2022中国新能源汽车换电市场研究报告.pdf

中国新能源汽车换电市场研究报告2022.5 iResearch Inc.22022.5 iResearch I摘要换电模式概念：指通过集中型充电站对大量电池集中存储、充电、统一配送，并在换电站内对电动汽车进行电池更换服务，换电站集电池的充电、物流调配、以及换电服务于一体。换电模式分类：其中换电模式分为底盘换电、侧方换电、分箱换电。2021年中国经济持续稳定恢复，GDP1.14万亿元，同比增长8.1%，居民人均消费支出2.4万元，同比增长13.7%，居民消费力显著提升。“双碳”目标、新能源汽车产业发展规划（2021-2035年）、GB/T 40032-2021电动汽车换电安全要求 等政策出台，进一步推进中国新能源汽车换电市场标准化统一，并实现快速发展。换电技术逐渐成熟，底盘换电凭借换电效率更高，安全风险系数低等优势成为市场主流模式2021年，中国汽车销量约2627.5万辆，同比增长3.8%，保有量突破3亿辆，结束三年下滑态势。实现增长的主要动力来自新能源汽车和高端车市场。2021年，中国新能源汽车销量陡增，全年销售352.1万辆，同比增长近1.6倍。保有量达784万辆，同比增长68%。2021年中国新能源换电汽车市场呈现快速增长态势，2021年国内新能源换电汽车销量约16万辆，同比增长162%，市场渗透率约4.6%，保有量约25万辆，同比增长178%，市场渗透率约3.2%。预计到2025年新能源换电汽车销量将达192万辆，CAGR约86%，占新能源汽车总销量近19%，保有量将突破400万辆。概念理解市场环境新能源汽车换电市场现状政策推动、技术成熟，商业模式逐渐成型，中国换电市场迎来发展契机。2021年中国换电站保有量达1406座，同比增长1.5倍。换电商业模式逐渐成熟，蔚来BaaS 模式或成主流。换电市场未来供给端预测：结合各整车厂商、换电站运营商的未来换电站建设规划，预计到2025年国内换电站总数将超3万座。需求端预测：保守预测，到2025年中国换电站保有量将近8千座，整体市场规模近千亿。来源：艾瑞咨询研究院整理绘制。3新能源汽车换电市场理解1中国新能源汽车换电市场环境分析2中国新能源汽车市场发展现状及趋势3中国新能源汽车换电市场现状分析4中国新能源汽车换电市场未来趋势分析542022.5 iResearch I市场背景用户需求与充电模式矛盾加深，使得新能源汽车“充电难”、“充电慢”等问题越加凸显，加之超快充模式受基础设施配套难、对电池损耗大等因素影响，难落地。在此背景下，换电市场迎来发展转机，多项支持政策出台，资本涌入，技术不断成熟，商业模式逐渐成形，多方利好因素推进换电模式发展。换电模式受关注安全性低用户痛点充电难充电慢充电模式推广受阻续航里程短快充需求增加，充电难、充电慢等问题凸显充电桩布局不均衡充电桩安装涉及多方利益，难推进超快充基础设施配套难，电池损耗大多项支持政策出台换电技术逐渐成熟相关企业积极布局，加速换电站建设与规划资本方涌入商业模式基本成形换电汽车销售量16万辆同比增长162%换电站保有量约1,406座同比增长1.5倍2021年中国换电规模主要问题主流模式受阻换电模式迎商机换电市场表现用户需求与充电模式矛盾加深，“充电难”“充电慢”问题越加凸显，换电市场迎来转机来源：艾瑞咨询研究院整理绘制。52022.5 iResearch I换电站主要由定位、换电、运维、安全、物流等系统组成换电模式概念电动汽车换电模式是指通过集中型充电站对大量电池集中存储、充电、统一配送，并在换电站内对电动汽车进行电池更换服务，换电站集电池的充电、物流调配、以及换电服务于一体。换电站主要包含定位系统、换电系统、运维系统、安全系统和物流系统。其中换电系统是换电站的核心，由换电平台、码垛机、升降机构、锁止机构、连接器等组成；控制系统包括：充换电云平台系统、智能站控系统、配电监控系统、烟雾/安保监控系统等；供电系统：高压电柜、变压器、低压电柜等。举升装置换电机械臂电池箱充电柜低压柜高压柜变电器运营管理服务平台交换机换电监控服务器以太网电站控制单元换电单元供电单元快速换电设备来源：网络公开资料；艾瑞咨询研究院整理绘制。换电站结构图62022.5 iResearch I本次重点研究新能源汽车换电站模式换电模式分类新能源汽车补能方式分为两种，即充电模式和换电模式，其中换电模式按其换电地理位置可分为固定换电（换电站）和移动换电（换电服务车），按换电方式可分为底盘换电、侧方换电、分箱换电，目前底盘换电为市场主流换电模式。直流快充新能源汽车补能方式分箱换电底盘换电交流慢充充电服务车固定充电移动充电侧方换电充电模式换电模式换电站底盘分箱侧身本次重点研究对象来源：网络公开资料；艾瑞咨询研究院整理绘制。移动换电换电服务车新能源汽车补能方式分类72022.5 iResearch I能源、电池、整车厂商等多方合作投入换电站建设、运营新能源汽车换电市场产业链软硬件供应换电站建设、运营用户充电设备硬件供应商快换设备升举设备安全装备电机、控制装备动力电池其他软件供应商软件操作系统云服务其他整车厂商国家电网电站电池资产管理商公交车出租车网约车私家车重卡其他B端C端大数据换电站建设、运营软硬件供应投资建设投资建设供电运营管理委托运营旧电池回收电池回收提供换电服务换电行业产业链上游由电池供应商、换电站基础组件供应商、配套充电系统供应商组成，分别负责提供对应应用范围的动力电池和换电站设备、软件系统等。中游主要为换电站建设和运营商，负责换电站的搭建和运营，面向市场提供换电服务。下游主要由换电服务用户和动力电池回收方组成。来源：网络公开资料；艾瑞咨询研究院整理绘制。换电市场产业链82022.5 iResearch I行业快速发展吸引各方企业进入中国新能源汽车换电市场产业图谱电机电控动力电池整车云服务运营服务回收服务快电系统充电系统软硬件供应换电站运营电池回收来源：网络公开资料；艾瑞咨询研究院整理绘制。换电市场产业全景图9新能源汽车换电市场理解1中国新能源汽车换电市场环境分析2中国新能源汽车市场发展现状及趋势3中国新能源汽车换电市场现状分析4中国新能源汽车换电市场未来趋势分析5102022.5 iResearch I2022.5 iResearch I经济环境2021年中国经济持续稳定恢复，居民消费力显著提升来源：国家统计局；艾瑞咨询研究院整理绘制。23382499267528622761315612.0%6.9%7.0%7.0%-3.5%14.3%-60.0%-56.0%-52.0%-48.0%-44.0%-40.0%-36.0%-32.0%-28.0%-24.0%-20.0%-16.0%-12.0%-8.0%-4.0%0.0%4.0%8.0%12.0%16.0%20.0%0500100015002000250030003500400045005000201620172018201920202021居民人均交通和通信消费支出(元)增长率（%）2016-2021年中国居民人均交通和通信消费支出2016-2021年中国居民人均可支配收入和消费支出2021年中国经济持续稳定恢复，主要指标实现预期目标，人民生活水平进一步提升。2021年，中国国内生产总值（GDP）1.14万亿元，同比增长8.1%，全国居民人均可支配收入3.51万元，同比增长9%，居民人均消费支出2.4万元，同比增长13.7%，另外居民人均交通和通信消费支出达3156元，同比增长14.3，居民消费力显著提升。来源：国家统计局；艾瑞咨询研究院整理绘制。2426283132351718202221248.9%9.0%8.7%8.9%4.8%9.0%8.4%7.1%8.4%8.6%-1.7%13.7%-40%-36%-32%-28%-24%-20%-16%-12%-8%-4%0%4%8%12%16%20%010203040506070201620172018201920202021居民人均可支配收入(千元)居民人均消费支出(千元)居民人均可支配收入增长率(%)居民人均消费支出增长率(%)112022.5 iResearch I社会环境“双碳”、产业政策拉动新能源汽车行业全面发展，换电市场迎商机近年来，随着技术不断成熟，民众认可度持续提升，以及“双碳”目标的提出与产业政策的出台亦推动新能源汽车全产业链进一步发展。虽然市场整体向好，但目前国内新能源汽车产业发展还面临诸多问题，其中需求侧主要体现在消费者对于电动车的“安全性”“充电难”“充电慢”等问题仍存有疑虑，针对这些问题，2022年两会代表也提出了解决方案，其中包括换电模式。“双碳”、产业政策的间接推动，以及用户痛点凸显使换电市场迎来商机。力争2030年前碳峰值，2060年前碳中和“双碳”目标新能源汽车产业发展规划（2021-2035年）关于2022年新能源汽车推广应用财政补贴政策的通知主要问题供给侧原材料价格上涨，企业成本压力大需求侧电动车“安全性”“充电难”“充电慢”解决方案超快充模式换电模式基础设施要求高（高压、储电）安全问题（大电流、高频率易造成安全事故）电池相关技术待完备（高性能高频磁性材料研发等）动力电池损耗大配套政策不完善（税收、保险、零部件退换等相关条例不明确）相关标准难统一加快出台新能源汽车一揽子支持政策给予新能源汽车产业税费、金融等支持主要障碍政策驱动来源：网络公开资料；行业专家访谈；企业官网；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。关键影响动力电池损耗大，基础设施要求高（高压、储电）是阻碍超快充电模式发展的关键因素。多方利益难均衡，标准难统一严重阻碍换电市场发展122022.5 iResearch I政策环境D 税收、补贴A 规划/计划类C 法律、法规2015年2016年2014年GB/T 40032-2021电动汽车换电安全要求E关于进一步完善新能源汽车推广应用财政补贴政策的通知DB 管理、通知E 技术标准2020年2021年国务院办公厅关于新能源汽车产业发展规划(2021-2035年)通知 A关于启动新能源汽车换电模式应用试点工作的通知 B政策倾向充电模式政策倾向换电模式2019年绿色产业指导目录（2019版）B推动重点消费品更新升级,畅通资源循环利用实施方案(2019-2020年)B产业结构调整指导目录（2019年本）B关于“十三五”新能源汽车充电基础设施奖励政策及加强新能源汽车推广应用的通知D国务院办公厅关于加快电动汽车充电基础设施建设的指导意见B 电动汽车充电基础设施发展指南（2015-2020）B国务院办公厅关于加快新能源汽车推广应用的指导意见B2022年汽车标准化工作要点E充电模式受阻，政策倾向换电模式近年充电模式诸多问题难以解决，推广受阻，政策逐渐倾向换电模式，自2019年国家相关机构相继发布多项政策鼓励开展换电模式应用，其中2019年颁布的产业结构调整指导目录（2019年本）将换电技术路线明确加入鼓励类发展项目。2020年、2021年颁布的GB/T 40032-2021电动汽车换电安全要求和2022年汽车标准化工作要点进一步推进换电相关产品、技术的标准化统一，为国内换电市场发展起到了重要的推动作用。2013年来源：网络公开资料；政府官网；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。中国新能源换电汽车充换电相关政策颁布历程2022年关于继续开展新能源汽车推广应用工作的通知B132022.5 iResearch I“十二五”、“十三五”期间国家出台相关政策主要倾向充电模式，重点支持充电基础设施建设政策环境充电模式政策发布机构发布时间主要影响内容类型政策倾向充电模式关于继续开展新能源汽车推广应用工作的通知国家工信部财政部科技部发展改革委2013年9月对示范城市充电设施建设给予财政奖励。B关于加快新能源汽车推广应用的指导意见国务院办公厅2014年7月加快充电设施建设、积极引导企业创新商业模式、推动公共服务领域率先推广应用、进一步完善政策体系、坚决破除地方保护、加强技术创新和产品质量监管、进一步加强组织领导8部30条。B国务院办公厅关于加快电动汽车充电基础设施建设的指导意见国务院办公厅2015年9月加快电动汽车充电基础设施建设，将充电基础设施建设放到更加重要的位置。B电动汽车充电基础设施发展指南（2015-2020）国家发改委国家能源局工信部住建部2015年11月将推动充电基础设施建设做为重点任务之一。B关于“十三五”新能源汽车充电基础设施奖励政策及加强新能源汽车推广应用的通知财政部科技部工业和信息化部发展改革委国家能源局2016年4月20162020年中央财政持续投入资金给予充电基础设施建设、运营奖补。旨在加快推动新能源汽车充电基础设施建设，培育良好的新能源汽车应用环境。D来源：网络公开资料；政府官网；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。充电政策142022.5 iResearch I规划、补贴、技术标准等政策全面出台，推进换电市场发展政策环境换电模式政策发布机构发布时间主要影响内容类型政策倾向换电模式绿色产业指导目录（2019版）国家发改委等七部委2019年2月新能源汽车关键零部件制造和产业化、供电、换电及加氢设施制造被认定为绿色产业。B推动重点消费品更新升级,畅通资源循环利用实施方案(2019-2020年)国家发改委生态环境部商务部2019年6月引导企业创新商业模式，推广新能源汽车电池租赁等车电分离消费方式，降低购车成本。B产业结构调整指导目录（2019年本）国家发改委2019年10月换电技术路线明确加入鼓励类发展项目。B关于进一步完善新能源汽车推广应用财政补贴政策的通知财政部工业和信息化部科技部发展改革委2020年4月支持“车电分离”等新型商业模式发展。新能源乘用车补贴前售价须在30万元以下(含30万元)，为鼓励“换电”新型商业模式发展，加快新能源汽车推广，“换电模式”车辆不受此规定。D国务院办公厅关于新能源汽车产业发展规划(2021-2035年)通知市场监管总局(国家标准委)2020年10月到2025年，纯电动乘用车新车平均电耗降至12.0千瓦时/百公里，新能源汽车新车销售量达到汽车新车销售总量的20%左右，加快充换电基础设施建设，鼓励开展换电模式应用。A关于启动新能源汽车换电模式应用试点工作的通知工业和信息化部2021年10月决定启动新能源汽车换电模式应用试点工作。纳入此次试点范围的城市共有11个，其中综合应用类城市8个（北京、南京、武汉、三亚、重庆、长春、合肥、济南），重卡特色类3个（宜宾、唐山、包头）。预计推广换电车辆10万辆以上，换电站1000座以上。BGB/T 40032-2021电动汽车换电安全要求国家市场监管总局(国家标准委)2021年11月规定了换电式汽车的安全标准，未对换电车型整体设计、电池包、电池接口、换电技术做统一标准划定。E2022年汽车标准化工作要点工信部2022年3月提出加快构建完善电动汽车充换电标准体系,推进纯电动汽车车载换电系统、换电通用平台、换电电池包等标准制定。E来源：网络公开资料；政府官网；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。换电政策152022.5 iResearch I与充电模式相比换电模式具备以下优势：一、补能效率高，电池损耗小、空间占用少：换电在补能效率上具有压倒性优势，目前换电时间低于五分钟，快于所有慢充、快充。换电电池更换后将集中收集，在恒温恒湿条件下小功率慢充，有助于延缓电池寿命衰减，延长使用寿命。不占用充电车位，占地面积小。二、安全性更高：安全性一直是电动汽车补能方式的重要问题，目前安全性得到进一步提升，减少碰撞、漏电、短路等安全事故发生。三、提升电网效率：换电模式有效缓解电网扩容压力。四、技术更成熟：兼容性更好，换电站兼容多款车型，智能化和数字化提升电站运营服务效率技术环境换电模式具备补能效率高，电池损耗小、空间占用少等优势补能方式慢速充电快速充电超级快速充电换电模式补充时间610小时3060分钟5分钟5分钟以内补能地点私人住宅公共充电站公共充电站换电站补能方式个人自主/充电站负责个人自主/充电站负责个人自主/充电站负责更换电池标准化程度高高高暂时较低占地面积公共充电桩平均0.60.8/辆车私人充电桩平均1012/辆车平均0.20.3/辆车目前规模全国保有量月1万台保有量约80万台，充电站超4.8万座随车未配充电桩比例高达40%全国换电站保有量约1406座来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。充换电技术对比162022.5 iResearch I技术环境底盘换电是主流，分箱换电易实现换电标准化分箱换电底盘换电侧身换电市场份额8%2%90%建设成本较高低高自动化程度人工/半自动半自动全自动工艺标准化较难易中换电时长510分钟35分钟13分钟安全风险较低高低锁止结构卡扣卡扣卡扣/螺栓电池三元/铁锂三元/铁锂铁锂代表厂商时空电动目前市面上是主流换电方式是底盘换电，约占80%市场份额，主要用于乘用车，其次是侧身换电（整体单侧、整体双侧、顶吊式换电）约占8%市场份额，主要用于商用车（如重卡、矿卡）等，分箱换电目前应用较少，主要用于乘用车，其最大优势是易实现换电统一标准化操作。各类换电模式技术对比来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。17新能源汽车换电市场理解1中国新能源汽车换电市场环境分析2中国新能源汽车市场发展现状及趋势3中国新能源汽车换电市场现状分析4中国新能源汽车换电市场未来趋势分析5182022.5 iResearch I中国汽车市场发展现状2021年，中国汽车市场结束三年持续下滑态势，实现正增长2021年，中国汽车市场虽然面临疫情、芯片供应短缺、原材料价格持续高位等不利因素影,但还是实现了正增长，结束了自2018年以来连续三年的下滑态势。最新数据显示，2021年，国内汽车销量约2627万辆，同比增长3.5%，保有量突破3亿辆，其中乘用车销量达2148万辆，同比增长6.4%，保有量约2.7亿辆，商用车销量479万辆，同比下降7.7%，保有量约3174万辆，全年汽车市场增长的原动力主要来自新能源汽车和高端车市场。保有量（亿辆）产量（万辆）销量（万辆）整体市场商用车市场乘用车市场2020年2021年251452942269773174增速+7.3%+7.9%+7.3%2020年2021年1999523214046725222537增速+3.4%+7.1%-10.7%2020年2021年20182148增速+3.5%+6.4%280873015126082627519479-7.7%来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。注释：报告所列规模历史数据和预测数据均取整数位（特殊情况：差值小于1时精确至小数点后一位），已包含四舍五入的情况；增长率的计算均基于精确的数值进行计算。2020、2021年中国汽车市场规模192022.5 iResearch I2022.5 iResearch I中国新能源汽车市场现状-销量新能源汽车“十四五”销量陡增，增速翻倍2016-2021年中国新能源汽车销量2016-2021年中国新能源汽车销量占比517812612113735253.3%61.6%-4.0%13.3%157.6%-200%-160%-120%-80%-40%0%40%80%120%160%200%0200400600201620172018201920202021销量（万辆）增速（%）2021年，中国深入实施新能源汽车产业发展规划(20212035年)，持续开展新能源汽车下乡活动，启动换电模式应用试点，优化调整“双积分”政策，启动燃料电池汽车示范应用，推动提升公共领域电动化水平。组建智能网联汽车推进组，编制发布智能网联汽车道路测试和示范应用管理规范，开展智慧城市基础设施与智能网联汽车协同发展试点，加快推进整车信息安全、软件升级、数据记录系统等标准的制定，加速产业化进程。据统计，2021年，中国新能源汽车销售量352.1万辆，同比增长近1.6倍，新能源汽车销量占比达13.4%，同比增长8%。来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。1.8%2.7%4.5%4.7%5.4%13.4%201620172018201920202021新能源车销量占比（%）202022.5 iResearch I2022.5 iResearch I中国新能源汽车市场现状-产量2021年，中国新能源汽车产量达354.5万辆2021年，中国新能源汽车产量约354.5万辆，同比增长1.6倍，新能源汽车产量占比达13.6%，同比增长8.2%。2016-2021年中国新能源汽车产量2016-2021年中国新能源汽车产量占比527912712413735553.6%59.9%-2.2%10.0%159.5%-200%-160%-120%-80%-40%0%40%80%120%160%200%0200400600201620172018201920202021产量（万辆）增速（%）来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。1.8%2.7%4.6%4.8%5.4%13.6%201620172018201920202021新能源车产量占比（%）212022.5 iResearch I2022.5 iResearch I中国新能源汽车市场现状-保有量2021年，中国新能源汽车保有量784万辆，渗透率增长0.9%随着国内新能源汽车产销量猛增，新能源汽车保有量迅速提升，2021年，中国新能源汽车保有量约784万辆，同比增长68%，新能源汽车保有量占比达2.6%，同比增长0.9%。注释：保有量是按车辆平均5年更换频率推算。来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。9115426036146778468.7%68.8%38.8%29.4%67.9%-100%-80%-60%-40%-20%0%20%40%60%80%020040060080010001200201620172018201920202021保有量（万辆）增速（%）2016-2021年中国新能源汽车保有量2016-2021年中国新能源汽车渗透率0.5%0.7%1.1%1.4%1.7%2.6%201620172018201920202021新能源车保有量占比（%）来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。222022.5 iResearch I2022.5 iResearch I中国新能源汽车细分市场现状-车型2021年，中国乘用车电动化率达15.4%，市场渗透显著提升2021年，国内新能源乘用车销量达331.2万辆，同比增加166%，占新能源汽车整体销量约94%（较2020年提升3%），占乘用车整体销量约15.4%（较2020年提升9.2%），电动车渗透率大幅提升。新能源商用车经历两年市场下滑后，2021年实现增长，全年销量约21万辆，同比增长73%，占新能源汽车整体销量约6%（较2020年下降3%），占商用车整体销量约达4.4%，较2020年提升2%。2016-2021年中国新能源细分车型销量2016-2021年中国中国新能源细分车型销量占比345810510612533117202015122172.3%81.9%0.7%17.5%165.8%15.8%2.5%-28.1%-17.1%72.7%-200%-160%-120%-80%-40%0%40%80%120%160%200%-100200500800201620172018201920202021乘用车（万辆）商用车（万辆）乘用车增速（%）商用车增速（%）1.4%2.3%4.4%4.9%6.2%15.4%4.7%4.8%4.6%3.4%2.4%4.4%201620172018201920202021乘用车（%）商用车（%）来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。232022.5 iResearch I2022.5 iResearch I中国新能源汽车细分市场现状-车型2021年，中国乘用车产量达336.8万辆，同比增加170%2021年，国内新能源乘用车产量达336.8万辆，同比增加170%，占新能源汽车整体产量约95%（较2020年提升4%），占乘用车整体产量约15.7%（较2020年提升9.5%）。新能源商用车全年产量约18万辆，同比增长47.4%，占新能源汽车整体产量约5%（较2020年下降4%），占商用车整体产量约达3.8%，较2020年提升1.5%。2016-2021年中国新能源细分车型产量2016-2021年中国新能源细分车型产量占比345910710912533717202015121872.1%80.6%2.2%14.1%170.3%16.8%-0.5%-25.4%-20.0%47.4%-300%-260%-220%-180%-140%-100%-60%-20%20%60%100%140%180%220%-100200500800201620172018201920202021乘用车（万辆）商用车（万辆）乘用车增速（%）商用车增速（%）1.4%2.4%4.5%5.1%6.2%15.7%4.7%4.8%4.7%3.4%2.3%3.8%201620172018201920202021乘用车（%）商用车（%）来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。242022.5 iResearch I2022.5 iResearch I中国新能源汽车细分市场现状-车型2021年，新能源乘用车保有量达725万辆，同比增加75%2021年，新能源乘用车保有量达725万辆，同比增加75.4%，占新能源汽车整体保有量约92.5%（较2020年提升4%），占乘用车整体保有量约2.7%（较2020年提升1.1%）。新能源商用车全年保有量约59万辆，同比增长9.8%，占新能源汽车整体保有量约7.5%（较2020年下降4%），占商用车整体保有量约达1.9%，较2020年提升0.1%。48101206307413725445354545459112.2%104.3%49.1%34.5%75.4%21.4%1.4%-0.4%0.1%9.8%-200%-180%-160%-140%-120%-100%-80%-60%-40%-20%0%20%40%60%80%100%120%140%030060090012001500201620172018201920202021乘用车（万辆）商用车（万辆）乘用车增速（%）商用车增速（%）0.3%0.5%1.0%1.3%1.6%2.7%2.7%2.7%2.3%2.0%1.8%1.9%201620172018201920202021乘用车（%）商用车（%）2016-2021年中国新能源细分车型保有量2016-2021年中国新能源细分车型渗透率注释：保有量是按车辆平均5年更换频率推算。来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。252022.5 iResearch I中国新能源汽车细分市场现状-能源结构纯电占据主流市场，市场份额进一步提升目前中国新能源汽车市场主要以纯电动汽车为主，2021年，中国纯电动汽车销量约291万辆，同比增长1.6倍，市场份额为82.6%，份额持续走高。插电式混合动力汽车销量约61.1万辆，同比增长近1.4倍，市场份额为17.1%，份额有所下滑。近几年燃料电池汽车市场发展低迷、不稳定、且波动较大，2020年出现明显下滑，2021年市场有所恢复，据统计，2021年国内燃料电池汽车销量约0.16万辆，同比增长约29%。2016-2021年中国新能源细分车型销量（能源结构）40.965.298.497.0110.9290.99.712.427.1 23.325.761.10.080.130.150.270.120.1659.4%50.9%-1.4%14.3%162.3%27.3%118.7%-13.7%10.1%137.6%62.5%15.4%80.0%-55.6%29.2%-300%-250%-200%-150%-100%-50%0%50%100%150%200%0300600201620172018201920202021纯电（万辆）插电（万辆）燃料电池车（万辆）纯电市场增速（%）插电市场增速（%）燃料电池车市场增速（%）来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。262022.5 iResearch I中国新能源汽车细分市场现状-能源结构2021年，中国纯电动汽车产量294万辆，占比近83%2021年，中国纯电动汽车产量约294万辆，同比增长1.66倍，市场份额为82.9%。插电式混合动力汽车产量约60.3万辆，同比增长近1.3倍，市场份额为17%，燃料电池汽车销量约0.17万辆，同比增长约70%。41.766.798.6102110.5294.09.912.628.222.026.060.30.100.140.150.280.100.1760.0%47.9%3.4%8.3%166.1%26.9%124.5%-22.0%18.2%132.1%40.0%9.0%85.5%-64.7%70.0%-300%-250%-200%-150%-100%-50%0%50%100%150%200%0300600201620172018201920202021纯电（万辆）插电（万辆）燃料电池车（万辆）纯电市场增速（%）插电市场增速（%）燃料电池车市场增速（%）2016-2021年中国新能源细分车型产量（能源结构）来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。272022.5 iResearch I中国新能源汽车细分市场现状-能源结构2021年，中国纯电动汽车保有量达640万辆2021年，中国纯电动汽车保有量达640万辆，同比增长61%，市场份额为81.6%。插电式混合动力汽车保有量约143万辆，同比增长近1.2倍，市场份额为18.2%。燃料电池汽车保有量约1.1万辆，同比增长约60%。注释：保有量是按车辆平均5年更换频率推算。来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。2016-2021年中国新能源细分车型保有量（能源结构）72.6125.5211.4309.3400.1640.018.628.248.251.166.2142.90.140.260.380.620.681.1072.9%68.4%46.3%29.4%59.9%52.2%70.8%5.9%29.6%115.9%82.4%46.2%62.6%10.0%61.4%-200%-150%-100%-50%0%50%100%150%030060090012001500201620172018201920202021纯电（万辆）插电（万辆）燃料电池车（万辆）纯电市场增速（%）插电市场增速（%）燃料电池车市场增速（%）282022.5 iResearch I中国换电汽车市场现状-销量2021年中国新能源换电汽车销量约16万辆，同比增长162%在政策、资本、技术的推动下，2021年中国新能源换电汽车市场呈现快速增长态势，据统计，2021年国内新能源换电汽车销量约16万辆，同比增长162%，市场渗透率约4.6%，其中换电乘用车销量约15万辆（市场占比超90%），同比增长172%，市场渗透率约4.5%，换电商用车在“双碳”目标的驱动下，部分车型（换电重卡）销量大涨，整体也呈现较快增长，2021年，销量约1.1万辆，同比增长75%，市场渗透率约5%。2021年中国新能源换电汽车销售量商用车市场乘用车市场销售量15万辆销量占比注释293.4%市场渗透注释34.5%销售量1.1万辆6.6%市场渗透5%整体销售量 16万辆市场渗透4.6%市场增速注释1172%销量占比市场增速75%市场增速162%注释：1.同比2020年销售量；2.指占新能源换电汽车整体销售量比重；3.指占新能源乘用车整体销售量比重。来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。292022.5 iResearch I中国换电汽车市场现状-保有量2021年，中国新能源换电汽车保有量约25万辆，同比增长178%2021年，中国新能源换电汽车保有量约25万辆，同比增长178%，市场渗透率约3.2%，其中换电乘用车保有量约22.4万辆（市场占比达95%），同比增长172%，市场渗透率约3%，换电商用车保有量约2.6万辆，同比增长73%，市场渗透率约4.4%。2021年中国新能源换电汽车保有量商用车市场乘用车市场保有量22.4万辆市场占比注释295%市场渗透率注释33.1%保有量2.6万辆5%市场渗透率4.4%整体保有量25万辆市场渗透率3.2%市场增速注释1199%市场占比市场增速73%市场增速178%注释：1.同比2020年保有量；2.指占新能源换电汽车整体保有量比重；3.指占新能源乘用车整体保有量比重；4.保有量是按车辆平均5年更换频率推算。来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。302022.5 iResearch I中国新能源汽车市场竞争结构市场集中度进一步提高，CR10市场份额达60%2021年中国新能源汽车市场竞争格局自主车企,62.7%新势力,16.1%外资品牌,21.2%排名主流品牌2021年销量（万辆）市场份额1比亚迪58.416.6%2上汽通用五菱43.112.2%4长城13.43.8%5广汽埃安12.73.6%6上汽乘用车11.43.2%7奇瑞9.82.8%11吉利8.012.3%12长安7.652.2%16北汽新能源6.11.7%排名 主流品牌2021年销量（万辆）市场份额8小鹏汽车9.662.7%9蔚来9.142.6%10理想9.132.6%14合众6.972.0%18零跑4.51.3%19威马4.41.2%目前中国新能源汽车市场形成三大阵营，即自主车企、外资品牌、新势力，占据市场主导地位的是自主车企，2021年市场份额达63%，其次是外资品牌，市场份额约21%，新势力品牌占据市场约16%份额。2021年，中国新能源汽车市场集中度进一步提高，头部效应凸显，比亚迪市占率最高，达16.6%。其次是上汽通用五菱、特斯拉中国、长城、广汽埃安、奇瑞、小鹏、蔚来、理想等，CR10市场份额达60%，较2020年增长10%。来源：网络公开资料；行业专家访谈；中国汽车工业协会；中信证券；艾瑞咨询研究院自主研究绘制。排名 主流品牌2021年销量（万辆）市场份额3特斯拉32.39.2%13一汽大众7.02.0%15上汽大众6.21.8%17宝马4.91.4%20丰田2.40.7%21本田1.80.5%22奔驰1.70.5%23奥迪1.20.4%312022.5 iResearch I2022.5 iResearch I中国新能源汽车市场未来发展趋势2025年，中国新能源汽车销量将突破1千万辆，占比超30%基于2021年中国中国新能源汽车市场的表现，未来市场预测要高于之前的预期，2022年，受疫情、芯片短缺、地缘政治等因素影响，预计增速将有所放缓，但仍处于高位，预计2022年中国新能源车销量突破50