2020-2025年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识过关检测试卷A卷附答案.docx

2020-2025年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识过关检测试卷A卷附答案

单选题（共360题）
1、公司型基金合同的股权投资业务相关内容主要包括（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
2、（2017年真题）股权投资基金清算的主要程序有（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
3、投资机构对被投资企业的跟踪与监控通常采取的方式，以下错误的是（　　）。
A.跟踪协议条款执行情况
B.参与被投资企业的公司治理
C.聘请专业的第三方机构开展尽职调查
D.监控被投资企业的各类经营指标与财务状况

【答案】 C
4、（　　）是指公司所有出资人，包括股东和债权人，共同拥有的公司运营所产生的价值，包括企业的股东所拥有的股权价值，以及企业的债权人所拥有的债权价值。
A.清算价值
B.企业价值
C.财产价值
D.内在价值

【答案】 B
5、股权投资基金管理人应当于每个会计年度结束后的（ ）内，向中国证券投资基金业协会报送经会计师事务所审计的年度财务报告和所管理股权投资基金年度投资运作基本情况。
A.2个月
B.3个月
C.4个月
D.5个月

【答案】 C
6、以下属于财务调查的是（）。
A.财务与会计
B.营销与销售
C.研究与开发
D.生产与服务

【答案】 A
7、以下关于大宗交易描述错误的是（　　）。
A.大宗交易是指达到规定的最低限额的证券单笔买卖申报，买卖双方协商一致并经交易所确定成交的证券交易
B.大宗交易转让具有低成本特点，其交易经手费比集中竞价交易方式下的费率低，各交易所的大宗交易经手费率下浮比例保持一致，是经过证监会统一备案的
C.大宗交易不会对净价交易的股票价格形成巨大冲击，有利于市场稳定
D.相对于普通投资者的自动报价转让，大宗交易转让的定价更为灵活，交易双方可以对交易价格和数量进行协议议价

【答案】 B
8、对于不存在活跃市场的股权投资，使用的估值方法应该（）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ
D.Ⅰ、Ⅲ

【答案】 A
9、公司的经理、副经理、合规风控负责人等称为公司的（ ）。
A.控股股东
B.负责人
C.实际控制人
D.高级管理人员

【答案】 D
10、股权投资基金管理人在向中国证券投资基金业协会申请管理人登记时,以下哪些人员必须具有基金从业资格()
A.Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
11、有限合伙制创业投资企业采取股权投资方式直接投资于初创科技型企业满2年的，个人合伙人可以按照对初创科技型企业投资额的（ ）抵扣个人合伙人从合伙创投企业分得的经营所得。
A.15%
B.30%
C.50%
D.70%

【答案】 D
12、以下关于中国证券投资基金业协会的职责说法错误的是（　　）。
A.制定行业职业标准和业务规范，组织基金从业人员的从业考试、资质管理和业务培训
B.提供会员服务，组织行业交流，推动行业创新，开展行业宣传和投资人教育活动
C.可以依法办理非公开募集基金的登记、备案
D.只能对会员之间发生的基金业务纠纷进行调解

【答案】 D
13、（2020年真题）某股权投资基金实缴 5 亿元，存续 5 年，基金清算，不考虑其他税费，可分配金额为 10 亿元。先还投资者本金，门槛收益率 8%（单利），超出门槛收益部分，向管理人分配，直至业绩报酬分配比例达到所有投资者门槛收益与“追赶”金额之和的 20%。剩余资金按“二八”分配至基金管理人与投资者。计算基金管理人可分得业绩报酬金额为（ ）
A.1.2 亿元
B.0.8 亿元
C.1 亿元
D.0.6 亿元

【答案】 C
14、下列关于合伙型股权投资基金清算退出规定的说法，错误的是（ ）。
A.合伙型股权投资基金解散，应当由清算人进行清算
B.清算期间，合伙型股权投资基金存续，可以开展与清算无关的经营活动
C.清算结束后，应依法办理合伙企业注销登记
D.合伙型股权投资基金财产在支付清算费用和职工工资、社会保险费用、法定补偿金以及缴纳所欠税款、清偿债务后的剩余财产，向合伙人进行分配

【答案】 B
15、（2019年真题）下列不属于中国证券投资基金业协会应履行的职责是（ ）
A.依法维护会员的合法权益
B.提供会员服务
C.依法对会员进行行政监管
D.制定和实施行业自律则

【答案】 C
16、同一基金管理人不可兼营多种类型的基金管理业务，属于基金管理人开展基金管理业务的（ ）要求。
A.专业化经营
B.分散化经营
C.集中化经营
D.独立化经营

【答案】 A
17、使用诈骗方法非法集资，具有下列情形之一的，可以认定为“以非法占有为目的”，即（　　）；抽逃、转移资金，隐匿财产，逃避返还资金的；隐匿、销毁账目，或者搞假破产、假倒闭，逃避返还资金的；拒不交代资金去向，逃避返还资金的；其他可以认定非法占有目的的情形。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
18、基金托管人应当履行的职责不包括（　　）。
A.安全保管基金财产
B.定期或者不定期向基金投资者披露基金经营运作等方面的信息
C.将托管资金与基金托管机构自有财产严格分开
D.按照相关法律的规定和托管协议的约定，根据基金管理人的指令，及时办理清算、交割事宜

【答案】 B
19、基金销售机构正在募集一只5000万元规模的信托（契约）型股权投资基金，销售机构的以下哪种销售方式是正确的（ ）。
A.因剩余500万元的基金份额未募集完毕，销售机构将其拆分为每份50万元让销售人员认购
B.通过其营业网点将基金拆分成每份10万元卖给营业网点的客户
C.通过理财平台按照单个投资者不低于300万元的标准向特定的10名高净值人群推荐并募集全部基金份额
D.委托互联网金融平台将基金收益权设置成理财产品按每份10万元卖给平台注册用户

【答案】 C
20、（2017年真题）下列关于股权投资基金设立的表述中，不正确的是（ ）。
A.组织形式不同，基金设立要求不同
B.信托型基金设立需要办理工商注册登记程序
C.股权投资基金设立完成后，应在中国证券投资基金业协会办理基金备案
D.基金设立主要考虑基金组织形式、基金架构、登记备案等问题

【答案】 B
21、在股权投资基金管理人内部控制中，（ ）是指及时识别、系统分析经营活动中与内部控制目标相关的风险，合理确定风险应对策略。
A.内部环境
B.风险评估
C.控制活动
D.内部监督

【答案】 B
22、投资者转让基金份额的，受让人应当为合格投资者且基金份额受让后投资者人数应当符合对（　　）投资者人数的限制规定。
A.单只股权投资基金
B.混合基金
C.指数基金
D.母基金

【答案】 A
23、政府引导基金对创业投资基金的支持方式包括（　　）
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅰ.Ⅱ
C.Ⅱ.Ⅲ
D.Ⅰ.Ⅲ

【答案】 A
24、（2019年真题）关于股权投资协议中的回售条款，表述正确的是（ ）。
A.通常约定定价机制
B.触发条件必须是业绩
C.由企业回售
D.满足约定条件时，股权投资基金必须回售

【答案】 A
25、信托（契约）型股权投资基金的认缴出资、退出事项等具体规则及安排，由（　　）在基金合同中约定。
A.基金投资者、其他合同当事人（若有）
B.基金管理人、基金投资者
C.基金管理人、其他合同当事人（若有）
D.基金管理人、基金投资者及其他合同当事人（若有）

【答案】 D
26、不同组织形式基金的所得税缴纳都包含三个环节，即（ ），各种组织气式的税负差异主要集中在后面两个环节。
A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

【答案】 B
27、关于当然合格投资者认定的表述，可能存在错误的是（　　）
A.社会保障基金被视为当然合格投资者
B.慈善基金等社会公益基金被视为当然合格投资者
C.A公司为职工设立的企业年金被视为当然合格投资者
D.具有十年以上国内投资经验、净资产超过1000万元的投资机构被视为当然合格投资者

【答案】 D
28、合伙人为自然人时，比照个人所得税法的“个体工商户的生产经营所得”应税项目，适用（　　）的五级（　　），计算征收个人所得税。
A.5%-35%；全额累进税率
B.5%-35%；超额累进税率
C.8%-25%；全额累进税率
D.8%-25%；超额累进税率

【答案】 B
29、公司型股权投资基金的股权／股份转让，说法错误的一项是（ ）
A.根据受让人的不同,转让可以分成内部转让和外部转让。
B.是指原有股东依法将自己持有的股权／股份直接给他人
C.股份有限公司属于资合性公司，股份转让受到的限制相对较少，但内部治理更加规范及严格。
D.使他人成为新股东或者增加股东权益的行为。

【答案】 B
30、境内首次公开发行上市一般流程的第二步是（ ）。
A.申报审核
B.改制
C.辅导
D.股票发行及上市

【答案】 C
31、基金管理人内部控制构成要素中的内部环境不包括（　　）。
A.内控文化
B.员工道德素质
C.风险控制
D.组织结构

【答案】 C
32、有关合伙型基金，以下说法正确的是（　　）。
A.普通合伙人以其认缴的出资额为限对基金（合伙企业）债务承担责任
B.合伙型基金的参与主体主要为普通合伙人、有限合伙人及基金管理人，其中有限合伙人不参与投资决策
C.普通合伙人不能自行担任基金管理人，需要委托专业的基金管理机构担任基金管理人
D.合伙型基金是指投资者依据《合伙企业法》成立有限合伙企业，由普通合伙人对合伙债务承担有限责任，由基金管理人具体负责投资运作的股权投资基金

【答案】 B
33、关于股权投资基金行业自律与政府监管，表述错误的是（ ）。
A.目的一致，都是确保国家有关股权投资基金的相关法律、法规、规章和政策得到贯彻执行，保护投资者的合法权益
B.行业自律组织制定的章程、业务规则对政府监管起约束作用
C.行业自律是对政府监管的积极补充
D.行业自律组织在政府监管机构和市场主体之间起着桥梁和纽带作用

【答案】 B
34、为被投资企业提供増值服务通常属于股权投资基金运作的（ ）阶段
A.募集与设立
B.项目退出
C.投资
D.投资后管理

【答案】 D
35、（　　），中国证券业协会证券投资基金业委员会成立。
A.2002年12月
B.2002年10月
C.2000年12月
D.2000年10月

【答案】 A
36、某股权投资基金拟投资从事智能机器人项目的E公司股权，预计1年退出时的股权价值为30亿元，目标收益率为50%，则E公司的估值为（）亿元。
A.20
B.15
C.25
D.18

【答案】 A
37、（2017年真题）关于政府引导基金对创业投资基金的支持，下列说法错误的是（ ）。
A.通过参股方式，吸引社会资本共同发起设立创业投资企业
B.提供融资担保，支持其通过债权融资增强投资能力
C.准许基金募集突破合格投资者限制，获得更多资金支持
D.通过跟进投资，支持创业投资基金发展并引导其投资方向

【答案】 C
38、“先回本再分利”的分配方式更为倾向保护（　　）的利益。
A.私募合伙人
B.普通合伙人
C.有限合伙人
D.以上都不正确

【答案】 C
39、下列关于委托募集的说法错误的是（　　）。
A.委托第三方机构募集的，基金管理人应当委托具有合格基金销售资质和专业基金销售服务团队的机构代为募集
B.委托第三方机构募集的，基金管理人应当与代销机构签署书面协议
C.我国要求代销机构应获得中国证监会基金销售业务资格
D.委托第三方机构募集的，应当严格遵守合格投资者制度和募集规定，履行对投资者的评估和投资者风险确认程序

【答案】 C
40、天使投资个人对其投资额的（　　）尚未抵扣完的，可自注销清算之日起36个月内抵扣天使投资个人转让其他初创科技型企业股权取得的应纳税所得额。
A.30％
B.50％
C.60％
D.70％

【答案】 D
41、私募基金的基金合同中应当明确信息披露义务人向投资者进行信息披露的（ ）
A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
D.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

【答案】 C
42、为了保证基金财产的安全，有些国家的法律法规要求股权投资基金按照资产管理和保管分开的原则进行运作，由专门的（　　）保管基金资产。
A.基金管理人
B.服务机构
C.基金托管人
D.基金投资者

【答案】 C
43、相对于行业自律、内部控制和社会力量监督,股权投资基金的政府监管具有（　　）特征。
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ
D.Ⅱ、Ⅲ

【答案】 A
44、股权投资基金按资金性质分类分为（　　）。
A.人民币股权投资基金和外币股权投资基金
B.公司型基金、合伙型基金
C.并购基金、不动产基金
D.狭义创业投资基金、基础设施基金、定增基金

【答案】 A
45、下列各项中，不属于股权投资基金管理人内部控制的内部环境的是（ ）。
A.法律环境
B.治理结构
C.人力资源政策
D.员工道德素质

【答案】 A
46、某股权投资基金投资4个股权项目A、B、C、D,A项目目前项目价值为1亿元，B项目目前项目价值2亿元，C项目3亿元，D项目5亿，除此之外，基金资产还包括6000万的银行存款，已产生的应付未付管理费用、托管费用等负债总金额3000万元，则当前的基金资产净值为：（　　）亿元
A.11.5
B.11.3
C.11.9
D.11.6

【答案】 B
47、在投后管理阶段若想了解企业危机事件处理情况，需要查看（　　）
A.财务指标
B.市场信息追踪指标
C.经营指标
D.管理指标

【答案】 D
48、关于投资框架协议中排他性条款，以下表述正确的是（　　）
A.排他性条款是要求股权投资基金在约定排他期内不得投资其他同类业务公司的条款
B.目标公司在签署排他性条款协议后，排他期内如果与其他投资方接触，则必须在解除后10个工作日内以书面形式通知投资方
C.排他性条款是要求目标公司在约定排他期内不得与其他投资机构接触的条款
D.排他性条款通常约定至少一年以上

【答案】 C
49、关于创业投资估值法，下列表述正确的是（　　）。
A.创业投资估值法基于退出期目标公司的现金流以及目标收益率，折现计算其当前价值
B.创业投资估值法是一种基于创业早期企业未来清算退出情境下估值预测的估值方法
C.创业投资估值法基于退出时目标公司的股权价值以及目标收益率，折现计算出其当前价值
D.创业投资估值法是一种基于创业早期公司可比公司估值倍数的相对估值法

【答案】 C
50、股权投资基金管理人、托管人、销售机构及其他相关服务机构及其从业人员违反法律、行政法规时，中国证监会可以依法进行行政处罚。对行政处罚不服的，可在收到处罚决定书之日起（ ）日内申请行政复议。
A.60
B.30
C.14
D.7

【答案】 A
51、股份有限公司申请股票在新三板挂牌，应当符合的条件不包括（ ）。
A.依法设立且存续满两年
B.业务明确，具有持续经营能力
C.股权明晰，股票发行和转让行为合法合规
D.应为高新技术企业

【答案】 D
52、欧洲议会于（  ）通过了《泛欧金融监管改革法案》，（  ）通过了《另类基金管理人指引》，从而建立了针对股权投资基金行业的新的监管体系。
A.2010年9月，2011年6月
B.2010年8月，2012年6月
C.2011年8月，2012年6月
D.2010年10月，2011年6月

【答案】 A
53、（2020年真题）关于我国二级股票市场的主要交易机制，以下表述正确的是（ ）
A.大宗交易转让的买卖双方可以就交易价格和数量进行协商 ，具有高效率低成本的特点，但会对股票的交易价格形成巨大冲击
B.上市公司股份的买卖双方可以就已达成的转让协议，向证券交易所和登记机构申请办理股份的转让过户，但该股份的转让仅限于流通股
C.如果收购人自愿选择以要约方式收购上市公司股份，其可以选择向被收购的所有股东发出只收购其持有的部分股份的要约
D.竞价交易的规则约定 ，ST股票和*ST股票价格的涨跌幅（一个交易日价格相对上一个交易日收市价格）均不超过20%

【答案】 C
54、个人投资者从基金分配中获得的股票的股利收入、企业债券的利息收入，由上市公司、发行债券的企业和银行代扣代缴（　　）的个人所得税。
A.10%
B.30%
C.15%
D.20%

【答案】 D
55、关于合伙型基金投资者人数，以下说法正确的是（ ）。
A.合伙型基金与信托（契约）型基金、公司型基金的投资者人数限制相同，只是形式不同
B.投资者人数原则上不超过50人，如果超过50人，则应征得所有投资者的同意
C.没有人数限制，但所有投资者必须为合格投资者
D.投资者人数不得超过50人

【答案】 D
56、股权投资基金的（ ）具有鲜明特点，因此，组织形式的选择需要与基金的实际运作需求紧密相关。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 B
57、报据《合伙企业法》的规定，合伙协议应当载明（　　）。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅵ

【答案】 B
58、公司每一纳税年度的收入总额，减除不征税收入，免税收入，各项扣除以及允许弥补的以前年度亏损后的余额为（　　）
A.当前利润
B.净收入
C.应纳税额
D.应纳税所得额

【答案】 D
59、有关募集机构的责任和义务，下列表述正确的是（ ）。
A.募集机构在募集过程中充分履行了风险提醒义务的前提下可以向非特定对象推介基金产品
B.募集过程涉及的反洗钱义务由基金托管人而非募集机构承担履行
C.募集机构在募集过程中向特定对象推介基金产品，则可以免除履行风险提醒义务
D.募集过程涉及的反洗钱义务由募集机构承担履行

【答案】 D
60、关于股权投资基金的财产保管和基金托管，表述错误的是（ ）
A.通常由基金投资者和基金管理人约定是否进行托管
B.基金财产保管机构作为基金管理人的代理人，对基金财产承担保管责任
C.对基金财产承担相关责任，基金财产保管机构成为基金当事人
D.管理人和托管人对投资者同时承担双重受托责任

【答案】 C
61、以下关于中国证券投资基金业协会的职责的说法中，正确的是（）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 B
62、《私募基金管理人登记法律意见书》应至少对申请机构最近（ ）年涉诉或仲裁的情况发表意见。
A.一
B.三
C.四
D.二

【答案】 B
63、按照股权投资基金所处生命周期的不同阶段，可以将基金信息披露分为（ ）。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ
D.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 A
64、(2017年)并购基金对投资对象的整合主要通过（ ）来实现。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
65、股权投资基金管理人通常是（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
66、重组上市的方式中，原上市公司一般处于（），具有收购成本低、股本扩张能力强等特点。
A.新兴行业
B.成熟阶段
C.不景气行业
D.成长阶段

【答案】 C
67、（2020年真题）股权投资基金所投企业在境内间接上市的方式包括（ ）
A.Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ
D.Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
68、（2020年真题）关于股权投资基金的法律尽职调查，不属于其主要内容的是（ ）。
A.确认目标公司的合法成立和有效存续
B.评估企业的历史经营业绩及未来经营风险
C.充分了解目标企业的组织结构/资产和业务的产权状况和法律状态
D.核查目标公司所提供文件资料的真实性/准确性与完整性

【答案】 B
69、投资人A系公司，投资于公司型股权投资基金B，B向A分配其投资所得的股息红利和股权转让溢价所得所涉及的税负，通常情况下（ ）。
A.B的应纳税所得额是股息红利和股权转让溢价之和，A的应纳税所得额是股权转让溢价部分
B.B的应纳税所得额是股息红利，A的应纳税所得额是股息红利和股权转让溢价之和
C.B的应纳税所得额是股权转让溢价部分，A的应纳税所得额是0
D.B的应纳税所得额是股权转让溢价部分，A的应纳税所得额是股息红利

【答案】 C
70、股权投资基金销售机构，应当为在（ ）注册取得基金销售业务资格并已成为中国证券投资基金业协会会员的机构。
A.中国证监会
B.中国证券投资基金业协会
C.中国证券业协会
D.中国基金登记结算机构

【答案】 A
71、业务尽职调查的内容主要包括（ ）。
A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅲ、Ⅳ

【答案】 B
72、下列符合《内控指引》规定的有（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
73、在我国，公司型基金可采取（ ）形式。
A.Ⅰ.Ⅱ
B.Ⅱ.Ⅲ
C.Ⅰ.Ⅲ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

【答案】 C
74、股权投资基金受托募集的第三方机构是（ ），它为基金管理人提供推介基金的服务。
A.基金财产保管机构
B.基金份额登记机构
C.基金销售机构
D.证券投资基金业协会

【答案】 C
75、下列属于基金信息披露类别包括（ ）
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 A
76、（2019年真题）关于企业估值方法中的清算价值法，表达错误的是（ ）。
A.采用清算价值法应进行市场调查，收集与被评估资产或类似资产清算拍卖相关的价格资料
B.一般采用清算价值法估值时采用较高的折扣率
C.对股权投资基金而言，企业在正常可持续经营情况下，一般不会采用清算价值法
D.清算价值法常见于杠杆收购和破产投资策略

【答案】 B
77、股权投资基金的全称为私人股权投资基金，其中私人股权的含义是（ ）。
A.非公开发行和交易的股权
B.上市公司流通股
C.通过收购获得的股权
D.个人持有的股权

【答案】 A
78、在一定期限之后如果企业未能完成一定指标，投资者会获得一定补偿，以弥补其由于企业的实际价值降低所受的损失。这个被称为（ ）。
A.触发机制
B.调整机制
C.对赌安排
D.补偿安排

【答案】 C
79、（2017年真题）下列不属于基金运作期间定期披露内容的是（ ）。
A.出资方式
B.项目退出情况
C.基金会计数据
D.利润分配情况

【答案】 A
80、以下内容需要按规定进行信息披露（ ）
A.通过境外机构或省境外系统下达投资交易指令
B.直接或间接参与场外配资活动或者为场外配资活动提供服务或便利
C.外接未经监管机构或者自律组织认证的其他交易系统，为违法证券期货业务活动提供端口服务使利
D.向中国证券投资基金业协会报送相关信息

【答案】 D
81、（2018年真题）关于大宗交易，以下说法正确的是（ ）
A.不会对竞价交易的股票价格形成巨大冲刺，有利于市场稳定
B.交易费用相对集中竞价交易要高
C.定价由交易双方确定，没有竞价交易灵活
D.没有规定最低限额

【答案】 A
82、对公司型基金而言，主要收入来源不包括（）。
A.股息收益
B.转让财产收入
C.提供劳务收入
D.红利收益

【答案】 C
83、关于项目退出的主要方式，说法不正确的是（ ）。
A.清算退出一般将面临亏损的风险
B.协议转让交易后存在限售期的问题
C.上市转让退出的收益一般要比挂牌转让退出的收益高
D.对清算退出而言，清算费用是需要优先支付的

【答案】 B
84、对于股权投资基金,以下属于增值税纳税范围的是（ ）
A.项目股息
B.并购方式退出收益
C.回购方式退出收益
D.上市后股权转让退出收益

【答案】 D
85、息税前利润不包含（ ）。
A.所得税
B.利息
C.净利润
D.折旧

【答案】 D
86、（2017年真题）在购买股权投资基金份额时，投资者的做法不符合现行监管要求的是（ ）。
A.Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ

【答案】 C
87、股权投资基金管理人申请基金管理人登记需要提交的材料或资料包括（ ）。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅴ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

【答案】 B
88、下列关于股权投资基金服务业务管理的基本业务规范的说法不正确的是（ ）。
A.除基金合同约定外，服务费用应当由股权投资基金托管人代为支付
B.服务机构应当对提供服务业务所涉及的基金财产和投资者财产实行严格的分账管理
C.服务机构应当具备开展服务业务的营运能力和风险承受能力
D.股权投资基金托管人一般不得被委托担任同一股权投资基金的服务机构

【答案】 A
89、股权投资基金在运作过程中，可能产生的费用包括（ ）
A.管理费、托管费、第三方服务费用
B.基金合同生效后的信息披露费用
C.基金合同终止时的清算费用
D.以上都是

【答案】 D
90、合伙型基金的分配为（　　），即合伙企业的“生产经营所得和其他所得”由合伙人按照国家有关税收规定分别缴纳所得税，在基金层面不缴纳所得税。在实务中，合伙型基金的收益分配原则、时点和顺序可在更大自由度内进行适应性安排。
A.“先税后分”
B.“先分后税”
C.“不分先后”
D.“随意处理”

【答案】 B
91、（2017年真题）股权投资基金投资后管理的增值服务不包括（ ）。
A.规范财务管理系统
B.跟踪投资协议条款履行情况
C.协助完善公司治理结构
D.协助进行后续再融资工作

【答案】 B
92、以下不属于业务尽职调查的范围是（ ）。
A.税收及政府优惠政策
B.客户、供应商和竟争对手
C.业务内容，企业基本情况
D.历史沿革

【答案】 A
93、对于我国来说，境外IPO市场不包括（ ）。
A.香港证券交易所
B.美国纳斯达克证券交易所
C.纽约证券交易所
D.上海证券交易所

【答案】 D
94、股权投资基金管理人在销售股权投资基金时，不得()。
A.要求投资者书面承诺符合合格投资者条件
B.要求投资者填写调查问卷以了解投资者的风险识别能力
C.委托第三方机构对基金进行风险评级
D.承诺投资者该基金为保本型基金

【答案】 D
95、管理人内部控制的（ ）原则是指以合理的成本控制达到最佳的内部控制效果，内部控制与股权投资基金管理人的管理规模和员工人数等方面相匹配，契合自身实际情况。
A.成本效益
B.相互制约
C.执行有效
D.独立性

【答案】 A
96、(2017年)下列关于并购基金的表述中，正确的是（ ）。
A.并购基金是对企业进行战略投资的股权投资基金
B.并购基金参与收购主要是为了获得协同效应
C.并购基金参与并购的过程中往往以自有资金进行
D.并购基金具有较高的杠杆率

【答案】 D
97、下列属于获得从业资格的途径是（ ）。
A.通过考试
B.通过资格认定
C.以上都是
D.以上都不是

【答案】 C
98、目前，我国要求包括股权投资基金在内的各类私募基金的募集需履行的程序（　　）。
A.特定对象确定、基金风险揭示、合格投资者确认、投资者适当性匹配、投资冷静期以及回访确认（非强制）
B.特定对象确定、投资者适当性匹配、基金风险揭示、合格投资者确认、投资冷静期以及回访确认（非强制）
C.特定对象确定、投资者适当性匹配、合格投资者确认、基金风险揭示、投资冷静期以及回访确认（非强制）
D.特定对象确定、基金风险揭示、投资者适当性匹配、合格投资者确认、投资冷静期以及回访确认（非强制）

【答案】 B
99、（2017年真题）场外股权交易市场挂牌一般实行（ ），所需时间相对较短。
A.审批制
B.配额制
C.核准制
D.注册制

【答案】 D
100、关于折现现金流估值法的特点，不正确的是（ ）。
A.受非经济因素影响小
B.计算方法比较简单
C.需要较多主观假设
D.评估得到的是内含价值

【答案】 B
101、根据中国证监会的规定，股权投资基金的合格投资者，投资于单只股权投资基金的金额不低于（ ）万元。
A.50
B.100
C.300
D.1000

【答案】 B
102、（2017年真题）甲以设立合伙企业（非经备案的投资计划）的形式汇集多数投资者的资金，直接或间接投资于乙管理的股权投资基金，下列有关核查合格投资者的表述中，正确的是（ ）。
A.如直接投资于乙管理的基金，基金管理人应当穿透核查最终投资者是否为合格投资者
B.如间接投资于乙管理的基金，基金托管人应当穿透核查最终投资者是否为合格投资者
C.如间接投资于乙管理的基金，中国证监会应当穿透核查最终投资者是否为合格投资者
D.如间接投资于乙管理的基金，基金份额登记机构应当穿透核查最终投资者是否为合格投资者

【答案】 A
103、下列关于尽职调查程序中实地考察企业经营现场的表述错误的是（）。
A.实地考察的目的主要是将书面信息与现场调研信息进行相互印证，从而对企业生产经营情况有一定的感性认识
B.对企业相关的场所进行现场调查，包括但不限于厂房、设备、土地、产品和存货等
C.根据目标公司各部门独立性差异，应对目标公司的办公、 仓储、物流、财务、人力资源等部门进行针对性的走访调研
D.需要调查了解的目标公司现场信息包括：企业生产线是否运转正常；企业管理状况是否良好；企业客户数目是否稳定；客户对企业的产品与服务是否满意等等

【答案】 C
104、股权投资基金的销售机构及其从业人员从事股权投资基金募集业务的禁止行为不包括（　　）。
A.使用本机构雇佣的人员进行股权投资基金推介
B.采用不具有可比性、公平性、准确性、权威性的数据来源和方法进行业绩比较，任意使用“业绩最佳”、“规模最大”等相关措辞
C.夸大或者片面推介基金，违规使用“安全”“保证”“承诺”“保险”“避险”“有保障”“高收益”“无风险”等可能误导投资人进行风险判断的措辞
D.推介非本机构设立或负责募集的私募基金

【答案】 A
105、下列有关信托（契约）型股权投资基金的说法中错误的是（　　）。
A.契约型基金份额的转让一般只涉及出让方、受让方及基金管理人三方
B.除基金合同另有约定外，每份基金份额应具有同等的合法权益
C.信托型股权投资基金的清算小组由基金管理人负责组织，并由基金管理人和相关中介服务机构组成
D.信托（契约）型股权投资基金无须在工商行政管理机关办理工商登记手续

【答案】 C
106、《私募投资基金募集行为管理办法》中，募集机构及从业人员推介私募基金时，下列说法错误的是（ ）。
A.禁止恶意贬低同行
B.禁止推介非本机构设立成负责募集的私募基金
C.允许非本机构雇佣的人员进行私募基金推介
D.法律、行政法规、中国证监会和中国基金业协会禁止的其他行为

【答案】 C
107、下列关于基金服务业务的具体要求的说法中，错误的是（）。
A.基金服务机构破产或者清算时，基金服务业务所涉及的基金财产和投资者财产不属于其破产或清算财产
B.基金服务机构应当对提供服务业务所涉及的基金财产和投资者财产实行严格的总账管理，确保基金财产和投资者财产的安全
C.任何单位或者个人不得以任何形式挪用基金财产和投资者财产
D.私募基金托管人不得被委托担任同一私募基金的服务机构

【答案】 B
108、股权投资基金的分配，通常采用常见的收益分配方式为（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅲ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅳ

【答案】 A
109、股权回购通常可以分为以下（ ）
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 A
110、关于股权投资基金管理人和投资者之间的沟通，以下表述错误的是（ ）。
A.基金募集阶段，基金管理人应对潜在投资者进行充分的背景调查
B.基金募集阶段，基金管理人应在投资者签署基金合同确认投资生效后，按规定履行一系列募集合规程序
C.基金运行阶段，如发生合伙人变动、投资项目重大进展、基金托管机构变更等事项时，基金管理人应及时告知投资者
D.基金运行阶段，定期报告是投资者了解基金运作状况的重要途径

【答案】 B
111、在合伙型基金合同中，与股权投资业务相关，（　　）的约定也为必备内容。
A.I、II、III
B.I、III、IV
C.II、III、IV
D.I、II、III、IV

【答案】 D
112、（2020年真题）某合伙型股权投资基金运行期间 ，发生以下哪些事项，该基金管理人应当在5个工作日内向中国证券投资基金业协会报告（ ）
A.Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 C
113、募集并设立一只有限合伙型股权投资基金，以下步骤正确的是（ ）。
A.Ⅳ、Ⅴ、Ⅱ、Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅲ、Ⅰ、Ⅳ、Ⅴ、Ⅱ
C.Ⅳ、Ⅴ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅰ
D.Ⅳ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ、Ⅰ

【答案】 C
114、股权投资母基金的作用不包括（　　）。
A.专业管理
B.分散风险
C.规模优势
D.收益稳定

【答案】 D
115、（　　），中国证券业协会继续推进自律体系建设，设立了基金公司会员部，负责基金管理公司和基金托管银行特别会员的