理财策划方案.doc

理财规划书Personal Financial Analysis & Planning Report尊敬的杨先生：您好！非常荣幸有机会为您提供理财方面的建议。一方面请您参阅以下声明：1.本理财规划重要是为了帮助您明确财务目的，更好的管理自己的财务，实现财务自由。2.您向本公司所提供的基本信息、财务状况、投资意向和理财目的，是我们制定本理财方案的基础，如因隐瞒真实信息而导致损失，我们不承担任何责任。3.本理财规划书是根据您提供的资料，基于通常可接受的合理假设，对相关情况估计的基础上，综合考虑您的资产负债、家庭收支及理财目的而制定的。4.本理财方案所依据的部分数据是建立在稳定的宏观经济预测基础之上的，计划不如变化快，未来难以把控，预测不也许完全准确，因此根据实际经济情况和您的家庭情况及财务状况的变化随时与您保持沟通，帮您调整理财方案。5.保密条款：本理财规划报告书将由专业金融理财师与客户直接交流，充足沟通后协助客户进行理财方案贯彻。未经客户书面许可，本行相关工作人员不得透漏任何有关客户的个人信息。目录一、建立与客户之信赖关系4二、明确客户之理财目的5（一）客户基本情况5（二） 理财目的分析5三、了解客户之财务状况6（一）资产负债分析6（二）财务比率分析10（三）投资经验与风险承受能力分析11四、 为客户构建理财方案14（一）理财方案分析14（二）投资风险分析23五、 及时监控客户之理财规划23 一、建立与客户之信赖关系杨先生与萧女士夫妇是我行房贷授信客户，每月还款及时、稳定，杨先生在某次办理业务时，提到最近身边的朋友和同事在计划购买保险，自己也想做一下理财征询。征询了杨先生的时间后，与杨先生约定了会面时间和地点。通过会面，了解到杨先生和萧女士夫妇的以下情况：杨先生今年三十岁，计算机专业，现在是一家通信公司担任项目经理，从事技术研发工作，已经工作五年；萧女士今年27岁，中文专业，现在在房地产公司从事室内设计，已经工作三年。两人今年刚结婚，都是家中的独生子女，双方父母在五年后退休，都有退休金，不需要承担父母的养老问题。收入方面，杨先生税后工资收入为每月2万元，年终有奖金，根据公司的晋级计划，两年升一级，工资也跟着增长，此外，尚有对核心工作人员的1万股的股权激励，同时，公司提供五险一金。萧女士税后工资收入为每月0.8万元，奖金是全年工资的0.5倍，公司提供五险一金。同时，萧女士开设了自己的公众号，拥有一定数量的粉丝，每月收入0.3万元。财产方面，杨先生和萧女士婚前购置了一处房产，价值200万元，目前月供1万元，贷款期限尚有2023，拥有汽车一辆，市值15万元。其他财产方面，杨先生目前持有两家上市公司股票市值15万元，另有银行理财产品20万元，余额宝余额5万元，债券型基金净值10万元，活期存款五万元。根据与杨先生的谈话，了解到杨先生工作繁忙，而妻子杨女士工作压力较大，两人都无暇理财，并希望通过理财规划实现财务自由，希望五年后再购买一套房产，对孩子的生活教育费用有所准备，希望支持萧女士自主创业，并保障老年生活的品质和财务自由度。为了更好地为杨先生夫妇制定出理财规划方案，对一些基本数据进行了假设：通货膨胀率通货膨胀率2%，活期存款利率0.35%，定期存款利率3%，国债债息收益率4%，理财产品预期收益率4%，信托长期平均收益率6.5%，债券型基金利率8%，股票、平衡性基金长期平均收益率9%，银行抵押贷款利率为4%，公积金贷款3.25%，商业贷款4.9%。二、明确客户之理财目的通过与杨先生的面谈，了解到杨先生的家庭基本情况，并在之后的微信沟通中，了解到更多杨先生对于资产配置方面的目的。（一）客户基本情况客户名称年龄学历职业收入杨先生30硕士项目经理2万元/月萧女士27硕士室内设计0.8万元/月（二） 理财目的分析现时理财目的：1.五年内购买一处市价200万元房产，准备装修款项30万元；2.萧女士自主创业，成立设计工作室； 3.孩子养育费用每月 0.3 万元；4.合理配置保险资产，保障退休前生活品质，应对意外或健康问题；将来理财目的：1.储蓄2023后子女的教育基金30万元；2.三十年后退休后的养老资金，希望退休后生活品质不低于目前的80%；三、了解客户之财务状况（一）资产负债分析1.资产负债表资产负债表（万元）资产负债钞票及活期存款5信用卡贷款余额-定期存款-房产贷款余额额120银行理财产品20车贷余额-股票15消费贷款余额-债券型基金10其他负债-货币型基金（余额宝）5保险-股权（公允价值）20（两年后可行权，每年增值10%）房产（市价）200车辆15其他（公积金、养老金账户余额）20资产总计310负债总计120从杨先生家庭资产负债表可以看出杨先生一家资产远高于负债，资产状况良好。从杨先生家庭的资产结构图可以看出杨先生一家资产分布较为合理，投资方式较为多元化，房产等固定资产价值偏高，但近年来，房价一直居高不下，房产占比高处在合理财产配置。同时，杨先生一家的投资中有活期存款、银行理财产品、债券型基金和股权投资等，综合运用多种投资方式，化解投资风险。但杨先生一家的投资显然缺少计划性，没有保险等保障性投资，不同的投资产品的搭配性还存在一定问题。2.月度收支平衡表月度收支平衡表（万元）每月收入每月支出本人收入2生活支出0.83配偶收入1.1旅游支出0.83其他收入（奖金）1.4其他支出1.43收入合计4.5支出合计3.09每月结余（收入-支出）1.41从上表可以看出杨先生和萧女士夫妇的每月收入大于每月支出，工资和奖金收入出去每月开支，仍有1.41万元的盈余。3.年度收支平衡表年度收支平衡表（万元）收入支出工资收入37.2平常生活支出10奖金收入16.8旅游支出10公积金收入5.04车辆维护支出1.2养老金收入2.69房贷支出12资产性收入1.75其他支出6收入合计63.48支出合计39.2年纯收入24.28（注：股票收入不稳定，未计入总收入；公司为核心技术人员提供 1 万股的股权激励，两年后才干行权，未计入总收入）从上表可以看出杨先生和萧女士夫妇年年收入和年支出都比较高，但收入远大于支出，每年纯收入越为24.28万元，假如扣除公积金和养老保险收入，每年可流动性纯收入约为16.55万元。（二）财务比率分析财务比率分析表计算值参考值结余比率结余/税后收入0.380.3净资产投资比率投资性资产/净资产0.390.2-0.5清偿比率净资产/总资产0.610.6-0.7资产负债比率负债/总资产0.3870.3-0.4负债收入比率负债/税后收入0.530.2-0.4流动性比率流动性资产/每月支出17.793-6财务自由度年理财收入/年支出0.040.2-1从以上的比率数值来看，杨先生的家庭的财务状况是较为健康的，但是也反映出了一些有待解决的问题，特别是在负债收入比和财务自由度方面需要解决一些问题。1.结余比率=结余/税后收入结余比率是钞票流量表中的结余项与税后收入项的比值，是杨先生的家庭在扣除了所有支出项目以后的剩余收入占比，一定限度上反映了杨先生的家庭资产累积速度的大小。杨先生的家庭该比率为0.38高于参考值0.3，说明杨先生家庭的资产累积速度较快。因此杨先生适当提高投资额度，增长投资种类。2.净资产投资比率=投资性资产/净资产 净资产投资比率是资产负债表中属于投资性质的资产项目与净资产的比值，是杨先生家庭中的投资性资产所占的比例。投资性资产在杨先生家庭的资产快速累积增值的过程中发挥了非常重要的作用。杨先生一家的净资产投资比率为0.39，在标准值范围之内，说明杨先生已有了一定数量的投资性资产，但投资性资产的比重相对较低，建议杨先生在日后的资产积累过程中寻找合适的投资方式，实现资产的保值增值。3.清偿比率=净资产/总资产 资产负债比率=负债/总资产清偿比率和资产负债比率分别代表的是杨先生的家庭中净资产与负债在总资产中的比重，这两者综合反映了杨先生的家庭的资产负债情况和偿债能力。杨先生一家的清偿比率为0.61，资产负债比率为0.387，都处在参考值范围之内，以上数据表白杨先生家庭的状况十分健康，具有较好的偿债能力，负债在可承受范围之内。4.负债收入比率=负债/税后收入 负债收入比率是钞票流量表中杨先生在该计算期内支出的本金利息和与杨先生的税后总收入的比值，反映的是杨先生的家庭收入的偿债能力。杨先生的家庭该比率为0.53，略高于参考值0.2-0.4，表白杨先生仍然面临房贷压力。5.流动性比率=流动性资产/每月支出流动性比率是资产负债表中的流动性资产与杨先生的家庭月支出的比值，该比率反映了流动性资产满足杨先生家庭平常生活支出的能力，一般维持在3到6个月较为合适。杨先生的家庭该比率过大，会导致严重的资金浪费，不利于资产的快速增值。（三）投资经验与风险承受能力分析a.风险承受能力评估表风险承受能力评分表选项 分值10分8分6分4分2分客户得分年龄总分50分，25岁以下者50分，每多1岁少1分，75岁以上者0分45就业状况公教人员上班族佣金收入者自营事业者失业8置产状况投资不动产自宅无房贷房贷50%房贷50%无自宅4投资经验2023以上6202325年1年以内无6投资知识有专业证照财经系毕业自修有心得懂一些一片空白4家庭承担未婚双薪无子女双薪有子女单薪有子女单薪养三代8总分75b.风险态度评估表风险态度评估表选项 分值10分8分6分4分2分客户得分忍受亏损%不能容忍任何损失0分，每增长1%加2分，可容忍25%得50分40首要考虑赚短现差价长期利得年钞票收益抗通膨保值保本保息8认赔动作默认停损点事后停损部分认赔持有待回升加码持平4赔钱心理学习经验照常生活影响情绪小影响情绪大难以成眠4最重要特性获利性收益兼成长收益性流动性安全性8避免工具无期货股票外汇不动产6总分70c.风险承受能力分析客观情况年龄职业稳健性家庭收入结构学历风险承受能力中青年可承受风险大职业稳定可承受风险大来源越分散可承受风险大学历越高可承受风险大杨先生和萧女士夫妇都是公司上班族，工作较为稳定属，且学历较高，对投资的风险性结识比较清楚。所以，综合以上分析，杨先生夫妇的风险承受能力属于中档即其对市场的风险有较强的结识，可以承担中档限度的风险，盼望投资获得稳定的增长，对市场波动有一定结识。四、 为客户构建理财方案（一）理财方案分析1. 房产购置和创业计划杨先生和萧女士父母都在外地，考虑到生小孩后需要父母帮助带孩子，希望五年内在本市购买一套现在市价为200万元的房产，预计房产以每年15%的速度增长，五年内房价情况如下：年份房价增长率200第一年23015%次年264.515%第三年304.17515%第四年349.8012515%第五年402.271437515% 由于萧女士目前的工作压力较大，故意转行从事自由职业，计划借助现有的客户和公众号积累的资源，与朋友一起创业，成立自己的设计工作室。按持股比例萧女士需承担的创业投资为 50 万元，预计创业前三年的收入为 10 万元，20 万元，35 万元，此后每年增长 5%。方案一：先创业后买房萧女士选择创业，将父母资助的50万元作为创业资金，收入如下表：创业投资（万元）创业收入（万元）第一年5010次年20第三年35第四年36.75第五年38.58.(每年增长5%)前三年收回创业成本，赚钱5万元，五年后收入80.33万元，五年后买房，根据前面分析，五年后200万房价为402万元，40%首付款为160万元，具体情况如下表：房价402万元首付款160万元公积金贷款40万元（利率3.25%）商业贷款202万元（利率4.9%）还款方式等额本息贷款总额242万元还款总额371.73万元支付利息款129.73贷款月数240月月均还款1.55万元五年后二人公积金账户余额共计35.7万元，创业收入80.33万元，每年减少生活支出5万元，5年共计25万元，共计141.03万元，首付款160万元，可将银行理财产品20万元变现，足以支付首付款，但五年后购买，每月还款额为1.55万元，加上首套房每月需还房贷2.55万元。方案二：先买房后创业杨先生一家选择先买房后创业，假设1年后买房，具体情况如下表：房价230万元首付款92万元公积金贷款40万元（利率3.25%）商业贷款98万元（利率4.9%）还款方式等额本息贷款总额138万元还款总额208.38万元支付利息款70.38万元贷款月数240月月均还款0.86万元父母支持50万元，暂时不创业，可用来作为首付款，1年后二人公积金账户余额为18.6万元，夫妻二人每年节省开支5万元，共计73.6万元，首付款共92万元，夫妻二人每年纯收入为24.28万元，将一年纯收入作为活期存款存储，到期足以支付首付款，每月还款额度较低。可以选择三年后创业，这时杨先生工作晋级，每年收入增长22.5万元，一年纯收入24.28万元，一年的用于支付房产首付，两年共计储蓄44.56万元，足以支付创业投资资金。综上，建议杨先生夫妇先购房再创业，可以减轻房贷压力，也能更好的配置资产。 3.孩子养育费杨先生和萧女士计划五年后要孩子，每月孩子养育费用需要3000元，而两年后，杨先生工作可提高一级，工资上涨25%，即每月工资为2.5万元，工资的增长额用于供养孩子绰绰有余。每月养孩子的费用可以以定投基金方式储蓄，每月定投3000元，以2023-2023年数据推算，以下为推荐基金的收益情况：新华行业灵活配置混合A，每月定投3000元，投资期限为5年定投总期数投入总本金（元）分红方式期末总资产（元）定投收益率46期138,000.00红利再投270,026.4195.67%嘉实增长，每月定投3000元，投资期限为5年定投总期数投入总本金（元）分红方式期末总资产（元）定投收益率60期180,000.00红利再投265,259.7547.37%广发核心精选混合，每月定投3000元，投资期限为5年定投总期数投入总本金（元）分红方式期末总资产（元）定投收益率60期180,000.00红利再投276,971.0953.87% 4.合理配置保险资产由于杨先生和萧女士都由公司缴纳五险一金，双方父母退休后也都有养老金，不需要紧张父母的养老问题，在保险产品方面，可以配置大病重疾保险、意外险、养老保险等产品。（1）以重大疾病保险产品保险产品中国平安“福享安康返还型重疾保障”投保人杨先生年龄30月缴保费1495元缴费期间2023保障期间至80周岁基本保障40万元满期返还若杨先生80周岁仍生存，可获得所交保费之和128%的返还，共229632元，可用于养老安排（2） 意外保险保险产品 人保苏鑫综合意外保险（ 30万元档 含住院津贴）投保人杨先生、萧女士年缴保费414元缴费期间1年基本保障意外伤害30万元其他1、综合意外伤害保障，意外伤害+意外医疗+意外住院津贴组合。2、承保年龄范围扩展到65周岁。3、不管是平常生活、工作等意外风险均涵（3） 养老保险平安吉星盈瑞两全保险（分红型）投保人年龄年缴费缴费期保障项目和金额保障期杨先生30岁8000.00元2023意外身故保障12.0万满期金8.0万身故保障8.0万生存金1200元年年分红0元至88周太平康颐金生终身寿险（分红型）投保人年龄年缴费缴费期保障项目和金额保障期萧女士30岁8440.00元2023全面保障金20.0万全国通保通赔20.0万高残20.0万养老金20.0万重大疾病20.0万身故20.0万终末期疾病20.0万祝寿金20.0万至100周岁5.储蓄子女教育资金杨先生和萧女士希望2023后为孩子准备一部分教育基金，现值为30万元，希望 20 年后为孩子准备一部分教育基金，现值 30 万元，假设通货膨胀率2%，则2023后的终值为728万元，建议教育基金存储采用定投基金的方式，这样既可以定期小额储蓄资金，又能节省时间获取较高的收益。计划月定投金额10000元计划投资年限2023预期年收益率10%资产增长率215.01%投资年限到期总收益5160299.93投资年限到期本金收益和7560299.93注：M=12a(1+x)-1+(1+x)n/xM：预期收益 a：每月定投金额 x：一年收益率 n：定投期数(公式中为n次方)计算结果来自基金定投计算器 5.养老生活保障杨先生和萧女士希望准备三十年后的养老金，退休后生活品质不低于目前的 80%（不含房贷支出），现在二人每月除去房贷支出2.1万元，希望退休生活品质不低于目前的80%，即每月开支为1.68万元。杨先生公司为其缴纳的养老金预计退休后每月平均可领取 0.7 万元，萧女士公司为其缴纳的养老金预计退休后可领取0.3万元，这样能承担二人退休后生活的60%支出，剩余的40%约6000元需要杨先生和萧女士储蓄。假设需准备2023养老金，每月6000元，每年需7.2万元（现值），2023需储蓄144万元，这笔资金的积累建议采用基金定投方式投资货币基金，虽然收益低于其他种类基金产品，但风险小，安全性高，推荐的基金产品如下：基金名称每万份收益7日年化收益率近1年收益率近3年收益率嘉合货币B(001233)5.036511.1020%4.1%-富安达钞票通币A(710501)1.04045.33902.89%10.41%根据调以上规划方案调整后的年度收支平衡表：收入收入合计支出支出合计余额年份杨先生工资萧女士工资资产性收入平常支出车辆支出房贷保险支出基金定投教育基金136.00 14.40 1.75 52.15 15.00 1.20 22.32 3.47 3.60 12.00 57.59 -5.44 236.00 14.40 1.75 52.15 15.00 1.20 22.32 3.47 3.60 12.00 57.59 -5.44 346.50 14.40 1.75 62.65 15.00 1.20 22.32 3.47 3.60 12.00 57.59 5.06 448.83 10.00 1.75 60.58 15.00 1.20 22.32 3.47 3.60 12.00 57.59 2.99 551.27 20.00 1.75 73.02 15.00 1.20 22.32 3.47 3.60 12.00 57.59 15.43 653.83 30.00 1.75 85.58 15.00 1.20 22.32 3.47 3.60 12.00 57.59 27.99 756.52 31.50 1.75 89.77 15.00 1.20 22.32 3.47 3.60 12.00 57.59 32.18 859.35 33.08 1.75 94.17 15.00 1.20 22.32 3.47 3.60 12.00 57.59 36.58 962.31 34.73 1.75 98.79 15.00 1.20 22.32 3.47 3.60 12.00 57.59 41.20 1065.43 36.47 1.75 103.65 15.00 1.20 22.32 3.47 3.60 12.00 57.59 46.06 1168.70 38.29 1.75 108.74 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 12.00 54.12 54.62 1272.14 40.20 1.75 114.09 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 12.00 54.12 59.97 1375.74 42.21 1.75 119.71 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 12.00 54.12 65.59 1479.53 44.32 1.75 125.60 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 12.00 54.12 71.48 1583.51 46.54 1.75 131.80 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 12.00 54.12 77.68 1687.68 48.87 1.75 138.30 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 12.00 54.12 84.18 1792.07 51.31 1.75 145.13 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 12.00 54.12 91.01 1896.67 53.88 1.75 152.30 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 12.00 54.12 98.18 19101.50 56.57 1.75 159.82 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 12.00 54.12 105.70 20106.58 59.40 1.75 167.73 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 12.00 54.12 113.61 21111.91 62.37 1.75 176.03 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 0.00 42.12 133.91 22117.50 65.49 1.75 184.74 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 0.00 42.12 142.62 23123.38 68.76 1.75 193.89 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 0.00 42.12 151.77 24129.55 72.20 1.75 203.50 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 0.00 42.12 161.38 25136.02 75.81 1.75 213.58 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 0.00 42.12 171.46 26142.83 79.60 1.75 224.17 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 0.00 42.12 182.05 27149.97 83.58 1.75 235.30 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 0.00 42.12 193.18 28157.47 87.76 1.75 246.97 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 0.00 42.12 204.85 29165.34 92.15 1.75 259.23 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 0.00 42.12 217.11 30173.61 96.75 1.75 272.11 15.00 1.20 22.32 0.00 3.60 0.00 42.12 229.99 （注：单位，万元；根据先买房后创业方案计算） （二）投资风险分析在进行投资时，杨先生也许面临：（1）市场风险：市场利率也许不涨反跌；市场波动较大特别是单方面下跌时也许面临短期浮亏。（2）流动性风险：投资是长期的，长期投资中假如急需变现时损失较大；（3）信用风险：个别投资也许面临失信，难以收回本息；（4）操作风险：碰到市场波动较大的情况下，要谨慎操作，牢记盲目。（5）过去的业绩并不能完全代表未来的发展趋势。五、 及时监控客户之理财规划通过面谈，杨先生对自己家庭的资产负债情况有了较为清楚的了解，并对此后的理财规划有了大约的计划。对于介绍的相关理财产品，杨先生表达希望回家与妻子萧女士商议过户再做决定。对于杨先生的考虑表达理解了支持，及时与其沟通，并阐述相关投资方式和理财产品的风险与收益情况。在本次面谈后，我留下了杨先生的邮箱，并添加了杨先生的微信好友，通过杨先生许可后，及时将最新理财产品和国债代销等信息通过邮件方式发送给金先生，并约定每隔一段时间对前一段时间的理财进行总结与讨论，并在碰到金融市场、汇率变化及其他紧急情况时，第一时间通过微信和电话等方式告知客户，并建议其调整相关投资方案，保证理财目的得以实现。最后，对杨先生提出的意见和建议要善于倾听，鼓励不满客户提出意见，及时解决客户不满，并且从尊重和理解客户的角度出发，站在客户的立场去思考问题，采用积极、热情和及时的态度来解决问题，认真负责，客户问题心上放，解决问题放心上。