产品训练——刘镔金裕讲师手册.doc

财富管理讲师手册财富管理讲师手册 财富能见度讲座北区培训部 2010.12P1各位同仁：大家上午好，今天和大家沟通一下金裕这款产品。在沟通之前先跟大家多说一句话，就是前一段时间遇见一个大哥，这个大哥跟我交流了一个理念，因为我当时先问了他一个问题，我说前一段时间我去了趟沈阳，和一些好朋友玩一种纸牌游戏叫“扎金花”，然后我跟他说我从来没玩过，但是最后我赢了，然后我问他，人家都玩那么长时间我从来没玩过，为什么我会赢？这个大哥告诉我一句话，他说因为你练的是童子功。他说因为你没有怎么玩过，所以说你没有掌握那么多花俏的技巧，你只知道一点，牌大我就不跑，牌小我就早早地跑，你就掌握了最为核心的一点，你走的是“道”，大道的“道”；他们那些人玩的多了的时候呢，他掌握的一个字叫“术”，就是法术的“术”，他说如果术跟术碰到一起，那就好像两个老千一样，他们俩才存在互相诈的问题。而如果术跟道碰到一起，只要这个道这一天的点不要太背，一般都是道盈，因为邪不侵正。他讲这个的时候同时也给我一个启发，讲产说会如果你玩花招，你去改变形式去吸引客户去勾引他签单，这属于玩“术”，而如果你产说会上讲的内容非常经得起推敲，这叫走“道”。如果大家都玩术的时候就看谁缺德；如果有人玩术有人玩道的时候，一定是道赢。今天我们很有幸的发现在现在的市场上很多人都是玩“术”的，我们今天给大家带来的产说会呢是走“道”的，如果一个客户听到这样的产说会的时候他会不会有感觉。在岁末年终的时候都容易铺垫一个词叫做“投资策略报告会”，它会在岁末年终盘点过往展望未来，形成一个对未来的预测，这也就是这场会的意义所在。我把它称之为“财富能见度”，什么叫能见度，就是每个人的视觉能够看到多远的位置。如果在正常的情况下你不带任何辅助工具，可能你能看五十米，一百米。但你来参加这场会的目的是什么呢？是我们能够给你增加一些基础，让你站的更高一些，是否就看得更远一点呢。在2011年如果要是听过这一场会，得到了这里面一些咨询类信息，给予自己2011年一些指引性的策略，可能就会产生很好的收益水平。当然我们说既然是预测，它无非是个概率问题，概率有大有小，为什么你应该听这场会呢？因为平安是一家综合金融集团，它由若干个子公司构成。若干个子公司术业有专攻，它会在每一年的岁末年初针对它所在的领域的下一个年度进行预测。所以说我们把若干个研究报告整合在一起，形成一个打包的整体性研究报告，那么就是这样带给大家的一堂2011年中国经济投资策略报告会，它本质上是希望多带给大家一些资讯，让大家看得再远一点。同时它会给大家推介这样一款产品，我会在前面大家了解到一些资讯之后去通过经济资讯去想一想这款产品对您是否有用。P2在2011年中国经济一个最大的背景，就是说所有的事件都要围绕着这个背景去运行，这个背景叫人民币的对内贬值和对外升值，这其实是一个矛盾体，在这个矛盾体的过程之中，它将牵引中国经济整整一年乃至于更长的时间。P3有人说这八个字的背后到底有什么连锁反应，我们来简单的分析一下。首先我们看一下人民币的对内贬值，一旦对内贬值就带来一点是必然的那就是通货膨胀，也就是所谓的我们手中的钱会变得越来越不值钱，实际购买力不断地缩水。但是这一点并不是核心，如果只看到了这一点不足以判断2011年的。那么它背后还会引来什么？任何一个负责任的政府都必须对抗通货膨胀，因为它会影响国计民生。而我们盘点了一下目前中国政府能够拿得到的能够对抗通货膨胀的牌只有一张，这一张就叫做银行的利率，中国政府将被迫进入新一轮的加息周期，分析到这一步还不算完，因为还没有领会其间的实质。通过这一步再往下分析，加息周期有两个影响，第一个看看它是如何影响虚拟经济的，也就是我们所谓的资本市场。在中国的资本市场最典型的一个特点它属于资金推动型的一个市场，一旦资金的流动性受到抑制的话，就意味着这个市场丧失了源源不断上涨的动力。加息周期就意味着资金流动受到抑制。没有任何一个国家的股市可以在加息周期当中完成它的一波蓬勃向上的牛市的行情。所以我们得出的基本判断是因为加息周期会使得2011年的中国股市的走势至少不会出现一个蓬勃向上的牛市行情。第二点加息周期是如何影响实体经济的。绝大多数的企业尤其是新兴企业，它最为明确的一个经营属于负债经营，企业本身有大量的银行贷款。一旦加息就意味着自己企业经营成本的上升，企业的生存进入一个比较困难的境地。所以说加息周期使虚拟经济得到抑制，而实体经济也变得越来越困难。基于这项判断我们可以得出结论，一旦对内贬值导致通货膨胀导致加息周期，2011年的中国经济无论实体还是虚拟都会相对来说较为困难，这是第一点。第二点人民币的对外升值，人民币对于美元的升值呢它还不是一般意义上的波动升值，而是一种确定性升值。什么叫确定性升值？就是中国政府跟日本，跟美国政府都谈好了确实要升值，唯一可以掌握的就是升值的速度和升值的时间。如果我们可以从较长远的眼光看，我给大家举个例子，如果今天人民币对美元是7：1，我不去看它短期波动，如果我能判断在2年以后人民币对美元是6：1，那么你去想一想持有美元的人该怎么办。如果今天持有美元的人要是有100万，他完全可以换成700万人民币，然后来中国消费，消费了两年消费了100万，手头剩600万，在这个时间点上我把600万再兑换成100万美金，我拿着100万美金回国。这就意味着这两年的时间，这100万纯粹消费了中国人。这就是确定性升值带来的风险，因为确定性升值必然带来的是热钱的涌入，热钱涌入一个国家除了消费以外，它还会炒高这个国家的楼市和股市获取暴利，所以说在中国很多领域都会收到热钱的阻击。看到这一步还不算完，最为重要的是后面这一点，人民币的对外升值会影响出口。中国经济有两个引擎，第一个引擎是政府投资，第二个引擎就是大量的出口。我们的产品为什么可以出口呢是因为我们国家的产品物美价廉，一旦人民币对外升值就意味着我们在变相地涨价，一旦涨价就意味着我们的产品失去了竞争力，所以说它会影响出口。中国经济的引擎大家去想一想，对内贬值最后进入到加息周期，可能政府投资这个引擎就要熄火。对外升值导致影响出口，可能我们出口这个引擎又要熄火。中国经济这两大引擎都要熄火，2011年你觉得经济会好吗？说完这一点，有老百姓会说了这都是宏观大势，与我的老百姓的安身立命无关。告诉大家一点，在这一年除了这些大势以外，每一个老百姓都无法避免无法克服的是我们将进入一个新的时代，这个时代我们把它称之为“去纸币化风暴将会荡涤百姓理财观”。什么叫做“去纸币化风暴”呢？就是在过去您手中拿着纸币想换成资产，当时是没有那么急迫的，也就是说我不急于换资产。但是在今天你就会很急迫。为什么？因为今天我用这笔钱换到的资产，如果我滞后一天来换就意味着我要付出更多的货币，也即是说纸币贬值的速度太快了，所以说纸币变成资产是有一个时效性的，这就是我们卖金裕的理由所在。因为他急于转化为资产，所以说我们金裕可以成为他资产的一部分，这就成为他购买金裕这一产品的急迫性。因为你现在不买，这就意味着再过一段时间你将付出更多的纸币。P4好，往下去看，首先一个大背景之后一个大趋势，我们以史为鉴，如果有一件事情历史上发生过，现在很相似。我们就可以基本判断的出来这件事情在未来也会产生相应的结果。今天的中国很像我们的一个邻居，30年前的日本，为什么非常像，因为30年前的日本对美国也呈现出巨大的贸易顺差，当时美国政府也是无计可施，于是很缺德想出了一招，美国政府与日本政府达成协议，这个协议就是著名的广场协议，美国政府要求日本政府承诺日元对与美元一次性升值30%，就这一件事不要紧，这件事导致大量热钱涌入日本，日本的股市股市在30年之内涨了10倍，楼市个别地方涨了20倍。为什么呢，日元对美元的不确定升值吗，大家都涌进去了。但当大家发现，日元对美元的升值止步时，国际热钱一次性撤退，之后日本的股民被套牢在股市的高位，日本的老百姓被套牢在房产的高位。30年过去了，日本经济到现在还没有缓过来。如果过去的日本曾发生过这样的事情，那么今天的中国对美国也是顺差，美国也逼着升值，可以判断未来我们也会受到国际热钱的阻击。P5那我们该做什么，采取什么样的正确行动呢？第一个行动，是把纸币尽量转化为资产也就是去纸币化风暴，用最快的速度将纸币转化为资产；让您的资产形成组合，既然2011年的中国经济不是特别的好，那您的组合中就必须要有进攻性的资产和防守性的资产。进攻性的资产关注的是投资收益率的问题，而防御性的资产解决的是资产安全性的问题，很重要，形成一个资产的组合；最重要的是要把资产组合适时调整，这样能最大限度防范风险，获取安全性受益。有的老百姓就问了，这句话等于白说，因为没有技巧。我先在告诉大家一个技巧，您就紧盯汇率，一旦美元走强，这个时候您就应该更多的抛出手中的股票、基金等，因为这就意味着股市会跌，大家观察最近股市会发现，股市的走势和美元呈负相关的关系，它涨这边迭，它跌这边涨，跷跷板的关系。如果你发现美元汇率走弱，把你的进攻性的资产往高了调整，调整至30%40%，但40%就是极限了，一旦美元汇率走强，就要抛出手中的股票基金等，购买安全性的资产，比如保险理财账户等等.P6让大家听到正确的行动后，不妨告诉大家这样一个实际：同步建池。这句话很重要，央行有个行长叫周小川，他提出了一个理论叫池子理论。因为他知道国际热钱会阻击中国经济，于是他说我们要建议一个池子，如果国际热钱进来了就装入池子里，让它不伤害中国的实体经济。当热钱涌入的速度慢了，再把它放出来。有人就盼但这个池子是什么，有人认为是股市，有人认为是其他，其实这个池子就是一揽子政策。包括汇率政策、银行利率政策、证券市场等。国家建立这个池子为什么，为了国家的经济安全。我们是普通老百姓，我们手中不那么多钱，我们应不应该也建立一个池子？告诉大家，应该。我们应该建立一个与国家池子同步的池子，国家是为了保障安全，而我们只不过想让我们这点安身立命的钱不亏本、不缩水、跑赢通货膨胀。纳今天给大家带来的恰恰是一个池子，这个池子不是想占用你的资源，浪费你的资源，而是帮助你暂时的储存资源，让它在合适的时间进来，合适的时间出去，让它实现安全的过渡。P7这是2010年的中国经济，无非是两条主线。一个是房价的上涨导致国家打压房价，导致目前房产的局面；另一个是物价的上涨导致央行收紧流动性，产生两个作用：第一，股市下跌，上半年中国经济全球涨幅第一，而股市全球跌幅第一，可见中国股市是资金推动型的市场，央行的利率对股市影响巨大；第二，一旦央行收紧流动性，市场上的钱没有那么多了，一旦企业需要钱怎么办，就得上市场上去找，于是民间借贷泛滥，这就是2010年的中国经济，呈现一个局，每个人都身处局中，每个人都不能置身局外。 P82011年的中国经济我认为分成四点，这一页最具有含金量的一页，我们逐条分析：银行：2011年中国被迫进入新一轮的加息周期，请注意是被迫，因为政府不愿意进入，以应对远超预期的通货膨胀的压力。央行的利率政策需要在三点之中找平衡：保增长中国经济不能保证每年8%的增长就意味着创造不出那么多的就业机会，没有那么多的就业机会就意味着很多人视野，很多人失业社会就会不稳定，社会不稳定就意味着政府的维稳政策的冲击，保增长是首位的。第二点是抗通胀，他不允许物价涨幅太大，还要抵御国际热钱的冲击，这三点加在一起相互制衡就会导致在今年的利率政策即使加息，加息的幅度也不会大，因为一大的话就会伤害到保增长这一点。我们给出的判断是，银行成为国家宏观调控的工具的作用日益显著，而老百姓挪储的趋势也非常明显，因为每一个老百姓都必须把更多的资金从银行里挪出来，转化为资产，因为它只是一个工具而已，实现不了理财的功能和目标。第二看股市：有些人说了，我们站在保险公司的立场上应该把所有的理财方式全部封杀掉，只留保险一个出路，他才会去买保险，其实这是大家的一个误区。大家要记住，所有的金融产品同气连枝，一荣俱荣，一损俱损，如果你想封杀掉别人就意味着你也被封杀掉了，给2011年中国股市一个确定性的判断吧，人民币的确定升值带来的是以人民币为计价单位的资产价格的重新评估，这将成为2011年中国股市上涨的核心动力，告诉大家我的一个基本判断，只是我的判断，如果没有后面中国进入新的加息周期的话，我认为2011年的中国股市绝对会重上6000点以上，但是就是因为有加息周期所以这一点实现不了，那么后面热钱的兴风作浪将会助推股市的上涨，这两点都是支持股市上涨的动力所在，那么是不是只有动力呢，同时，也有压力，这个压力就是加息周期将会影响资金链，同时因为加息也会影响企业的经营成本，企业的基本面和资金链都不会很好，这两者之间形成一种对压关系，就会导致2011年的中国股市不会蓬勃向上，那么给出的判断是2011年的中国股市交易性机会非常多，波折之中渐进牛市，这个是跟客户说的，如果跟在场的各位说，我的判断是，2011年的中国股市会走得不错。既然要体现出你的投资策略的专业性，你需要在这样一个时间点上给与客户信息上的支持，我们认为2011年比较不错的值得投资的一个板块是什么，同时给出一个理由。下面看一下对楼市的一个判断。我们认为政府调控楼市的一个力度和连续性会导致中国的楼市走势都不会很乐观。但是告诉大家一点，这只是政府强制楼市走成这样的。后面看一下这句话，人民币的确定性升值，和严重的通货膨胀，是支持楼市涨价的。你去想一下白菜涨了那么多钱，凭什么房子不长啊。所以我们可以看见的是，现在的房价是被政府强力打压下来的。目前的中国楼市，是一个畸形的存在。那么我们给出的判断是这样的，如果您现在手中有钱，您现在还没有房子，打算买一套房子，自己用来去住如果是自己去住，那送他一个字智，因为房价买在了一个比较低的位置，未来房价是不会跌的，所以如果购房自住的话是买到了比较便宜的价位。而购房自住和购房投资的关注点是不一样的，前者关注的是性价比，后者关注的是投资收益率，所以购房投资者送他一个字-愚，因为购房者考虑的投资收益率早已经被政府出台的政策封杀了收益空间。还有一种就是融资炒房，他是拿别人的钱去炒房，那么送他一个字-死因为他在与政府对抗，在我看来在中国，但凡共产党想做的事情，是没有做不成的。国家对房价掌握的最大的牌就是土地，如果房价涨幅过大，政府可以低价抛地从而搞死房地产公司。最后是民间借贷，因为老百姓的贪念，所以民间借贷泛滥，一个人拿张纸拿支笔拿个计算器带张嘴就能实现，比如，您银行是有一笔存款吧？我知道其实您并不想把钱放在银行，因为收益率太低了，但是其他的渠道你也不太敢投，因为有风险，告诉您，我这里有一个投资的渠道，收益率高而且没有风险，我把你带到我的理财公司了，您投资两万块钱，您会认为我骗您吗？不会，因为区区两万块前不值得，所以我先让您投资两万，告诉您一个月之后我给您10%的回报，一个月后连本带息给您22000元，我问大家，是否他拿了钱之后就再不哩我了呢？一定不会，相反他看到我就象看到天使一样，因为在其他投资渠道是得不到这样的回报的，所以他会喜欢我，而且还会有更多的人相信我，我还用自己出钱给他回报吗？当然不用，我会用之前的10%来给另一个人，用不了多久就会有全屋子的人来我这里投资，但是大家有没有想过如果一屋子的人把钱都给我了，我不跑等什么？所以给出这么一个理念，与虎谋皮非死即伤，你进入老虎笼子里要做什么？你的本意是要拔皮，而老虎的本意是要吃掉你，这就看你们动作谁快了，但是老百姓基于贪念，他在得到了首次甜头后会继续往里面投，这样就放松了警惕，他被我吃掉的概率要远远大于他拔掉我皮的概率，大家想，一个人拿着一张纸和一支笔一个计算器就可以把你的身家性命夺走。而保险公司的人很奇怪，他背后有一个世界500强的公司，拿着一个文本的法律合同，方方面面都受到法律保护，他去找你，你说你不信，其实这就是一个巨大悖论，这个悖论建立在什么基础上呢？建立在大多数人都缺乏一种很理性的角度去看待问题，今天的中国真的存在能每个月给你10%的行业吗？要是有这样的行业的话政府早就把钱投进去了，所以说挺奇怪的啊。P9既然我们把常规渠道都分析完了，我们不妨再做两道题：第一道题：刚才我已经说了，购房投资者愚，如果我能算出你的愚蠢之处来那就说明我是有理有据的说，而不是一味的去说。那么首先我们来看一下，我们买一套房子，最起码有三层来自与首付，来自于你的自有资金吧？如果你不买房子的话，这笔前你一定会放在银行吧，如果放在银行的话起码有2.5%的单利吧？如果房价每年涨2.5%的话也就说你并没有开始赚钱吧，好，这是你的机会成本，那么剩下的钱来自于贷款，按照6%的利息来算，这两者加权之后是5%，一年房价涨5%，拿回你的利息，一分钱没有赚到，那么每年都有通货膨胀吧？你的房价跑赢通货膨胀才有可能赚钱吧？现在我们的通货膨胀率其实很高，但政府不是总提是3.5%吗？那我们就按照低的算，就按照3.5%来算，其实我们知道远远不止这个数字，那么如果这样，房价每年也至少按照每年5%以后再去涨3.5% 才跑得赢通货膨胀，还是没有赚钱。第二道题：你买一套房子不会屹立不倒吧？买一套房子最多存在也就是30多年，我就说你买了个很优质的房子，可以存在50年，那也会有2%/年的一个折旧问题，50年之后没有使用权了，每年房价涨2%，再把你的房子折旧抛出来，你还是没有赚钱，而且还有其他维护成本吧？我们算是1%吧，最后你是购房投资啊，你至少得有一买一卖吧？才能把钱赚到吧？所以那还有2%的交易成本吧？最后还有一些莫名其妙的成本1%，最后我们把它加起来发现，我们的房子每年至少要涨15%，我们才能保本，超过15%的地方才是房子的利润，但是大家有没有想一想，政府是否允许房价每年涨15%呢？这个已经超过了政府的底线，因为政府的底线是10%-12%，所以政府已经封杀了你的利润空间，所以给出的判断是购房投资者愚，而融资炒房的话他的风险会更大，所以说是必死无疑。P10政府痛下杀招，所以说呢，炒房的黄金时代已经终结，给出一个判断，房产是大众消费品，绝非大众投资品，任何一个国家任何一个政府都应该明白，让老百姓住的上房子住得起房子，是他的天职所在，所以他不允许房价炒到天上去，让老百姓住不上房子，这不利于社会安定，所以现在的基本判定是，现在你买一套房子自己住，不错，但是投资和融资炒房都不合适。P11给出大家一个民间借贷的剖析，现在民间最为典型的一个就是典当行，它有它的合法业务，是怎么做的呢？就是针对于那些走投无路的人，比如说，他昨天六十万买了一辆车，全都整好了，可是今天突然要用钱，他找到了我，昨天刚买的车，今天给我压这，你说我给他多少钱？我最多给他20万现金，为什么？因为他走投无路啊，我大你小，不然你就去找其他人去啊。所以我们就能判断出来店当行他的合法业务的经营风险非常的低，但是他的利润很高，这就注定了他的业务量一定很小，你吃饱了没事干啊，拿着60万的车去换20万现金，所以他的业务量很小，用他的自由资金就可以解决，我没有发现任何一家典当行去市场上融资的。可是我们发现一些披着典当行外衣的人在做什么？他在做他的自营业务：他的自营业务有三点特征：第一点、吸收民间资金。就如同我刚才的举例一样，拿着一张纸过去跟你说，把钱给我，下个月给你10%。第二点：承诺高息回报。银行的一个月利率才多少钱啊？我承诺你，给你一个月10%。最后一点是最为重要的第三点：他的自营业务非常的神秘。你发现我刚才跟他说的时候告没告诉他我拿钱做什么去？没有告诉他，他只关心他是否能挣到钱的问题。P12那么这是其三个特征，那么这个特征的背后在中国还真出了这么一个牛人，这个人呢叫史小红，这个事情发生在鄂尔多斯，鄂尔多斯就是莫名其妙很多人都变得很有钱的地方，就是你随便这么往地下挖一脚，就会有很多优质煤的地方，就是家家户户都莫名其妙分了500万的地方，那么就在这么一个地方有一个女人叫史小红，那她是一个纺织女工，既没有文化，其他方面也不行，但她就是胆大，她拿着一张纸和一支笔就去游说，游说来了7.4个亿，她用这个钱去干什么呢？她用这个钱去炒房，你说这不是吃饱撑得吗？其实你说她要是拿钱走了多好啊？她却拿钱去炒房，最后资金链给断了，拿钱给她的人“死”了，她也“死”了，这一点足以体现民间借贷手段非常的低劣，它为什么有市场？就因为大家去贪！P13我们每个人都应该明确一个观念：在经济环境好的时候，我们要争取让自己手中的1块钱变成10块钱，这个时候我考虑的是投资收益率的问题；而当经济环境不好的时候，我们应该做的是如何防范自己手中的10块钱变成1块钱的问题，这个时候我们考虑的是资金安全性的问题。所以，一好一坏中间是有一个断档的，这个断档最好给他一个工具，才能保证他的10不变回1。这个工具很像是一个池子，国家有个一大池子，今天大家来听这堂课，给您一个小池子，金裕人生这款帐户，你看看能不能实现池子的作用。P14直接我们来看一下金裕人生的五大作用。这五大作用很像池子，大家就知道在2011年，不妨拿出个人资产中的一部分为自己建立一个这样的池子，很不错，跟国家的池子保持同步。第一点，叫做平滑作用，这个是针对有钱人去讲的。P15直接我们来看一下金裕人生的五大作用。这五大作用很像池子，大家就知道在2011年，不妨拿出个人资产中的一部分为自己建立一个这样的池子，很不错，跟国家的池子保持同步。第一点，叫做平滑作用，这个是针对有钱人去讲的。P16我们每一个人都应该承认，人生有起有落，经济有好有坏，生意有赚有赔，而且在中国存在这样一个特殊性：就是每一个生意，其实他的生存周期都不是很长，除了餐饮和洗浴以外。这就意味着，如果你在他的利润高点没有及时兑现你的利润，没有及时离开这个行业的话，你坚持下去，极有可能濒于亏损，也就是说把你的钱又全部套回去了。金裕人生这款帐户，本质上不是用来赚钱的一款帐户，所以说他没有办法帮你创造出这样的利润高点来。但是他起的作用是，当你发现你所处的行业利润高点已过，开始往下走的时候，如果你可以及时的兑现在高点形成的利润的话，那么他会给你建立一条线。这条线可以把盈利高点兑现出来的利润，安全的锁定在这样的程度之上；这样一笔钱通过金裕人生这样一条线，实现他的不缩水、不亏本、跑赢通货膨胀，因为这就是我们的心理底线。我们会拿着这笔钱去等待下一次机会的来临。这就是他的作用所在。P17当然，有人，尤其是有钱人会说：你看，我是商人，我的目的是赚钱，现在我之所以要把钱放在一个收益不高的领域，是因为我没有更好的出路，但是我放在金裕帐户里面，确实可以跑赢通货膨胀，但是他不能创造高收益，如果我发现新的机会，我有没有办法通过这个帐户，再去博机会呢？告诉您，有。我们不是要锁死你的财富，而是要盘活您的财富，这是两个概念。P18如果经济环境不好，您的钱在这个帐户里，每2年一返还，每年分红，在里面累积生息，足以抵御通货膨胀，不用您管；需要您管的是，擦亮眼睛，发现到底哪有机会。而如果一旦您发现有机会来临了，怎么办？可以从这个帐户中拿出80%去搏这个机会，只要你敢肯定这个机会的收益水平大于4%即可。您是一个经商的人，您会知道，真正的机会，他带来的利润岂止40%啊？所以，您审视到的机会，您所需要付出的是4%的成本，可以忽略不计。这个时候金裕人生起到什么作用呢？如果您的钱不在金裕里面，是不是有些时候您会冲动啊？机会和陷阱之间，有的时候我们是很难判断的，因为你的金裕人生帐户里让你冷静的判断出了机会，所以他起到了帮助你甄别一下，什么是机会。您会问我，我为什么不拿出100%，而只拿出80%？告诉您一句话：拿80%这叫搏机会，拿100%这叫赌机会。搏跟赌之间是有天壤之别的：赌，那叫孤注一掷，要么就升天，要么就入地，我们没有必要做那么极端的事情，我们讲究中庸之道，剩下的20%在里面帮助你去固化你的安全边际。这句话怎么理解？100万放在银行里，取走80万，只剩20万的利息；100万在金裕人生里，拿走80万搏到机会的同时，剩下20万得到的还是100万的收益。这个时候就发现，这是一个5倍的收益杠杆。在我们国家，如果您了解相关的金融产品，你会知道，金融产品当中，存在杠杆的，无非两项：一是期货，一是外汇，他们会给你一个放大性的杠杆。但是期货和外汇会有亏损的可能，我们给你的5倍的杠杆是正收益，绝对不会亏。所以你去想一想，金裕人生帐户，经济环境不好，跑赢通货膨胀；一旦发现机会，80%机会拿到了，5倍的杠杆，握在手中，何乐而不为。P19我不知道您承认不承认，我们的人生无非是这样过来的，我们会在机会期和风险期之间交替运行。聪明的人（成功者）与愚蠢的人（失败者）最大的区别并不在于他们在机会期做过什么，而在于风险期的时候他们做了什么。不信您去想一想，06年、07年只要您脖子上面扛着脑袋，随便进股市的都赚钱了，这个时候看不出来谁聪明，谁傻。最关键的是08年1月你有没有出来，所以08年的时候把所有傻子都验出来了。他们刚开始穿得很好，从股市出来都是裸体。验傻子的时候就是风险期的时候。金裕人生这款帐户在机会期的时候是没有用的，金裕人生的帐户只在风险期的时候对于你发挥作用。所以我们给出的判断是：机会期存在1-10的机会，风险期存在的是10-1的风险，金裕人生这款帐户只在风险期发挥作用。您去想一想，机会期您从1-10了，发现机会不再，怎么办呢？把您的资金安全的转移到金裕人生账户里，让他帮助你去锁定。风险期之后，发现机会期又来了，把你转到的10从这个账户里拿出来，去风险期由10变到100，然后再进入金裕人生账户里，等待机会期从100变到1000。这样，通过3-4个机会期后，你的人生就可以与金裕人生牵手了，你的一生会变得很富有。您看，金裕人生像不像一个池子，机会期时给你把钱放出来，风险期时给你把钱收回去。国家建一个大池子，保证资金安全；我们每一个老百姓，安身立命，挣点钱、攒点钱不容易，应该建一个小池子。P20第三个，是他的稳定作用。这个是针对工薪阶层，尤其是工资比社平工资高不少的工薪阶层而说的。他稳定的是他的生活水平不下降，所以他本质上是要解决什么问题？是要解决他的养老问题。P21我们都知道，在中国是一个很特殊的国家，我们的养老制度并不健全。这个数字题就不跟大家算了，而且我要提示大家，我们不是科学家，客户也不是。如果客户现在5倍于社平工资，并且不购买商业养老保险，如果未来完全靠自己的社保去生活的话，假设他25岁开始挣钱，那么他未来只能挣到相当于社平工资一半的养老金，10倍的一个落差。P22（社保养老金介绍）P23领取金额和退休前的工资相比叫替代率。现在开1万，未来领1万，那叫替代率100%，生活没有任何影响。所以我们关注替代率就是看一看自己未来的生活品质能够过上相当于现在多少的一个比率。P24国际上有这样一个惯例，如果你要是退休以前赚这么多，退休以后赚的高过退休前的70%，这个时候你可以过得很悠闲，能悠得起来，因为你退休以后的生活的成本也降低了；如果要是低于55%，你的悠闲是悠不起来的，因为你的生活品质严重下降。这个你会发现，过去穿的品牌，现在需要降2个档次，过去吃的东西，要降2个档次，人也要降2个档次。P25我们国家的社保替代率仅有30%左右，距离55%都很远，而且我们会发现，你过去的工资越高，你的替代率越低，你的心理落差就会越大。如果你的工资正好是社平工资，那你的替代率是33%；是社平工资的3倍，替代率是27%；是社平工资的5倍，替代率是16%。所以说这意味着，你的收入越高，应该越早的去规划，因为你今天过着人上人的生活，你想不想在自己的未来，人尽暮年，能力也不强了，体能也不够的时候，还强迫自己过一个很颓废的晚年生活？P26用一顿饭的钱解决一日三餐，其实挺可悲的。你想想，你现在吃一顿饭的钱这里边是有肉的。将来你把它分成三顿饭来吃的话，你吃什么吃，你又不是兔子，能光吃菜么（调侃）。所以说仅靠社保是不够的。P27下面一项告诉大家一点就是增容作用。刚才稳定作用稳定的是什么，稳定的是他的生活品质不下降。大家要记住一句话，一个人的物质生活从下往上走容易，从上往下走比死了都难。因为心理落差这么大的情况下，尤其是自己年龄比较大的时候，自己很容易想不开的，这种双向选择是很厉害的。那么增容作用是什么概念呢？增容作用就是保险究竟要实现它的怎么一个价值。我们买一杯水，当下能解渴，买一个食品，当下能解饿，那么我们买一个保险，当下能解决什么呢？当下就要解决一个问题就是：无论我遇到怎样的境况，我想要付出的爱都能够完整的传递下去。这就是它的增容作用。有些人呢他其实有一个悖论，给大家举个例子：我经常看见这样的人，一个很有钱的男人对着自己刚刚出生的孩子高高在上的说：你生在我们家，你不知积了多大的德，因为仅凭我的实力，这一辈子会让你过得非常非常的好，他的判断有错么，没错。但是它使用今天的自己去判断，那我们来想一想，今天孩子刚刚0岁，你有多少钱跟他有多少关系，他只是需要一口奶，你有多少钱跟他是没有关系的，他需要钱的时候是18年以后。那你敢不敢肯定18年以后的你比今天更有钱，或者一样有钱，我想谁都不可能敢下这样的定论。那你今天有钱的时候，为什么不去锁定一些东西，即使18年后不再像现在这么有钱，你也能够让孩子过这么好的一个生活。对么，所以说你会发现，刚才那个例子就是一个悖论，这个悖论就源于你的爱和责任要在18年以后去付，但是你用今天自己的能力去衡量18年后你的自己，那么你的赌注就是这18年你不能有任何事情发生。所以说一个聪明的人应该在自己风华正茂，意气风发的时候，把自己的能力锁定下来。拿什么锁定呢,用一个帐户去锁定。这个账户风吹雨打都不怕，完整的保留下来，如果自己一辈子都顺风顺水，这个帐户放在旁边，永远不用，锦上添花。如果自己不再得意，这个帐户放在旁边，雪中送炭，仅次而已，所以说这个帐户是必须的。P28、29如果说你有一个孩子，一定希望他开心快乐，P30、31你可以从中看到孩子在不同的年龄段，都可以得到这个帐户的帮助，所以说一个0岁的孩子，你去给他锁定以后，无论你未来身处何处，无论你未来发生什么，孩子到了特定的年龄段，这个帐户就会把我们的爱和责任继续进行下去，保证他一定能够实现。（本版本为中端版，高端版说明会30万5年交）P32、33你也可以为自己存一笔钱，这笔钱在未来可以养老，可以完整的留给子女。说到这个问题的时候，再跟大家多说一点，（本版本为中端版，高端版说明会50万5年交）P34如果你有一笔钱，你分不成两个帐户，只能给一个帐户存，我问一句，你是给你的孩子存呢，还是给你的爱人存？（停顿一会儿）开个玩笑啊，我认为应该给孩子存，为什么，因为孩子你起码肯定他是自己的，爱人是谁的就不确定了。就看你混的怎么样了，混的好的话爱人没准还是你自己的。再看下第五个作用，我们把他称之为避雷作用，上街前我们拿着一笔钱，在街上被强盗抢劫了，抢劫以后起码有人管，就是你被抢劫以后你可以报警，起码还有人去抓他，怕就怕有一天你踹这一笔钱，你走出来了，有一个人向你过来，冲你敬了一个礼，然后说，不好意思，你需要把你的钱拿出来一半给我，你也会很无奈的给他鞠一个躬，把一半的钱给完他然后说一声谢谢，怕就怕这个，我们想一想，受到不法侵害，我们是有办法去维权的，收到合法侵害，那你只能忍气吞声。所以说收到合法侵害的时候就是考验你智慧的时候。因为你变通一下，这个合法的侵害你就可能绕过去，这就是意义所在，价值所在，总有有钱人说，那我的财富无所谓，我有很多钱，但是不管你有多少钱，你都没有办法避开这种合法的侵害。因为这是国家和政府很堂而皇之的，很流氓的从你手中夺取财富。P35但是没有办法，我要跟大家说一句话。现在真正的有钱人一般都是身处40-50岁这个年龄段，这一批人考虑的，并不是如何将自己的1个亿变成10个亿的问题，而是如何完整的将自己的一个亿完整的传给自己的子女的问题。所以中国进入了一个特殊的时期，这个时期就是财富的传递的时代，与法律风险释放的时代风险并存。这边是有钱人急于将自己的财富传递下去，这边是国家天天都在研讨什么时候该开征遗产税。那你去跟他对赌，这就不太好办了，因为你跟国家不是一个级别上的。所以不妨给自己留下这么一条路，可以合法的避开合法侵害。那么唯一的方法仅有一项就是通过保险，而金裕这个帐户是一个可以实现大额的资产传承的一款理财型的保险。所以说它针对那些想把资产完整传承的人来说是一个福音，也是一个救星。P36如果你没有办法将你的个人财富和企业财富剥离开来，那么债权人总有一天可以追究到你的个人财产。如果我们可以通过这么一种变形的手段避开所谓的追债，那么我们也可以实现我们财富的安全。P37这个问题我想很值得探讨，我应该拿一笔现金去爱你么？我觉得不太对，现金指的就是钱财的“财”字么，“财”字左边一个贝壳的贝，右边一个才能的“才”。贝壳的贝本来指的就是财富的意思，而后边才能的才指的是控制这笔财富的能力。如果这个人不具备这个能力而只是一味的给他这么一笔钱的话，对他来说是祸不是福。因为他控制不了，如果给他一大笔现金，可能会招来妒忌，觊觎等，那么他就保不住这笔钱，甚至可能埋下祸根。那是不是应该给他留下一个企业呢，您看你是一个成功的企业家，因为您具备一个成功企业家的基因，但是是不是您的孩子也能成为一个成功的企业家呢？万一他天生就是一个音乐家呢？我想告诉您一句话是，如果您的孩子应该当一个音乐家，那就让他去当，应该当一个科学家就让他去当，如果他这一辈子平平无奇，那么让他当一个无忧无虑的平常人也未尝不是一件好事。每一个人对他最贵重的东西不是他的家境或是其他，我认为最重要的东西是自由。如果你扼杀了他的自由而一味的给他财富，就算给他一个偌大的经济王国对他来说也不过时进入了一个牢笼而已。我们谁都不应该让自己的孩子活在自己的一个阴影了，而应该给他一个自由成长的道路。如果这两点都不合适，那您觉得应该留给孩子什么呢？我们认为应该留给孩子一个完整的现金流。因为我们不知道未来在某一天，我是否当孩子有一天需要我的时候我能够尽到这个责任。所以说我去锁定一下，我用这条现金流在特定的时间点去帮助他，如果我们没有事情，这天现金流在一边放着让孩子知道，父母对他的爱要感恩，这就是一条时时刻刻的暖流了。而有一天我们不在了，我们没有办法尽责任，而他又需要帮助的时候，这条现金流可就有用了，当他需要的时候，他可以舀出一杯水，一盆水，或者是一桶水，从这个河流里拿出来的水，会支撑他走的更长更久和更远。如果我们的孩子很优秀，他不需要这个河流的话，也不要紧，就让这条河流在旁边静静的流淌好了。P38所以金裕人生这个帐户他真正的作用不是帮您赚太多钱，但是它帮您锁定了一些东西，到底锁定的是什么，我们认为锁定的是幸福，幸福到底是什么，用电影里的台词来说的话，我饿了，你有一个肉包子，你就比我幸福，我冷了，你有一件破棉袄，你就比我幸福。其实真正意义上我们认为，幸福是什么，幸福就是无论你身处何处，你都有退路，幸福就是无论何时，你都有办法，幸福就是即使自己的家人落魄到极点，但是还有一个点，可以支撑家人安稳的，从容的生活下去。人生富不富贵并不重要，但是稳不稳定却很重要，金裕人生这个帐户就是帮您锁定幸福的一个帐户。今天你与幸福牵手，签下金裕人生，在未来，全家人都会过的非常幸福。本手册根据北区刘镔老师授课整理而成，同时感谢北京分公司培训部对文字资料收集的大力支持！21