银行资本充足率管理分析.pdf

区域经济Mar 3 2024CHINA GLOBAL BUSINESS MAR.2024 CHINA GLOBAL BUSINESS 207 在现代金融体系中，银行资本充足率管理是确保银行稳定运营和防范系统性风险的关键机制，反映了银行能够抵御内外经济冲击的能力，是衡量银行财务健康状态的重要指标。自 20 世纪末以来，国际社会逐渐认识到强化银行资本及其管理的必要性，并通过巴塞尔协议 3等一系列监管标准推动全球银行业改革，在不断改革的推动下，金融创新活动在不断增多和金融产品种类日益复杂，银行面临的风险类型也在增加，管理者应不断研究和更新风险评估模型，提高对未来潜在损失的预测能力，此背景下探讨如何提升银行资本充足率管理的有效性具有较强的现实意义。银行资本充足率管理的重要性维持金融市场稳定银行作为金融体系中最重要的机构之一，其稳定运营对于维护整个金融市场的稳定至关重要，而资本充足率代表着银行自身的抗风险能力，因此资本充足率的管理显得尤为重要，具体而言资本充足率是指银行拥有能够应对损失的资本量与其风险加权资产之间的比例，可以视为银行弹性的重要衡量标准，当银行面临贷款违约、投资损失或其他形式损耗时，充足的资本可以作为缓冲，避免银行因无法承受损失而倒闭，从而保障存款人及投资者利益，维护金融市场秩序。防范系统性风险由于银行业务的相互连接性，一个业务的失败可能引起连锁反应，触发更广泛的金融危机，此理论下的系统性风险指的是某一事件可能导致整个金融系统或市场大规模崩溃的风险，对于此类风险而言，银行资本充足率管理对防范系统性风险具有重要意义，管理人员可通过实施有效的资本充足率管理措施，使各银行都有足够资本对抗潜在的风险，可以减少因单个机构问题所引发的连锁反应，从而避免或减轻系统性风险带来的破坏。支持可持续增长资本是支撑银行放贷与投资活动、推动经济增长的基础，所以适当的资本充足率使得银行有更多空间进行贷款和投资活动，促进企业扩展和创新，进而推动自身的经济增长，而且从监管角度出发，随着全球金融危机后国际社会对于银行监管规范更为严格（如巴塞尔III协议），合理高效地管理资本充足率成为银行合规运营必须考虑的核心内容之一。银行资本充足率管理中存在的问题不充分的资本缓冲合理的资本缓冲机制可使银行能够吸收经济周期波动和市场异常事件所带来的损失，如果没有足够的资本缓冲，在面临突如其来的信贷损失或市值下跌时，可能难以维系其正常运作，增加了系统性风险，极有可能因某个业务的坏账、呆账，导致业务系统的全面崩盘，从该角度分析可以发现资本是银行承担风险投资、提供贷款与其他服务的基础，若为提升银行资本充足率管理的有效性，应对竞争日益激烈的金融市场，文章首先阐述了银行资本充足率管理的重要性，并针对不充分的资本缓冲、风险加权资产（RWA）计算不精确、监管变化带来的合规挑战及高风险投资组合过大等问题进行了分析，提出了一系列策略措施，可实现对银行资本充足率管理的全面优化，提升银行对市场波动和经济周期的适应能力。银行资本充足率管理分析银行资本充足率管理分析 文/丁旭中国经贸CHINA GLOBAL BUSINESS208 中国经贸 2024年3月下银行未能保持适当水平的资本缓冲，则其日常运营中支撑新业务发展和创新活动的能力将在一定程度上受限，这种情况下，银行可能错失增长机会，进而影响其竞争地位。最后，投资者和评级机构通常会仔细观察银行的资本充足状况，并将其作为重要考量因素之一，如果银行的资本水平较低，则可能导致其信用评级下降，从而提高了其在市场上筹集债务或股权资金的成本。风险加权资产（RWA）计算不精确在银行资本充足率管理中，风险加权资产（RWA）的计算精确度可为不同类型的资产分配风险权重来量化银行持有资产的潜在风险，进而确定银行所需持有的最低资本水平，对于该指标，多数银行采用的为标准化方式，将风险权重固定化进行计算，对于特定类别的资产赋予了固定的风险权重，此种一刀切的方式可能无法准确反映单个银行持有的某些特定资产真实的风险特性，导致RWA被过度或者欠度估计。虽然部分规模较大的银行会采用高级内部评级法，对RWA进行计算，但这些模型通常涉及复杂的统计假设和预期损失参数估计，容易因历史数据缺乏、市场条件变化以及模型参数设置不当等原因造成RWA计算结果出现波动或偏差，而且对于一些资产类别难以衡量，如同股权投资或者复杂衍生品等非流动性资产，它们可能没有清晰透明的市场报价，使得对于这些资产进行准确估值变得格外困难，此情况下，即使是使用先进模型也难以避免对相关资产风险承担程度的误判。监管变化导致的合规挑战国际金融监管机构为了应对全球金融危机及其后续效应，不断更新和调整监管标准，比如巴塞尔委员会发布的一系列巴塞尔协议（从巴塞尔I到巴塞尔III以及更进一步的改进措施）旨在增强银行业的稳健性，此种往往需要银行重新评估并调整自身的风险管理框架和资本结构，以确保符合新的资本要求，从国内角度出发，2023年10月国家金融监督管理总局发布的商业银行资本管理办法中也针对资本充足率进行了详细要求，其中的178条中明确说明核心一级资本充足率在5%6.625%之间最低利润留存比例100%，6.875%7.5%区间的最低利润留存比例为40%，为的对于银行而言，经常性的监管变化意味着必须投入大量资源进行合规工作。而且监管变化通常涉及复杂的技术规定和实施指南，诸如资产负债表项目分类、风险加权资产计算、流动性覆盖比率（LCR）、净稳定资金比率（NSFR）等指标的确定都需要专业知识，这些技术性文件可能难以解释和执行，导致理解和实践上的偏差。高风险投资组合过大高风险投资组合过大会扭曲银行的资产质量，并放大潜在的损失，造成银行高风险投资组合过大的原因可从其收益入手，由于收益通常与风险成正比，银行可能为了追求更高的短期回报而增加对高风险资产的配置，此做法在市场良好时可以带来较高收益，但一旦市场状况恶化，就可能导致重大损失，尤其在当前经济发展进入缓速增长的背景下高风险资产的价值下跌速度往往超出预期，进一步加剧银行的资本压力。其次，即使某些资产在长期看来可能具有良好的回报潜力，但在市场动荡期间它们可能变得难以变现，这种流动性风险在金融危机发生时尤为凸显，因为在这些时期内部和外部投资者都倾向于避免风险，在流动性需求最强烈时反而无法轻易地出售这些资产，而且已经锁定了大量资本和资源在这些高风险项目上，银行可能没有足够灵活性去适应新兴市场趋势或避免潜在的经济危机。银行资本充足率管理的有效策略建立内部资本适足标准，合理化资本缓冲建立内部资本适足标准和合理化资本缓冲是确保资本充足率有效性的关键策略，管理人员应开发全面的内部评估流程，即内部资本适足性评估程序（ICAAP），该流程要能够持续监控银行的资本状况，并及时调整以应对潜在的风险，ICAAP不仅需要定期进行，而且应当成为日常业务决策的一部分，确保每项业务活动都考虑到其对资本水平的影响，实际开展中，ICAAP可依托于商业银行资本管理办法中的硬性标准，比如其中的第26条中要求，商业银行核心一级资本充足率不得低于5%，一级资本充足率不得低于6%，资本充足率不得低于8%，管理人员可基于此硬性标准，开展ICAAP，提高内部标准的实用性。并设计多种经济情景下的压力测试，通过压力测试可以预测在极端经济条件下的损失可能性，并据此判断当前的资本水平是否足以应对这些不利情景，具体压力测试内容应包括市场风险、信用风险、流动性风险以及操作风险等方面，并确保压力测试能够覆盖银行主要业务线中包含的所有风险，并着重考虑当前经济发展周期，依据压力测试结果，合理调整 ICAPP 的具体程序。另外，由于不同银行的主营业务存在较大差异，区域经济Mar 3 2024CHINA GLOBAL BUSINESS MAR.2024 CHINA GLOBAL BUSINESS 209 管理人员可根据银行自身业务模式设计差异化资本缓冲策略，结合客户群体和市场定位确定资本缓冲时的侧重点，在确定了以上各项策略后，将其融入银行治理结构中，所有相关决策者从董事会到管理层再到业务执行人员都需要了解并支持这些内部资本标准和缓冲政策，所有业务流程产生的流程文档需要清晰记录，并定期审查更新。改进风险量化模型，提高RWA计算准确性为改进风险量化模型以提高风险加权资产（RWA）计算的准确性，应定期校准并更新其风险模型，结合银行内部历史数据进行深入分析，检查模型参数与实际发生的损失之间的关系，并据此调整模型的输入变量，以银行中较为通用的信用风险模型为例，应考虑宏观经济变量、借款人信用评级的变化以及违约率的历史数据等因素，依据具体指标变化，使用最新的数据和统计技术，如机器学习算法来识别更复杂的模式和相关性，可以增强模型预测未来风险的能力。对于采用内部评级基础方法（IRB）或高级内部评级基础方法（A-IRB）的大型银行而言，RWA计算的准确性依赖于内部评级系统的合理性，因此管理人员应精细化内部评级系统，以信用评级过程为例，管理人员应定期进行独立审核，确保信用评级准确反映借款人或交易对手方的真实风险状况，在此基础上建立一套全面且透明的报告系统，不仅包含 RWA 计算结果，而且涉及所有计算步骤、所使用模型和假设，以及数据质量问题。最后，培养专业人才队伍以支持复杂模型的开发和维护是长期而持续的过程，银行应投资于员工培训和招聘领域内精英人才，确保团队能够理解并应用先进的量化方法和技术，以此稳定、持续提升 RWA 计算的准确性，并相应地改善资本充足率管理效果。持续监管沟通与培训，应对合规挑战考虑到当前金融监管标准变化较多，政策复杂，而银行内部工作人员的工作量基本饱和，此情况下，银行管理人员可建立专门的监管联络团队，负责与监管机构进行沟通，以了解现有的监管要求，保持对新规则和法规变化的实时跟踪，实际工作中，可通过定期会议、报告和信息交换等方式，确保银行可以快速响应监管变动，并将相关信息及时传达给内部各个部门，在此基础上对全行范围内实施持续的合规培训计划，此计划包括面向所有员工级别的定制培训，从前线业务人员到高层管理者均需涉猎，旨在提升他们对于常规和最新监管要求的理解，为提升培训内容的灵活性，管理人员可根据不同职能部门员工的具体需求进行优化，确保相关性和实用性。同时建立全面且灵活的报告系统，生成准确、详细且符合监管要求的报告，此系统不但要能够处理静态数据，还得能够分析趋势和模式，并在必要时提供预警，如果银行内部人员缺乏开发针对性报告系统的技术，可通过内部审计或第三方评估来检查现有流程是否满足监管标准，并且调整策略以适应监管政策的变化，此评估不仅限于财务报表审核，更包括操作流程、决策路径以及政策执行等多个层面。优化资产负债表结构，减少高风险投资组合为减少高风险投资组合，银行应对现有资产进行彻底的风险评估，评估中可运用风险评估模型，如VaR（Value at Risk）或压力测试，识别资产负债表中的高风险资产，再依据评估结果，重点审视那些对资本充足率影响大的资产，并考虑是否应该减持，并审慎调整信贷政策和投资策略，设定更严格的贷款标准和批准流程，控制信用风险，而且在投资决策方面，需优先考虑那些与银行业务战略相匹配并具有较低风险特性的投资项目，并适度多样化投资组合以分散风险。除此之外，还应积极管理利率和流动性风险，配置固定收益产品、利率互换等金融衍生品来对冲可能的利率风险，确保拥有足够的高质量流动性缓冲来抵御短期内的流动性波动。另外，增强资本工具的灵活运用对于优化资产负债表同样重要，管理人员应根据监管要求和市场条件，精选各类资本工具，比如可转换债券、优先股等，在不增加股东权益稀释的前提下优化资本层次结构。综上所述，当前监管政策和市场条件处于不断变化之中，银行必须保持敏捷性，以快速适应新出现的挑战和要求，通过建立内部资本适足标准、改进风险量化模型、加强与监管机构沟通及培训员工、优化投资组合等措施尽可能提升自身的资本充足率，提高自身的抗风险能力，在未来，可能还会出现新的风险因素和管理挑战，所以银行除了强调传统金融风险管理之外，应当更加关注技术发展对银行业务模式带来的影响，积极探索包括人工智能、大数据分析在内的先进技术助力下的风险评估和管理策略，只有通过全方位、多层次且持续更新的管理方式，银行才能确保在竞争日益激烈的金融市场中保持稳健。（作者单位：江苏银行股份有限公司盐城分行）