黄先生家庭理财报告.doc

黄先生

理财规划报告书

客户:
黄先生

规划师:
杜琳琳理财小组

完成日期:
2011年06月08日

服务机构:
AFP备考案例小组
声 明
尊敬的 黄先生:
非常荣幸有这个机会为您提供全方位的理财规划服务。首先请参阅以下声明:
1.本理财规划报告书是用来帮助您明确财务需求及目标，对理财事务进行更好地决策，达到财务自由、决策自主与生活自在的人生目标。
2.本理财规划报告书是在您提供的资料基础上，基于通常可接受的假设、合理的估计。综合考虑您的资产负债状况、理财目标、现金收支状况而制定的。
3. 本理财规划报告书作出的所有的分析都是基于您当前的家庭情况、财务状况、生活环境、未来目标和计划以及对一些金融参数的假设和当前所处的经济形式，以上内容都有可能发生变化。建议您定期评估自己的目标和计划，特别是在人生阶段发生较大变化的时候，如家庭结构转变或更换工作等。
4.专业胜任说明:本中心理财师为您制作此份理财规划报告书，其经验背景介绍如下:
1) 学历背景:东北财经大学
2) 专业认证:中国金融理财标准委员会
3) 工作经验: 中国建设银行个人客户经理
4) 专长: 投资规划、保险规划、全方位理财规划
5.保密条款:本规划报告书将由金融理财师直接交与客户，充分沟通讨论后协助客户执行规划书中的建议方案。未经客户书面许可本公司负责的金融理财师与助理人员，不得透漏任何有关客户的个人信息。
6.应揭露事项
1) 本规划报告书收取报酬的方式或各项报酬的来源: 如顾问契约。
2) 推介专业人士时，该专业人士与理财师的关系:相互独立，如顾问契约。
3) 所推荐产品与理财师个人投资是否有利益冲突:经确认无利益冲突状况。

一、客户基本情况
黄先生，现年47岁，为一家私营有限公司董事长（股权接近100%）兼总经理，公司成立5年，与前妻生有一女小瑞，今年12岁，和现任配偶李女士（29岁）育有一子，今年9岁。
黄先生银行存款金额30万元，目前公司资本额1000万元，自住房产价值200万元，无贷款。金融资产方面有股票型基金30万元，黄金与钻石价值约10万元。

家庭资产负债如下：
资产
金额
%
负债
金额
%
现金

人民币存款
300,000
2.34%

基金
300,000
2.34%

公司资本
10,000,000
77.97%

自用房地产
2,000,000
15.59%

黄金钻石
100,000
0.78%

养老金
27,000
0.21%

公积金
38,000
0.30%

保险资产
60,000
0.47%

合计
12,825,000
100.00%
合计
0

从上面的图表可以看出，黄先生家庭资产主要是其所经营的公司资本。目前负债为零，没有充分发挥财务杠杆的作用。就目前的收入状况在未来可积极进行规划，保证购房、保障等目标的实现，同时在中长期坚持多元化投资，逐步改善家庭资产配比。作为私营企业主，虽目前收入较高，还是存在一定的不稳定性，未来的经营风险有较大的不确定性。同时黄先生的社会保险和医疗保险偏少，应对商业保险加大投资的力度，万一出现经营风险、死亡或失能，将对整个家庭造成巨大经济损失和影响。总体保障明显不足，抗风险能力较弱，建议增加保险的配置，提高风险保障。

风险属性分析：
风险承受能力评表

年龄
10分
8分
6分
4分
2分
客户得分
47
总分50分，25岁以下者50分，每多一岁少1分，75岁以上者0分
28
就业状况
公教人员
上班族
佣金收入者
自营事业者
失业
4
家庭负担
未婚
双薪无子女
双薪有子女
单薪有子女
单薪养三代
4
置产状况
投资不动产
自宅无房贷
房贷<50％
房贷>50％
无自宅
8
投资经验
10年以上
6～10年
2～5年
1年以内
无
6
投资知识
有专业证照
财金科系毕
自修有心得
懂一些
一片空白
4
总分

54
风险成态度评分表

忍受亏损 %
10分
8分
6分
4分
2分
客户得分
20
不能容忍任何损失0分，每增加1%加2分，可容忍>25％得50分
40
首要考虑
赚短现差价
长期利得
年现金收益
抗通膨保值
保本保息
8
认赔动作
默认停损点
事后停损
部分认赔
持有待回升
加码摊平
4
赔钱心理
学习经验
照常过日子
影响情绪小
影响情绪大
难以成眠
4
最重要特性
获利性
收益兼成长
收益性
流动性
安全性
4
避免工具
无
期货
股票
外汇
不动产
8
总分

68

财务诊断及建议
目前家庭的理财投资主要投资于银行存款以及基金，从测试情况表明黄先生投资特征：追求资产的流动性，以稳定为主要考虑因素，投资风险尚可。黄先生有孩子两个，年龄分别是12岁、9岁，未来在教育方面的资金投入较大，保障同时要跟上。李女士是全职家庭主妇，无收入来源还应充分加强养老、医疗等保障。
二、客户理财目标
黄先生的主要理财目标：
1）黄先生预期公司已过了高成长期，未来每年150万左右税前盈余将有半数发放股息，就黄先生可分配的税后红利，需要一个投资计划安排。
2）想尽早换购总价500万元的别墅，尽量少用贷款。
3）子女打算从初中开始就读国际学校，打算女儿到英国念硕士，预计2年，儿子到美国念硕士与博士, 预计7年，各需要多少费用与如何筹措也需要你提供意见。
4）预计13年后与妻子一起退休，退休后日常开销每年20万元，退休后前10年旅游的费用每年10万元，另外退休之后30年之内医疗的费用预计每年6万元。
5)黄先生担心万一自己发生意外，女儿会没人照顾，该怎么办比较好？
6)经由上述规划后，黄先生若退休30年后过世，还有多少遗产？
李女士的理财目标：
私下知道，因夫妻已做了婚前财产公证,自己一块钱都没有，担心万一离婚，自己将来没钱养老？
三、理财规划分析
（一）、购房规划
分析目前的现状及理财目标，黄先生拟购买别墅，现值500万元，并且要少用贷款，根据其理财目标，提出以下方案：
目前有固定房产200万,按3%的增涨率,四年后房产价值是225万 ,预期四年后可换别墅,余款25万可作孩子的教育准备金或退休准备金。

（二）、教育规划
黄先生与前妻生有一女小瑞，今年12岁，和现任配偶李女士育有一子，今年9岁。子女打算从初中开始就读国际学校，女儿到英国念硕士，预计2年，儿子到美国念硕士与博士, 预计7年，由于子女教育在时间及金额上弹性较小，且双双送入国外就读费用较大，因此应立即按年对子女教育金进行提拔准备。根据黄先生的收支情况，建议方案如下：
1）、女儿的教育金规划
國外學程
年支出现值
就学年数

碩士
$200,000
2

博士
$200,000
4

学费成长率

3%

投资报酬率

6%

已准备教育金资产

$560,000

教育金年储蓄

$548,600

子女当前年龄

12

教育規劃到
大學畢業

深造規劃到
國外碩士

國外深造
教育金资产
教育金支出
教育金净值
硕士第一年
$9,035,334
$276,847
$8,758,487
硕士第二年
$9,832,596
$285,152
$9,547,444
教育金准备储蓄型保险满期领回31万,购房剩余25万,作为女儿的教育规划。
2）、儿子的教育金规划

國外學程
年支出现值
就学年数

碩士
$200,000
2

博士
$200,000
4

学费成长率

3%

投资报酬率

6%

已准备教育金资产

$9,547,444

教育金年储蓄

$548,600

子女当前年龄

9

教育規劃到
大學畢業

深造規劃到
國外碩士

國外深造
教育金资产
教育金支出
教育金净值
硕士第一年
$14,356,552
$225,102
$14,131,450
硕士第二年
$15,527,937
$231,855
$15,296,082
博士第一年
$16,762,447
$238,810
$16,523,637
博士第二年
$18,063,655
$245,975
$17,817,680
博士第三年
$19,435,341
$253,354
$19,181,987
博士第四年
$20,881,506
$260,955
$20,620,551
可支助子女念到國外的

博士學位

儿子读到硕士第二年,黄先生夫妻二人退休,其儿子教育金剩余14,535,798元，可作养老规划。

（三）、保险规划。
黄先生收入比较高，但其本人及家人的保障明显不足，只有养老金、储蓄保险，作为家中唯一的收入来源者，自身保障的欠缺导致的风险比较大，万一黄先生发生不测，全家的生活都将带来影响，因此首先要加强黄先生的保险保障，保险以意外险（保额高保费低）、重大疾病险为主、保障金额需涵盖住房贷款额度以及家人的生活费用和子女教育费用，合计保险金额为737万元。预计保险费6000元。
李女士因是全职太太，无积蓄和收入来源，因重点考虑养老、重疾以及医疗保险，保险费用相对较高，根据目前市场保险行情，折算为35000元/年，20年缴费。
因女儿小瑞是前妻所生，黄先生也意识到万一自己发生意外或不测，可能无法很好的抚养女儿，因此要加强女儿的保障，建议黄先生在购买意外险时将部分保险受益人指定小瑞，同时购买医疗、两全保险，以增加保障，根据市场保险产品测算保费为15000元，合计保险费56000元
（四）退休规划
13年后黄先生和妻子一起退休，退休后日常开销每年20万元，退休后前10年旅游的费用每年10万元，另外退休之后30年之内医疗的费用预计每年6万元。
退休后每年生活支出20W 从现在算其到退休当年的生活支出是：
20 CHS PMT 0 FV 3I 13N PV=29.3707
因为退休后伴着通货膨胀率的存在，生活支出是增长型年金，算下折现率：i=（1+r）/（1+g）-1=4.85%。
29.3707 CHS PMT 4.85I 30N 0FV gBEG PV=334.0248
同理 算得前十年的旅游消费是PV=119.7666
医疗保险是PV=144.4800
最后其退休后总需求是 481.6007+119.7666+144.4800=745.8473万元
（五）、遗产规划：
黄先生因是私企，经过一定时间的发展，公司规模、盈利基本固定，因此假设黄先生在退休时的分配基本不变，经过测算，在其去世时尚有节余2960万元，可以预先确立遗嘱，进行分配。可考虑李女士40%-儿子30%-女儿30%，

建行理财中心
2011年6月8日

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