合情况报告期末基金资产组合情况报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元）占基金总资产的比例(%)1 权益投资 4,402,626,437.7188.83 其中：股票 4,402,626,437.7188.83 海富通股票证券投资基金 2010 年第一季度报告-7-2 固定收益投资 9,123,954.400.18 其中：债券 9,123,954.400.18 资产支持证券-3 金融衍生品投资-4 买入返售金融资产-其中：买断式回购的买入返售金融资产-5 银行存款和结算备付金合计 454,380,232.399.17 6 其他资产 90,161,938.161.82 7 合计 4,956,292,562.66100.00 5.2 5.2 5.2 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合报告期末按行业分类的股票投资组合报告期末按行业分类的股票投资组合报告期末按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元）占基金资产净值比例(%)A 农、林、牧、渔业 9,327,480.000.19 B 采掘业 137,955,945.532.80 C 制造业 2,081,610,419.5542.22 C0 食品、饮料 59,354,240.001.20 C1 纺织、服装、皮毛 48,791,659.290.99 C2 木材、家具-C3 造纸、印刷 1,172,996.000.02 C4 石油、化学、塑胶、塑料 333,305,617.156.76 C5 电子 85,485,011.551.73 C6 金属、非金属 214,160,945.384.34 C7 机械、设备、仪表 789,413,028.9116.01 C8 医药、生物制品 549,926,921.2711.15 C99 其他制造业-D 电力、煤气及水的生产和供应业 38,119,245.500.77 E 建筑业 128,332,760.832.60 F 交通运输、仓储业 327,397,000.986.64 海富通股票证券投资基金 2010 年第一季度报告-8-G 信息技术业 423,139,563.468.58 H 批发和零售贸易 264,452,565.725.36 I 金融、保险业 300,167,926.186.09 J 房地产业 242,777,012.054.92 K 社会服务业 50,917,632.221.03 L 传播与文化产业 31,018,712.670.63 M 综合类 367,410,173.027.45 合计 4,402,626,437.7189.29 5.3 5.3 5.3 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量（股）公允价值（元）占基金资产净值比例(%)1 600415 小商品城 5,390,533 260,470,554.56 5.28 2 600812 华北制药 9,345,470 108,968,180.20 2.21 3 600135 乐凯胶片 9,081,518 102,348,707.86 2.08 4 601166 兴业银行 2,745,324 101,357,362.08 2.06 5 600718 东软集团 3,410,312 86,383,202.96 1.75 6 000538 云南白药 1,500,000 82,860,000.00 1.68 7 600478 科力远 4,663,876 82,317,411.40 1.67 8 601299 中国北车 14,429,844 79,364,142.00 1.61 9 600655 豫园商城 2,800,000 79,072,000.00 1.60 10 002065 东华软件 3,118,195 77,892,511.10 1.58 5.4 5.4 5.4 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合报告期末按债券品种分类的债券投资组合报告期末按债券品种分类的债券投资组合报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值（元）占基金资产净值比例(%)1 国家债券-2 央行票据-3 金融债券-海富通股票证券投资基金 2010 年第一季度报告-9-其中:政策性金融债-4 企业债券-5 企业短期融资券-6 可转债 9,123,954.40 0.19 7 其他-8 合计 9,123,954.40 0.19 5.5 5.5 5.5 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 序号 债券代码 债券名称 数量（张）公允价值(元)占基金资产净值比例(%)1 110006 龙盛转债 62,4809,123,954.40 0.19 5.6 5.6 5.6 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。5.7 5.7 5.7 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细证投资明细证投资明细证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。5.8 5.8 5.8 5.8 投资组合报告附注投资组合报告附注投资组合报告附注投资组合报告附注 5.8.1 报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查，没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的证券。5.8.2 本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。5.8.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元）1 存出保证金 7,434,223.25 2 应收证券清算款 82,334,043.79 3 应收股利-海富通股票证券投资基金 2010 年第一季度报告-10-4 应收利息 142,466.24 5 应收申购款 251,204.88 6 其他应收款-7 待摊费用-8 其他-9 合计 90,161,938.16 5.8.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 序号 债券代码 债券名称 公允价值(元)占基金资产净值比例(%)1 110006 龙盛转债 9,123,954.40 0.19 5.8.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。6 6 6 6 开放式基金份额变动开放式基金份额变动开放式基金份额变动开放式基金份额变动 单位：份 本报告期期初基金份额总额 7,195,329,538.48 本报告期基金总申购份额 192,744,841.07 减：本报告期基金总赎回份额 544,730,362.48 本报告期基金拆分变动份额-本报告期期末基金份额总额 6,843,344,017.07 7 7 7 7 影响投资者决策的其他重要信息影响投资者决策的其他重要信息影响投资者决策的其他重要信息影响投资者决策的其他重要信息 海富通基金管理有限公司成立于 2003 年 4 月，是中国首批获准成立的中外合资基金管理公司。从 2003 年 8 月开始，海富通先后募集成立了 11 只开放式基金。截至 2010 年一季度末，海富通管理的公募基金资产规模达 387 亿元人民币。作为首批国家人力资源和社会保障部首批企业年金基金投资管理人，截至 2010 年一季度末，海富通为 50 多家企业超过 100 亿元的企业年金基金担任了投资管理人。2004 年末开始，海富通为 QFII（合格境海富通股票证券投资基金 2010 年第一季度报告-11-外机构投资者）及其他多个海内外投资组合担任投资咨询顾问，截至 2010 年一季度末，投资咨询业务规模超过 250 亿元人民币，海富通投资咨询业务成为其颇具特色的业务之一。成立六年多来，海富通始终坚持“专业、专心、专注”的职业精神。2004 年 9 月，海富通在我国基金业内率先聘请全球著名资产管理人评估机构惠誉评级（Fitch Ratings）为公司进行资产管理业务评级，在 2008 年复评中海富通又被升级为惠誉 M2+（中国）资产管理人优秀评级。海富通同时还在不断践行其社会责任。自 2008 年启动“绿色与希望-橄榄枝公益环保计划”以来，先后捐赠了因汶川地震严重受灾的学校、在沙化严重的内蒙古库伦旗捐建了公益林、向上海民工小学捐赠电脑、为安徽老区小学扶贫助学并捐赠物资等。此外，海富通还积极推进投资者教育工作，在与上海交大安泰经管学院合作建立的“海富通-上海交大投资者教育研究中心”推出股市与幸福感调研报告后，海富通展开了以“幸福投资”为主题的投资者教育活动，向投资者传播长期投资、理性投资的理念。2010 年一季度，海富通在亚洲资产管理（Asia Asset Management）杂志举办的评选活动中，获“2009 年度最佳 QDII 基金管理人”奖项，公司总裁田仁灿获“2009 年度最佳基金公司 CEO”；在和讯举办的“2009 年财经风云榜评选”中，公司获“行业年度最具创意营销奖”，公司总裁田仁灿获“行业年度基金掌门人”奖；在凤凰网举行的“2009 中国年度基金公司评选”中，公司获“2009 年度国际投资视野基金公司”奖项；在 青岛财经日报 进行的评选活动中，公司获“2009 年度青岛市民最信赖基金公司”；在华商晨报“2009 年度沈阳理财总评榜金钥匙奖”评选中，公司获“2009 年度辽沈地区最具影响力十佳基金公司”奖。8 8 8 8 备查文件目录备查文件目录备查文件目录备查文件目录 8.1 备查文件目录（一）中国证监会批准设立海富通股票证券投资基金的文件（二）海富通股票证券投资基金基金合同（三）海富通股票证券投资基金招募说明书（四）海富通股票证券投资基金托管协议（五）中国证监会批准设立海富通基金管理有限公司的文件（六）报告期内海富通股票证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告 8.2 存放地点 海富通股票证券投资基金 2010 年第一季度报告-12-上海市浦东新区陆家嘴花园石桥路 66 号东亚银行金融大厦 36-37 层本基金管理人办公地址。8.3 查阅方式 投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅。海富通基金管理有限公司 2010 年 4 月 20 日