三篇《公司法》.ppt

第三篇 公司法美国著名的法学家巴特勒教授在1921年曾说过:“公司是现代社会最伟大的独一无二的发现。即使蒸汽机和电都无法与之媲美。而且，倘若没有有限责任公司，蒸汽机和电的重要性也会大打折扣。”1我国公司法的立法概况l1993年12月29日通过，1994年7月1日实施l1999年12月25日第一次修正l2004年8月28日第二次修正l2005年10月27日大规模修订，2006年1月1日实施（共219条）l2014年3月1日，最新版公司法颁布2新公司法架构第一章总则第二章有限责任公司的设立和组织机构第三章有限责任公司的股权转让第四章股份有限公司设立和组织机构第五章股份有限公司的股份发行和转让第六章公司董事、监事、高级管理人员资格和义务3第七章公司债券第八章公司财务、会计第九章公司合并、分立、增资和减资第十章公司解散和清算第十一章外国公司的分支机构第十二章法律责任第十三章附则4本章授课体系1、公司的设立2、公司的人格一一人人公公司司揭揭开开公公司司的的面面纱纱3、股东权益股股东东代代表表诉诉讼讼制制度度累累积积投投票票制制强强制制股股权权置置换换公公司司僵僵局局处处理理2014年3月公司法新变化公司资本制度5第一篇公司设立修改前修改后营业执照登记实收资本取消，实缴变为“认缴”达到法定注册资本符合公司章程的认缴额取消“注册资本”验资证明取消年检制度年报制度6第一篇公司设立注册资本实缴改为认缴取消注册资本最低限额无需提交验资报告宽进严管信用评判7第一篇公司设立有限责任公司（一）法定要求一人公司有限责任公司股份有限公司股份有限公司8有限责任公司与股份公司比较设立程序简便复杂股东出资非股份性股份性股东人数250无规定组织机构简单灵活复杂资本保持稳定分散风险人合资合便于管理协调规模大所有权与经营权分离9第二篇一人公司及其人格（一）一人公司p事实存在十九世纪初-十九世纪末p法律确认1897年英国的萨洛姆诉萨洛母有限公司”10第二篇一人公司及其人格（一）一人公司p最早成文法1925年的列士敦支堡制定的自然人和公司法公司法57条63条p我国立法11无需设立股东会、董事会p内部组织架构第二篇一人公司及其人格（一）一人公司p存在意义最大限度利用有限责任原则规避经营风险，实现经济效率最大化经营管理简便大公司可借此分散经营风险12p问题第二篇一人公司及其人格（一）一人公司欠缺对债权人等相关群体利益保护自我交易行为超额报酬侵权责任的规避规避法律规定的不作为义务人格滥用13公司的独立人格三大支柱独立的法人地位具有独立的法人财产股东承担有限责任理性的制度安排有效地防范和减少股东的投资风险有利于保护和鼓励投资促进社会就业，刺激经济的发展14p策略第二篇一人公司及其人格（一）一人公司最低资本金制度公司法人资格否定制度年度财务报告审计制度15公司人格否认制度指为阻止公司独立人格的滥用和保护公司债权人利益及社会公共利益，就具体法律关系中的特定事实，否认公司与其背后的股东各自独立的人格及股东的有限责任，责令公司的股东（包括自然人法人股东）对公司债权人或公共利益直接负责，以实现公平、正义目标之要求而设置的一种法律措施。16公司人格否认制度的适用条件（1）行为要件：滥用人格行为的存在一人公司虚假出资、注册资本显著不足人格混同（2）存在逃避债务的主观恶意回避合同义务规避法律义务17（3）结果要件：造成了严重损害债权人利益情形人格否认制度仅在公司财产不足以清偿债务时方可适用（4）存在因果关系如果受害人不能证明滥用一人公司人格的不正当行为与严重损害事实之间存在因果关系，那么，受害人提出否认一人公司人格的请求不能支持。公司人格否认制度的适用条件18公司人格否认制度的效力u否认的法律效果仅及于特定当事人之间的法律关系u也仅限于就该否认的具体法律关系发生效力u不是对公司人格独立全面、永久的剥夺u在消除股东的滥用行为后公司人格依然为法律所承认19一人公司如何避免人格被否认？1、规范的财务报表及账册没有按规定进行年度审计部分会计账簿也极不规范，不符合准则大量手写的“收据”20一人公司如何避免人格被否认？2、坚持年度审计坚持聘请有资质的事务所进行年度审计逐年留下公司财务独立的相关证据21一人公司如何避免人格被否认？3、分红应依法扣缴税款应提供满足形式要件的股东分红决定满足依法缴纳个人所得税的实质要件22第三篇股东权益股东甲持有某股份公司股份的53%，其余47%的股份分别由乙、丙、丁持有，在公司召开的股东大会上，甲以其优势持股比例强行通过了对乙、丙、丁不利的决议，股东乙、丙、丁以该决议是大股东甲凭借其持股优势在股东大会上获得通过，而该决议侵害了少数股股东的利益为由，向法院提起诉讼，请求法院确认该决议无效。相关法律问题：1、股东的权利及其具体内容2、保护中小股东利益的一系列制度231、股东的权利公司法第4条规定：“公司股东依法享有资产收益、参与重大决策和选择管理者等权利。”2425公司法第103条则规定：“股份的发行，实行公开、公平、公正的原则，必须同股同权，同股同利。同次发行的股票，每股的发行条件和价格应当相同。任何单位或者个人所认购的股份，每股应当支付相同价额。”“同股同权同利”的由来26“资本多数决”,又称股份多数决,是指股东大会依持有多数股份的股东的意志作出决议,法律将持有多数股份的股东的意思视为公司的意思,并且控股股东的意思对少数股东产生拘束力。资本多数决资本多数决滥用：损害中小股东的利益一股一表决权原则的必然逻辑引伸27股东代表诉讼案例甲公司是由股东A、股东B、股东C、股东D等28名自然人于2013年12月投资100万元设立的有限公司，股东A为公司的第一大股东，任公司董事长（法定代表人），股东B为公司副董事长。2014年9月30日甲公司董事会授权公司董事长A从交通银交行潍坊分行贷款600万元，当日董事长A私自指使公司财务人员将该贷款600万元中的288万元以转账支票形式交还给交行潍坊分行，以公司名义替已破产终结的运输公司欠交行潍坊分行贷款288万元。28股东代表诉讼案例公司股东C、股东D等五股东向监事会发出了请求公司监事会起诉公司董事会及潍坊交通银行违法侵占公司资金289万元的函，要求公司监事会对侵害公司合法权益的相关行为人提起民事诉讼，公司监事会在收到原告的请求函后答复拒绝起诉。故公司股东C等五人以公司董事长A和副董事长B违背对公司的忠实义务和勤勉义务向法院起诉。29新公司法颁布前小股东诉大股东案2003年4月，三九药业小股东投资者邵先生起诉三九医药董事长赵新先的股东代表诉讼案，深圳市中级人民法院不予立案。国内首例股东代表诉讼案最终“胎死腹中”。2004年5月下旬,因大股东占款10亿元,莲花味精及其大股东被小股东李凯推上被告席。这是我国证券市场第一例被法院受理且审理的小股东诉大股东占款的侵权纠纷,它标志着司法手段开始介入大股东占款问题。307月28日,电广传媒大股东拟“以股抵债”。这一创新举措,被业内认为是解决大股东占款问题的重要途径之一。8月2日，谢光学、姚军等红石公司小股东将大股东董事长潘石屹告上法庭，北京市高级人民法院正式受理此案，由于其1.05亿元的标的额成为目前“中国股东代表诉讼第一案”。8月12日，大庆联谊案作出首批一审判决，首批24个小股东全部胜诉。据称，这是在中小股东利益保护方面前所未有的胜利。31保护中小股东权益方法（一）股东代表诉讼制度（公司法152）l股东代表诉讼：又称派生诉讼或代位诉讼，是一种赋予股东为了公司的利益而提起损害赔偿诉讼的制度安排。具体地，它是指公司的董事、监事和高管人员在执行职务时违法法律、行政法规或者公司章程的规定，给公司造成损失，而公司又怠于行使起诉权时，符合条件的股东可以以自己的名义向法院提起损害赔偿的诉讼。32原告资格有限公司的任何一名股东股份公司连续180日以上单独或者合计持有公司1%以上股份的股东可以代表公司提起诉讼注：股份公司的股东由于取得股份和出售股份都比较容易，为了防止滥诉，新公司法在持股时间和持股比例两个方面给予限制性规定。l运行机制33被告范围一类是第152条规定的董事、监事和高管；另一类是第152条第三款规定的他人，即他人侵犯公司合法权益，给公司造成损失的注：他人应当包括任何侵犯公司利益的自然人和企业，例如大股东、实际控制人，或不法侵占公司资产的债务人等。公司内部和外部34诉讼事由 具有违反第六章规定的忠实义务和勤勉义务的行为(原因)，该行为导致了公司损害结果的发生。但公司却怠于行使诉权，未向法院提起诉讼、要求侵权人承担赔偿责任。公司法148条：董事、监事、高级管理人员应当遵守法律、行政法规和公司章程，对公司负有忠实义务和勤勉义务。董事、监事、高级管理人员不得利用职权收受贿赂或者其他非法收入，不得侵占公司的财产。35举证责任 过错责任，原告方举证。责任事由和归责原则方面规定较为原则性未来司法解释中可能还会有进一步的细化前置程序 而应先征求公司的意思当股东的书面请求遭到明确拒绝或者自收到请求之日起30日内未提起诉讼，或者情况紧急、不立即提起诉讼将会使公司利益受到难以弥补的损害的前置程序的规定这充分尊重了公司的法人主体资格，并在一定程度上防止了滥诉。这在各国法律中都有此规定。36公司法第106条规定：股东大会选举董事、监事可依照公司章程的规定或者股东大会的决议，实行累积投票制。本法所称累积投票制，是指股东大会选举董事或者监事时，每一股份拥有与应选董事或者监事人数相同的表决权，股东拥有的表决权可以集中使用。保护中小股东权益方法（二）累积投票制37直接投票制直线投票制是累积投票制相对应的概念，就是股东将自己的选票平均地投给自己的候选人，即简单多数原则。38直接投票制举例假设某公司有两位股东，A股东占70%（70股）的股份，B股东占30%（30股），公司章程规定设5位董事。A A股东的候选人股东的候选人B B股东的候选人股东的候选人张某张某 7070票票秦某秦某 3030票票王某王某 7070票票孙某孙某 3030票票李某李某 7070票票刘某刘某 3030票票赵某赵某 7070票票马某马某 3030票票孙某孙某 7070票票肖某肖某 3030票票董事成员39累积投票制举例某公司大股东持股60%，二股东持股20%，三股东持股8%，四股东持股7%，其余股东合计持股5%。假定该公司董事会由5名董事组成，大股东持有的6000万股享有30000万票表决权，二股东有10000万票表决权，三股东有4000万票表决权，四股东有3500万票表决权，其余股东有2500万票表决权。大股东可将其表决权分散投于其中意的候选人，A获10001万票，B获10001万票，C获4002万票，D获4001万票，E获1995万票；二股东可将其表决权40集中投于其中意的候选人F获10000万票；三股东可将其表决权集中投于候选人G获4000万票；四股东可将其表决权集中投于候选人H获3500万票；其余股东可将其表决权集中投于候选人I获2500万票。结果如何呢？41候选候选人人大股东大股东（60%60%）二股东二股东（20%20%）三股东三股东（8%8%）四股东四股东（7%7%）其余股其余股东东（5%5%）30 000万万10 000万万4 000万万3 500万万2 500万万A10 001B10 001C4 002D4 001E1 995F10 000G4 000H3 500I2 50042候选候选人人大股东大股东（60%60%）二股东二股东（20%20%）三股东三股东（8%8%）四股东四股东（7%7%）其余股其余股东东（5%5%）30 000万万10 000万万4 000万万3 500万万2 500万万A10 001B10 001C4 002D4 001E1 995F10 000G4 0003 500HI2 50043累积投票制积极作用扩充小股东的表决权矫正大与小股东之间失衡负面作用极易形成帮派现象损害董事会经营效率适用前提非强制性规定由公司自由选择44保护中小股东权益方法（三）强制股权置换模式（异议股东股份回购权）公司法第75条规定：有下列情形之一的，投反对票股东可以请求收购股份：1、公司连续5年不向股东分配利润，而公司该5年连续盈利，并且符合本法规定的分配利润条件；2、公司合并、分立、转让主要财产的；3、公司章程规定的营业期限届满或者章程规定的其他解散事由出现，股东会会议通过决议修改章程使公司存续的。45行使回购权时的程序要求：首先，只有对公司的决议投反对票的股东才可以行使回购请求权；其次，异议股东应当先请求公司收购其股权；最后，在股东与公司达不成协议时，才由人民法院对股权收购事项依法作出裁判。自股东会会议决议通过之日起六十天内，股东与公司不能达成股权收购协议的，股东可以自股东会会议决议通过之日其九十天天内向人民法院提起诉讼。46股权回购制度的作用和意义：不仅是平衡大小股东利益的结果，也是平衡公司债权人与公司股东的利益的结果；使得小股东对公司的重大决议持不同意见，而在公司内部又无法影响该决议的形成时，拥有了一个退出机制。其可以请求公司回购自己的股权，从而保障其利益。47保护中小股东权益方法（四）公司僵局的处理-解散权利公司僵局（corporatedeadlock）是指公司在存续运行中由于股东或董事之间发生分歧或纠纷，彼此不愿妥协而处于僵持状况，导致股东会、董事会等权力或决策机关陷入权利对峙而不能按照法定程序作出决策，从而使公司陷入无法正常运转甚至瘫痪的事实状态。1、涵义：482、表象：人际关系恶化决策障碍机制失灵利益冲突意见分歧公司僵局是与电脑死机颇为类似的一种现象 49 帝龙生物制品有限公司（下称有限公司）案。该公司成立于2009年，由金达集团（民营企业）与某生物制品厂合资组建，其中金达集团占51%股权。2011年金达集团法定代表人（同时任有限公司法定代表人）因他案涉嫌犯罪被捕，有限公司处于瘫痪状态。某生物制品厂多次要求金达公司召开股东会以解决有限公司的停产停业和无人管理的困境，但金达集团均以其现无人负责、需待其法定代表人出狱后再召开为由拒绝派人参加。2012年3月，在有限公司停业一年多后，某生物制公司僵局案例之一50品厂向法院申请有限公司破产还债，但因提供不了有限公司股东会同意破产决议、破产申请书无公司印鉴及法定代表人签名，法院不予立案。2013年9月，某生物制品厂再次向法院起诉，要求解散有限公司，并对公司进行清算，以了结其债权债务。同时提供其大股东已被处刑8年的刑事判决书，以说明股东会已无法召开、无法提供股东会决议的情况。法院经审查决定立案。513、僵局产生原因（有限责任公司）人合性资本原则股份转让受限资本多数决激烈矛盾冲突内部完全对抗任何决议无法通过董事组成机制董事会分化僵局僵局52对谁都是“无情的伤害”4、危害（1）公司公司的陷于瘫痪和混乱管理陷于瘫痪和混乱必然导致公司的无谓损耗和财产的流失（2）股东股东预期的投资目的也难以实现股东之间已丧失诚信，合作的基础破裂控制公司的一方往往会侵害另一方的利益53（3）职员以致公司会裁员降低工资（4）其他损害供货商、销售商的利益债权人的债权难于实现对谁都是“无情的伤害”545、预防措施事前预防-公司章程科学合理地设计表决权制度公司的治理机构对外来产生僵局的应对策略实践中的遗憾：事前预防作用往往缺乏重视制定时大都照抄公司法条文或使用置备的格式章程未请律师帮助量身制定个性化的章程条款最佳办法55（2）事后救济 合同之诉方法（案例2）强制收买股份方法（案例3）公司法第75条公司解散方法公司法第183条事后救济重要性：事后救济方法：各股东在创设公司时要想对未来的成本和效益作出恰当而全面的估计，几乎是不可能的，经营过程中对各种事务的分歧会远远超出各股东当初的想象和预计，反目成仇在所难免。56实施中如何完善法院应勇敢受理公司僵局纠纷之诉法官要敢于创造性司法解决问题立法应适当拓宽法官自由裁量权对原告资格加以严格限定，以防止滥用诉权57保护中小股东权益方法（五）独立董事制度一、涵义：是指不在公司担任除董事外的其他职务，并与其所受聘的公司不存在妨碍其进行独立客观判断的关系的董事。独董生命力58二、美国首创历程 19401940年美国颁布的年美国颁布的投资公司法投资公司法 投资公司的董事会成员中应该有不少于投资公司的董事会成员中应该有不少于40%40%的独立人士，其制度设计目的也在于防的独立人士，其制度设计目的也在于防止控制股东及管理层的内部控制，损害公止控制股东及管理层的内部控制，损害公司整体利益。司整体利益。70 70年代年代“水门事件水门事件”许多著名公司的董事卷入行贿丑闻，公众许多著名公司的董事卷入行贿丑闻，公众对公司管理层的不信任感加剧，纷纷要求改对公司管理层的不信任感加剧，纷纷要求改革公司治理结构革公司治理结构 。独董产生的标志独董成因的引线59 1976年美国证监会批准了一条新的法例 要求国内每家上市公司在不迟于1978年6月30日以前设立并维持一个专门的独立董事组成的审计委员会。由此独立董事制度逐步发展成为英美公司治理结构的重要组成部分。2000年5月份科恩费瑞公司研究报告美国公司1000强中，董事会的年均规模为11人，其中内部董事2人，占18.2%，独立董事9人，占81.1%。60三、我国公司法有关独立董事的规定原公司法并未规定独立董事制度，但该制度率先在中国海外上市公司中试点。1、1997年12月16日，中国证监会发布上市公司章程指引对境内上市公司的独立董事仅是采取许可的态度，而非鼓励的态度。612、2001年，中国证监会指导意见要求每一家上市公司在2003年6月之前董事会中要有三分之一的董事是独立董事。重大的关联交易必须获得独立董事的认可，独立董事应当对提名、任免董事，聘任或解聘高级管理人员等事项向董事会或股东大会发表独立意见。623、担任独立董事应当符合下列基本条件(1)具备担任上市公司董事的资格；(2)具有指导意见所要求的独立性；(3)具备上市公司运作的基本知识，熟悉相关法律、行政法规、规章及规则；(4)具有5年以上法律、经济或者其他履行独立董事职责所必需的工作经验；(5)公司章程规定的其他条件。634、下列人员不得担任独立董事(1)在上市公司或者其附属企业任职的人员及其直系亲属、主要社会关系；(2)直接或间接持有上市公司已发行股份1%以上或者是上市公司前10名股东中的自然人股东及其直系亲属；(3)在直接或间接持有上市公司已发行股份5%以上的股东单位或者在上市公司前5名股东单位任职的人员及其直系亲属；64(4)最近一年内曾经具有前三项所列举情形的人员；(5)为上市公司或者其附属企业提供财务、法律、咨询等服务的人员；(6)公司章程规定的其他人员；(7)中国证监会认定的其他人员655、独立董事任期独立董事每届任期与该上市公司其他董事任期相同，任期届满，连选可以连任，但是连任时间不得超过6年。独立董事连续3次未亲自出席董事会会议的，由董事会提请股东大会予以撤换。666、特别职权(1)重大关联交易(指上市公司拟与关联人达成的总额高于300万元或高于上市公司最近经审计净资产值的5%的关联交易)应由独立董事认可后，提交董事会讨论；独立董事作出判断前，可以聘请中介机构出具独立财务顾问报告，作为其判断的依据。(2)向董事会提议聘用或解聘会计师事务所；(3)向董事会提请召开临时股东大会；(4)提议召开董事会；(5)独立聘请外部审计机构和咨询机构；(6)可以在股东大会召开前公开向股东征集投票权。67四、我国现状1 1、规模、规模 WIND数据统计显示，以数据统计显示，以2012年年报为准，年年报为准，两市公司共聘请两市公司共聘请8065位独董，多位独董身位独董，多位独董身兼数家公司独董职务，这些独董一年内领取兼数家公司独董职务，这些独董一年内领取了总计了总计4.6亿元的薪酬，而领取的薪酬最高亿元的薪酬，而领取的薪酬最高的独董来自民生银行，为的独董来自民生银行，为91.5万元。万元。1993年青岛啤酒设立两名独董，称为我国第一家引入独董制度的境内企业。682、人员构成（1）各大科研院校教授、专家和学者西南财大被业内人士戏称为“独董摇篮”p经济学家“分身有术”“一做五”独董不罕见清华大学经济管理学院教授朱武祥，同时担任中兴通讯、歌尔声学、天音控股、新海股份和华胜天成五家上市公司的独董；著名经济学家、中国人民大学金融与证券研究所所长吴晓求同时担任北京银行、海通证券、新钢股份、三一重工等四家上市公司的独董。69身兼中国人民大学商学院会计系主任、MPAcc中心主任、EMBA中心主任、博士生导师的徐经长，还同时兼任了北京城建、荣之联、宝莱特、全聚德、北新建材、奥康国际6家上市公司独董，津贴达到33万，被媒体戏称为“最忙独董”担任独董津贴不菲，年入数十万甚至上百万70p即使多次缺席董事会高额津贴照领不误清华大学经济管理学院教授朱武祥，虽因担任中兴通讯的独董而领取10万元的津贴，但在中兴通讯2008年召开的11次董事会中，只到场参加了3次。其他8次有两次是委托参加，6次是通讯方式参加。71经济学家本身担负着科研和教学的工作，一年也到不了上市公司几次，繁杂的日常事务使得上市公司根本不能指望经济学家在生产经营方面提出好的见解。”对生产经营方面的作用都不是很大，但是因为有相关规定，所以不得不在董事会中至少设立3名独立董事。72经济学家作为公众人物，在担任独董时虽然少有作为，甚至成为漂亮花瓶，但是相比其他一些担任独董的人士明显要好上许多。更多的退休官员和专业人士根本不是“花瓶”，而是代表着不同的利益群体，成为企业的“帮凶”，那才是更可怕的事情。监管机构的官员73 王联章王联章（恒基中国地产公司董（恒基中国地产公司董事，任民生银行独董）事，任民生银行独董）（2 2）一些企业或者上市公司的高管互相）一些企业或者上市公司的高管互相兼任独董兼任独董74（3 3）律师、会计师、审计师等中介专业人员）律师、会计师、审计师等中介专业人员 中煤能源的中煤能源的张克张克 民生银行的民生银行的王立华王立华中国注册会计师中国注册会计师协会副会长、财协会副会长、财政部注册会计师政部注册会计师考试委员会委员，考试委员会委员，中国人民大学会中国人民大学会计系兼职教授计系兼职教授 中国证券监督管理委员中国证券监督管理委员会第二届及第三届上市会第二届及第三届上市公司并购重委员、天健公司并购重委员、天健正信会计师事务所合伙正信会计师事务所合伙人人75（4）券商分析师 中兴证券农业行业熟悉分析师毛长青国泰君安研究所常委副所长谭晓雨国泰君安销售交易总部董事总经理李质仙中信证券研究部治理总监杨治山独立性？发布证券研究报告执业规范指引（征求意见稿）中明确规定，证券研究人员不得在证券研究机构其他部门兼职，不得在其他经营性机构兼职，不得担任上市公司的独立董事。掌握上市公司经营活动的细节，如何避免内幕交易？76（5）退休官员 中国证监会原主席刘鸿儒保监会原主席马永伟国家税务总局原副局长崔俊慧香港特区的前任高管梁定邦和梁锦松在在20102010年的年的A A股上市公司中，聘请的独股上市公司中，聘请的独立董事中有立董事中有15991599人是退休官员。人是退休官员。年龄多为年龄多为40406060岁之间，主要分布在岁之间，主要分布在法律、财务、经济以及企业管理等相法律、财务、经济以及企业管理等相关领域。关领域。77l根据上市公司2012年年报数据，上市公司的独立董事共有642个职位由各级前政府官员担任，占所有独立董事职位的8.45l截止到2014年年报，在市值排前100名的上市公司中，有41位政府退休官员任独立董事。78中国重汽曾聘任三名独董：原贵州省省长原山东省省长原国家税务总局副局长79独立董事被形容为官商结合的“走狗代言人”80n公务员法规定含糊不清n国际上业无法避免n问题关键是应避免企业直接受惠于此813、薪酬待遇82郑海泉是香港太平绅士，英国官佐勋章、香港金紫荆星章获得者，曾任历任汇丰银行首席经济学家、财务总监、恒生银行副董事长及行政总裁、香港汇丰银行主席、汇丰中国董事长等职。2013年数据83韩建旻为大华会计师事务所董事、执行合伙人、中国证劵监督管理委员会第一届、第二届及第三届创业板发行审核委员会委员。2013年数据84p2008年9月，中纪委、教育部、监察部联合发布了关于加强高等学校反腐倡廉建设的意见，其中就明确规定，“学校党政领导班子成员应集中精力做好本职工作，除因工作需要、经批准在学校设立的高校资产管理公司兼职外，一律不得在校内外其他经济实体中兼职”。4、国家政策约束85n中央财经大学副校长李俊生，他担任泛海建设独董仅仅只有3天的时间就被迫辞职。n北京大学副校长刘伟于2010年分别辞掉了乐凯胶片、鞍钢股份的独立董事职务n湖南大学副校长陈收于2010年8月辞去株冶集团的独立董事职务864、国家政策约束p2013年的10月19日，中组部下发关于进一步规范党政领导干部在企业兼职（任职）问题的意见，被称为中组部18号文的上述意见，要求现职和不担任现职但未办理退休手续的党政领导干部不得在企业兼职。即使按规定经批准在企业兼职的党政领导干部，兼职不得超过1个。87自2014年年初至3月24日的83天内，沪深两市共发布了89份关于独董的辞职报告，涉及辞职人数高达95人次，平均每天就有一位独董提出辞职。88五、效果评价1、上市公司近年来的造假不断（1）2011-内蒙古公司瑞金矿业(0246.HK)于5月27日停牌.此前有报导称,该公司向港交所和中国政府当局提交的会计账目差异很大.该公司股票目前一直在停牌状态；（2）2011-2月公布的一份法院文件显示，香港证券及期货事务监察委员会(证监会)已向高等法院申请冻结李寒春最多达3.98亿港元的资产，在会计事务所毕马威发现中国森林2010年会计年度可能出现违规之後,该公司股票自1月26日起一直停牌。89（3）2010中国纺织品公司洪良国际(0946.HK情)2009年12月登陆港交所,而仅仅三个月後,即告停牌。香港证监会控诉其招股说明书“明显夸大”财务状况。香港证监会已经冻结了与洪良国际IPO融资额相等的资产。投资者资产尚未返还,相关方仍就证监会追回资金的方式在法院上辩诉；（4）2010-深圳证交所申斥绿大地(002200)和管理层严重浮报2009年和2010年利润；（5）2010-5月黄光裕因贿赂,内幕交易和非法交易获罪,判处有期徒刑14年，黄光裕是国美电器的创始人,数度盘踞中国富豪榜首位。902、独立董事的作用独立吗？懂事吗？2004年月份，由于乐山电力频繁的担保行为和巨大的担保金额，公司两名独董自掏腰包聘请会计师事务所就公司关联交易及或有负债情况进行专项审计。而乐山电力高管则以不知情和须报乐山市政府批准为由拒绝配合;月份，莲花味精的独立董事一改沉默和失语的“花瓶”形象，连续发布公告，督促母公司莲花集团归还占用的巨额资金。但在月底，名独董遭到解聘;91月份伊利股份独立董事俞伯伟要求聘请会计师事务所审计伊利股份的国债交易。但随后便被还以颜色，终被罢免独董职务。5月股市著名的资本运作者德隆所控股的新疆屯河3名独董魏杰、牛新化和杜厚文辞职，辞职的原因是对公司斥巨资收购大股东德隆所持资产的定价发表反对意见。3名独董之一的清华大学教授魏杰认为收购中的4项交易风险极大，与大股东德隆的关系密切，价格不公平，并且与新疆屯河本身的发展战略无直接关系;独立董事们的”多事之秋”922004年9月27日，中国证监会在发布的关于加强社会公众股股东合法权益保护的若干规定征求意见稿（以下简称意见稿）中，有一小段重要的表述：“证监会将用独立董事的良知与公信，去呵护小股民的弱势，在防止关联交易、聘请会计师事务所、审计师事务所三个问题上，独董们拥有特别职权。”932013年8月独董“裸辞”n长春一东称，董事会于2013年8月13日收到公司独立董事迟日大递交的辞职报告；n海特高新则称，董事会于2013年8月14日收到公司独立董事成义如提交的辞职报告n中南传媒独董朱开悉今年8月13日辞职n8月12日，13日山西汾酒和山煤国际独董辞职，独董为同一人943、如何独立董事独立？p完善董事提名机制在首届独立董事产生程序中采用控股股东回避制度以及通过提名委员会来提名董事；西方许多国家的做法值得参考：美国宾夕法尼亚州公司法规定任何股东，不论其持有多少股份，最多只能享有20%的投票权；比利时公司法规定单个股东在董事会上的表决票数不得超过总票数的20%；意大利商法典直接限制股东表决权，规定股东持股在100股以内，每5股享有一票表决权，超过100股时，每20股享有一票表决权。德国、意大利和我国台湾对股票表决权做了限制;95p聘用制度独立董事的聘用也要与企业实际情况相结合，不应盲目追求教授和专家学者等。p制度化保证独立董事工作时间独立董事的聘用更加务实，聘用一些时间充裕、经验丰富的非名流化独立董事应该对独立董事的工作时间制度化，对独立董事的工作进行考核，让独立董事实实在在地参与到公司经营决策中96END!97资本确定原则指公司设立时应在章程中载明的公司资本总额，并由发起人认足或缴足，否则公司不能成立。杜绝资本虚增灌水,确保出资到位.旧履行出资后，须经验资禁止公司折价发行股份非货币形式出资，填补责任对“虚假出资”行为严惩首次出资额（20%）、成立之日起2年内缴足投资公司可以在5年内缴足有限责任公司最低注册资本：3万元股份有限公司最低注册资本：500万元取消注册资本，股东认缴出资98又称资本充实原则，指公司在存续过程中，应经常保持与其资本额相当的财产的原则。其立法目的是为了防止公司资本的实质减少，保护债权人的利益，同时也为了避免股东对公司盈利的过度分配，确保公司业务活动的正常进行。资本维持原则不得抽逃出资分配利润时要提取公积金弥补亏损前，不得分配利润原则上禁止收购自身股份禁止将自身股份收质有下列情形之一的除外：减少公司注册资本与持有本公司股份的其他公司合并将股份奖励给本公司职工股东因对股东大会作出的公司合并、分立决议持异议，要求公司收购其股份的。99资本不变原则 是指公司的资本额一经确定，非经法定程序不得随意变更的原则。这里所谓不变，并非资本的绝对不可改变。目的：目的：任意减少资本，清偿能力降低任意减少资本，清偿能力降低 有损有损债权人债权人任意增加资本，任意增加资本，股东股东承担过多的风险承担过多的风险公司增加或公司增加或减少资本减少资本必须经股东会决议通过。必须经股东会决议通过。公司增加或减少资本必须依法申请办理变更登记。公司增加或减少资本必须依法申请办理变更登记。在减少资本时，应编制在减少资本时，应编制资产负债表资产负债表、财产清单，向债权人、财产清单，向债权人发发 出通知、公告，债权人有权要求公司提供担保或者要求公出通知、公告，债权人有权要求公司提供担保或者要求公司清偿债务。司清偿债务。公公司司法法相相关关规规定定100