对现代企业风险管理的探讨.doc

精品文档就在这里-各类专业好文档，值得你下载，教育，管理，论文，制度，方案手册，应有尽有-摘要：2004年，COSO正式发布了企业风险管理框架（ERM），这是继1992年其发布内部控制整合框架后的又一突破。在目睹了众多触目惊心的公司丑闻和破产之后，企业风险管理的重要性和必要性正日益明显地呈现在世人面前。文章首先简单概述企业风险管理的发展概况；其次对COSO及其由内部控制整合框架到企业风险管理框架的发展尤其对后者进行了介绍，并分析了新框架的突破和进步，由此引出该框架对我国企业风险管理发展的启示；最后介绍了在企业风险管理过程中可能用到的一些应用技术，以期完善对该框架的介绍。 关键词：企业风险管理；企业风险管理整合框架 一、从内部控制到企业风险管理 （一）我国内部控制发展阶段 我国内部控制研究起步较晚，是随着审计事业的发展逐渐发展起来的，直到20世纪80年代，学术界才开始了这一领域的探索和研究。随着内部控制理论研究的不断深入，研究人员从站在审计的角度来讨论内部控制的作用与建设，发展到站在企业的角度来讨论其对风险防范和规避的作用。 （二）现代风险管理的重要意义 1、提高决策的科学性。现代企业风险管理以风险为核心，将控制由事中及事后延伸到事前并且自上而下地围绕着风险，体现出全方位的控制思维。在此基础上，开发出一系列针对风险的方法，基于对不确定性能有较准确的判断，保证决策的科学性。 2、注重人的能动性。我国内部控制提供的大多是一些政策手册和表格，管理的理念不是发挥全体工作人员的能动性，而是把他们管住、管牢，员工之间相互推诿、职责不清。现代企业风险管理提出要更加重视人的因素，以增强风险管理的自觉性。 3、强调执行的关键性。现代企业风险管理强调通过控制活动的设置，建立独立的监督部门来保证制度实施的可行性。控制活动在整个组织的各个层次和各种活动中都发生，而监督则指整个风险管理过程均应被监督，且在必要时对所发现的偏离进行必要的修正。 二、企业风险管理框架内容 （一）企业风险管理框架概述 COSO委员会（Committee of Sponsoring Organization of the Treadway Committee，美国虚假财务报告全国委员会的发起组织委员会），于1992年9月提出了报告内部控制整体框架（1994年进行了增补）。2004年9月COSO又提出了企业风险管理整合框架（Enterprise Risk Management-Integrated Framework，简称ERM-IF）。 1、企业风险管理的定义。在COSO报告中，其定义为：企业风险管理是一个过程，它由一个主体的董事会、管理当局和其他人员实施，应用于战略制订并贯穿于企业之中，旨在识别可能会影响主体的潜在事项，管理风险以使其在该主体的风险容量之内，并为主体目标的实现提供合理保证。 2、企业风险管理的目标。COSO报告中，提及的目标共有四类：战略目标，是高层次的目标，与使命相关联并支撑其使命；经营目标，指有效和高效率地利用其资源；报告目标，指报告的可靠性；合规目标，指符合适用的法律和法规。 3、企业风险管理的要素。（1）内部环境，包含组织的基调，为主体内的人员如何认识和对待风险设定了基础。内部控制一般包含风险管理理念及诚信与道德价值观。（2）目标设定，必须先有目标，管理当局才能识别影响目标实现的潜在事项。企业风险管理确保管理当局采取适当的程序设定适当的目标，并与其风险容量相符。（3）事项识别，必须识别影响主体目标实现的内部和外部事项，区分风险和机会。（4）风险评估，通过考虑风险的可能性和影响来对其加以分析，并以此作为决定如何进行管理的依据。（5）风险应对，管理当局应选择合适的风险应对，以便把风险控制在主体的风险容限和风险容量以内。（6）控制活动，制订和执行政策与程序以帮助确保风险应对得以有效实施。（7）信息与沟通，相关的信息以确保员工履行其职责的方式和时机予以识别、获取和沟通。（8）监控，对企业风险管理进行全面监控，必要时加以修正。 （二）企业风险管理框架的理论突破 1、增加一个主要目标。企业风险管理整体框架较内部控制整合框架多提出了一个战略目标，战略目标属高层次目标，它与企业的使命相关联并支撑着企业的使命。 2、提出两个创新概念。企业风险管理框架引入了风险容量、风险容限等创新概念，风险容量及风险容限是目标设定的前提。风险容量是一个主体在谋求价值及其增值过程中所愿意承担的广泛意义上的风险数量。风险容限与主体的目标相关，是相对于实现一项具体目标而言的可以接受的偏离程度，在确定各目标的风险容限时，企业应考虑相关目标的重要性，并将其与企业风险容量相协调。 3、扩展三个基本要素。企业风险管理拓展了内部控制的风险评估要素，将该要素拓展为目标设定、事项识别、风险评估以及风险应对等四个要素。在事项识别要素上，两者的区别主要体现为内部控制没有将事项划分为机会与风险，而风险管理把对战略执行或目标实现有着正面影响的称为机会，有负面影响的才定为风险。在风险评估要素上，两者的区别主要在于风险管理透过一个更加敏锐的视角来观察风险评估，鼓励从固有风险和剩余风险的角度，采用与该风险相关目标相同的计量单位来表述风险。在风险应对要素上，两者的主要差别则是企业风险管理可以使管理当局考虑潜在的风险应对策略，并测定剩余风险水平是否与主体的风险容限相协调。 三、我国企业风险管理存在的问题 （一）风险管理意识淡薄 风险管理理念没有到位，企业之间风险管理开展得不平衡。风险管理作为一种管理职能基本上还没有融入我国企业管理中，企业经营基本上还是财务型控制被动经营，企业发展的总体决策在相当程度上缺乏企业管理理念。企业风险管理技术水平低，风险评估、信用等级评定缺乏有效的评定标准，风险控制和风险融资的方式相当有限。 （二）关注的全面性不足 在企业业务发展导向上，注重规模和速度，强调业务增长量，忽视企业发展的实质。大部分企业出于自身所处环境的需要和市场运作实践中吸取的经验教训，只针对即将面临的风险采取应对措施，而这些措施往往又是临时性的、局部性的，相互间缺乏有机的联系，很少从经济全球化的视角，从科学发展观的高度，以企业持续发展的战略目标，全面考虑构建符合现代企业要求的风险管理机制。 （三）缺乏有效的信息系统 各类风险数据、损失数据是企业经营管理的数理基础，在相当程度上也可以说，企业可通过扩充这类资源，提高企业的经营水平和展业范围。因此，在理论和实践中都要求我国各类企业建立一个完整的信息系统对这类资源进行保护、开发和利用。缺乏这类基础数据的支持，将导致企业的经营决策缺乏合理的依据。 四、加强我国企业风险管理的对策分析 （一）强化公司治理与信用体系 造成风险管理缺位与虚位的信用失范，在于外部原因的信用体系问题；造成风险管理缺位与虚位的治理失当，在于内部原因的公司治理问题。完善的公司治理与健全的信用体系可以确保有效的风险管理，这就是风险管理与信用体系、公司治理的良性互动。实现三者之间的良性互动，必须有法制化的制度加以保障。当出现信用失范、治理失当以及互动失调导致风险失控时，维护市场的公平与效率和保护当事人权益的重要措施就是破产清算制度，必要措施就是信息透明制度。 （二）加快风险管理信息化进程 1、扩大信息源。除了与本企业生产经营直接有关的商品市场信息以外，还要注意收集一些与其相关的金融市场、资本市场以及能源市场的动态信息，努力避免疏漏而影响综合分析的能力。 2、提高信息的解读能力。善于从众多的信息中去伪存真，举一反三，捕捉信息中的风险征兆，从而发现风险的起因、走向和力度，以及发现可能给本企业造成的影响，为应对风险决策提供可靠根据。 3、建立风险预警系统。开辟风险信息快捷上报通道，使管理当局及早掌握风险信息，研究应对策略并组织实施，减轻可能造成的不良后果。 （三）构建全新的组织体系原则 1、建立全面风险管理原则，并采用风险组合管理方式，使风险管理的目标和要求渗透到企业的各项业务过程和各个操作环节。 2、建立独立性原则。风险管理部门、内部审计部门、监察部门要与经营、支持保障部门保持相互独立，直接向最高决策层负责，保证内部控制机构的独立性。 3、建立垂直管理原则，即企业内控机构应满足垂直管理的要求，分支机构的风险控制部门由上级单位风险控制部门直接管理，上级单位由决策机构负责，从而实现内控的权威性。关于企业风险管理及其控制一、序言 随着市场经济的不断发展，国内很多企业的规模也日益壮大。同时，企业也随之面临着各种风险，而经营风险会对企业的生产产生很大的影响，这是企业生产过程中需要考虑的一个很重要的因素。 对于企业的经营风险，每个行业有每个行业不同的特质，由于生产方式，经营规模等原因，企业间的经营风险也存在着很大的差异。本文试图以一个企业个体为例进行分析，剖析企业经营风险的形成原因以及其预警防范。 企业的经营风险的分析可以从财务因素和非财务因素两个方面来进行。作者认为，非财务因素可以对经营风险的成因做出解释；而财务因素对企业经营风险的控制有很好的预警作用。作者将以光明乳业为例，对企业的经营风险从这两个方面进行阐述。 本文在分析和探讨了企业经营风险的形成原因前提下，论述了经营预警的基本思想及构想，提出了经营预警指标体系，指出应当重视和加强对经营风险的非财务因素及财务因素分析的结合与应用。这两方面的综合运用，对企业防范风险将起到重要的作用。 二、文献综述 赵新节在试用财务分析手段来控制企业经营风险中认为：经营风险的衡量可以用经营杠杆系数进行量化。 作者企业的生产经营决策诸多因素的不确定性变化是引起企业经营风险的主要原因。经营杠杆本身并不是利润不稳定的根源，但经营杠杆效应扩大了企业经营风险的影响程度，且经营杠杆系数越高，利润变动越激烈，企业的经营风险就越大。企业经营风险的大小和经营杠杆有着重要关系，因此，经营风险可用经营杠杆系数予以量化进行衡量分析。经营杠杆系数是指息税前利润变动率对产销量变动率的比率，计算公式为： 经营杠杆系数=息税前利润变动率/产销量变动率 经营杠杆系数的公式告诉我们，息税前利润变动率是产销量变动率的倍数。即当产销量增加时，息税前利润将以经营杠杆系数的倍数的幅度增加，当产销量减少时，息税前利润将以经营杠杆系数的倍数的幅度减少。通常情况下，在其他因素不变的情况下，固定成本越高，经营杠杆系数就越大，经营风险就越大。为了组织经营生产，企业的固定成本不可能为零，因此，经营杠杆系数必然大于1，所以说企业的经营风险是必然存在的。 阮平南、王塑源在企业经营风险及预警研究中揭示了经营风险防范的四个关键因素。 息税前利润是指扣除所得税和利息费用之前的利润，用公式表示为： 息税前利润=销售收入总额-变动成本总额-不含利税的固定费用 =售价销量-单位变动成本销量-不含利税的固定费用 从这个公式中分析可知，在其他条件不变的情况下，产品销售量的增加会使单位产品负担的固定成本降低，从而使单位产品的利润提高，会进一步使息税前利润的增长幅度大于产销量的增长幅度。反之，产品销售量的减少会使单位产品负担的固定成本增加，降低单位产品利润，从而使息税前利润的下降幅度也大于产销量的下降幅度。假如不存在固定成本，所有成本都是变动成本，那么边际贡献就是息税前利润，这时息税前利润变动幅度就同产品销售量变动幅度完全一致。正是由于固定成本的存在产生了经营杠杆效应，使得息税前利润变动呈现倍数增加或较少，同时也给企业经营带来成倍的收益或风险。 武汉大学经济与管理学院的谢获宝在企业经营风险及其来源分析基于财务数据的分析中提出了企业的经营风险不仅与其自身的经营有关，并且与企业的生存环境有着密切的联系。企业的生存和发展必然受到整个经济环境的影响，这个客观环境既为企业发展提供了机会，又给企业带来了各种挑战和风险；同时，企业内部经营活动的特点和管理水平也是促进或者制约其发展的关键因素，也直接影响着企业的生存和发展。在风险无法回避的情况下，企业必须认清风险的来源，从而采取有效措施防范和控制风险。 三、风险的定义 （一）、风险 首先，要对风险进行一个定义： 第一、风险是以一定的发生概率的潜在危机形式存在的可能性，而不是已经存在的客观结果或既定事实； 第二、风险只计算其可能的损失，不计算其可能的附带收益，所以从直接意义上说，风险的效果是净负面的，为风险的承担者、相关者所不需要的，它具有程度不等的危害性，即可能给当事人造成一定的损失，这种威胁是现实的； 第三、风险具有一定的可度量性，测定风险应立足于风险转化为现实的危害和损失之前，而不是在其之后，否则便毫无意义； 由以上三点：风险就是一个事件产生我们所不希望发生的后果的可能性。研究和控制风险的目标应是设法减少风险出现的概率，阻止风险的可能潜在性转变为现实性，阻止可能的危机转化为现实的损失。 股份制企业所有的经营风险都可以认为是财务风险，财务风险是经营风险的货币化的表现形态。在当今高度货币化的社会中，股份制企业在市场经济的环境下组织生产经营管理活动，所面对和承受的各种风险，其发生、发展和危害都集中地反映为企业的现实或潜在的经济损失，各种非经济损失也可以一定方式折算为经济损失。经营风险的大小及损失都能够直接和清楚地表现于股份制企业财务收支的变化之中，表现为经济利益的减少。由此可以看出财务风险与经营风险属同义，只是从不同的角度看待和分析问题。本文涉及的仅仅是企业运行过程中所要面对的经营风险，而对投融资等方面的财务风险不做研究。 （二）、经营风险 那么，有必要对本文的经营风险做一个明确的定义，这是本文的立论前提。 经营风险经营风险又称营业风险，是指在企业的生产经营过程中，供、产、销各个环节不确定性因素的影响所导致企业资金运动的迟滞，产生企业价值的变动。另有一种说法：企业由于战略选择、产品价格、销售手段等经营决策引起的未来收益不确定性，特别是企业利用经营杠杆而导致息前税前利润变动形成的风险叫做经营风险。经营风险时刻影响着企业的经营活动和财务活动，企业必须防患于未然，对企业经营风险进行较为准确的计算和衡量，是企业财务管理的一项重要工作。一般说来，经营风险主要包括采购风险、生产风险、存货变现风险、应收账款变现风险等。 企业存在一天，风险也必然跟随一天，每一个经营环节都有风险的发生。要对一个企业进行经营风险的成因分析以及提出预警机制并不是为了要完全消除企业的风险，（并且要想完全消除也是不可能的）而是对企业的风险有一个明确的识别和评估，以至于能够提前采取措施，将其有可能产生的危害控制在一定的可接受的范围内，尽力把损失减小到最低程度。2010年读书节活动方案一、 活动目的：书是人类的朋友，书是人类进步的阶梯！为了拓宽学生的知识面，通过开展“和书交朋友，遨游知识大海洋”系列读书活动，激发学生读书的兴趣，让每一个学生都想读书、爱读书、会读书，从小养成热爱书籍，博览群书的好习惯，并在读书实践活动中陶冶情操，获取真知，树立理想！ 二、活动目标： 1、通过活动，建立起以学校班级、个人为主的班级图书角和个人小书库。 2、通过活动，在校园内形成热爱读书的良好风气。 3、通过活动，使学生养成博览群书的好习惯。4、通过活动，促进学生知识更新、思维活跃、综合实践能力的提高。 三、活动实施的计划 1、 做好读书登记簿 （1） 每个学生结合实际，准备一本读书登记簿，具体格式可让学生根据自己喜好来设计、装饰，使其生动活泼、各具特色，其中要有读书的内容、容量、实现时间、好词佳句集锦、心得体会等栏目，高年级可适当作读书笔记。 （2） 每个班级结合学生的计划和班级实际情况，也制定出相应的班级读书目标和读书成长规划书，其中要有措施、有保障、有效果、有考评，简洁明了，易于操作。 （3）中队会组织一次“读书交流会”展示同学们的读书登记簿并做出相应评价。 2、 举办读书展览： 各班级定期举办“读书博览会”，以“名人名言”、格言、谚语、经典名句、“书海拾贝”、“我最喜欢的”、“好书推荐”等形式，向同学们介绍看过的新书、好书、及书中的部分内容交流自己在读书活动中的心得体会,在班级中形成良好的读书氛围。 3、 出读书小报： -精品 文档-