深圳中青宝互动网络股份有限公司所得税分析报告.doc

深圳中青宝互动网络股份有限公司所得税分析报告
一、公司简介
深圳中青宝互动网络股份有限公司（原深圳市宝德网络技术有限公司）成立于2003年，是一家具有自主研发、运营能力、代理能力的专业化网络游戏公司。公司被评为“深圳市重点文化企业”、“深圳市高新技术企业”“深圳市重点软件企业”。2010年，公司正式更名为“深圳市中青宝网网络科技股份有限公司”并完成股份制改造。
1、公司基本情况
证券简称：中青宝
证券代码：300052
交易市场：创业板
上市时间：2012年2月11日
公司名称：深圳中青宝互动网络股份有限公司
行业类别：计算机应用服务业、网络游戏产业
法人代表：李瑞杰
董事长兼总经理：李瑞杰
注册地址：深圳市福田区深南中路电子科技大厦C座43层A1
办公地址：深圳市南山区科技园南区W1B栋4楼
2、经营范围
计算机软、硬件及网络系统的技术开发；电子通讯产品的技术开发及外观设计以及相关产品的销售和咨询服务(不含专营、专控、专卖商品及限制项目)；因特网接入服务、信息服务业务（仅限互联网信息服务和移动网信息服务）；互联网游戏出版物、手机游戏出版物的出版业务；进出口业务。
二、宏观经济层面分析
1. 国家宏观经济持续发展，国民经济在开发性增长的同时对外依存度逐渐提升。人均收入的提高为移动互联网业务的消费和使用提供了经济保障。
2. 从居民消费支出结构看，在城镇居民消费支持中，娱乐。教育。文化支持出约占15%，成为仅次于食品消费的第二大支出。用户对娱乐性文化需求的增加将有效降低移动互联网的推广门槛。
3. 移动增值产业媒体化。娱乐经趋势日趋明显，电信业。广电业和互联网行业的彼此渗租客介入将有效刺激移动互联网市场的良性竞争。
4. 随着中国经济的不断发展，手机终端保有量持续上升。终端普及率的提高以及可支持多种数据业务机型的不断丰富将为用户提供较好的移动互联网服务体验平台。
5. 作为新兴的第五媒体，用户在日常生活中对手机的依赖性逐步增强。目前国内手机用户总数已突破6亿，庞大的用户资源为移动互联网服务的发展提供了良好的用户基础。
6.随着各地移动运营商对WAP资源的下调，用户对移动互联网服务的认知度不断提高，这使用户从认知转化为消费行为的周期进一步缩短。
7.用户的业务需求逐渐从”被动”转化为”互动”，互动性业务的不断丰富满足了用户在移动互联网服务中娱乐。生活及商务的需求变化。
三、选择理由
2015年，我国游戏市场整体份额为225.68亿元。其中，客户端游戏为141.64亿元，页面游戏为45.15亿元，而手机游戏市场规模为38.89亿元排名第三。但从增速上来看，排名出现了反转，客户端游戏单季度环比涨幅为5.3%，网页游戏为15.4%，而手机游戏规模高达36.7%，单季度涨幅超过10亿元。而这也是手机游戏连续第三个季度环比涨幅超过30%。而这一爆发式增长，在近期收购、重组案中也有所体现。据统计，今年中国游戏产业内出现了19起并购案，其中12起与手游有关，占比超过六成;多数并购案规模在6亿~12亿之间，市盈率在12倍~15倍之间。前瞻产业研究院发布的《2015-2017年中国移动游戏市场前瞻与投资机会分析报告》预计，今年四季度手游规模有望超越网页游戏来到第二位;而到2015年，手游产业规模可能达到200亿元，接近客户端游戏市场规模。分析认为，从产业链角度看，手游研发环节进入门槛低较，处于发展初期，该环节行业集中度相对端游和页游较低，手游行业间的并购持续快速增长是大势所趋。总体来说游戏市场前景十分良好，处于高速发展期。
四、公司2011-2015年税额、税负分析
（一）公司所得税税收优惠
1、2014年9月30日，本公司高新技术企业资格复审合格，取得深圳市科技创新委员会、深圳市财政委员会、深圳市国家税务局、深圳市地方税务局联合颁发的《高新技术企业证书》，证书编号：GR201444201357，企业所得税税率自2014年起(包括2014年度)3年享受15%的优惠政策。
2、2011年1月11日，全资子公司深圳卓页获得软件行业企业所得税减免批复，深圳市南山区国家税务局以《深圳市国家税务局税收优惠登记备案通知书》(深国税南减免备案[2011]第5号)，同意深圳卓页从开始获利年度起，两年免征企业所得税，三年减半征收企业所得税，2011年为该深圳卓页的首个获利年度。2015年度减半按12.5%征收企业所得税。
3、2015年10月30日，控股子公司上海美峰获得上海市科学技术局、上海市财政局、上海市国家税务局、上海市地方税务局联合颁发的高新技术企业证书，证书编号：GR201531000655，企业所得税税率自2015年起(包括2015年度)3年享受15%的优惠政策。
4、2012年7月16日，本公司控股孙公司深圳比格获得深圳市蛇口国家税务局税收优惠备案通知书，深国税蛇减免备案(2012)78号，核定深圳比格从开始获利年度起，两年免征企业所得税，三年减半征收企业所得税。2012年为该公司的首个获利年度，2015年度按减半12.5%的税率征收企业所得税。
5、2012年12月28日，控股子公司福州卓越获得福建省信息化局颁发的《软件企业认定证书》，证书编号：闽R20120079，核定福州卓越从开始获利年度起，两年免征企业所得税，三年减半征收企业所得税。2012年为该公司的首个获利年度，2015年度按减半12.5%的税率征收企业所得税。
6、根据深圳市南山区地方税务局的《税务事项通知书》(深地税南备[2014]736号)，本公司之全资孙公司深圳时代首游依法享受软件和集成电路企业所得税二免三减半的税收优惠政策，核定深圳时代首游从2013年1月1日起至2017年12月31日，按照二年免征三减半征收企业所得税，2015年度按减半12.5%的税率征收企业所得税。
7、2014年4月30日，控股孙公司上海集美获得上海市经济和信息化委员会颁发的编号为沪R20140098的《软件企业认定证书》，上海集美被认定为新办的符合条件的软件企业，自2014年开始享受两免三减半的所得税优惠政策，2015年度免征企业所得税。
8、控股子公司深圳五秒2015年8月14日成立，属于全年应纳税所得税额不超过20万元的小型微利企业，减半征收企业所得税，2015年度按10%的税率征收企业所得税。
（二）公司近五年税款缴交情况
2011-2015年公司五年销售收入、所得税缴纳情况、利润及总体税负情况见下表2一1
2011-2015年公司所得税缴交情况表
项目
2011年
2012年
2013年
2014年
2015年
销售收入
153600
154000
186000
341000
368500
企业所得税税率
7.50%
7.50%
7.50%
25.00%
25.00%
缴纳个人所得税
566
588
622
682
726
净利润
6844
7423
1450
14797
15344
利润率
4.46%
4.82%
0.78%
4.34%
4.16%
税负率
4.78%
3.9%
5.48%
5.74%
5.25%
（三）2011-2015年税负变动情况分析
1、企业所得税与销售收入变动情况分析

通过以上图表，我们可知中青宝互动在近五年的时间内，其企业所得税税率提高很快，由7.5%提高到25%，这个可能是由于中青宝互动的经营形式所改变的，尤其是国家和地方政府给予中青宝互动高新企业的优惠税收政策取消所带来的税收税率变化以及税收金额的变化。
2、个人所得税与销售收入变动情况分析

通过以上图表分析，我们可知中青宝互动在近五年的时间内，其缴纳的个人所得税增长的幅度比销售收入增长的幅度要大，呈现出逐年递增的趋势，尤其是2013年到2014年这两年的个人所得税增加幅度更快，因为中青宝互动是属于知识密集型的企业，很多高新知识分子集中之地，所带来的个人工资水平很高。
3、利润率与税负变动情况分析

通过上图表，我们可知中青宝互动近五年来利润率始终低于税负率，而且公司的利润率会由于经营形式的变化而发生大幅度的波动，比如2012年的利润率为4.82%，而到了2013年却降低到0.78%，随后再上升到2014年的4.34%，但是，税负率却呈现稳定的变化趋势，几乎没有收到公司经营情况的变化而发生很大的变化，可见，国家现有的税收制度确实存在着死板而缺乏灵活性，对于企业来说，就会带来很大的税负负担。
4、与同行业公司对比
2011-2015年同行业公司对比
项目
2011年
2012年
2013年
2014年
2015年
中青宝互动
12086
12138
14572
85932
92851
电魂网络
1905
2175
1229
1219
2973
网宿科技
993
1906
2923
1770
4890

通过上图表，我们可知中青宝互动所得税总体高于电魂网络以及网宿科技，同时中青宝互动所得税呈现逐年增长趋势，而电魂网络以及网宿科技都出现变动趋势，当然网络行业都呈现大幅度上升的趋势，尤其是2015年。
五、总结
2015年度，互联网行业取得了突飞猛进的发展，随着竞争者的涌入和新竞品的不断推出，行业竞争愈发激烈。公司层面，游戏业务面临产品新旧交替期，随着智能手机的市场渗透率不断提高以及新技术的研发和应用，公司业务必须全面改革才能适应不断发展的市场环境。面对挑战，公司继续坚持平台化战略，不断夯实并完善公司业务间联动，持续拓展和创新游戏业务，进一步加强产品和服务的研发创新，挖掘市场热点，朝着泛娱乐平台这一战略方向，公司各个业务间的协同效应持续增强，品牌价值不断提升，产品积累继续深化，公司迎来弯道超车的开局之年。公司实现营业收入34,309万元，同比下降29.91%；实现利润总额8,752万元，同比增长818.21%。归属于上市公司普通股东的净利润6,520万元，同比增长395.89%。
因此，根据中青宝互动存在的涉税问题，以公司主要涉及的税种(增值税、企业所得税、个人所得税等)为主线分别从企业采购、营销、人力资源管理等口常经营活动中的具体涉税事项进行分析并提出解决问题的方案和对策，以及公司能够享受到的软件企业优惠政策、研究开发费加计扣除等特殊政策的有效利用等提出很好的解决方案。