2025年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识全真模拟考试试卷A卷含答案.docx

2025年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识全真模拟考试试卷A卷含答案

单选题（共1500题）
1、服务机构在开展业务的过程中,因违法违规、违反服务协议、技术故障、操作错误等原因给基金财产造成的损失,应当由（ ）先行承担赔偿责任。
A.社会团体法人
B.股权投资基金管理人
C.股权投资基金托管人
D.经纪商

【答案】 B
2、关于董事会席位条款，以下表述错误的是
A.董事会席位条款会约定董事会的席位构成
B.董事会席位条款通常会约定董事会席位分配规则
C.董事会席位条款通常约定董事会席位总数
D.在未获得董事会席位的情况下，股权投资基金委派的观察员通常具有投票权

【答案】 D
3、根据《证券投资基金法》及相关配套规范的授权，中国证监会在对股权投资基金进行事中事后监管时，有权采取（　　）措施
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
4、下列不属于基金投资者拥有的权利的是（　　）。
A.参与分配清算后的剩余基金财产
B.对基金投资者会议审议事项行使表决权
C.按照规定要求召开基金投资者会议
D.依法管理基金资产

【答案】 D
5、()多用于以成长和成熟阶段企业作为投资标的中后期创投基金和并购基金。
A.经济增加法
B.相对估值法
C.折现现金流估值法
D.清算价值法

【答案】 C
6、修订后的《合伙企业法》自2007年6月1日起施行，增加了（ ）这种新的合伙企业形式。
A.普通合伙
B.有限合伙
C.有限责任公司
D.股份有限公司

【答案】 B
7、下列属于政府引导基金特点的是（ ）。
A.不以营利为目的
B.风险高
C.周期短
D.流动性强

【答案】 A
8、(2017年)股权投资基金管理人、股权投资基金销售机构及其从业人员从事股权投资基金募集业务，可以从事（ ）。
A.公开推介或者变相公开推介
B.使用“欲购从速”“申购良机”等片面强调集中营销时间限制的措辞
C.允许本机构雇佣的人员进行特定对象私募基金推介
D.登载个人、法人或者其他组织的祝贺性、恭维性或推荐性文字

【答案】 C
9、（2020年真题）基金管理人应当在基金募集完毕后（ ）内及时向中国证券投资基金业协会进行基金产品备案。
A.20个工作日
B.15个工作日
C.15日
D.20日

【答案】 A
10、（2019年真题）股权投资基金收益分配方式中,按基金分配时可分配资金首先用于返还全体投资者的出资本金,相比较而言,按单一项目分配（ ）
A.主要满足了被投资企业的利益,因为可以获得更多的增值服务
B.主要满足了合理税收的要求,因为可以降低整体税务水平
C.主要满足了基金管理人的利益,因为增加了管理人员的流动性
D.主要满足了基金投资人的利益,因为每退出一笔资金就进行分配

【答案】 D
11、（2020年真题）某股权投资基金拟投资的目标公司处于创业早期，利润和现金流为负，未来回报可能较高，对其估值一般采用的估值方法是（ ）。
A.相对估值法
B.清算价值法
C.创业投资估值法
D.重置成本法

【答案】 C
12、下列哪项不是尽职调查的内容：
A.业务尽职调查
B.财务尽职调查
C.法律尽职调查
D.信用尽职调查

【答案】 D
13、用人单位在未与劳动者协商或者征求劳动者同意的情况下将保守商业秘密的条款加入劳动合同的，（ ）。
A.属于双方行为
B.劳动合同有效
C.保密协议有效
D.保密协议无效

【答案】 D
14、信托（契约）型基金的（　　）通过购买基金份额，享有基金投资收益。（　　）依据基金合同负责基金的经营和管理操作。（　　）负责保管基金资产，执行管理人的有关指令，办理基金名下的资金往来。
A.基金管理人；基金投资者；基金托管人
B.基金托管人；基金投资者；基金管理人
C.基金投资者；基金管理人；基金托管人
D.基金投资者；基金托管人；基金管理人

【答案】 C
15、—般而言，尽职调查报告主要分为不属于的一项是（ ）
A.前言
B.主题
C.正文
D.附件

【答案】 B
16、（2018年真题）投资者购买信托（契约）型股权投资基金后，以下做法合格的是（ ）
A.将所购买的基金权益拆分平价销售给不特定的人群
B.以所购买的基金份额再募集一只基金
C.将所购买的基金权益拆分加价分销给不特定人群
D.将所购买的基金份额按照基金合同的约定转让给第三方

【答案】 D
17、关于被投资企业的项目跟踪与监控，下列表述错误的是（　　）。
A.协助建立规范的财务管理体系的目标是改善企业财务状况
B.投资机构通常会跟踪被投资企业重大合同等业务经营信息
C.不同类型的被投资企业适用的经营指标不同
D.投资机构通常要求被投资企业定期提供财务报表和业绩报告

【答案】 A
18、风险揭示书的内容一般不包括（ ）。
A.股权投资基金的特殊风险
B.股权投资基金的一般风险
C.基金的投资情况
D.基金募集机构应对基金合同中的投资者权益相关重要条款与投资者逐项确认

【答案】 C
19、以下不属于折现现金流估值法的估值步骤的是（　　）
A.选择适用的折现现金流估值法
B.确定详细预测期数（n）
C.计算详细预测期内的每期现金流（CFt）
D.计算目标公司的企业价值或者股权价值

【答案】 D
20、下列属于公司型基金的增值税征税范围的是（　　）。
A.项目股息
B.项目分红收入
C.项目上市后通过二级市场退出的退出收入
D.项目通过并购或回购等非上市股权转让方式退出的退出收入

【答案】 C
21、基金募集过程中，募集机构应当（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
22、（2017年真题）股权投资基金投资后管理的财务监控指标有（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
23、我国的证券交易所是依法设立的，（ ）为目的，为证券的集中和有组织的交易提供场所、设施，履行国家有关法律法规、规章、政策规定的职责，实行自律性管理的法人。
A.以利润最大化
B.不以营利
C.以收入最大化
D.以指数最大化

【答案】 B
24、关于投资后管理的作用，表述错误的是（ ）。
A.减少或消除潜在的投资风险
B.防止被投资企业实际控制人做出损害投资方股权和利益的行为，有利于及时了解被投资企业经营运作情况
C.帮助被投资企业提升价值，以实现被投资企业最大程度的增值
D.消除被投资企业成长的高度不确定性

【答案】 D
25、采用（ ）募集，基金管理人只可以募集其自己发起设立的基金，不可以销售其他基金管理人的产品，即不允许基金管理人的代销行为。
A.委托募集方式
B.间接募集方式
C.自行募集方式
D.委派募集方式

【答案】 C
26、股权投资基金X投资的Y企业已进入破产清算程序，X在Y企业中的持股比例为10%,Y的账面资产总值9亿元，负债、利息和相关清算费用合计7.5亿元,经法院拍卖资产，资产变现总值为12亿元，则X基金持有Y企业的股权估值为（ ）。
A.0.45亿元
B.0.9亿元
C.0.15亿元
D.0.75亿元

【答案】 A
27、关于股权投资基金的募集方式，表述正确的是（　　）。
A.获得中国证券投资基金业协会批准后进行公开募集
B.获得中国证监会批准后可进行公开募集
C.获得中国证监会及中国证券投资基金业协会批准后可进行公开募集
D.现阶段我国不允许进行公开募集

【答案】 D
28、下列不属于获得从业资格的途径是（ ）。
A.通过科目一和科目二的考试
B.通过科目一和科目三的考试
C.通过科目二和科目三的考试
D.通过资格认定

【答案】 C
29、（2018年真题）某政府引导基金以参股方式投资了一家创业投资企业，关于该政府引导基金，说法正确的是（ ）。
A.作为唯一出资人，直接对该创业投资企业进行管理
B.不该对创业投资企业进行直接管理，而由专业管理团队进行管理
C.作为单一最大股东，具有该创业投资企业的实际控制权
D.作为控股股东，具有该创业投资企业的实际控制权

【答案】 B
30、对于公司型基金，以股份有限公司形式设立的，股东人数不超过200人，且应当有2个以上发起人，其中（　　）以上发起人须在中国境内有住所。
A.三分之一
B.二分之一
C.三分之二
D.全部

【答案】 B
31、根据相关法律法规的规定，（　　）的设立不涉及工商登记的程序。
A.合伙型基金
B.有限责任公司型基金
C.股份有限公司型基金
D.契约型基金

【答案】 D
32、企业控制权分配的相关条款是（ ）
A.保护性条款
B.回售权条款
C.反摊薄条款
D.董事会席位条款

【答案】 D
33、股权投资基金的组织形式不包括()
A.公司型
B.信托型
C.公私合营型
D.有限合伙型

【答案】 C
34、关于协议转让并购退出的步骤，以下表述错误的是()
A.受让方可按照股权转让意向书的约定，对目标公司进行尽职调查
B.转让方与受让方协商达成初步意向后，应当签署股权转让意向书
C.转让协议签署完成后，由目标公司／转让方／受让方共同配合完成股权交割与登记事宜
D.受让方尽职调查完成后，则转让方与受让方即可立即签署转让协议，约定股权转让事宜

【答案】 D
35、股权投资基金包括的种类有（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
36、基金投资者享有的权利不包括（ ）。
A.分享基金财产收益
B.参与分配清算后的剩余基金财产
C.依法转让或者申请赎回其持有的基金份额
D.查阅或者复制非公开披露的基金信息资料

【答案】 D
37、公司型基金的参与主体主要为（　　）。
A.Ⅰ.Ⅱ
B.Ⅱ.Ⅲ
C.Ⅰ.Ⅲ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

【答案】 A
38、对于股权投资基金的信息披露，下列做法符合《私募投资基金信息披露管理办法》规定的是（　　）。
A.描述该私募投资基金产品属于高风险产品，可能会因相关风险导致投资者获得不理想收益并损失本金
B.将该基金信息及认购文件登载至其官网中
C.在过往历史业绩中未披露亏损的投资项目
D.在基金推介材料中附有同业机构的祝贺词

【答案】 A
39、(2017年)信托型股权投资基金的清算小组由（ ）负责组织，并由基金管理人、基金托管人以及相关中介服务机构组成。
A.基金管理人
B.基金托管人
C.相关中介机构
D.人民法院

【答案】 A
40、虽然狭义上的股权投资基金特指并购投资基金，但是后来的并购投资基金管理机构往往也兼做（ ）
A.社会保障
B.服务行业
C.创业投资
D.地产开发

【答案】 C
41、（ ）实际上赋予了股权投资基金作为投资人，对一些特定重大事项的一票否决权。
A.估值条款
B.保护性条款
C.回购条款
D.反稀释条款

【答案】 B
42、使用诈骗方法非法集资，具有下列情形之一的，可以认定为“以非法占有为目的”，即（　　）；抽逃、转移资金，隐匿财产，逃避返还资金的；隐匿、销毁账目，或者搞假破产、假倒闭，逃避返还资金的；拒不交代资金去向，逃避返还资金的；其他可以认定非法占有目的的情形。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 D
43、募集机构应当确保单只私募基金的投资者人数累计不得超过《证券投资基金法》《公司法》《合伙企业法》等法律规定的特定数量，下列说法中错误的是（　　）。
A.Ⅰ.Ⅱ
B.Ⅰ.Ⅲ
C.Ⅱ.Ⅲ
D.Ⅱ.Ⅳ

【答案】 D
44、关于项目跟踪和监控的管理指标，以下表述错误的是（　　）。
A.投资机构应当高度关注被投资企业的公司治理、股东参与、投资者保护等相关问题
B.投资机构应当根据复杂多变的经营环境、行业与市场变化等，制定被投资企业公司战略和业务发展定位
C.投资机构应当充分了解掌握管理团队的真实能力素养与道德品质，特别重视被投资企业高层人员频繁变动
D.投资机构可以利用自身的经验与视角，协助被投资企业进行监控，预判潜在风险，增强企业抵御风险和防范风险的能力

【答案】 B
45、（2018年真题）股权投资基金组织形式中，具有独立法人实体地位的是（ ）
A.有限责任公司型基金和股份有限公司型基金
B.有限合伙型基金和信托（契约）型基金
C.信托（契约）型基金和股份有限公司型基金
D.有限责任公司型基金和有限合伙型基金

【答案】 A
46、使用诈骗方法非法集资，具有下列情形之一的，可以认定为“以非法占有为目的”，即（　　）；抽逃、转移资金，隐匿财产，逃避返还资金的；隐匿、销毁账目，或者搞假破产、假倒闭，逃避返还资金的；拒不交代资金去向，逃避返还资金的；其他可以认定非法占有目的的情形。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 D
47、中国证券投资基金业协会根据登记股权投资基金管理人利备案股权投资基金的（　　）等进行分类公示，并建立黑名单制度。
A.合法情况、诚信情况、规模和资产状况
B.合法情况、诚信情况、规模和风险状况
C.合规情况、诚信情况、规模和资产状况
D.合规情况、诚信情况、规模和风险状况

【答案】 D
48、（2020年真题）关于被投资企业的项目跟踪与监控，下列表述错误的是（ ）。
A.协助建立规范的财务管理体系的目标是改善企业财务状况
B.投资机构通常会跟踪被投资企业重大合同等业务经营信息
C.不同类型的被投资企业适用的经营指标不同
D.投资机构通常要求被投资企业定期提供财务报表和业绩报告

【答案】 A
49、下列关于协议转让并购退出方式的说法，错误的是（ ）。
A.并购退出是股权投资基金的重要退出途径之一
B.并购退出是指目标企业原投资方向其他收购方转让持有的全部或者部分股权，实现退出的行为
C.并购退出的收购方，主要包括被投资企业大股东或创始股东、W理层、员工等
D.与IPO退出相比，并购退出的收益率通常稍{氐，但是更加灵活、高效

【答案】 C
50、设立外商投资创业投资企业，至少有（ ）个投资者应符合必备投资者的要求。
A.五
B.二
C.三
D.一

【答案】 D
51、（2020年真题）某基金通过受让目标企业的存量股权，获得企业控制权，然后通过对企业进行一定的重组改造而实现股权增值，其基金类型是（ ）。
A.成长型基金
B.股权投资母基金
C.创业投资基金
D.并购基金

【答案】 D
52、（　　）对基金可能的债务承担无限连带责任。
A.有限合伙人
B.普通合伙人
C.股东
D.委托人

【答案】 B
53、在第二次世界大战结束以前，股权投资比较（）。
A.零散
B.集中
C.活跃
D.国际化

【答案】 A
54、股权投资基金管理人至少（ ）名高管人员应当取得基金从业资格。
A.一
B.五
C.三
D.两

【答案】 D
55、（2018年真题）关于公司在全国中小企业股份转让系统挂牌要求中，以下表述错误的是（ ）
A.股权明晰，股票发行和转让行为合法合理
B.业务明确，具有持续经营能力
C.公司进行了股改的，存续期从股改确认完成时计算
D.公司须依法设立并存续满两年

【答案】 C
56、经济增加值EVA=税后净营业利润-资本成本=(R-C)xA=RxA-CxA，其中，RxA为（）
A.税后净营业利润
B.营业利润
C.净利润
D.税前净利润

【答案】 A
57、管理费及托管费的说法错误的是（ ）
A.基金管理费是支付给基金管理人的管理报酬
B.基金管理费的数额一般按照基金资产净值的一定比例从基金资产中提取
C.基金托管费是指基金托管人为基金提供服务而向基金收取的费用
D.基金管理人因未履行义务导致的费用支出或基金资产的损失应列入基金管理费

【答案】 D
58、公司型基金的章程应包括的内容有（　　）。
A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

【答案】 B
59、（2019年真题）关于创业投资基金投资方式，以下表述正确的是（ ）
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
60、股权投资基金运行期间，信息披露义务人应当及时进行的定期信息披露包括（　　）。
A.Ⅰ.Ⅱ
B.Ⅱ.Ⅲ
C.Ⅰ.Ⅲ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

【答案】 B
61、募集机构推介股权投资基金的媒介渠道不包括（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅳ

【答案】 B
62、下列不属于获得从业资格的途径是（　　）。
A.通过科目一和科目二的考试
B.通过科目一和科目三的考试
C.通过科目二和科目三的考试
D.通过资格认定

【答案】 C
63、（　　）阶段，对目标公司业务、财务与法律进行非常详尽而深入的调查与了解。
A.尽职调查
B.初步尽职调查
C.项目开发与筛选
D.决策调查

【答案】 A
64、中国证券投资基金业协会对出具意见的律师事务所无特殊的资质要求，在中国（　　）设立、可就中国法律事项发表专业意见的律师事务所和中国执业律师可出具“法律意见书”。
A.境内外
B.境内
C.境外
D.香港

【答案】 B
65、（2017年真题）下列关于股权投资协议中的反摊薄条款的表述中，正确的是（ ）。
A.用来保证股权投资基金权益的约定
B.目标企业发行新股时，作为老股东的股权投资人可以按照比例优先认购
C.当目标企业未达到设定的业绩约定时，投资方要求其赎回相应股权
D.约定目标企业董事会席位数量

【答案】 A
66、股权投资基金的组织形式不包括（ ）。
A.债券型
B.有限合伙型
C.公司型
D.信托（契约）型

【答案】 A
67、以下关于大宗交易描述错误的是（　　）。
A.大宗交易是指达到规定的最低限额的证券单笔买卖申报，买卖双方协商一致并经交易所确定成交的证券交易
B.大宗交易转让具有低成本特点，其交易经手费比集中竞价交易方式下的费率低，各交易所的大宗交易手费率下浮比例保持一致，是经过证监会统一备案的
C.相对于普通投资者的自动报价转让，大宗交易转让的定价更为灵活，交易双方可以对交易价格和数量进行协议议价
D.大宗交易不会对竞价交易的股票价格形成巨大冲击，有利于市场稳定

【答案】 B
68、目前我国股权投资基金合格投资者标准，表述错误的是（ ）
A.近三年年均收入不低于50万的个人
B.具备相应风险识别能力和风险承担能力的客户
C.资产不低于300万的个人
D.资产高于300万的单位

【答案】 D
69、有限责任公司的清算组，由（ ）组成，股份有限公司的清算组由（ ）组成。
A.股东，董事或者股东大会确定的人员
B.股东，证监会确定的人员
C.股东，证券业协会确定的人员
D.股东，基金业协会确定的人员

【答案】 A
70、投资机构对被投资企业风险监控的重要途径之一是对被投资企业的财务状况进行（　　），以便及时发现生产经营中的重大变化，及时采取改善措施。
A.监管和分析
B.监控和分析
C.监控和反馈
D.监管和反馈

【答案】 B
71、会员代表大会负责制定和修改章程，其行使的职权还包括（ ）
A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.Ⅴ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

【答案】 D
72、2013年4月,基金业协会成立了合规与风险管理专业委员会，制定（ ）等规则,着重加强行业合规与风险管理。
A.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅰ..Ⅲ
C.Ⅰ.Ⅱ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

【答案】 D
73、必备投资者应当以创业投资为主营业务，具备（ ）和（ ）同时在外商投资创业投资企业的出资不低于某一最低比例。
A.一定资金实力；具有一定数量基金从业资格的人员
B.一定投资经验；具有一定创业投资从业经验的人员
C.创业投资专业能力；资金实力
D.一定资金实力和投资经验；具有一定数量基金从业资格的人员

【答案】 C
74、(2017年)我国股权投资基金的监管机构是（ ）。
A.中国人民银行
B.中国证券投资基金业协会
C.中国证监会及其派出机构
D.国务院

【答案】 C
75、股权投资基金管理人开展业务外包的，应根据（ ）原则制定业务外包实施规划，确定外包活动范围。
A.审慎经营
B.成本效益
C.执行有效
D.相互制约

【答案】 A
76、股权投资基金不管采用何种估值方法，在估值时应结合（　　）的假设，采用合理的市场数据和参数。
A.市场参与者
B.基金管理人
C.基金托管人
D.基金销售服务机构

【答案】 A
77、管理费和托管费（　　）作为计算基数收取。
A.Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ

【答案】 D
78、有限责任公司型股权投资基金作出增资或者减资决议，必须经代表（　　）以上表决权的股东通过；
A.1/3
B.2/3
C.1/2
D.一半

【答案】 B
79、（2016年真题）全国中小企业股份转让系统的协议转让，可以分为（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅲ

【答案】 B
80、根据《公司法》，下列有关清算组组成人员的说法，正确的是（　　）。
A.股份有限公司的清算组由股东组成
B.有限责任公司的清算组由董事组成
C.有限责任公司的清算组由股东会确定的人员组成
D.股份有限公司的清算组由董事或股东大会确定的人员组成

【答案】 D
81、以下属于股权投资基金托管机构职责的为（　　）。
A.基金份额的销售和备案
B.根据托管协议，办理保障基金保值增值
C.下达基金投资指令
D.按照规定监督基金管理人的资金运作

【答案】 D
82、社会团体法人一般具有下述那些特点（　　）
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
D.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ

【答案】 B
83、以下不属于对目标公司业务尽职调查主要内容的是（　　）
A.融资运用
B.管理团队
C.纳税分析
D.发展战略

【答案】 C
84、中国证券投资基金业协会履行的职责不包括（ ）。
A.教育和组织会员遵守有关证券投资的法律、行政法规，维护投资人合法权益
B.依法维护会员的合法权益，反映会员的建议和要求
C.制定和实施行业自律规则，监督、检查会员及其从业人员的执业行为，对违反自律规则和协会章程的，按照规定给予纪律处分
D.对所托管的不同基金财产分别设置账户，确保基金财产的完整与独立

【答案】 D
85、财务尽职调查重点关注标的企业的（　　）财务业绩情况。
A.期望
B.预计
C.当前
D.历史

【答案】 D
86、公司型基金设立的第一步是（ ）。
A.申请设立登记
B.名称预先核准
C.领取营业执照
D.基金备案

【答案】 B
87、关于投资协议中的保密条款，下列说法错误的是（　　）。
A.除依法律或监管机构要求的信息披露外，投融资双方对在股权投资交易中知悉的对方商业秘密承担保密义务，未经对方书面同意，不得向第三方泄露
B.保密义务是双方共同的义务
C.保密条款有利于保护双方的利益
D.对于股权投资基金而言，其所投目标公司的非公开的技术、产品、市场、客户、商业计划、财务计划等信息不属于商业机密

【答案】 D
88、下列可以作为有限合伙企业普通合伙人的是()
A.国有企业
B.公益性事业单位
C.上市公司
D.自然人

【答案】 D
89、私募基金管理人未及时履行信息报送信息义务的，以下表述正确的是（ ）
A.一旦私募基金管理人作为异常机构公示，即使整改完毕，至少3个月后才能恢复正常公示状态
B.在完成相应整改要求之前，中国证券投资基金业协会将暂停受理该机构的私募基金产品的发行
C.中国证券投资基金业协会将其列入异常机构名单，并通过私募基金管理人公示平台对外公示
D.在完成相应整改要求之前，中国证券投资基金业协会彳夺暂停受理该机构的私募基金产品备案申请

【答案】 D
90、（2021年真题）股权投资基金管理人应当单独编制《风险揭示书》，基金投资者应充分了解并谨慎评估自身风险承受能力,并需要陈述和声明（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

【答案】 D
91、下列不属于业务尽职调查内容的是（　　）。
A.企业基本情况
B.管理团队
C.风险分析
D.财务健康程度

【答案】 D
92、关于基金财产保管机构，说法正确的是（ ）。
A.基金财产保管机构承担对基金管理人的投资运作进行监督的责任
B.基金资产保管机构是基金管理人的代理人
C.基金管理人必须聘请基金资产保管机构对基金财产进行保管
D.基金财产保管机构对基金财产进行保管，可以免除基金管理人对投资者的受托责任

【答案】 B
93、股权投资基金管理人违反《私募投资基金信息披露管理办法》的，基金业协会对直接负责的主管人员和其他直接负责人员可采取（ ）纪律处分。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.Ⅴ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

【答案】 A
94、关于合伙型基金的基本税负，描述正确的是（ ）
A.基金因其生产经营所得和其他所得采取先分后税的原则，因此在基金层面不涉及缴纳流转税
B.合伙企业每一纳税年度的收入总额减除成本、费用以及损失后的余额，为生产经营所得
C.基金的自然人投资者按基金企业的所得税率缴纳所得税
D.根据现行税法的规定，如果合伙人（含普通合伙人和有限合伙人）为自然人，比照《个人所得税法》中的个体工商户的生产经营所得应税项目，适用5%30%的五级超额累进税率，计缴个人所得税

【答案】 B
95、（ ）通常被认为是最为理想的退出方式之—?
A.清算退出
B.上市转让退出
C.协议转让退出
D.在场外交易市场挂牌转让退出

【答案】 B
96、股权投资基金清算的主要程序有（　　）。
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
97、基金管理人申请基金管理人登记的，通常应提交以下材料或信息是（　　）
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ
B.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.Ⅴ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

【答案】 D
98、（　　）是指净现值（NPV）等于零时的折现率，体现了投资资金的时间价值。
A.总收益倍数
B.已分配收益倍数
C.内部收益率
D.未分配利润

【答案】 C
99、公司需要减少注册资本时，必须编制（）及财产清单。
A.资产负债表
B.现金流量表
C.利润表
D.所有者权益变动表

【答案】 A
100、下列关于并购基金的说法正确的是（　　）。
A.战略投资者往往支付比并购基金更低的收购价格
B.并购基金作为财务投资者，在收购中不会产生协同效应
C.并购基金在收购中通常采取更低的杠杆率
D.战略投资者不能够从收购中获得协同效应

【答案】 B
101、股权投资基金投资后管理的作用不包括（ ）。
A.重估被投资企业的投资价值
B.保证资金安全
C.增加投资收益
D.提升被投资企业自身价值

【答案】 A
102、(2017年)对于业务和市场已经相对成熟的企业，投资后项目经营指标的监控侧重于（ ）。
A.业务定位
B.业绩指标
C.成长指标
D.公司战略

【答案】 B
103、企业价值与（ ）等主要企业经营指标高度正相关
A.收人、利润、增长率
B.资产、负债、收入
C.收入、费用、利润
D.支付延误、亏损、财务报表

【答案】 A
104、（2020年真题）关于企业境外上市，以下表述错误的是（ ）
A.境外上市分为境外直接上市和境外间接上市两种方式
B.境外上市一般包括策划上市方案、准备相关文件，上市申报和公开发行及交易四个步骤
C.境外上市外资股包括H股，B股，N股和S股等
D.我国企业选择境外直接上市，需要向中国证监会提出申请

【答案】 C
105、关于契约型基金，下列说法错误的是（　　）。
A.基金合同当事人遵循平等自愿、诚实信用、公平原则订立基金合同，以契约方式订明当事人的权利和义务
B.在契约框架下，投资者通常作为“委托人”，把财产“委托”给基金管理人管理后，由基金管理人全权负责经营和运作
C.通常不设置类似合伙型基金常见的投资咨询委员会或顾问委员会
D.投资者一般都会参与其人员构成，契约型基金的决策权归属基金管理人

【答案】 D
106、根据基金（　　）的不同，公司型股权投资基金、合伙型股权投资基金、信托（契约）型股权投资基金在权益登记环节各有不同的要求和特点。
A.组织形式
B.投资对象
C.投资目的
D.募集方式

【答案】 A
107、股权投资基金投资后阶段常用的监控指标有（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅲ、Ⅳ

【答案】 C
108、下列关于竞价交易机制的说法，错误的是（ ）。
A.主要包括集合竞价和连续竞价
B.证券交易所每个交易日的开市价格一般由连续竞价形成，随后进入集合竞价阶段
C.在集合竞价和连续竞价阶段，交易均实行涨跌幅限制，无论是买入或者是卖出，股票（含A股、B股）在一个交易日内交易价格相对上一个交易日收市价格的涨跌幅不得超过10%
D.交易系统对不断进入的投资者交易指令，按价格优先与时间优先原则排序，将买卖指令配对竞价成交

【答案】 B
109、（　　）是指在投资协议中，要求目标公司通过保密协议或其他方式，确保其董事或其他高管不得兼职与本公司业务有竞争的职位。
A.保护性条款
B.竞业禁止条款
C.保密条款
D.排他性条款

【答案】 B
110、基金业协会于（　　）出台了《私募投资基金服务业务管理办法（试行）》，原《基金业务外包服务指引（试行）》同时废止
A.2014年1月10日
B.2015年3月5日
C.2016年4月15日
D.2017年3月1日

【答案】 D
111、有限合伙型股权投资基金的投资者人数上限为（　　）。
A.50 人
B.200 人
C.20 人
D.100 人

【答案】 A
112、明确由中国证监会统一行使股权投资基金监管职责的文件是（　　）。
A.《关于建立我国风险投资机制的若干意见》
B.《关于私募股权基金管理职责分工的通知》
C.《创业投资企业管理暂行办法》
D.《关于促进股权投资企业规范发展的通知》

【答案】 B
113、某股权投资基金的基金合同约定:“按照单一项目的收益分配方式，对于来自投资项目的可供分配现金，
A.2亿元、2亿元
B.3.2亿元、0.8亿元
C.3.6亿元、0.4亿元
D.4亿元、0元

【答案】 C
114、境内首次公开发行上市的一般流程是（ ）
A.改制、辅导、申报审核、股票发行及上市
B.辅导、改制、申报审核、股票发行及上市
C.登记、辅导、申报审核、股票发行及上市
D.辅导、申报审核、批准、股票发行及上市

【答案】 A
115、股权投资基金管理人应当于每年度4月底之前，通过私募基金登记备案系统填报经（ ）审计的年度财务报告。
A.会计师事务所
B.律师事务所
C.中国证监会
D.中国证券投资基金业协会

【答案】 A
116、(2017年)投资后管理中，对处于市场扩张阶段的企业，（ ）不能反映出企业的成长速度。
A.营业网点开设
B.新拓展市场区域
C.销售增长率
D.应收账款金额

【答案】 D
117、杠杆收购基金的投资对象特征包括（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 B
118、通常情况下，创业投资基金主要以（ ）投资于目标公司，而并购基金主要以（ ）的方式对目标公司进行投资
A.购买存量股权；减资方式
B.购买存量股权；增资方式
C.减资方式；购买存量股权
D.增资方式；购买存量股权

【答案】 D
119、我国国内A股IPO市场不包括（ ）。
A.主板
B.创业板
C.香港主板
D.中小企业板

【答案】 C
120、在披露形式上，要求遵循法原则，不属于的一项是（ ）。
A.易得性原则
B.易解性原则
C.规范性原则
D.风险揭示原则

【答案】 D
121、在股权投资基金的募集与设立阶段，律师提供的服务包括（）。
A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
122、基金业协会会员可分为（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅳ

【答案】 B
123、企业申请全国股转系统挂牌，必须符合的条件是（　　）。
A.股权明晰，实际控制人是最近两年没有发生重大变化
B.申请挂牌的企业业务明确，主营业务突出，且最近两年内没有发生重大变化
C.申请挂牌的企业具有持续经营能力和持续盈利的能力
D.申请挂牌的企业有健全的治理机制，合法规范经营

【答案】 D
124、单一项目的收益分配方式流程包括（　　）
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
125、目前，（　　）已经成为股权投资基金最主要的投资者之一。
A.合伙型基金
B.公司型基金
C.契约型基金
D.股权投资母基金

【答案】 D
126、有限合伙型基金的治理结构特点中,有关普通合伙人的表述错误的是（　　）。
A