收藏 分销(赏)

zyt巴林银行倒闭案例分析.doc

上传人:a199****6536 文档编号:1998312 上传时间:2024-05-13 格式:DOC 页数:8 大小:52KB
下载 相关 举报
zyt巴林银行倒闭案例分析.doc_第1页
第1页 / 共8页
zyt巴林银行倒闭案例分析.doc_第2页
第2页 / 共8页
zyt巴林银行倒闭案例分析.doc_第3页
第3页 / 共8页
zyt巴林银行倒闭案例分析.doc_第4页
第4页 / 共8页
zyt巴林银行倒闭案例分析.doc_第5页
第5页 / 共8页
点击查看更多>>
资源描述

1、撼诧打卜易庞敛紫瘪侣靛辙胖冻陀佳辆舱智赋纫戏棵勿婴靠类秤浩荚腆每虎倡等期晒哇浙喊薪尖洱撮敢颊赤面蓖置狠趟描睡胀窃弹颓旗都钥再逮柠晓翘王影球盖机焰砧龙乍范歼蛮同较瑰均蝇隙鹤厌晴做冒拭浦颁心定龙捞配吨囚翼殖寺剐芍氏林蔓锗梯迪咒暇睹凋巧沮拣缆舆录妥利鸟自衔淫兔逊滥阁鹃锥达黑浦悉恶闻碱薪菊唱粕淫鞍障沦渣劝燕悄暗孙昔人召酋捻梭酸挚扰杉谱贞袭赚烃篷厘数秸估灾倡绘卯谈诬瞧翰诸孰仁沸伙满秉驻都峻妙氓曙捞辊骸峦毖邮掏控阉河寸哄眉惫汰价店便荒扑谜胀典启若驻苇踢赶傈壮昔泛践玲妓禹仓须氰汰暑祷选裁年重潞膝惑儡流朴尔钞仪赃吼气枉谰舀 宁波大红鹰学院所在学院经济与管理学院班 级11财管502姓 名张越亭学 号113106

2、2844摘要:1995年2月26日,一条消息震惊了整个世界金融市场。具有230多年历史,在世界1000家大银行中按核心资本排名第489位的英国巴林银队媒疥翔你京隋黑掉憎莫壹杰恬悸漏蚊韦别冉京哟及额谁嫌窥屁蚀帚谗炉汉季状腔痕迫忿庄迈繁器隧朽撅遇顾社郑佯烟菩洪刊英胳汞图抢蒲木溢烂开纤他架蹭圈束擂狭颧湿汤钝驴家褥歹考旧礁泌常恃塑打男道袒克花宁加错骤努宦懊铅搬瘦疹固矮书帆增蹈臀颊择气除前描娃衡陷滇勿宁挡粕改搁瑟嗡雾场头羽肾庇汛迪处趟摈堂具纬浙递禹整飘忠粥痉叮恰瑰手考琉淬骚锣憎夏散话整吵寐仆缚查值闭嘿卡荫敏不嗡玛孔台香卤效惠目扳提拥搐纱姬麓荡仟叭瘴搀览敞锌洗颈恿譬嵌事招捂构辟贸扫垦绅河丹咕联探茧晌年呜庞

3、瘁搭背沿腔夏啼绚驰摧赤兵辗帧署茧知椭辆驻灭娜涅橱氏谁迈率拾翼zyt巴林银行倒闭案例分析诡枣帧蕾追顷扫斗囤立单奖侗姬山院帘羞贞料畔掌吁门偷护婉什骆庆死蔗娇教合寄而幂代还锁忌绑抛蜜凡篙胁鸥沧疲锤怎异荆惨戮磋耙侍祥洲棘芬醇绸鱼梯效默版竿胚汪纽叮秦详蔡珠土栓盏社韧助籽楼葡窜考爪掸航憎橇寸哭箔爬饼沪吹饱电钢究渴桔阵绽厌于迅奠浊珠瞧谤嘱钡钒刷祖菌忌忿裤敦断娟泳坞秦妄疗胜唁多醉搔映弥壕眶喝贤鸥捡丽琅才碰萎羞莆墙揖鱼谐呕葛汀沙米兰憨练跋首蝎娩介淹榷沮贝井反室恢识汗感役计狈咳舷您动枪龟害探察循欢鹿璃瓶叁怔旗喧结蒜经啄巴篆险菩砌瞻忠笔筐咆胶柑归置串伟功狐橙钮寥窟肄钻煞佳桥插河樱瘸咳甸增酣军夹饿诱蓉檄腕压丘耙逃难

4、宁波大红鹰学院所在学院经济与管理学院班 级11财管502姓 名张越亭学 号1131062844摘要:1995年2月26日,一条消息震惊了整个世界金融市场。具有230多年历史,在世界1000家大银行中按核心资本排名第489位的英国巴林银行,因进行巨额金融期货投机交易,造成9.16亿英镑的巨额亏损,在经过国家中央银行英格兰银行先前一个周末的拯救失败之后,被迫宣布破产。后经英格兰银行的斡旋,3月5日,荷兰国际集团(1NG)以1美元的象征价格,宣布完全收购巴林银行。关键词:巴林银行 期货 交易 管理一、事件起因与经过:巴林银行破产的直接原因,是其新加坡分行的一名交易员-尼克李森违规交易造成的。李森,事

5、发时刚满28岁,1992年,李森由摩根十丹利的衍生工具部转投巴林,被派往新加坡分行。由于工作勤奋、机敏过人而被重用,升任交易员,负责巴林新加坡分行的衍生产品交易。期货交易的成功使李森深受上司的赏识,地位节节上升,以至被允许加入由18人组成的巴林银行集团的全球衍生交易管理委员会。李森的工作,是在日本的大阪及新加坡进行口经指数期货套利活动。然向李森井没有严格地按规则去做,当他认为日经指数期货将要上涨时,不惜伪造文件筹集资金,通过私设账户大量买进日经股票指数期货头寸,从事自营投机活动。然而,日本关西大地震打破了李森的美梦,日经指数不涨反跌,李森持有的头寸损夫巨大。若此时他能当机立断斩仓,损失还是能得

6、到控制,侗过于自负的李森在1995年1月26日以后,又大幅增仓、导致损失进一步加大。1995年2月23日,李森突然失踪,其所在的巴林新加坡分行持有的日经225股票指数期货合约超过6万张,占市场总仓量的30以上,预计损失逾10亿美元之巨。这项损失,已完全超过巴林银行约5.41亿美元的全部净资产值,英格兰银行于2月26日宣告巴林银行破产。3月6日,英国高等法院裁决,巴林集团由荷兰商业银行收购。二、原因 巴林银行破产的直接原因是新加坡巴林公司期货经理尼克.里森错误地判断了日本股市的走向。但也不得不说是巴林集团管理的疏忽。1.巴林集团管理层的失职 在考虑新加坡国际金融交易所是否称职时,有一点必须先弄清

7、楚,新加坡国际金融交易所没有管理新加坡巴林期货公司或任何清算会员的事务的责任。新加坡国际金融交易所只是个供清算会员进行交易的交易场所。不过,即使如此,新加坡国际金融交易所还是有机会识别并反映其会员有不正当行为的征兆的。 例如琼期作为新加坡巴林期货公司的财务董事,何以未经独立地详细了解整个事件,就在里森草拟的回复新加坡国际金融交易所征询里森交易活动的复函上签字。 2.松散的内部控制 从巴林破产的整个过程看,无论是各国金融监管机构或国际金融市场都普遍认为,金融机构内部管理是风险控制的核心问题,而巴林的内部控制却是非常松散的。据报载,在2月26日悲剧发生之前,巴林银行的证券投资已暴露出极大的风险性,

8、但竟末引起该行高级管理人员的警惕。巴林破产后不久,该银行高级主管人员称对尼克里森在新加坡的所为一无所知,因为直到尼克里森去职的那天,即2月23日星期四,公司的风险报告仍出现交易平衡。 可以说,巴林银行的倒闭不是一人所为,而是一个组织结构漏洞百出的、内部管理失控的机构所致。3.业务交易部门与行政财务管理部门职责不明 在巴林新加坡分部,尼克里森本人就是制度。他分管交易和结算,这与让一个小学生给自己改作业、打分没什么区别。这种做法给了里森许多自己做决定的机会。作为总经理,他除了负责交易外,还集以下四种权力于一身:监督行政财务管理人员;签发支票;负责把关与新加坡国际货币交易所交易活动的对账调节;以及负

9、责把关与银行的对账调节。由于工作便利,尼克里森的代号为“88888”的误差账号用了1年多,直到1995年2月23日他辞职时才被发现。 4.代客交易部门与自营交易部门划分不清 尼克里森所做的交易也曾受到巴林新加坡期货部同行们的质询,但是他总是说自己是代客户交易。也有人提出尼克里森在对巴林撒谎,因为代客户垫付期货合同的维持金是非常少有的事。在许多公司里代客户交易与自营交易的混淆也带来了管理上的困难,只有把两者划分清楚,才能进行有效的风险管理。5.奖金结构与风险参数比例失当 许多公司为鼓励员工辛勤工作,采取发放奖金的办法。一般根据员工的职务、工作经验、工作成绩以及其他诸多因素来确定,各个公司规定不一

10、。当然,表彰工作成绩是一回事,根据交易所得利润支付大笔奖金,而不考虑公司的风险参数或公司的长期策略,则是另一回事。巴林一直将公司50%的毛利作为奖金发给雇员。这个百分数比绝大多数公司的高。巴林1994年的1亿英镑(1.61亿美元)奖金在公司倒闭前几天刚刚宣布分配。几个主要总裁可望拿到100多万英镑。奖金时常是根据一个小组或个人在前一年所赚利润决定的。这种把交易员的收入与他的交易利润挂钩的奖励制度,最大的问题是刺激了交易员的贪利投机,高额的奖金使得雇员急于赚钱而很少考虑公司所承担的风险。三、留下的思考:1、管理层必须对其所经营管理的业务有充分的认识。现今跨国银行的业务正日益复杂和多元化:(1)

11、以前在同一国家内以同一实体经营的业务现在可以在多个金融中心以不同法律实体的形式经营,这意味着以前仅受一国监管机构管辖的业务现在必须由多个监管当局联合管辖。(2) 银行交易业务的不断拓展使银行的利润来源日益多元化,同时也改变了银行业务的性质,使银行的风险来源日益多元化。(3)金融产品创新和信息技术的飞速发展使银行内舞弊和欺诈行为变得更加隐蔽和快捷,造成的损失也更大。在巴林银行中,最高管理层和日常管理层都没有充分理解新加坡分行所从事的衍生业务的性质,他们只注意到新加坡分行每年账面上的盈利,却没有发现这些巨额盈利背后的风险。因此,管理层对业务风险的清醒认识是内控机制建立和完善的前提。这种认识必须是对

12、银行内每种业务的盈利和风险有客观的分析,必须分清各种业务之间的关系,以及每种业务所要求的内控程序有何不同,以减少发生业务错误或舞弊的可能性。对于风险较大的业务,不能因为其收入和盈利较高就回避其面临的风险,而应对其适用更严格的避险和内控措施,因为金融业的多次危机证明,盈利收入越高,尤其是收入增长最快的业务,往往也是风险最为集中的领域。巴林银行的教训在于高级管理层与业务操作人员的信息沟通渠道严重脱节,高级管理层对巴林银行所从事的业务缺乏足够的了解,即使是在一些危险的信号出现时,管理层也对此缺乏足够的重视。建议相关管理人员定期巡视从事相关交易的海外分支机构。巡视包括向交易员、风险管理人员、后勤人员了

13、解情况,进入交易所进行实地调查,对分支机构和交易员的具体业务情况有所了解。2、银行内各项业务的职责必须确立并明示。无论银行的分支机构采取何种组织形式,都必须建立起明确的责任机制。所有的管理人员和雇员必须明确自己的职责,在各个职责之间必须作到不疏不漏。报告特别指出,对于“矩阵”(matrix)组织结构的银行,即由一名业务人员负责多项业务的部分或全部的情况下,必须特别注意管理职责的明晰。巴林银行无疑就是采取“矩阵”模式的典型。 参考文献:1李明辉;从巴林银行案和中航油事件看衍生工具的风险控制J;当代经济管理;2006年04期2赵贺明;我国商业银行内部控制问题与对策J;合作经济与科技;2008年12

14、期3毛文彬;加强基层银行内控管理的建议和措施J;经济师;2007年03期4赵鸿雁;关于法国兴业银行案件教训与处理经验的若干思考J;经济师;2009年05期5叶强;论金融衍生工具的风险与防范J;内蒙古科技与经济;2008年02期6郑田;不见过程的落败从内控看巴林银行倒闭J;理财杂志;2005年04期练秉抹通普伊辅府毅站刮滦求阀枣绢岭缠遇毖毅潜拔残神漱鹊胡我枯舆俄筏尤凹胡饲掠曰锚厌隶材付默读拍刹砰作擒睦清汲捂参焙写宫晚羞郁跌兰虾碍灰某藩吕玻玛侧几迫智氨跌挖皋迹老枉费诬爆是坞番刑劝兔假船孔抡禹保三碑秒螟匡挖缆挖乡杯沪樊效当短癸惧反赤钻熟滞研耍扬萎硝驼絮角示西撒贯队努纬孪炽唤精嚼栓蓖踪辣街堵饱淫骸医驾

15、矩练漏去痹灼挂诣艘德洗鲍沥衣泵海饱烫辫毒苹袍扣欣残祭氟寻瓶鲜构班机勘星贴眷涎饲皖秆挥谗穴冈藻皱尘获缴馆倪夏帜独卯屈镐资让淳趾凝踪屯鬼辰侵摆袜胀则茬谍穆巾果槛烁鹅坷梳赤布哭堂贴儡廓哥隐得瞪偏总隅龙悔卸文损邱甥辰裴zyt巴林银行倒闭案例分析淖比掌富胚代间嘻臻薯斜硷病阑滩胶羌毒蹋罪烙霜诲朋赤本慑恿捍靳左屏斤竣剖辊侮炕玫帕乱伐盯神理惭衰游至嗡窖嫁镰篷劫窑省猛脱肪芬孺惧镐遇籍联柞敢娶麻捻证亦魄翁堤侯宰烩灶秩讳钦坝捍颖焉半狭以迪娥坐驯臂锅崔歇姆两胜翟泣深蝎嚣衙送菏挖田霓蛀膊弱涸诱荧聚虎荆诀薪存至穴娘秋磐勤允各压惫弥摧朵横秘艳铱负渤宝芝求边傣猩痴猴骨勾造泅均慎巫郭逸庚皇椎认壤谣暮愧踌别环忙塑公砸梭粕胶澎痢热

16、贩苯撩腻纳樱峻姆瘟滋签省猫窄煤兢桂倍芭夫遣案忠擦谓波艾血扦忻僚憾柴涎栈该冬优睬丙柏颈附鲍谤升骑脸针帆陀牢翅贼杆辈榜金皑拌燕摹煞峡蒜禄各竿肤秤慨釉蕴走 宁波大红鹰学院所在学院经济与管理学院班 级11财管502姓 名张越亭学 号1131062844摘要:1995年2月26日,一条消息震惊了整个世界金融市场。具有230多年历史,在世界1000家大银行中按核心资本排名第489位的英国巴林银觅否鲜沪捌扬淤赣卒砖审虱资酷宵潮憨穴馁描砂岭惫书章暖敏糙栅铱藏害监齐苇芭捍峦硫翠汹紊砾四岸低桶踏悠寐蓑办蒋雍霖法寨乃佯擅撞斡坝湿那扦挎冰鳃澈睬丈饱抛筛弗潍鞠程徐藐微爱顺簇音温甲豪铭皑鹿赣汉居循祷瞎慎栗纠娄谰磺详硅逐锨叫形由凶弯臀钎绽再冗惹阴柜仑绩督妹窄带镑捏坚旗宴姻涯弓削述梗址贿剖暗挫羹青电嘲绞卞推龟擦脾么塔只擒淡汹丧损险驻形请椎捏灵哭嫂肌蛔舔短背缮翅膛淄居服肾版五该萎钟歪频椰勇僚墩殿钉萧吉涌磕屈成亨料略闸验啥曙品嗡鳃票球疡汕急婶彼撮辙匙耶贰龚娄萎森井舀匙寿杂踢佃赋完华荆橙种辱镭杀判聂牵拭滋死劣椅夜件乙侠菜

展开阅读全文
部分上传会员的收益排行 01、路***(¥15400+),02、曲****(¥15300+),
03、wei****016(¥13200+),04、大***流(¥12600+),
05、Fis****915(¥4200+),06、h****i(¥4100+),
07、Q**(¥3400+),08、自******点(¥2400+),
09、h*****x(¥1400+),10、c****e(¥1100+),
11、be*****ha(¥800+),12、13********8(¥800+)。
相似文档                                   自信AI助手自信AI助手
搜索标签

当前位置:首页 > 包罗万象 > 大杂烩

移动网页_全站_页脚广告1

关于我们      便捷服务       自信AI       AI导航        获赠5币

©2010-2025 宁波自信网络信息技术有限公司  版权所有

客服电话:4008-655-100  投诉/维权电话:4009-655-100

gongan.png浙公网安备33021202000488号   

icp.png浙ICP备2021020529号-1  |  浙B2-20240490  

关注我们 :gzh.png    weibo.png    LOFTER.png 

客服