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泰昌投资公司投资操作流程.doc

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4、投资操作细则:一、 总则 公司对项目实施投资经理负责制。对于高管人员直接负责的项目,则由其直接行使投资经理的职责与权利。二、 项目公司候选1. 项目公司候选的条件(1) 符合公司确定的投资区域(2) 符合公司现阶段的主要投资领域(3) 项目公司应进入成长期或扩张期间(4) 所处行业应有10%以上的年度潜在增长潜力(5) 项目公司已经进入盈利阶段(6) 公司已经实现稳定经营一年以上时间(7) 预计年度增长在15%以上(8) 参股2-3年估计可以实现IPO或股权转让2.候选项目公司的跟踪(1) 候选项目公司的跟踪由投资经理负责(2) 候选项目公司的跟踪应建立档案,档案建立时先由资料管理员登记备案,

5、建立编号。项目档案由投资经理负责编制,项目暂缓,否决后将档案移交资料管理员。(3) 实施投资的项目档案内容应包括:u 项目公司概况(商业计划书,项目初审表)u 立项建议书u 行业研究报告u 尽职调查报告(含附件)u 项目公司的业务进展状况u 相关协议合同文本u 与项目公司各有关方面联系情况(4) 未实施投资的项目需根据项目阶段归档相关资料三、 项目受理1 项目公司受理由投资经理组织(1) 投资经理负责对项目公司的初步核实,填写项目初审表,提出是否立项意见(2) 总经理办公会负责立项审核(3) 总经理批准立项2 投资经理接受项目公司的商业计划书,提出所需材料清单并做好会谈记录。3 投资经理对项目

6、公司提供的资料进行核实和分析,对初步判断有投资价值的项目出具立项建议书,4 投资委员会负责对立项建议书进行评议审核。(1) 审核结果可以立项,报总经理批准后进行考察验证;(2) 审核结果不予立项,由投资经理通报项目公司,并做好归档登记以便跟踪;5 在初步核实和评议过程中,如需项目公司补充财务,营销,技术等资料,由项目经理负责索取。四、 项目考察验证1、项目公司考察验证由投资经理负责2、 投资经理进行尽职调查并开展专家、客户咨询,形成尽职调查报告3、 尽职调查成果应包括:a) 企业基本状况,人员素质b) 产品市场状况c) 业务特点d) 未来发展前景e) 风险评估f) 退出机制方案设计4、 评估咨

7、询a) 投资经理组织专家进行市场评估,技术评估并组织专家咨询,对技术,市场进行评估;b) 投资经理组织财务专家,银行进行财务评估和咨询,对项目公司财务状况进行评估。5、 咨询评估成果应包括:a 业务评估成果:u 业务发展方向u 从事业务拓展的人力资源状况u 技术服务与支持u 产品更新换代周期u 研发与竞争对手的比较u 已经拥有或准备申请的专利等b 市场评估成果:u 产品销路与服务需求u 竞争对手的规模与占有的市场份额u 营销能力与手段c 财务评估成果:u 历史财务报表分析u 未来财务预测u 财务会计组织管理与控制u 投资资金与风险利润等6、 投资经理会同财务专家设计投资方案及退出方案,并与项目

8、公司磋商;7、 投资经理对上述评估进行综合,形成投资分析报告。五、 公司决策1. 投资委员会对投资分析报告行进质疑、评审,形成会议纪要;a) 质疑、评审结果确认项目投资可行,则由投资经理形成项目投资可行性分析报告;b) 质疑、评审结果认为需补充完善有关资料由投资经理负责完成;c) 质疑、评审结果认为不予投资的,由投资经理负责通报项目公司,并将各项资料予以归档,以便跟踪。2. 总经理负责审批投资可行性报告;3. 总经理主持项目评审会议,对投资可行性报告进行听证,评审,质询,并形成会议纪要;4. 投资经理根据会议纪要,修正投资可行性报告,并提交总经理最终审定;5. 总经理根据投资权限,做出投资决策

9、:a) 项目评审会议同意投资,则根据投资批准权限,由总经理或董事会批准投资决定;b) 项目评审会议不同意投资,则由投资经理负责通报项目公司,并将各项资料予以归档,以便跟踪。c) 总经理或董事会批准投资决定后,有投资经理负责组织商务谈判并协助拟定相关投资协议。如最终未能达成投资协议的,由投资经理负责通报项目公司,并将各项资料予以归档,以便跟踪。6. 协议合同由总经理批准实施。7. 由投资经理负责办理投资批准,登记手续,并将各项资料予以归档。 黔东南州泰昌投资有限责任公司 2011年11月30日项目初审表 编号:项目名称项目联系人电话初审时间初审人员项目简介项目指标产业领域: 新材料 新能源 医药

10、 其他 公司阶段:种子期 启动期发展期 扩张期成熟期 年度盈利状况:大于2000万 1000万2000万 01000万亏损行业地位:行业前三位 行业前十位一般 不确定 行业成长性:大于20%10%20%小于10% 萎缩期行业壁垒:较大 一般 较小经营团队:理想欠理想但有优势一般不理想不确定预期投资回报:较好 一般 较差合作条件:很好 一般 较差投资经理意见建议立项 建议追踪 建议暂缓 建议否决总 经 理意见备 注摈懈腹傻藩腔栅尾刺摔横涝肥驯畸摘架郴憋座逮趁且蘸籽矿催搅暮查撂斩锻志治痘冕怨钎诌恼锋千宗煎翔系妻豺斧欺夹开咳艇嗡寂候怀施镁岸唐墓岛蜂疡丑哼酵首远掷疗这倔脯筛权玄黔煌婴忍黄融驯丽狸耗摘忌

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