商业银行“玩转”绿色信贷研究报告.doc

商业银行如何“玩转”绿色信贷？u 国内外绿色信贷发展动态u 对我国商业银行推行绿色信贷若干问题的思考u 同业银行绿色信贷服务模式解读u 商业银行绿色信贷业务风险防范本期专题：商业银行如何“玩转”绿色信贷？正文目录第一章 国内外绿色信贷发展动态5一、绿色信贷的涵义5二、绿色信贷产品6三、绿色信贷在国外7四、绿色信贷在中国11（一）绿色信贷政策演进11（二）我国商业银行绿色信贷业务发展展望13第二章 对我国商业银行推行绿色信贷若干问题的思考15一、我国商业银行绿色信贷实施的SWOT分析15（一）我国商业银行实施绿色信贷的优势15（二）我国商业银行实施绿色信贷的劣势15（三）我国商业银行绿色信贷实施的机遇16（四）中国商业银行绿色信贷战略实施的威胁16（五）基于SWOT分析的我国商业银行绿色信贷实施的战略选择17二、商业银行推行绿色信贷的内在要求19（一）实施绿色信贷要求商业银行制定相应的环境信贷政策19（二）实施绿色信贷要求商业银行进行环境及社会风险管理20三、我国商业银行绿色信贷创新业务存在的问题22（一）绿色信贷规模偏小22（二）绿色信贷产品品种较少，产品创新力度不足22（三）未建立起绿色信贷信息共享机制22（四）专业人才数量不足23（五）激励机制缺失23四、加快发展绿色信贷的对策措施23（一）把绿色信贷纳入银行中长期发展战略和年度经营规划23（二）加大绿色信贷产品和管理创新力度23（三）完善商业银行与政府环保部门的信息资源共享机制24（四）构建绿色信贷激励机制24（五）强化人才队伍建设24第三章 同业银行绿色信贷服务模式解读25一、工商银行绿色信贷服务模式25（一）工商银行绿色信贷业务现状25（二）工商银行绿色信贷发展布局25（三）绿色信贷助力中小环保企业发展26二、兴业银行绿色信贷服务模式28（一）兴业银行绿色信贷业务开展情况28（二）兴业银行绿色信贷业务模式借鉴29（三）绿色信贷组合破解中小企业融资难35三、浦发银行绿色信贷服务模式37（一）浦发银行绿色信贷业务开展情况37（二）浦发银行“绿色金融综合服务方案”37（三）“能效贷款”实现跨省融资39四、北京银行绿色信贷服务模式40（一）北京银行绿色信贷业务开展情况40（二）北京银行绿色信贷业务模式40（三）绿色信贷破解节能企业融资难43五、商业银行绿色信贷实践做法和经验总结44（一）以绿色信贷为导向,全面推动信贷结构“绿色”调整44（二）将绿色信贷要求嵌入信贷业务和信贷管理的全流程45（三）通过产品创新支持绿色信贷发展46（四）加快建立有效的信息沟通共享机制46（五）探索建立绿色信贷考核和问责机制47第四章 商业银行绿色信贷业务风险防范48一、实施绿色信贷面临的风险分析48（一）信贷风险48（二）法律风险48（三）市场风险49（四）声誉风险49二、绿色信贷风险评估及管理建议49（一）绿色信贷风险评估49（二）绿色信贷风险防范措施50（三）绿色信贷风险控制与转移51图表目录图表1：德国政府参与的绿色信贷产品运行模式8图表2：加拿大商业发展银行信贷申请程序11图表3：2007-2015年我国主要绿色信贷政策11图表4：SWOT战略选择图17图表5：兴业银行绿色信贷专职机构设置及其主要职能28图表6：节能减排技改项目融资模式业务流程29图表7：CDM项下融资模式业务流程29图表8：EMC融资模式业务流程30图表9：节能减排设备供应商买方信贷融资模式业务流程30图表10：节能减排设备制造商增产融资模式业务流程31图表11：公用事业服务商融资模式业务流程31图表12：融资租赁模式业务流程32图表13：排污权抵押融资模式业务流程32图表14：兴业银行“绿色信贷组合”服务方案36图表15：浦发银行绿色金融综合服务方案产品体系37图表16：北京银行“节能贷”业务流程42图表17：绿色信贷授信风险评估指南49第一章 国内外绿色信贷发展动态绿色信贷源于国际上公认的赤道原则。绿色信贷是银行业贯彻落实科学发展观的一项重大举措。本文界定了绿色信贷的涵义，阐述了绿色信贷在国外的发展历程以及一些发达国家发展绿色信贷的经验。环境污染日益恶化的趋势、可持续发展的基本国策等是我国商业银行践行绿色信贷政策的现实基础，文章梳理了我国历年绿色信贷政策的演进的，介绍了我国银行业绿色信贷的执行情况。一、绿色信贷的涵义绿色信贷在某种意义上可以说是信贷的“绿化”，或者说是“绿色”在信贷上的体现。绿色指一切不产生环境污染，节约资源，有利于人类长期和根本利益，体现可持续发展要求的事物或过程。国际上对绿色信贷定义以“赤道原则”(EquatorPrinciples，简称EP）1为标准，“赤道原则”也被称为国际绿色信贷政策。国内对绿色信贷的定义也不大相同，有些学者认为生产环境保护的产品可以列入到绿色信贷的范畴，有些学者认为只有那些对环境做出贡献，在企业生产中没有污染，或者污染达标的企业可以列入到绿色信贷的范畴当中，还有些学者认为那些节能环保的企业就可列入到绿色信贷的范畴中，对绿色信贷的界定和范畴争议非常大。本文认为，绿色信贷是指商业银行等金融机构依据国家的环境经济政策和产业政策，对研发和生产治污设施、从事生态保护与建设、开发和利用新能源、从事循环经济生产和绿色制造以及生态农业的企业或机构提供贷款扶持并实施优惠性的低利率，同时对污染生产和污染企业的新建项目投资贷款和流动资金进行额度限制并实施惩罚性高利率的金融政策手段，其目的是引导资金和贷款流入促进国家环保事业的企业和机构，并从破坏、污染环境的企业和项目中适当抽离，从而实现资金的“绿色配置”，促进社会与经济朝着更加健康以及更符合人与自然和谐共生的发展。绿色信贷的本质在于正确处理金融业与可持续发展的关系，表现为生态保护、生态建设和绿色产业融资，构建新的金融体系和完善金融工具。环保调控手段通过金融杠杆来实现，通过在金融信贷领域建立环境准入门槛，对限制和淘汰类新建项目，不得提供信贷支持；对于淘汰类项目，应停止各类形式的新增授信支持。并采取措施收回已发放的贷款，从源头上切断高耗能、高污染行业无序发展和盲目扩张的经济命脉，有效地切断严重违法者的资金链条，遏制其投资冲动，解决环境问题，也通过信贷发放进行产业结构调整。相对于传统的信贷管理，“绿色信贷”机制的核心在于其把环境与社会责任融人到了商业银行的贷款政策、贷款文化和贷款管理流程之中。同时，绿色信贷也代表了一种新兴的金融理念，是金融机构致力于实现经济社会可持续发展的责任感的体现。绿色信贷是现代金融发展的一个重要趋势，它是对传统金融观念的改变和发展。它强调了一种科学发展的思路，希望通过金融业有意识地引导资金流向，促使社会减少环境污染，保护生态平衡，节约自然资源，避免盲目追求数量型扩张、严重依赖资源和消耗资源的经济发展模式，在全社会形成科学的、和谐的可持续发展机制。发展绿色信贷，既是促进经济与生态环境建设可持续协调发展的要求，更是银行降低信贷风险，优化信贷结构，加快经营战略转型，实现健康发展的内在需求。进入21世纪绿色信贷是治理污染、保护环境的重要经济手段，是银行业发展的必然趋势。二、绿色信贷产品绿色信贷要求商业银行采取“三重底线”的方法管理其业务，即商业银行开展业务不仅要满足合作伙伴（客户、股东、员工、供货商、社会）的需要，同时还要意识到自身的行为必须对社会以及生态环境负责。从国际经验来看，绿色信贷产品一般包括：1、住房抵押贷款。如花旗集团旗下的FannieMae于2004年针对中低收入顾客推出的结构化节能抵押产品，将省电等节能指标纳入贷款申请人的信用评分体系；再如英国联合金融服务社（CFS）自2000年推出生态家庭贷款以后，每年为所有房屋购买交易提供免费家用能源评估及二氧化碳抵销服务，仅2005年，就成功地抵销了5万吨二氧化碳排放。2、商业建筑贷款。如美国新资源银行向绿色项目中商业或多用居住单元提供0.125%的贷款折扣优惠；美国富国银行为LEED认证的节能商业建筑物提供第一抵押贷款和再融资，开发商不必为“绿色”商业建筑物支付初始的保险费。3、房屋净值贷款。如花旗集团与夏普电气公司签订联合营销协议，向购置民用太阳能技术的客户提供便捷的融资；美洲银行则是根据环保房屋净值贷款申请人使用VISA卡消费金额，按一定比例捐献给环保非政府组织。4、汽车贷款。如加拿大VanCity银行的清洁空气汽车贷款，向所有低排放的车型提供优惠利率；再如澳大利亚MECU银行的goGreen汽车贷款，是世界公认的成功的绿色金融产品，也是澳大利亚第一个要求贷款者种树以吸收私家汽车排放的贷款，此项贷款产品自推出以来，该银行的车贷增长了45%。5、运输贷款。如美洲银行的小企业管理快速贷款，以快速审批流程，向货车公司提供无抵押兼优惠条款,支持其投资节油技术，帮助其购买节油率达15%的SmartWay升级套装。6、绿色信用卡。如欧洲的Rabobank推出的气候信用卡，该银行每年按信用卡购买能源密集型产品或服务的金额捐献一定的比例给世界野生动物基金会；再如英国巴克莱银行的信用卡，向该卡用户购买绿色产品和服务提供折扣及较低的借款利率，卡利润的50%用于世界范围内的碳减排项目。7、项目融资。对绿色项目给予贷款优惠，如爱尔兰银行对“转废为能项目”的融资，给予长达25年的贷款支持，只须与当地政府签订废物处理合同并承诺支持合同范围外废物的处理。三、绿色信贷在国外绿色信贷在国外起步较早。目前，国际上“绿色信贷”政策的实践主要集中在美国、英国、日本、加拿大、德国、荷兰等发达国家。根据各国的绿色信贷发展情况，本专题将重点对德国、美国、英国、加拿大等国家的银行在绿色信贷方面的创新进行分析。1、德国绿色信贷业务发展经验德国是国际绿色信贷政策的主要发源地之一，经过数十年的发展，绿色信贷政策已经较为成熟，体系比较完善。在德国，银行业主动参与“赤道原则”的制定与推广。“赤道原则”已经成为德国银行业普遍遵循的准则，在项目授信审批时，严格按照“赤道原则”对项目进行分类，以行业环境、健康与安全指南为依据，评估项目对社会和环境的影响和风险(包括健康和安全等方面)，并提出降低和管理不利影响的方法。同时，政府积极参与开发绿色信贷产品。德国政府支持国家政策性银行德国复兴信贷银行(KfWBankengruppe，简称KfW)，运用资本市场和商业银行来实施对环境项目的金融补贴政策，最大效率地发挥政府补贴资金的作用。经过数年的发展，德国政府参与的绿色信贷产品已经形成较为完备运行模式（见图表1）。图表1：德国政府参与的绿色信贷产品运行模式资本市场融资德国政府kfw商业银行客户利息补贴长期贷款长期贷款资料来源：银联信作为政策性金融机构的德国复兴信贷银行，在环保领域充当了三方面的角色：一是经济界伙伴；二是联邦政府环保目标的执行者；三是实现可持续发展项目的融资者，项目服务对象包括政府部门、企业、个人等。德国实施绿色信贷政策的主要经验是：（1）主动参与绿色信贷为德国银行业赢得发展先机。德国银行业较早参与到国际绿色信贷中，不仅规范了行业在环保领域的发展准则，促进了银行业绿色发展和国家可持续战略，而且为银行业赢得了全球发展先机。（2）国家对绿色信贷项目予以贴息贷款，“杠杆效应”显著。德国绿色信贷政策的一个最重要特征就是国家参与到了其中，对环保、节能项目予以一定额度的贷款贴息，对于环保节能绩效好的项目，可以给予持续l0年、贷款利率不到1%的优惠信贷政策，利率差额由中央政府予以贴息补贴。实际证明，国家利用贴息的形式支持环保节能项目的做法取得了很好的效果，国家利用较少的资金调动起一大批环保节能项目的建设和改造，“杠杆效应”非常显著。（3）以政策性银行为基础开发了支持绿色信贷的金融产品。德国复兴信贷银行在整个绿色信贷政策体系中发挥着重要的作用，围绕着其开发出了支持绿色信贷的金融产品。复兴银行的节能环保的金融产品从最初的融资到后期金融产品的销售都没有政府的干预，各项活动都通过公开透明的招标形式开展，保证了过程中的公正、透明，政府的主要作用就是提供贴息及制定相关的管理办法，这样保障了资金高效公平的使用。（4）环保部门的认可是企业获得绿色信贷的关键。在德国绿色信贷政策实旖过程中，环保部门发挥着重要的审核作用，以确保贴息政策能够准确地支持节能环保项目。每个节能环保项日要想得到贴息贷款，必须得到当地或上级环保部门的认可后才能申请。2、美国绿色信贷业务发展经验随着经济社会的发展，美国商业银行改变了以往以股东利益为导向的公司治理结构模式，逐渐接受了“相关利益人理论”，即要兼顾顾客、雇员、社区等不同参与主体的利益。在美国，商业银行在环境保护等社会公益事业中承担社会责任是法律明文规定的。作为绿色金融的先行者，美国在发展环保经济方面积累了不少成功经验，在减少资源消耗和环境污染，提高经济效益领域取得了明显成效。从绿色信贷来看，美国在法律建设、政策指导和银行实施方面主要有以下经验：（1）法律建设。20世纪70年代以来，美国国会通过了26部涉及水环境、大气污染、废物管理、污染场地清除等有关环境保护的法律,每部法律都对污染者或公共机构应采取的行动提出了严格的法律要求。在完善的环境法之下，美国又制定了多部促进绿色金融发展的法律法规，重点规范政府、企业和银行的行为并调节三方之间的关系。（2）政策指导。除了以法律形式要求市场主体关注环境保护，美国政府同时实施了积极地支持和鼓励政策，刺激和促进绿色金融产业的发展。税收政策作为政府调节环保经济的有效杠杆，是美国政府采取的一项重要措施。如：美国联邦政府1978年出台的能源税收法，对购买太阳能和风能能源设备所付金额中头2000美元的30%和其后8000美元的20%，可从当年须交纳的所得税中抵扣。美国亚利桑那州1999年颁布的有关法规中，对分期付款购买回收再生资源及污染控制型设备的企业可减销售税10%。同时美国国内各银行也注意完善自身的信息技术系统，真正做到与社会环境部门数据共享，建立有效的信息沟通机制。（3）银行实施。在严格的法律环境下，信贷银行需要对信贷资金的使用承担相应的环境责任，由此导致美国的银行成为国际上最先考虑环境政策，特别是与信贷风险相关的环境政策的银行。例如美国的花旗银行就是美国最早签署联合国环境声明和履行“赤道原则”的银行之一，并在内部建立了有多方参与的环境事务管理机制等。还有，美洲银行曾宣布了一项投资额度高达200亿美元的绿色商业发展项目，这可能是有史以来最大的一项环境友好项目。该项计划的主要目标是减少能源消耗、发展控制温室气体排放的新技术。该行宣称未来一段时期里，还将创立基金为那些致力于绿色服务的公司提供贷款，或是建造节能写字楼；同时建立消费者与环境保护的桥梁，帮助消费者为环保组织提供捐赠；为节能家庭降低贷款利率等。美洲银行不是美国唯一实行“绿色信贷”的银行，很多其他金融机构也设立了环保基金和优惠贷款来支持和鼓励环境保护事业的发展和运作。3、英国绿色信贷业务发展经验2003年6月，英国巴克莱银行宣布接受“赤道原则”，这一事件在英国环境管理史上具有里程碑的意义。巴克莱银行凭借自身的优势，制定了一个集社会和环境于一体的信贷指引，该指引涵盖了所有的融资条款和50多个行业。文件明确了企业环境违法认定标准，划分了环境风险等级，很好地为银行评估和审核贷款提供了支持。同时，该银行还通过与联合国环境规划署的合作，向全球170多个金融机构提供了信贷指引。在银行内部，巴克莱银行通过吸引和留住年轻的专业人才，引进外部咨询公司或行业环保专家，建立了银行内部的环境风险评估人才储备库。4、日本绿色信贷业务发展经验日本瑞穗银行在2006年建立了可持续发展部门，并改变了项目融资审批流程。根据新流程，客户需要填写“筛选表格”，而可持续发展部门会根据筛选结果将项目分为A类、B类和C类，然后将准备好的环境筛选报告提交给信贷部门。其中被分为A类和B类的项目即对社会和环境具有重大潜在不良影响的项目，可持续发展部门会根据其“行业环境清单”开展彻底的环境审查，并在其基础上准备环境审查报告作为环境筛选报告提交给信贷部门。5、波兰绿色信贷业务发展经验在波兰，波兰环保银行实行的“绿色信贷”政策具有很多优点，例如，提供优惠贷款、较低的贷款利率、较长的还款期限等。波兰环保银行其性质属于商业银行，但却成为波兰环保金融体系中重要部分，因为该银行为环保项目筹集资金，对环保现代化建设项目进行贷款与投资。其中包括：对水资源的保护，有效地使用燃料、能源；治理空气污染、垃圾处理;保护环境及自然资源设备的生产等；为波兰绿色环保项目提供投资咨询业务。6、加拿大绿色信贷业务发展经验另外，加拿大各商业银行在实施赤道原则时，形成了较为通用的环境评估决策机制、评估和审核信贷要求机制。以加拿大商业发展银行(BDC)为例，该银行在对信贷请求进行评估和审核的时候严格按照下述程序进行（见图表2）。图表2：加拿大商业发展银行信贷申请程序是或不确定符合要求否是是根据银行内部评估、外部报告（如需），不考虑提出改进措施，项目对环境是否有显著的负面影响？继续贷款提交，贷款审批或贷款发放，环境评估数据存档。否决申请或取消贷款，环境评估数据记录存档。必须待上述政府部门完成评估后方可考虑发放贷款，要求环境评估（可能符合要求的也可能是不符合要求的）。是否有国家级、省级、地区级、市级政府部门介入融资、经营许可或土地转让。公众会否给予足够关注以致必须进行公开咨询？否否资料来源：银联信四、绿色信贷在中国（一）绿色信贷政策演进自1972年参加了第一届联合国人类环境大会之后，我国开始逐渐认识到保护环境的重要性，并陆续制定了一系列环境方面的法律法规。2007年7月，国家环保总局、人民银行、银监会联合发布关于落实环境保护政策法规防范信贷风险的意见，对不符合产业政策和环境违法的企业、项目进行信贷控制，遏制高耗能、高污染行业的盲目扩张，并正式提出“绿色信贷”这一利用金融杠杆实现环保调控的环境经济政策，标志着我国绿色信贷业务的开始。同时，该意见也成为我国绿色信贷第一阶段的基础性文件。之后，银监会又陆续发布了关于防范和控制高耗能高污染行业贷款风险的通知、节能减排授信工作指导意见和中国银行业金融机构企业社会责任指引，对各商业银行配合国家产业政策，主动承担经济责任、社会责任和环境责任提出要求。图表3：2007-2015年我国主要绿色信贷政策时间部门政策名称内容影响2007年7月国家环保总局、人民银行、银监会关于落实环境保护政策法规防范信贷风险的意见加强环保和金融监管部门的合作与联动，加强对企业环境违法行为的经济制约和监督，改变“企业环境守法成本高、违法成本低”的状况；严格新建项目的环境监管和信贷管理；严把建设项目环境影响评价审批关，切实加强建设项目环保设施“三同时”管理；严格贷款审批、发放和监督管理，对未通过环评审批或者环保设施验收的项目，不得新增任何形式的授信支持；加强授信管理，对有环境违法行为的企业应采取措施，严格控制贷款，防范信贷风险。首次正式提出“绿色信贷”概念，在我国绿色信贷业务发展史上具有旅程碑意义。2009年12月央行、银监会、证监会、保监会关于进一步做好金融服务支持重点产业调整振兴和抑制部分行业产能过剩的指导意见明确信贷投放要“区别对待，有保有压”，要求金融机构“严把信贷关”，并提出，金融机构要进一步加大对节能减排和生态环保项目的金融支持，支持发展低碳经济，鼓励银行业金融机构开发多种形式的低碳金融创新产品，对符合国家节能减排和环保项目给予优惠。鼓励投放绿色信贷，进一步支持绿色信贷业务发展。2010年国务院关于进一步加强淘汰落后产能工作的通知协调环保部门按照污染物排放标准要求，提出相关行业环保不达标企业名单；督促企业落实整改措施，对达标无望及整改后仍不达标的企业生产线坚决予以淘汰；按照重点行业结构调整方案，有序开展产能置换、兼并重组、环保搬迁、升级改造等工作，确定需调整退出的项目和时间进度，列入目标计划，按期实施淘汰。以加快转变经济发展方式，推进节能减排工作。2012年2月银监会绿色信贷指引树立并推行节约、环保、可持续发展等绿色信贷理念，重视发挥银行业金融机构在促进经济社会全面、协调、可持续发展中的作用，建立与社会共赢的可持续发展模式；制定绿色信贷目标，建立机制和流程，明确职责和权限，开展内控检查和考核评价；建立有利于绿色信贷创新的工作机制，在有效控制风险和商业可持续的前提下，推动绿色信贷流程、产品和服务创新等。对银行业金融机构有效开展绿色信贷，大力促进节能减排和环境保护提出了明确要求，是推动商业银行发展绿色信贷的一个重要纲领性文件。2013年国务院国务院关于化解产能严重过剩矛盾的指导意见加大对产能严重过剩行业企业兼并重组整合过剩产能、转型转产、产品结构调整、技术改造和向境外转移产能、开拓市场的信贷支持；不对产能严重过剩行业新增产能项目和违规在建项目提供任何形式的新增授信支持，对已经发放的贷款要采取妥善措施保障合法债权安全；大力发展绿色信贷，不断提升对节能环保、循环经济、防治大气污染领域的金融服务水平，加大对相关领域技术改造等方面的信贷支持。进一步鼓励发展绿色信贷，促进绿色环保企业的发展。2013年8月国务院关于加快发展节能环保产业的意见提出要把环保产业建设成为国民经济的新支柱产业。为绿色金融发展之路指明了方向。2015年1月银监会、发改委能效信贷指引鼓励和引导金融机构积极开展能效信贷业务，加大对能效信贷的投放力度。明确要探索以能效信贷为基础资产的信贷资产证券试点工作，推动发行绿色金融债，扩大能效信贷融资来源。此次指引也是为指导银行业金融机构抓住商业机遇，将引导更多的金融机构进入节能领域。资料来源：银联信（二）我国商业银行绿色信贷业务发展展望目前，环境问题越来越受到我国乃至全世界的关注，环保产业已经成为一个极具发展潜能的新兴产业，存在战略性投资机遇。2012年，我国环保行业营业收入约3万亿元，年复合增长率达到30%；国家规划要求节能环保产业产值年均增速在15%以上，到2015年，总产值达到4.5万亿元，成为国民经济新的支柱产业。环保产业的发展前景值得期待，必将为投资者包括金融业带来丰厚的产业利润。另外，银行业大力支持绿色信贷发展。2014年11月4日，由中国银行业协会携手国家开发银行、中国进出口银行、中国工商银行、中国农业银行、中国银行、中国建设银行、交通银行等29家银行共同发起的中国银行业协会绿色信贷业务专业委员会在京成立，意在引领会员单位更好地践行绿色信贷标准，整合国内外的政府及社会资源，实现资源的最优配置及绿色信贷项目的可持续发展。中国银行业协会绿色信贷业务专业委员会的成立，标志着我国绿色金融不断发展壮大，逐步走向成熟。此次会议审议通过了中国银行业协会绿色信贷业务专业委员会工作规则及中国银行业绿色信贷专业委员会工作计划。另外，会议期间还举行了绿色信贷教材新书发布。可见，向绿色和可持续发展方向转型已成为我国乃至全球经济未来的发展趋势。第二章 对我国商业银行推行绿色信贷若干问题的思考一、我国商业银行绿色信贷实施的SWOT分析（一）我国商业银行实施绿色信贷的优势1、我国商业银行经过多年的发展，各项业务迅速提升，经营管理现代化水平逐步提高，风险管理能力也得到加强。目前，我国商业银行中一批管理水平较高、效益较好的银行已经分别在境内外上市，这些都为我国绿色信贷实施提供了实力保障。2、我国商业银行机构布局较完善，多年来以市场为导向、以客户为中心的经营管理理念的普及，提高了客户管理水平。在业务发展进程中，我国商业银行拥有比较稳定的客户群体。这些有利于我国商业银行通过更多渠道了解市场需求和客户需求，开发和推广绿色金融产品和服务。3、鉴于本土优势，相对于外资银行我国商业银行更加了解国内环保法律法规，有更多渠道了解环保信息。面对环保政策模糊以及地方保护主义时，我国商业银行比较易于与地方政府沟通，避免自身利益受到损害。4、在长期金融实践中，我国商业银行积累了丰富实用的风险管理经验，有着更多针对我国企业的实用的风险调查、控制、管理和处置措施。（二）我国商业银行实施绿色信贷的劣势1、各银行缺乏绿色信贷的专门人员、机制及制度，信贷人员对环保政策法规了解较少，现有的人才结构无法满足绿色信贷项目实施和环境风险评估的需求，这严重制约了绿色信贷的深入开展。此外，缺少推进绿色信贷的激励机制，缺乏对于环保企业的经济扶持政策，对于环境保护做得好或从事有利于环境行为的企业，如新能源、节能、资源综合利用等行业的企业，银行缺乏有激励性的经济政策。2、目前，我国商业银行绿色信贷的标准多为综合性、原则性的，缺少具体的绿色信贷指导目录和环境风险评级标准，商业银行难以制定相关的监管措施及内部实施细则，而且目前各大银行只是依照央行的绿色信贷发放原则自主地理解与执行，同时各大银行都有各自的信贷审核标准，甚至同一个银行系统的不同地区也会有不同的标准，这也给绿色信贷标准的统一带来了很大的困难。3、我国商业银行缺乏绿色信贷相关的专业技术、产品和服务，在项目技术可行性、节能量测算、节能行业政策及技术标准确定等方面还不熟悉，绿色金融产品和服务则更加缺乏。如我国与国际金融公司合作开展能效项目的某些商业银行，在对项目技术可行性的判断上，很大程度仍依赖于国际金融公司技术团队提供的合格技术认定。4、目前我国商业银行普遍对自身应当承担的企业社会责任了解不深，重视不够，在对环境保护以及社会责任等问题的认识上，仍存在一定的偏差和不到位的现象。对于绿色信贷工作，普遍将其看成是一种公益性活动或政策响应活动，而非核心商业元素。在利益最大化原则的影响下，某些银行仍然对钢铁、电力、水泥等高耗能高污染行业趋之若鹜。另外，我国的商业银行还缺乏积极承担社会责任的企业文化，更没有把银行自身发展与社会发展紧密地联系在一起，商业银行经营观念相对狭隘和落后。（三）我国商业银行绿色信贷实施的机遇我国商业银行实施绿色信贷的机遇，可从以下几方面进行分析：1、中国绿色信贷市场的发展前景十分广阔，孕育着巨大的金融需求和盈利商机。中国商业银行目前开展绿色信贷业务不仅可以促进中国经济的健康发展，还可以带动商业银行经营战略转型。比如，绿色信贷作为一项全新的业务，客观要求商业银行创新业务运作模式、金融产品服务和风险管理方式，因而可以促进中国的商业银行创新能力的提升。2、可持续发展理念已在国际上盛行，可持续发展领域的国际合作、交流日益频繁，这为我国商业银行发展绿色信贷提供了更多学习、合作的机会。当前，我国环境管理能力有所提高、环境执法力度有所加强、全社会环境意识和参与程度明显提高、市场机制也开始进入环境领域，这些为我国绿色信贷发展提供了宏观需求和有利的环境。（四）中国商业银行绿色信贷战略实施的威胁1、国际金融同业竞争。目前抢滩大陆的国际商业银行都已经实施绿色信贷多年，有着丰富的项目操作管理经验，是中国商业银行绿色信贷目标客户的有力争夺者。2、地方保护主义的排斥。促进投资时期，地方保护主义和唯GDP主义对“双高”企业大开绿灯，对绿色信贷项目构成不正当竞争；地方经济发展观与绿色信贷理念存在较大差距，执行绿色信贷政策受到地方政府千扰。在GDP发展观占主导地位的背景下，一些地方政府片面注重经济发展指标，较少关注能耗和污染指标。在对银行信贷的引导上，只要是能够创造GDP和就业机会的企业。就要求银行给予支持。3、节能环保存在技术不确定性。大量新的节能、环保技术和产品不断涌现，但其实际效果还有待市场验证，而商业银行客户开发和应用新技术的风险，可能导致客户的经营和银行的信贷产生严重经济损失。4、趋严的环保政策，使相关市场主体面临更大环境风险，对我国商业银行加强环境风险管理提出了要求。在绿色理念深入人心、客户环保忧患意识增强的背景下，绿色消费、绿色营销、绿色投资、绿色供应链管理的趋势对金融业的产品和服务提出了新的需求。我国商业银行若不根据环境变化及时发展绿色金融，将面临客户流失、市场份额降低的风险。（五）基于SWOT分析的我国商业银行绿色信贷实施的战略选择本文对我国商业银行发展绿色金融的机遇、威胁、优势、劣势的分析，为商业银行战略选择提供了基础。SWOT矩阵为商业银行实施绿色信贷战略提供了发展型战略、扭转战略、多元化战略、防御战略四种战略选择，具体如下：图表4：SWOT战略选择图资料来源：银联信1、机遇优势(OS)：充分发挥银行内部优势，抓住发展契机，加强与政府合作，加大绿色信贷的营销。2、机遇劣势(OW)：主要是利用外部机遇来消除银行自身弱点：首要选择是加大与环保机构的合作，构建银行的绿色审批机制，成立绿色信贷相关部门，再则是加大绿色信贷方面的人才培养力度。3、威胁优势(TS)：利用内部优势，避免或减轻外部环境劣势对我国商业银行发展的影响；积极与国外赤道银行合作，借鉴国外先进的绿色信贷经验，同时也要督促地方环保法律的落实，再则就是降低因环保技术的不确定性带来的信贷风险。4、威胁劣势(TW)：减少内部劣势同时回避外部环境威胁，有选择地进入绿色信贷市场，逐步积累绿色项目的实施经验。从我国商业银行SWOT矩阵内部条件来看，我国商业银行在资金、管理水平、机构布局、客户资源、环保信息获取等方面具有优势，但是关于绿色信贷，我国从2007年才开始出台相关的法律法规，明显滞后于国外。直到2010年，我国正在实践国际通行绿色信贷准则赤道原则的银行只有股份制商业银行兴业银行(2008年加入)。从我国实施绿色信贷的劣势来看，由于处于起步阶段，我国商业银行在实施绿色信贷的技术、产品和服务上相对缺乏，并且银行内部缺乏实施绿色信贷的专业人员，银行对实施绿色信贷的激励也不够，企业文化相对匮乏。最核心的是银行在实施绿色信贷的标准上没有具体化。因此，从内部条件来看，我国商业银行在实施绿色信贷的时候，优势是相对于外资银行而言的，具有本土化的优势。但是与外资银行相比，我国大多数银行没有实施绿色信贷的经验，银行自身实施绿色信贷的准备不足，并且我国商业银行对绿色信贷的了解和熟悉刚刚开始。而外资银行有很多在绿色信贷的实施上执行的是国际通行的标准赤道原则，并且具有很丰富的实施经验。可见，不论是与外资银行相比还是具体的实践上，我国商业银行在实施绿色信贷上劣势明显大于优势。我国商业银行在绿色信贷实施上面对的是一个劣势内部条件。从外部条件来看，我国加入WTO以后，中国银行业已经对外开放，我国商业银行面临外资银行的同业竞争，国内部分地方会存在保护主义，诸多新的环保技术有待验证，银行客户需求在不断变化；但是进入新世纪以来不论是国内还是国外，绿色信贷已经成为或者即将成为信贷业务的主流。从国内来看，经济发展相对平稳，并且绿色信贷也是国家支持和提倡的，我国商业银行必然会得到国家以及世界先进银行的帮助。再有我国商业银行在实施绿色信贷以后，能够加强中国商业银行在国内和国际上企业的绿色形象，为我国商业银行走出国门奠定一个好的基础，并且这些与我国商业银行的长远发展方向是不谋而合的。因此，从外部条件来看，我国商业银行实施绿色信贷，符合客观现实的需要，对于机遇和威胁而言，我国商业银行面对的是机遇大于威胁的外部条件。基于以上内部对比分析和外部对比分析，可以发现我国商业银行面对的是劣势和机遇并存的内外部环境，我国商业银行发展绿色金融的战略选择应是“扭转战略”，位于战略选择图的OW象限。我国商业银行需要在实施绿色信贷的过程中，消除自身的劣势，抓住有利的机遇。我国商业银行要消除自身的劣势，就要与社会各界、监管部门共同努力，改进和提升商业银行的经营宗旨和目标，完善治理结构，改善内部运营机制，重构业务流程，调整业务政策，并学习借鉴国际绿色金融经验，引进绿色金融产品和服务，通过不断的学习实践积累经验和技术，加强绿色金融人才和产品储备，消除劣势。二、商业银行推行绿色信贷的内在要求为应对信贷中可能面临的环境风险，商业银行将环境标准纳入其整体信贷战略及贷款项目评估之中，并发展出风险管理体系，强调客户的环境风险和银行责任，作为绿色信贷尽职调查的基础。相对于传统的贷款管理，绿色信贷管理的特殊之处或内在要求在于把环境与社会责任融入到商业银行的贷款政策、贷款文化和贷款管理流程之中。（一）实施绿色信贷要求商业银行制定相应的环境信贷政策环境信贷政策通常由商业银行高级管理层制定，并作为银行员工及顾客的工具和指导信号长期存在。完善的环境信贷政策将有助于：1、为员工及顾客提供商业银行关于环境风险及有关环境议题的清晰指南；2、向员工及顾客阐明商业银行如何通过特定的程序、承担哪些责任来实现其经营目标；3、确保与环境风险相关的贷款以一贯且公平的方式承做；4、为与环境风险相关的银行业绩的评价提供明晰的标准。很显然，银行环境信贷政策应具有可操作性及成本效率，同时还应考虑环境风险敞口、人力资源限制和市场限制，并对以下问题作出回答：银行现有的贷款及投资组合在哪些领域暴露于环境风险之下？不同类型、不同地区、不同行业贷款的风险敞口是否具有较大的差异？环境风险管理需要哪些人力资源、需要对他们进行哪些培训？银行环境信贷的主要竞争者有哪些？环境信贷产品价格及质量层面的竞争程度如何？环境风险调查及转移成本是否影响到商业银行的竞争地位？哪些细分市场的顾客对交易成本的增加更为敏感？等等。（二）实施绿色信贷要求商业银行进行环境及社会风险管理一般而言，环境及社会风险可分为三类：1、直接风险，指的是银行因清理被其借款人污染土地所蒙受的直接法律责任（如借款人破产）。2、间接风险，反映了借款人的环境负债可能影响其偿付贷款能力而造成的风险。由于政府环境管制日益严格，企业必须在环保方面投入大量资金以满足政策要求，从而可能影响借款人的现金流继而影响其偿贷能力。如果贷款企业不遵守环保政策，就会面临罚款、支付治理成本、暂时或永久停业。3、名誉风险，反映的是银行因与环境问题投资关联而遭受的名誉损失。勿庸置疑，声誉与形象是银行最重要的“资产”，随着政府、监管部门、非政府组织和媒体对银行信贷政策关注程度的日渐提高，银行在贷款项目环境风险审查上有失谨慎而导致的环境及社会影响将会对银行的声誉造成极大的负面影响，继而影响银行的市场价值和业务开展。实践证明，有效的环境及社会风险管理有助于减少不良资产的数量继而改进银行的经营绩效。环境及社会风险管理作为商业银行辨识、评价、控制、转移和监测环境及社会风险的过程，不仅适用于单笔贷款，而且适用于集合贷款和投资组合。其目的在于使可预见的环境风险敞口最小化的同时，对不可预见的环境风险提供足够的保护。商业银行对环境风险进行评估时，必须重点关注环境风险发生的概率、环境风险的级数（严重程度）、环境风险影响的持续期、环境风险的敏感性和不可逆转性、环境风险和收益的社会影响（即特定的环境影响是正面的还是负面的、是否有助于环境风险和收益的均衡分享）、是否符合相关立法特别是环保法的要求等因素。环境及社会风险管理流程可分为环境及社会风险识别、环境及社会风险评