2024年证券投资学题库.doc

第1章 证券投资要素

一、判断题
1．证券投资主体是指进入证券市场进行证券买卖的各类投资者。
答案：是
2．证券投资净效用是指收益带来的正效用减去风险带来的负效用。
答案：是
3．中央银行进行公开市场操作的重要目标是在调控宏观金融的同时获取最大收益。
答案：非
4．依照我国《证券法》要求，取得自营业务行政许可的证券企业可用其资本金、营运资金和其他经同意的资金进行证券投资。
答案：是
5．投机者的目标在于通过价格波动来盈利，因此必然导致证券价格激烈波动
答案：非
6．有价证券即股票，是具备一定票面金额、代表财产所有权，并借以取得一定收入的一个证书。
答案：非
7．股份有限企业的股东只负有限连带清偿责任，即股东仅以其所持股份为限对企业负担责任。
答案：是
8．股票的本质是投入股份企业的资本，是一个真实资本。
答案：非
9．任一个类的每一股票在权力和收益上是相同的，体现了投资的公平和公正。
答案：非
10．采取股票股息的形式，实际上是一部分收益的资本化，增加了企业股本，对应地减少了企业的当年可分派盈余。
答案：是
11、优先股股东具备一般股股东所具备的基本权利，它的有些权利是优先的，其他权利则不受到限制。
答案：非
12．按我国的股票分类，国家持股是指有权代表国家投资的机构或部门（如国有资产授权投资机构）持有的上市企业股份。
答案：是
13．债券的性质是所有权凭证，反应了筹资者和投资者之间的债权债务关系。
答案：非
14．国债是政府筹集资金的一个方式，是国家信用的重要形式。
答案：是
15．零息债券，又叫附息债券，是在债券券面上附有息票，按照债券票面载明的利率及支付方式支付利息的债券。
答案：非
16．以不特定多数投资者为对象而广泛募集的债券是公募债券。
答案：是
17．发行人在外国证券市场发行的，以市场所在国货币为面值的债券是欧洲债券。
答案：非
18．证券投资基金是一个利益共享、风险共担的集合证券投资方式。
答案：是
19．通过聚集中小投资者的资金，证券投资基金能够进行组合投资、分散风险，因而基金的投资者无须负担投资风险。
答案：非
20．契约型投资基金依据信托法建立，具备法人资格。
答案：非
21．开放型投资基金的发行总额不固定，投资者可向基金管理人申购或赎回基金。
答案：是
22．收入型基金以获取最大的常常性收入为目标，投资对象一般为高成长潜力的股票。
答案：非
23．期货基金、期权基金和指数基金都属于衍生工具基金，风险较大，但有也许获取很高的收益。
答案：是
24．基金托管人和基金保管人之间是一个既相互协作又相互监督的关系，这种相互制衡结构的设计体现了保护投资人利益的内在要求。
答案：是
25．证券中介机构是指为证券市场参加者如发行者、投资者等提供有关服务的专职机构。
答案：是
26．在证券发行的承购包销方式中，承销商与发行人之间是一个代理关系，而不是买卖关系。
答案：非
27．专业经纪商具备双重身份，既能够接收交易所内佣金经纪商和自营商的委托进行证券代理买卖，又能够作为自营商自行进行证券交易。
答案：是
28．证券自营业务是证券机构以客户的名义和资金买卖证券、赚取买卖差价并负担对应风险的业务。
答案：非
29．风险基金又称风险资本或创业资本，是指新兴企业在创业期或拓展期所融通的资金。
答案：是
30．注册会计在证券市场上从事对公开发行和交易股票的企业、证券经营机构和证券交易所进行会计报表审计、净资产验证、咨询服务等有关业务。
答案：是

二、单项选择题
1．进入证券市场进行证券买卖的各类投资者即是证券投资的______。
A 主体 B 客体 C 工具 D 对象
答案：A
2．因为______的作用，投资者不再满足投资品种的单一性，而希望建立多样化的资产组合。
A 边际收入递减规律 B 边际风险递增规律
C 边际效用递减规律 D 边际成本递减规律
答案：C
3．机构投资者重视资产的安全性，在控制风险的条件下追求投资收益，在证券市场上属于______型投资者。
A 激进 B 稳定 C 稳健 D 保守
答案：C
4．我国现行法规要求，银行业金融机构可用自有资金及银监会要求的可用于投资的表内资金进行证券投资，但仅限投资于______。
A 股票 B 国债
C 企业债 D 证券投资基金
答案：B
5．购置股票意在长期参股并也许谋求进入企业决议管理层的投资者被称为______。
A 投机者 B 机构投资者 C QFII D 战略投资者
答案：D
6．有价证券所代表的经济权利是______。
A 财产所有权 B 债权 C 剩余祈求权 D 所有权或债权
答案：D
7．按要求，股份有限企业破产或解散时在支付股息前的清偿次序是______。
A 支付清算费用－支付工资、劳保费用－清偿企业债务－缴纳所欠税款
B 支付清算费用－支付工资、劳保费用－缴纳所欠税款－清偿企业债务
C缴纳所欠税款－支付清算费用－支付工资、劳保费用－清偿企业债务
D支付工资、劳保费用－支付清算费用－缴纳所欠税款－清偿企业债务
答案：B
8．在一般股票分派股息之后才有权分派股息的股票是______。
A 优先股票 B 后配股 C 混合股 D 尤其股
答案：B
9．股东大会选举董事或者监事时每一股份拥有与应选董事或者监事人数相同的表决权，股东拥有的表决权能够集中使用的投票方式是______。
A 多数投票制 B 一般投票制 C 累积投票制 D 直接投票制
答案：C
10．股份企业对股东派发的最普遍、最基本的股息形式是______。
A 现金股息 B 股票股息 C 财产股息 D 负债股息
答案：A
11．除可取得固定的股息外，在企业利润增加时，还能够和一般股票同样参加企业盈利分派的优先股票是_____。
A 累积优先股票 B 参加优先股票
C 可转换优先股票 D 可赎回优先股票
答案：B
12．我国的股票中，如下不属于境外上市外资股的是______。
A A股 B N股 C S股 D H股
答案：A
13．债券反应的经济关系是筹资者和投资者之间的______关系。
A 债权 B 所有权 C 债务 D A和C
答案：D
14．一般信用度高并被称为“金边债券”的是______。
A 国债 B 市政债券 C 金融债券 D 企业债券
答案：A
15．没有固定的票面利率，只设定一个参考利率，并随参考利率的变化而变化，也称“指数债券”的是______。
A 附息债券 B 贴现债券 C 浮动利率债券 D 零息债券
答案：C
16．债券持有人具备在指定的日期内以票面价值将债券卖回给发行人的权利的是______。
A附有赎回选择权条款的债券 B附有出售选择权条款的债券
C附有可转换条款的债券 D附有互换条款的债券
答案：B
17．发行人在外国证券市场发行的，以市场所在国货币为面值的债券是______。
A 扬基债券 B 武士债券 C 外国债券 D 欧洲债券
答案：C
18．证券投资基金由_______托管，由______管理和操作。
A 托管人 管理人 B 托管人 托管人
C 管理人 托管人 D 管理人 管理人
答案：A
19．证券投资基金是一个利益共享、风险共担的______证券投资方式。
A 直接 B 间接 C 集合 D 分散
答案：C
20．投资者作为企业的股东，有权对企业的重大投资决议刊登意见，进行表决的是______。
A 企业型投资基金 B 契约型投资基金
C 股票型投资基金 D 货币市场基金
答案：A
21．如下不属于封闭型投资基金特点的是______。
A 有明确的存续期限 B 规模固定
C 交易价格不受市场供求的影响 D 在证券交易所交易
答案：C
22．重要投资目标在于追求最高资本增值的基金是______。
A 成长型基金 B 股票型基金 C 平衡型基金 D 收入型基金
答案：A
23、如下不属于债券基金的是______。
A 政府债券基金 B 市政债券基金 C 企业债券基金 D 货币基金
答案：D
24．负责利用和管理证券投资基金资产的是______。
A 基金发起人 B 基金管理人 C 基金托管人 D 基金承销人
答案：B
25．基金资金从国外筹集并投资于国外金融市场的基金是______。
A 国内基金 B 国际基金
C 离岸基金 D 海外基金
答案：C
26．承销商与发行人之间是一个买卖关系，而不是代理关系，且由承销商负担所有发行风险的证券承销方式是______。
A 承购包销 B 代销 C 定额包销 D 余额包销
答案：A
27．接收客户委托，在交易所中代理客户买卖证券并收取一定佣金的经纪商是______。
A 场内经纪商 B 佣金经纪商 C 专业经纪商 D 做市商
答案：B
28．没有证券交易所会员资格，不能进入交易所，只能在场外交易市场进行交易的证券商，是场外做市商的是_______。
A 交易所自营商 B 零股自营商 C 场外自营商 D 以上均不正确
答案：C
29．如下属于证券经营机构老式业务的是______。
A 证券承销业务 B 私募发行 C 基金管理 D 风险基金
答案：A
30．专门为证券发行与证券交易办理登记、存管、过户和资金结算交收业务的中介机构是备______。
A 信用评级机构 B 证券登记结算企业
C 证券信息企业 D 按揭证券企业
答案：B

三、多项选择题
1．证券投资主体包括______。
A 个人 B 政府 C 企事业 D 金融机构
答案：ABCD
2．个人投资者的投资目标重要有：______。
A 本金安全 B 收入稳定 C 资本增值 D 维持流动性
答案：ABCD
3．机构投资者的特点重要有：______。
A 投资资金数量大 B 建立的资产组合规模较大
C 重视资产的安全性 D 投资活动对市场影响较大
答案：ABCD
4．参加证券投资的金融机构重要有：______。
A 证券经营机构 B 商业银行和信托投资企业
C 保险企业 D 证券投资基金
答案：ABCD
5．证券投机活动的积极作用表目前______。
A 平衡价格 B 增强证券的流动性
C 分散价格变动风险 D 对价格变动起推波助澜的作用
答案：ABC
6．依照证券所体现的经济性质，可分为______。
A 股票 B 商品证券 C 货币证券 D 资本证券
答案：BCD
7．股票的特性表目前______。
A 期限上的永久性 B 决议上的参加性
C 责任上的无限性 D 酬劳上的剩余性
答案：ABD
8．按股东的权益分类，股票可分为______。
A 一般股票 B 优先股票 C 后配股 D 混合股
答案：ABCD
9．一般股股东是企业的基本股东，享受多项权利，重要有：______。
A 经营决议参加权 B 盈余分派权 C 剩余财产分派权 D 优先认股权
答案：ABCD
10．股份企业股息分派应遵照的标准是______。
A同股同利标准 B 纳税优先标准
C 公积金优先标准 D 无盈余无股利标准
答案：ABCD
11．优先股票的特性有______。
A 领取固定股息 B 按面额清偿
C 无权参加经营决议 D 无权分享企业利润增加的收益
答案：ABCD
12．我国的股票按投资主体分为______。
A 国家股票 B 法人股票 C 社会公众股票 D 外资股票
答案：ABCD
13．债券的特点是具备______。
A 期限性 B 安全性 C 收益性 D 流动性
答案：ABCD
14．企业债券的重要种类有______。
A 信用企业债券 B 抵押企业债券
C 确保企业债券 D 住宅企业债券
答案：ABCD
15．按计息方式不一样，债券可分为______等。
A 定息债券 B 零息债券
C 息票累积债券 D浮动利率债券
答案：ABCD
16．按偿还期限不一样，债券可分为______。
A短期债券 B 中期债券 C 长期债券 D零息债券
答案：ABC
17．按市场所在地不一样，债券可分为______。
A国内债券 B 外国债券 C 欧洲债券 D 全球债券
答案：ABC
18．证券投资基金在证券市场上是______。
A 投资客体 B 投资主体 C 投资中介 D 投资工具
答案：ABCD
19．证券投资基金的特性有______。
A 集合理财、专业管理 B 组合投资、分散风险
C 利益共享、风险共担 D 严格监管、信息透明
答案：ABCD
20．证券投资基金按组织形式可分为______。
A 企业型投资基金 B 契约型投资基金
C 封闭型投资基金 D 开放型投资基金
答案：AB
21．开放型投资基金与封闭型投资基金的重要区分是______。
A期限不一样 B 规模可变性不一样
C 交易方式不一样 D 价格决定方式不一样
答案：ABCD
22．证券投资基金按投资目标可分为______。
A 积极成长型 B 成长型 C 平衡型 D 收入型
答案：BCD
23．如下属于股票基金的是______。
A 优先股票基金 B 一般股票基金 C 指数基金 D 认股权证基金
答案：AB
24．参加证券投资基金运作的有______。
A 基金发起人 B 基金管理人 C 基金托管人 D 基金承销人
答案：ABCD
25．证券经营机构按从事证券业务的不一样可分为______。
A 证券经纪商 B 证券承销商 C 证券自营商 D 证券投资咨询机构
答案：ABC
26．证券承销方式可分为______。
A 承购包销 B 代销 C 助销 D 招标出售
答案：ABC
27．证券经纪业务的特点是______。
A 属于二级市场的委托买卖业务 B 经纪商与客户之间是委托代理关系
C 经纪商负担的风险相对较小 D 收入起源于佣金
答案：ABCD
28．证券企业证券自营业务的特点是______。
A 是证券企业自主性的证券交易 B自营业务的收益不稳定，投资风险较大
C 能够利用内幕信息赢利 D具备一定的投机性
答案：ABCD
29．伴随金融自由化和一体化的发展，证券经营机构的经营范围更为扩大，现已开拓的新业务有______。
A 私募发行 B 兼并收购
C金融衍生工具交易 D 风险基金
答案：ABCD
30．在我国，律师事务所从事证券法律业务的内容重要有______。
A 为公开发行和上市股票的企业出具法律意见书
B 验证招股阐明书
C 参加起草、审查、修改、制作企业的创建文献等法律文献
D 核查、验证法律意见书，并负担对应责任
答案：ABCD

四、名词解释
1．证券投资者
答案：证券投资主体购置证券的目标是为了待一定期期后取得股息和利息，并期待证券增值，为此他们在购置证券后相称长的时间内持有证券，这种行为被以为是投资行为，此类投资主体被称为证券投资者或长期投资者。
2．证券投机者
答案：自以为能够预测证券价格的将来走势，为了在短期的价格变动中获取价差利益，甘愿负担风险，不停买卖证券的机构或个人。
3．有价证券
答案：具备一定票面金额、代表财产所有权或债权，并借以取得一定收入的一个证书。
4．股票
答案：股份企业发给股东以证明其投资份额并对企业拥有对应的财产所有权的证书。
5．债券
答案：依照法定程序发行，约定在一定期限内还本付息的有价证券。
6．证券投资基金
答案：是一个利益共享、风险共担的集合证券投资方式，即通过发行基金份额集中投资者的资金，形成独立财产，由基金托管人托管，由基金管理人管理和运作，以组合投资方式进行证券证券投资，所得收益按出资百分比由投资者分享的投资工具。
7．封闭型基金
答案：指设置基金时限定基金的发行总额，在初次发行达成预定的发行计划后，基金宣布成立，并加以封闭，在一定期期内不再追加发行新基金份额的基金。
8．开放型基金
答案：指基金发行总额不固定，在基金按要求成立后，投资者能够在要求的场所和开放的时间内向基金管理人申购或赎回基金份额的基金。
9．证券中介机构
答案：为证券市场参加者如发行者、投资者等提供有关服务的专职机构。
10．证券经营机构
答案：由证券主管机关依法同意设置的在证券市场上经营证券业务的金融机构。

五、简答题
1．证券投资由哪些基本要素组成？
答案：证券投资要素由证券投资主体、证券投资客体和证券中介机构组成。证券投资主体，是指进入证券市场进行证券买卖的各类投资者。共有四类： 一是个人及其家庭；二是政府部门，包括中央政府、地方政府和政府机构；三是企事业部门，包括各种以盈利为目标的工商企业和非盈利的事业单位；四是金融机构，重要有商业银行、保险企业、证券企业及各种基金组织等。证券投资客体，即证券投资的对象，重要是指股票、债券、基金等有价证券及其衍生产品。证券中介机构是指为证券市场参加者如发行者、投资者等提供有关服务的专职机构，按提供服务的内容不一样，可分为证券经营机构和证券服务机构两大类型。
2．证券投资的主体分哪两类？他们的投资目标和投资特点各是什么？
答案：一是个人投资者，包括其家庭；二是机构投资者，包括政府、企事业、金融机构。个人投资者的投资目标是使证券投资的净效用（即收益带来的正效用减去风险带来的负效用）最大化，详细有本金安全、取得稳定收入、资本增值、抵补通货膨胀风险、维持资产的流动性、实现投资多样化、参加企业的经营决议、合法避税。各级政府及政府机构参加证券投资的目标重要有调剂资金余缺、进行公开市场业务操作、确保国有资产的保值增值和通过国家参股控股来控制支配更多的社会资源。企业投资的重要目标是赢利或实现参股、控股及组建企业集团。证券经营机构证券投资重要有获取盈利或是接收投资者的委托，代为投资并进行资产管理。银行、保险企业投资的重要目标是赢利和实现资产的多样化。各类基金的投资目标是赢利和资产保值增值。
3．股票有哪些基本特性？
答案：股票具备期限永久、负担有限责任、参加企业决议、取得剩余酬劳、清偿地位从属、通过交易取得流动性、负担投资风险、同股同权同股同益等特点。
4．一般股股东有哪些基本权利？
答案：一般股东有经营决议的参加权、盈余分派权、剩余资产分派权、优先认股权的权利。一般股票股东有权参加股东大会，在股东大会上能够就企业的财务报表和经营情况进行审议，对企业的投资计划和经营决议有发言权、提议权，有权选举董事和监事，对企业的财务预决算方案、利润分派方案、增资减资决议、合并、解散及修改企业章程等具备广泛的表决权。一般股票股东能够从企业的利润分派中得到股息。一般股票的股息收益是不确定的，股息的多少完全取决于企业盈利的多少及其分派政策。当企业破产或清算时，若企业的资产在偿付债权人和优先股票股东的求偿权后尚有剩余，一般股票股东有按股份百分比取得剩余资产的权利。企业既有股东有权保持对企业所有权的持有百分比，假如企业需要再筹集资金而增发一般股股票时，既有股东有权按低于市价的某一特定价格及其持股百分比购置一定数量的新发行的股票，以维持其在企业的权益。
5．优先股票与一般股票有什么不一样？优先股票有什么作用？
答案：优先股票与一般股票的不一样是：优先领取固定股息、优先按票面金额清偿、无权参加经营决议、无权分享企业盈利增加的收益。优先股票的作用有：比一般股安全、不分散企业的控制权、具备财务杠杆作用。
6．债券有哪些基本特性？
答案：债券具备有期性、安全性、收益性、流动性特性。债券一般在发行时就确定偿还期限，到期由发行人偿还本金和利息，若提前偿还或展期偿还，则在发行时就有明确要求。债券的本金偿还和利息支付有一定的安全性。债券的发行人一般是政府、政府机构、银行和大企业，债券发行人的资信度好，本利收回有确保，有些发行人还建立偿债基金；债券的利息不受发行后市场利率水平变动的影响，虽然是浮动利率债券，一般也有一个预定的最低利率，保障投资者在市场利率下降时免遭损失；债券的本金必须在期满时按照票面金额全额偿还，债券的还本付息受法律保障。收益性是指债券能为投资者带来一定的收入，即债权投资的酬劳。债券收益能够体现为两种形式:一个是利息收入，即债权人在持有债券期间按约定的条件分期、分次取得利息或者到期一次取得利息；另一个是资本损益，即债权人到期收回的本金与买入债券或半途卖出债券与买入债券之间的价差收入。债券是一个流动性较强的证券。债券期满后，债券持有人能够按要求向发行人一次性收回本金和利息。在到期前，持有者能够随时到证券市场上向第三者出售转让，转让完成后，债券的权利也随之转让。
7．按发行主体划分，债券有哪些种类？
答案：按发行主体划分，债券有国家债券、地方政府债券、金融债券、企业债券。国债是中央政府为筹集财政资金而发行的，承诺在一定期期支付利息和到期偿还本金的债务凭证。地方政府债券是地方政府为本地经济开发、公共设施的建设而发行的债券。金融债券是银行或非银行金融机构为筹集资金而向社会发行的一个债务凭证，是金融机构老式的融资工具。企业债券是企业为筹措资金而发行的债务凭证。
8．证券投资基金有哪些特性？它与股票、债券有哪些区分？
答案：证券投资基金具备集合理财、专业管理；组合投资、分散风险；利益共享、风险共担；严格监管、信息透明的特性。与股票、债券在投资者地位、体现的经济关系、投资工具性质、投资收益与风险方面有所不一样。
9．企业型投资基金与契约型投资基金有何不一样？
答案：企业型基金和契约型基金在基金设置的法律依据、基金具备的法人资格、投资者的地位、基金的融资渠道、基金的期限、基金投资营运的依据方面不一样。
10．封闭型投资基金与开放型投资基金有何不一样？
答案：封闭行基金与开放型基金在基金期限、规模的可变性、交易方式、交易价格的决定方式、基金的投资方略、要求的市场环境方面不一样。
11．基金发起人、基金管理人、基金托管人在基金运作中各发挥什么作用？
答案：基金发起人的作用是设置基金；基金管理人运作和管理基金资产；基金保管人是基金资产的名义持有人和受托保管人。
12．证券经营机构重要经营哪些业务？
答案：证券经营机构重要经营证券承销业务、证券经纪业务、证券自营业务、私募发行、兼并收购、基金管理、风险基金、金融衍生工具交易、咨询服务等业务。