家庭理财规划与风险管理教程.pptx

1冷冷 敏敏家庭理财规划与风险管理 今天在座各位尊贵的嘉宾，经过多年的打拚和奋斗，很多都已是企业领袖、社会名流，拥有很高的社会地位，个人财富累积也达到了相当的高度。创造财富的过程从来都不是一帆风顺的，创造财富的过程从来都不是一帆风顺的，很少有人知道要付出多少汗水，很难有人体很少有人知道要付出多少汗水，很难有人体会要经历多少磨难。会要经历多少磨难。1.1.会赚钱会赚钱 :现在富裕现在富裕2.2.会保钱会保钱:今生今世富裕今生今世富裕3.3.会留钱会留钱:世世代代富裕世世代代富裕我有三个愿望：我有三个愿望：华人首富：李嘉诚华人首富：李嘉诚成功人士三大目标成功人士三大目标成功人生成功人生创造财富保全财富转移财富会赚钱会赚钱会赚钱会赚钱 ：现在富裕现在富裕现在富裕现在富裕会保钱会保钱会保钱会保钱 ：一生富裕一生富裕一生富裕一生富裕会留钱会留钱会留钱会留钱 ：世代富裕世代富裕世代富裕世代富裕投资投资理财理财 3 3月月1515日央行最新公布数据，我国城乡居民储蓄存日央行最新公布数据，我国城乡居民储蓄存款余额达款余额达17.1217.12万亿元，是万亿元，是2020年前的年前的9090倍；但是越来越倍；但是越来越富裕的中国人正在变得越来越不敢花钱。富裕的中国人正在变得越来越不敢花钱。教育住房养老医疗担 忧擅闯鸵鸟馆遭鸵鸟袭击擅闯鸵鸟馆遭鸵鸟袭击 7 7旬爹爹不治身亡旬爹爹不治身亡7月月10日，七旬爹爹翻越鸵鸟园的护栏捡塑料日，七旬爹爹翻越鸵鸟园的护栏捡塑料瓶，并用手中的竹竿驱赶愤怒的鸵鸟王，爹爹瓶，并用手中的竹竿驱赶愤怒的鸵鸟王，爹爹被踢成胸外伤。昨日清晨，老人因伤势过重医被踢成胸外伤。昨日清晨，老人因伤势过重医治无效死亡。据了解，这是武汉动物园治无效死亡。据了解，这是武汉动物园1975年年建园、建园、1985年正式开园以来，出现的首例动物年正式开园以来，出现的首例动物伤人致死事件。伤人致死事件。惨痛教训惨痛教训 千万富翁沦为乞丐千万富翁沦为乞丐核心提示核心提示：“当时出门、吃饭都讲派头，我有3辆奔驰。”据媒体当年报道，30万的“劳力士”手表他有8块.10年前，在长春市医药批发界资产过千万的，除了位居榜首的“吴太药业”之外，第二位就是长春恒生实业有限责任公司的董事长林君言了。然而人们没有想到，从然而人们没有想到，从然而人们没有想到，从然而人们没有想到，从6 6年年年年前开始，穷困潦倒的林君言前开始，穷困潦倒的林君言前开始，穷困潦倒的林君言前开始，穷困潦倒的林君言就已沦为一个脏兮兮的乞丐就已沦为一个脏兮兮的乞丐就已沦为一个脏兮兮的乞丐就已沦为一个脏兮兮的乞丐。几天前，在当地媒体的帮。几天前，在当地媒体的帮。几天前，在当地媒体的帮。几天前，在当地媒体的帮助下，他有幸得以在一家安助下，他有幸得以在一家安助下，他有幸得以在一家安助下，他有幸得以在一家安养院安身。养院安身。养院安身。养院安身。测试您的财富指数测试您的财富指数 一个风雨交加的深夜，你独自开着车，一个风雨交加的深夜，你独自开着车，一个风雨交加的深夜，你独自开着车，一个风雨交加的深夜，你独自开着车，突然遇到三个人站在风雨中。突然遇到三个人站在风雨中。突然遇到三个人站在风雨中。突然遇到三个人站在风雨中。第一位是身患急症的老奶奶，第一位是身患急症的老奶奶，第一位是身患急症的老奶奶，第一位是身患急症的老奶奶，她好可怜，如果不马上去医院救治就会有生命危险；她好可怜，如果不马上去医院救治就会有生命危险；她好可怜，如果不马上去医院救治就会有生命危险；她好可怜，如果不马上去医院救治就会有生命危险；第二位是个医生，他曾经是你的救命恩人，第二位是个医生，他曾经是你的救命恩人，第二位是个医生，他曾经是你的救命恩人，第二位是个医生，他曾经是你的救命恩人，你也早就想报恩；你也早就想报恩；你也早就想报恩；你也早就想报恩；第三位你一看，哇！是一位绝色佳人，第三位你一看，哇！是一位绝色佳人，第三位你一看，哇！是一位绝色佳人，第三位你一看，哇！是一位绝色佳人，她是你的梦中情人，只想和她终身相守、白头到老她是你的梦中情人，只想和她终身相守、白头到老她是你的梦中情人，只想和她终身相守、白头到老她是你的梦中情人，只想和她终身相守、白头到老可是现在问题是你的车只能坐一位，可是现在问题是你的车只能坐一位，可是现在问题是你的车只能坐一位，可是现在问题是你的车只能坐一位，请问你会让谁上车？请问你会让谁上车？请问你会让谁上车？请问你会让谁上车？想好了吗想好了吗？美国一家杂志采访了美国一家杂志采访了100位超级富豪，他位超级富豪，他们的答案非常精彩：把车钥匙给医生，让们的答案非常精彩：把车钥匙给医生，让他开车送老奶奶去医院，然后自己留下来他开车送老奶奶去医院，然后自己留下来在雨中陪伴梦中情人！在雨中陪伴梦中情人！思维和选择很重要！思维和选择很重要！投资投资理财理财投资：投资：快速致富快速致富 不惜代价不惜代价理财：理财：规避风险规避风险 增值保值增值保值 所谓理财，就是追所谓理财，就是追求求长期而稳定长期而稳定的的收收益。它不同于投资，益。它不同于投资，更和投机无关。更和投机无关。v理财无系统性规划理财无系统性规划;v将投资等同于理财将投资等同于理财;v偏爱收益较高的投资商品偏爱收益较高的投资商品;v理财产品单一，长期缺少变化。理财产品单一，长期缺少变化。“理财热理财热”之中国人理财现状：之中国人理财现状：发家致富是高手发家致富是高手 投资理财是新手投资理财是新手该如何正确理财？该如何正确理财？理财就是管钱理财就是管钱理财不是发大财，与暴富无关，它是未雨理财不是发大财，与暴富无关，它是未雨绸缪，是一种财务安排，确保家庭走向财绸缪，是一种财务安排，确保家庭走向财务自由之路，任何时候都有钱花。务自由之路，任何时候都有钱花。科学理财科学理财理财的两个动作：开源和节流理财的两个动作：开源和节流理财的三个环节：攒钱，生钱，护钱理财的三个环节：攒钱，生钱，护钱科学理财：一个中心三个基本点科学理财：一个中心三个基本点以管钱为中心以管钱为中心以攒钱为起点以攒钱为起点以生钱为重点以生钱为重点以护钱为保障以护钱为保障科学理财：资产配置科学理财：资产配置应急的钱：应急的钱：6个月到一年的生活费，放在银行个月到一年的生活费，放在银行保命的钱：三至五年的生活费，放在保险公司保命的钱：三至五年的生活费，放在保险公司闲钱：五至十年不用的钱，投资基金、股票闲钱：五至十年不用的钱，投资基金、股票将钱为分三份将钱为分三份买股票之前先问自己三个问题买股票之前先问自己三个问题我有房子和保险吗？我有房子和保险吗？我有闲钱吗？我有闲钱吗？我有一根坚强的神经吗？我有一根坚强的神经吗？是谁在卖我东西？是谁在卖我东西？这个人是有信用的吗？这个人是有信用的吗？他拿我的钱干什么去了？他拿我的钱干什么去了？我挣啥钱？我挣啥钱？我一旦不想要了，我能马上变现吗？我一旦不想要了，我能马上变现吗？如果这个东西我卖不出去，自己留着有用吗？如果这个东西我卖不出去，自己留着有用吗？做任何投资之前先考虑六个问题做任何投资之前先考虑六个问题以下哪一项您认为是最重要的？以下哪一项您认为是最重要的？攒钱？攒钱？生钱？生钱？护钱？护钱？假如有一款：既可以攒钱，又可以生钱，假如有一款：既可以攒钱，又可以生钱，还可以护钱，更可以提供保命的钱，您还可以护钱，更可以提供保命的钱，您想了解吗？想了解吗？红上红系列产品红上红系列产品中国保险市场上中国保险市场上最具竞争力的全能型保额分红最具竞争力的全能型保额分红理财产品理财产品产品好市场前景广产品好市场前景广张先生，张先生，3535岁，购买岁，购买5 5份红上红综合理财计划，首年存份红上红综合理财计划，首年存120000120000元，以后每年元，以后每年2000020000元，连续四次，张先生可享有如下利益：元，连续四次，张先生可享有如下利益：举例说明6 6年满期时，张先生可以一次性拿到：年满期时，张先生可以一次性拿到：生存金生存金107,300107,300元元+18000+18000元元（红利）（红利）约约125300125300元元1010年满期时，张先生可以一次性拿到：年满期时，张先生可以一次性拿到：满期金满期金106680106680元元2600026000元元（红利）（红利）约约132680132680元元1010年期间最高人身保障达年期间最高人身保障达6060万元万元产品特点产品特点适用人群广：适用人群广：3030天天-69-69周岁的人群都可以购买周岁的人群都可以购买交费期限短：交费期限短：3 3年、年、5 5年，减轻未来支出压力年，减轻未来支出压力 保障期限长：保障期限长：1010年、年、1515年、年、2020年、年、3030年，规划幸福人生年，规划幸福人生保险责任宽：保险责任宽：特定交通事故意外含自驾车特定交通事故意外含自驾车分红基数大：分红基数大：交交1212万以万以2222万作为分红万作为分红投资收益高：投资收益高：复利累积收益高复利累积收益高联储赔付好：联储赔付好：最高可另赔最高可另赔6 6万元万元分红次数多：分红次数多：共计分红共计分红1818次次1.方便方便2.循环借款循环借款3.收益无影响收益无影响4.以小博大的资金二次运作以小博大的资金二次运作生命金旺福生命金旺福 福旺财旺运道量福旺财旺运道量平时当存钱平时当存钱有事不缺钱有事不缺钱投资稳赚钱投资稳赚钱破产保住钱破产保住钱万一领大钱万一领大钱受益免税钱受益免税钱攒钱攒钱有钱有钱生钱生钱保命钱保命钱留钱留钱护钱护钱要让保险单为我打工在谈及自己买保险的初衷，姚明对笔者说：“把钱委托给朋友，一怕他不把你的钱当钱，二怕他把你的钱当成他私人的钱，这些可能都会影响到你的钱的收益。”在对多方面的得失利弊进行过权衡之后，姚明觉得还是选择保险这种理财方式最为稳妥。姚明说：“要让保险单为我打工。”34美国安然公司：创始人、董事美国安然公司：创始人、董事美国安然公司：创始人、董事美国安然公司：创始人、董事长兼长兼长兼长兼CEOCEOCEOCEO；2000200020002000年年年年2 2 2 2月购买了月购买了月购买了月购买了370370370370万万万万美元美元美元美元的人寿保险。的人寿保险。的人寿保险。的人寿保险。2002200220022002年破产，破产清算了公年破产，破产清算了公年破产，破产清算了公年破产，破产清算了公司的所有资产，但司的所有资产，但司的所有资产，但司的所有资产，但这些保险受法律这些保险受法律这些保险受法律这些保险受法律保护，债权人却无法以此为由起诉保护，债权人却无法以此为由起诉保护，债权人却无法以此为由起诉保护，债权人却无法以此为由起诉莱莱莱莱，而莱夫妇可以坐享每年，而莱夫妇可以坐享每年，而莱夫妇可以坐享每年，而莱夫妇可以坐享每年97979797万美万美万美万美元的高额养老金。元的高额养老金。元的高额养老金。元的高额养老金。肯尼思肯尼思肯尼思肯尼思 莱夫妇莱夫妇莱夫妇莱夫妇与安然公司与安然公司与安然公司与安然公司案例案例1 1：肯尼思：肯尼思莱夫妇的节税办法莱夫妇的节税办法如果没有保险？20032003年年1212月月7 7日，台湾英业达集团的副董事日，台湾英业达集团的副董事长温世仁因突发脑中风不幸去世，享年长温世仁因突发脑中风不幸去世，享年5757岁。由岁。由于生前未做任何节税规划，温世仁去世时其名下于生前未做任何节税规划，温世仁去世时其名下的海内外财产的海内外财产160160亿新台币，遗产税高达亿新台币，遗产税高达4040亿亿新台币新台币，一举创下台湾遗产税缴纳金额的最高，一举创下台湾遗产税缴纳金额的最高纪录。纪录。“为筹措为筹措4040亿现金税款，当时温先生的夫亿现金税款，当时温先生的夫人差不多疯了。人差不多疯了。”温世仁遗孀的吕来春于温世仁遗孀的吕来春于20072007年年3 3月月1818日因心肌梗塞病逝于马日因心肌梗塞病逝于马来西亚，年仅来西亚，年仅5757岁。吕来春骤逝后，其名下财产估计在岁。吕来春骤逝后，其名下财产估计在6060多亿元多亿元新台币，据了解，与温世仁同样是新台币，据了解，与温世仁同样是来不及做财税规划，来不及做财税规划，将被课遗将被课遗产税产税50%50%，预计达，预计达3030亿新台币，与温世仁已课过的遗产税亿新台币，与温世仁已课过的遗产税4040余亿余亿新台币合计，共达新台币合计，共达7070多亿新台币多亿新台币，他们是台湾史上缴最多遗产，他们是台湾史上缴最多遗产税的夫妻。遗产税超全台巨富总额税的夫妻。遗产税超全台巨富总额 。温世仁夫妇遗产税超全台巨富总额温世仁夫妇遗产税超全台巨富总额 2007年03月22日 09:49 来源：中国新闻网中国式继承中国式继承中国式继承中国式继承中国式继承中国式继承刘建强、边杰刘建强、边杰刘建强、边杰刘建强、边杰刘建强、边杰刘建强、边杰由于蔡万霖避税有方，由于蔡万霖避税有方，使得使得782782亿的遗产税变成区区亿的遗产税变成区区5-65-6亿亿，旗下旗下的国泰金控、国泰人寿、国泰世华银行、国泰世纪产险、国泰综的国泰金控、国泰人寿、国泰世华银行、国泰世纪产险、国泰综合证券、国泰建设、国泰医院等庞大遗产与事业版图可以顺利传合证券、国泰建设、国泰医院等庞大遗产与事业版图可以顺利传与子孙。与子孙。台湾首富蔡万霖遗产税台湾首富蔡万霖遗产税5-65-6亿亿避税主要方法包括：避税主要方法包括：一次购买数十亿元新台币巨额寿险保单一次购买数十亿元新台币巨额寿险保单申设投资子公司名义，逐步把财产转移申设投资子公司名义，逐步把财产转移增资股票发行时，用面值转让给子女认购增资股票发行时，用面值转让给子女认购 20042004年年9 9月月1414日日去世的台湾首富国泰人寿去世的台湾首富国泰人寿 董事长蔡万霖，其身前财产约董事长蔡万霖，其身前财产约15641564亿亿新台币，新台币，按照台湾现行按照台湾现行5050的遗产税率，蔡家后人应该的遗产税率，蔡家后人应该 缴纳遗产税约缴纳遗产税约700700多亿新台币多亿新台币诞生于诞生于诞生于诞生于1776177617761776年的英国，年的英国，年的英国，年的英国，是为抵御通胀和利率是为抵御通胀和利率是为抵御通胀和利率是为抵御通胀和利率变动而设计的寿险险种。变动而设计的寿险险种。变动而设计的寿险险种。变动而设计的寿险险种。保障保障分红分红返还返还美国美国83.80%83.80%德国德国85.70%85.70%台湾台湾83.10%83.10%香港香港91.29%91.29%大陆大陆41.1041.10分红保险分红保险=保障保障+固定利息固定利息+浮动利息浮动利息协议存款协议存款国债国债 铁路、三峡、铁路、三峡、铁路、三峡、铁路、三峡、电力等中央电力等中央电力等中央电力等中央企业债券企业债券企业债券企业债券金融债券金融债券同业拆借同业拆借同业拆借同业拆借投资基金投资基金投资基金投资基金股票投资股票投资股票投资股票投资国务院、国务院、国务院、国务院、保监会批保监会批保监会批保监会批准的其它准的其它准的其它准的其它境外投资境外投资基本建基本建设项目设项目在日前举行的全国保险工作会议上，中国保监会方面披露，中国保险业特别是保险资金投资，出现爆发式增长。全年保险资金运用收益超过前五年总和，达27917亿元，投资收益率为109，为历史最好水平。2009保险资金投资收益情况您只需：您只需：换个户头存钱换个户头存钱保险理财帐户保险理财帐户最浪漫的事 我能想到最浪漫的事，就我能想到最浪漫的事，就是和你一起慢慢变老，等到老是和你一起慢慢变老，等到老得那儿都去不了，你还依然把得那儿都去不了，你还依然把我当成手心里的宝，背靠着背我当成手心里的宝，背靠着背坐在摇椅上慢慢聊坐在摇椅上慢慢聊!恭祝大家：恭祝大家：太平盛世幸福久，吉祥人家永无忧太平盛世幸福久，吉祥人家永无忧祝大家：祝大家：年年安康！岁岁如意！年年安康！岁岁如意！家庭理财中的风险管理家庭理财中的风险管理演讲人：潘超演讲人：潘超 鹏华基金市场发展部鹏华基金市场发展部鹏华基金渠道总监：潘 超市场营销专业，管理学硕士；金融学专业，经济学学士；CFP国际金融理财规划师善于与人沟通，积极乐观。理财格言：穿越周期迷雾，看清投资真相。人生格言：做一个比昨天更优秀的人联系电话：[phone]目目 录录家庭理财中涉及的风险类型家庭理财中涉及的风险类型解读中国股市的风险有效控制风险的理财方法（一）理财中风险的界定及分类（一）理财中风险的界定及分类风险是或然发生的、可能导致经济损失、其不确定的后果与人们的期望有所偏差的事件。按风险所可能造成的后果分：纯粹风险和投机风纯粹风险和投机风险。险。按保险的标准分：可保风险和不可保风险。可保风险和不可保风险。股市的风险：系统风险和非系统风险等。系统风险和非系统风险等。（二）风险管理的对策（二）风险管理的对策风险规避风险自留风险控制风险转移（三）影响客户风险承受能力的因素（三）影响客户风险承受能力的因素（四）风险承受能力评价（四）风险承受能力评价年龄 10分8分6分4分2分总分50分，25岁以下者50分，每多一岁少1分，75岁以上者0分就业状况公务人员上班族佣金收入者自营事业者失业家庭负担未婚双薪无子女双薪有子女单薪有子女单薪养三代置产状况投资房地产自住无房贷房贷50无房产投资经验10年以上610年25年1年以内无投资知识有专业证照财经专业毕业自学有心得懂一些一片空白总分（五）风险态度评价（五）风险态度评价忍受亏损%10分8分6分4分2分不能容忍任何损失0分，每增加1%加2分，可容忍25得50分首要考虑赚短线差价长期利得年现金收益抗通胀保值保本保息认赔动作默认止损点事后停损部分认赔持有待解套加仓摊平赔钱心理学习经验照常过日子影响情绪小影响情绪大难以入眠最重要特性获利性收益兼成长收益性流动性安全性避免工具无期货股票外汇不动产总分（六）投资风险与投资工具的搭配（六）投资风险与投资工具的搭配投资风险投资风险极高极高中高中高中低中低极低极低类型描述冒进型积极型稳健型保守型主要投资工具期货权证股票基金股票股票型基金指数型基金股票基金平衡型基金债券基金存款国债保本基金货币基金持有期短期中短期中长期中长期利益来源短信价差波段价差长期利益长期利益目目 录录家庭理财中涉及的风险类型如何解读中国股市的风险如何解读中国股市的风险有效控制风险的理财方法（一）中国股市是谁的晴雨表？（一）中国股市是谁的晴雨表？（19902008）升降6100点5000点4000点3000点（二）（二）19932008上证综指年度表现上证综指年度表现（三）中国股票市场总市值与流通市值（三）中国股票市场总市值与流通市值（四）中国股票市场历史市盈率及市净率（四）中国股票市场历史市盈率及市净率（五）中国股市（五）中国股市5次重要的调整次重要的调整调整时间调整时间点点 位位调整幅度调整幅度2年年（90-92.11.16）100点点 1429点点 400点点72.01%2年年（92年底年底-94.07.29）400点点1536点点333点点78.32%2年年（94.08.01-96.01.19）333点点1053点点512点点51.18%9年年（96年初年初-2005.06.06）512点点2245点点998点点55.55%3年年or更长？更长？（05.06-08.10.28）998点点6124点点1664点点72.80%（？）（？）（六）中国股市的一些特征（六）中国股市的一些特征中国股市的短期驱动力不是基本面，也不是技术面，而是情绪面与资金面。牛短熊长政策影响巨大波动性大换手率高（七）证券市场一些反常总让人迷惑（七）证券市场一些反常总让人迷惑股票投资的难点在于，上次的失败并不能为下次投资的成功提供经验。07许多股市老手在3000点的时候就纷纷被震出局，而08又纷纷倒在了3000点抢反弹上。你有可能基于错误的理由而做出正确的决策也有可能基于正确的理由而做出错误的决策有充分的证据表明“考虑得越深入，挑选好的基金管理人就越失败”（八）如何认识股市的本质（八）如何认识股市的本质股票的绝对价值？相对价值？股票的绝对价值？相对价值？市盈率是用来事后解释的，不是用来事前看的。这个市场市盈率是用来事后解释的，不是用来事前看的。这个市场从来都是不关心市盈率的。从来都是不关心市盈率的。市场永远是对的，市场永远是错的市场永远是对的，市场永远是错的信息反应不足？信息反应过度？信息反应不足？信息反应过度？贪婪？恐惧？贪婪？恐惧？昨天、今天、明天（九）以怎样的心态和眼光去投资（九）以怎样的心态和眼光去投资目目 录录家庭理财中涉及的风险类型如何解读中国股市的风险有效控制风险的理财方法有效控制风险的理财方法（一）风险控制很重要（一）风险控制很重要许多投资者总想一口吃个大胖子，但结果常常是偷鸡不成反蚀一把米重要的不是今天赚不赚钱，而是我们明天还能不能回到这个市场我们知道，在投资上赚钱与赔钱的后果是不对称的。如果你赔了20%，要回本的话，你需要赚1/（10.2）=25%!因此，在投资上，最重要的一点就是要保证尽量不亏钱巴菲特（二）成功的投资者都是风险回避者（二）成功的投资者都是风险回避者他们宁可去赚确定的1万元，也不会去想只有10%可能性的10万元。成功的投资者应该知道应该什么时候以及怎样承担风险以及怎样回避风险，因为有些风险必须承担，有些风险必须回避。你不需通过承担高风险来获得高回报（三）你的客户一个什么样的投资者？（三）你的客户一个什么样的投资者？风险回避者风险中性风险喜好 交易者与投资者 长线投资者还是短线投资者 追随趋势者还是预测趋势者 反向投资者 巴菲特索罗斯本拉登（四）一生的理财目标平衡收支（四）一生的理财目标平衡收支追求一生收入与支出的平衡追求收入的增加与资产的保值追求支出的合理控制收支总量的不一致收支时间的不一致贫富差距，不是源于智商差距，而是源于思维差距（五）合理理财胜过股票选择（五）合理理财胜过股票选择两个投资者都有2万元并且都有相同的投资组合，唯一不同的是一个人的赌注是2000元，另一个人则是10000元 假设，五次的投资结果分别是20%、-25%、25%、5%、-5%第一个人的投资结果：2000(1-25%)(1+25%)(1+5%)(1-5%)-2000=-130 第2个人的投资结果是=-648 两个人选择的股票相同，但理财方式的不同使得投资结果大不相同（六）资产配置是家庭理财第一要务（六）资产配置是家庭理财第一要务长期理财收益中85%-95%来源于资产配置。（七）家庭生命周期理财法（七）家庭生命周期理财法理财是以家庭为单位，以生命为周期的活动。家庭生命周期需要与理财金融周期相匹配“100法则”根据家庭主要经济来源人的年龄与投资风险的关系，测定出一般家庭的股票基金投资占总资产合理比重=(100年龄)%。根据风险态度，进行投资比例微调根据风险态度，进行投资比例微调冒险型投资者可以依照年龄算出的股票比率再加上20%。积极型投资者可以依照年龄算出的股票比率再加上10%稳健者则维持依照年龄算出的股票比率消极型投资者可以依照年龄算出的股票比率再减去10%保守投资者可以依照年龄算出的股票比率再减去20%（八）向日葵投资理财法（八）向日葵投资理财法花心：核心资产长期收益及现金的主要来源具备低波动、收益稳健的特性一般应占资产比重的50%以上花瓣：卫星资产提高投资收益率的部分风险较高，可结合波段操作占资产比重的比例一般在1025%（九）理财目标逆序投资法（九）理财目标逆序投资法根据家庭理财目标的实现顺序，按照理财目标达成的距离年限，逐年降低在股票型基金的投资比例，逐步增加中低风险基金的投资比例，避免因股票市场的波动，造成目标达成时间临近而无法支付的情况。（十）逆市投资与基金定投（十）逆市投资与基金定投资产配置的关键-高位低仓、低位高仓以价值投资为本的逆市投资法当市场最悲观的时候，就是进场时点。下跌的市场终究会回升，如果您有耐心，就不需要恐慌 坦伯顿投资法则（Mobius Rules）从波动的市场中获利平均成本的益处结束语：佛门股经结束语：佛门股经 l某寺庙方丈大慈大悲，多年来投资股市收获颇丰。l人问曰：“方丈真乃佛门股神也，大师炒股可有独家法门？”l方丈答曰：“贫僧观股市低迷时，尘世间无数股民套于水深火热之中，不禁动恻隐之心，尽己之所能吃进股票，助其解套，以图善事。其后股市高昂，众人抢购不已。贫僧忙将股票售出，希望能让众股民遂愿购得。多年下来竟然获利极丰，此乃佛祖明察，善有善报者也。”