产业组织学第11章-进入与反进入-策略.ppt

单击此处编辑母版标题样式,*,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,第十一章 进入与退出,一、进入成本和市场结构,技术、市场规模与行业集中度的关系模型,1、,假设：1）每个企业有相同的规模，据集中度可推算出企业数量；2）企业成本函数C=F+cqi；3）需求曲线为Q=(a-p)S，(S代表市场规模）。,2、每个企业的利润L=（QP/n)-C,根据古诺竞争模型，q1=S(a-c)-Q,-1,/2和Q,-1,=（n-1)q1，,解出q1=S(a-c)/(n+1)，代入后利润是企业数量n的函数，写成,L(n)=S(a-c)/(n+1),2,-F，解出,n=(a-c)(S/(L(n)+F),1/2,-1,自由进入均衡是指对于在位企业而言,(1)没有在位企业希望退出市场,0,L(n),(2)没有外部企业愿意进入市场.L(n+1),0,所以，n=,(a-c)(S/F),1/2,1，为均衡的企业数量。,市场规模与行业集中,从上式可以看到，企业数量是市场规模的增函数，与a或S有关，也是固定成本F和变动成本c的减函数。企业数量的平方与市场规模的变化成正比。,原因：在价格不变条件下，市场规模增加一倍，企业数量也会增加一倍，因为价格和成本不变，利润也不变。但是企业数量增加会造成竞争，迫使价格下降，利润也随之下降，所以企业进入的积极性也不会像没有价格竞争那样高。,结论：由于价格竞争，企业数量变化（集中度变化）小于市场规模变化。,最小有效规模与集中度,假设：企业成本呈U字型变化，如果成本写成F+cqi，平均成本总是递减的，描述了边际收益递增的情况。,最小有效规模（MES）：平均成本接近最低成本水平的规模，从数量上限制在10之内，即AC=(1,0.1)Acmin,如果将成本函数写成TC=F+cq=qAcmin=c,q,q=F/(c-c,),固定成本增加，最小有效规模以同样的倍数增加。但从上式和企业数量关系式中得到如果最小有效规模扩大二倍，即固定成本增加二倍，企业数量约减少,2倍。也就是说，企业最小有效规模越大，企业数量越少。如果市场规模与最小有效规模同比例变化，即S与MES或F同比例变化，企业数量应保持变。,修正模型,1、并非所有企业都能够获得相同的技术，那些拥有第一优势的企业，经常也会拥有可持续竞争优势。,2、不同的技术会形成不同的自由进入均衡。,3、信息不充分的影响：,预测不准确使生产能力远大于市场均衡要求，产量不是生产能力的边界。,4、企业进入协调：若经过计算，市场只有一个企业的富余，即n=2,这时会出现多个企业同时准备进入情况，但又害怕其他企业挤入后出现利益损失，形成观望博弈或者同时进入导致经营失败。,结论：偶然的历史细节会超出技术因素的影响长期市场结构。,二、进入成本的性质与模型,问题：,不同国家，总体经济规模不同，在相同技术的条件下企业数量应存在大体相对应的差别，可事实上，两个国家企业数量几乎差不多。例如，美国和葡萄牙的啤酒行业。为什么？,进入成本：主要是,广告费用、投资费用以及特许费,内生,进入成本：如果进入成本是内生的，那么两项费用应保证：,1、广告费用=K市场规模；,2、投资=常数市场规模（投资是指包括进入市场必须支付的固定资产投资和其他投资）,外生的进入成本：与进入过程无关的成本,特许：外生性与内生性进入模型,为了进入市场，企业必须支付的固定性支出进入特许F。,外生性模型（抽奖式特许）：,获批概率1/n，每位进入者都预见到新技术收益为S，则预期收益为S/n在均衡条件下，利润为零，即S/n-F=0,即n=S/F,在没有价格竞争条件下，进入成本固定，市场扩大就会带来企业数量的扩大。,内生性模型（拍卖特许）：支付固定成本F，企业通过竞标，最高出价者获得准入。,如果有两个以上的潜在竞争者，竞争类似伯川德模型，设S为执照价值，如果有多于一个企业竞标，达到S即可以中标，这时中标企业净收益为零，其他无成本、无收益，净收益也为零。如果有一家企业进入，可以有净收益。如果企业预见到还有另一家企业进入，则不会选择进入。均衡状态是只有一家企业进入，它可以不必用报价方式中标，这时会有盈利。如果S增加，愿意出价的企业数量也会增加，进入收益永远为零。,市场规模与行业集中度关系,-进入成本的影响,假设命题：进入成本以内生为主时，市场规模与行业集中度关系比进入成本外生变量时弱，即S与n无太大关系；进入成本内生时，行业集中度与市场规模关系弱。,11.2自由进入与社会福利,问题：如果其他条件都满足，自由进入是否会导致效率下降（进入过剩-重复建设）？,分析：设在市场上有n家企业，每家企业成本为c，市场价格为P,n,=D（nq,n,),由于新企业进入，市场价格沿需求曲线下降，P,n+1,=D（nq,n+1,)。同时，企业产量都会相应地减少q,n,q,n+1,.在不考虑进入成本情况下，总剩余应为全部剩余之差:,W1=(P,n+1,-c+A-c)q,n+1,/2-(P,n,-c+A-c)q,n,/2 （用梯形面积公式）,新进入者利润为:,W2=(P,n+1,-c)q,n+1,=(P,n+1,-c)(n+1)q,n+1,-nq,n,),nqn+1 nqn (n+1)qn+1,Pn,Pn+1,c,偷窃利润,企业异质性、自由进入与效率,问题：模型指出产生进入过剩的原因是效率相同，但实证数据无论静态还是动态都不能证明效率相同且稳定。,结果：有效率的新进入企业代替无效率的老企业。实证数据指出：大部分生产效率来自于低效企业与高效企业的资源再配置。,11.3 企业阻止进入策略,实例：在以低成本进入市场的新进入者竞争压力下，在位者面临着巨大的挑战，它必须以低价格进行还击，但这会造成利润的重大损失。所以，企业不会简单地直接采取正面冲突，而是选择一定策略，这就是战略行为。,可以选择的战略：抢先战略、进入遏制战略、兼并收购战略以及低价格战略。,进入遏制,qd,qM2 qM1,利润,产量,LM2,Ld,LM1,进入遏制选择,最优遏制：如果能够对企业2进入进行遏制，企业1又回到垄断状态；若企业1能够成功遏制的产量qd使只剩下企业自己时的利润，超过容忍企业2进入时的最大利润，即LdLM2这时遏制为最优遏制。,充分条件：企业能够遏制对手进入所造成的利润损失（使对手利润为负且只剩余一家企业的利润损失（LM1-Ld）应小于容忍对手进入的利润损失（最大垄断利润LM1-容忍进入的最优利润LM2），即LM1-Ldt2,即实际的时间大于在位者确定产量的时间，进入者一定会根据在位者的产量q1做出进入的决策。所以，,在位者的策略选择必须同时考虑产量和时间。,2、在位者除生产能力以外，还有很多其他的选择，包括品牌战略、成本战略、质量战略等，法国电信走了一条低成本、低价格道路，而美国电信则走了一条品牌战略。所有这些企业在出现放松规制的环境中并没有失败或退出市场。,只有当生产能力的成本很高且是沉没成本时,抢先制定生产能力才是可信的战略.,二、掠夺,掠夺概念：以迫使对手退出为主要目标的做法被称为掠夺,掠夺定价：以低于成本的价格损害对手,迫使他们退出的行为被称为掠夺性定价。,案例：Easyjet以低价格渗透进入伦敦航空市场，但遇到了对手KLM的降价攻击，在经过了一段时间的降价以后，价格战演变成宣传战和官司，结果，Easyjet不得不宣布退出市场，以避免造成更大损失。,掠夺对社会不利，因为它以提高价格为目的，以降低价格为手段，所以掠夺定价是需要控制的。,什么是掠夺定价,悖论和问题：根据伯川德模型，企业数量从1增加到2，如果不存在合谋，就会使价格降低到边际成本，形成了新的均衡，而不是一个企业退出。但事实经常却是企业退出竞争，为什么？,在位者如果宁愿亏损也要把进入者赶出去，这种行为在很多看来根本不可信，因为进入者如果确知在位者采取这样的行动会在市场中坚持，最后结果也可能是进入者获胜。所以，有些学者不相信存在着掠夺性定价。,反对芝加哥学派的观点,芝加哥大学观点过于依赖理性和充分信息假设。,如果第一阶段进入者没有足够钱的来弥补亏损，在位者采取低于成本的定价，进入者只能向银行贷款。可是银行是否愿意贷款则要看银行对进入者还款能力的判断，设银行拒绝的概率为,，,进入者能够留在市场之中必须满足：进入者（第二阶段）的预期收益大于最初损失L，即（1-）DL。,从在位企业角度看，如果采取进入容纳态度，两个阶段均得到垄断利润D，而如果制定低于成本的定价，在位企业在第一阶段损失L；在第二阶段进入者退出的在位可以获得垄断利润M，进入者没有退出时在位者得到利润（1-）D，所以在位企业在第一阶段采取低于成本的定价策略的条件应是：M（第一阶段挤出对手后的第二阶段利润）-L（第一阶段亏损）（1-）D（没有挤出对手的在位者利润）,结论：1）实际上可以观察到掠夺行为；2）对在位企业来说，掠夺是合理的，抵抗掠夺也是合理的；3）通过掠夺成功的把竞争者赶出市场的概率是,，综合上述，它满足,(M L)/D（1-）D/L,非价格的掠夺,案例：微软出售MS-DOS操作系统，强制性地要求计算机厂商必须在出售计算机时无论是否安装都要付费，使安装MS-DOS的机会成本为零来扩大市场份额。,方法1：搭售，使进入市场更加容易，并获得一定的收入；,方法2：赠送和试用，培养客户，并建立客户的学习曲线，使客户转移成本增加；,方法3：强制安装；,方法4：训练客户和为客户提供服务以及折扣等。,针对掠夺的公共政策,这是公共政策最难涉及的领域，经济学家也存在着分歧。,原因：,1、难以判定和区分掠夺与竞争降价，很多都在事后才做出认定的，但政策已经没有效果。微软的强制销售虽然事后发现并被判处终止，但它的市场地位已经确立。,2、如何鉴定掠夺行为存在着技术性困难。,1）阿瑞达-特纳检验法：价格低于边际成本；,2）短期恢复价格以收回亏损方法或称恢复价格判断法。,美国是将两种方法结合起来进行判断的。,福利效应,掠夺意味着挤出竞争者获得垄断地位。所以，如果出自于避免未来垄断价格，就需要对异常的低价给予足够的重视，甚至判定其非法。但如果从短期来看消费者无疑会在竞争中获益。,对于具有网络外部性的行业情况比较特殊：竞争和标准损失之间要权衡。,11.4 可竞争市场,进出自由,可竞争市场：进入和退出成本为零，因为怕游击战而不能高利润，从而产生与反垄断一样的效果。,