中信证券基金定投业务介绍1.ppt

单击此处编辑母版标题样式,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,2023/5/24,*,营销管理部,二O一一年十月,基金定投业务介绍,2023/5/24,1,目 录,一、基金定投业务介绍,二、基金选择,三、坚定推广,四、策略分析,五、操作方法,2023/5/24,2,一、基金定投业务介绍,什么是基金定投？,基金定投是指开放式基金的定期定额申购,即：投资者委托基金销售机构，由受托机构在,每月约定时间,从投资者指定的资金账户上自动完成,约定金额,的扣款，自动申购,约定基金产品,的一种长期投资方式。,关键词：约定时间,+,约定金额,+,约定基金,+,自动完成,2023/5/24,3,平均投资，分散风险,一、基金定投业务介绍,优点,1,基金净值上涨时，购买量自动减少，有效降低持仓成本,优点,2,基金净值下跌时，购买量自动增加，累积更多基金份额,2023/5/24,4,长期投资，复利获益,一、基金定投业务介绍,20,岁,30,岁,40,岁,50,岁,60,岁,第,一,桶,金,、,留,学,基,金,子,女,教,育,基,金,环,游,世,界,旅,游,基,金,退,休,养,老,基,金,结,婚,、,买,房,购,車,基,金,2023/5/24,5,长期投资，复利获益,一、基金定投业务介绍,每月投资,500,元复利收益计算表,（单位：元）,2023/5/24,6,长期投资，复利获益,一、基金定投业务介绍,假设每月投资,1000,元，如果年回报率,8%,，,20,年后累计的本金投入只有,24,万元,。,本金加收益确高,达,58.9,万！,利息占比将近,60%,2023/5/24,7,纪律投资，避免择时,一、基金定投业务介绍,投资风险之最低点,乐观,兴奋,热血沸腾,忘我境界,忧虑,拒绝承认,害怕,沮丧,惊慌,投降,意志消沉,心情低落,希望,松一口气,乐观,投资风险之最高点,噢,我对这项,投资满意极了,“,也许我不应该,继续停留在市场中,”,“,短暂下跌,我是长期投资者,”,2023/5/24,8,基金定投与单笔投资的比较,一、基金定投业务介绍,基金净值由1,.0,元上升至1,.3,元。,每期投资额,=,10000,投资期,=2,5,购入单位总数,=21875,0,平均成本,价,=1.143,定投回报,=28.43,万,（,13.72%,）,单笔投资回报,=32.00,万,（,28.5%,）,定投的回报率比单笔投资差,市场单边上涨,0,.5,0.,6,0.,7,0.,8,0.,9,1,.0,1,.1,1,.2,1,.3,1,.4,1,.5,1,4,7,10,13,16,19,22,24,0.,7,0.,8,0.,9,1,.0,1,.1,基金净值,获得份额（万份）,基金份额净值,每期获得份额,2023/5/24,9,10,基金定投与单笔投资的比较,一、基金定投业务介绍,基金净值由1,.6,元下跌至,1.3,元。,每期投资额,=,10000,投资期,=2,5,购入单位总数,=,170564,平均成本,价,=1.4494,定投回报,=22.06,万,（,-,11.75%,）,单笔投资回报,=20.00,万,（,-,20.00%,）,定投的回报率高于单笔投资,市场单边下跌,0.7,0.8,0.9,1.0,1.1,1.2,1.3,1,.4,1,.5,1.6,1,.7,1,4,7,10,13,16,19,22,24,0.5,0.6,0.7,0.8,0.9,基金净值,获得份额（万份）,基金份额净值,每期获得份额,2023/5/24,10,基金定投与单笔投资的比较,一、基金定投业务介绍,市场先跌后涨,基金净值由1,.60,元先跌至,1.24,元再回升至,1.60,元。,0.,6,0.8,1.0,1.2,1.4,1,.,6,1,.,8,0.6,0.7,0.8,基金净值,获得份额（万份）,基金份额净值,每期获得份额,定投的回报率大大高于单笔投资,每期投资额,=,10,00,0,投资期,=25,购入单位总数,=,173548,平均成本价,=,1.4272,定投回报,=27.6,万,（,10.25%,）,单笔投资回报,=24.6,万,（,-1.5%,）,2023/5/24,11,基金定投与单笔投资的比较,一、基金定投业务介绍,每期投资额,=10,000,投资期,=25,购入单位总数,=,276685,平均成本价,=,0.89,定投回报,=27.7,万,（,10.8%,）,单笔投资回报,=20.5,万,（,-18%,）,基金净值,获得份额（万份）,0,0.4,0.6,0.8,1.0,1.2,1.4,1,4,7,10,13,16,19,22,25,0,0.5,1.0,基金份额净值,每期获得份额,市场频繁波动,定投的回报率可能高于单笔投资,基金净值由1,.2,元波动跌至,1.0,元。,2023/5/24,12,基金定投与单笔投资的比较,一、基金定投业务介绍,当市场,单边上涨,，定投的回报率比一次性投资差。,当市场,单边下跌,，定投的回报率一定比一次性投资好。,当市场,先跌后升,，定投的回报率大大高于一次性投资。,当市场,频繁波动,，定投的回报率也可能比一次性投资高。,结论：,中国股市属于波动程度较高的市场，出现一路上涨的情况,比较少见，因此定投的表现空间非常大！,2023/5/24,13,选择什么样的基金进行定投？,二、基金选择,表象：,长期稳定增长的基金年回报率远远高于波动率大的基金,2023/5/24,14,选择什么样的基金进行定投？,二、基金选择,分析：基金定投分散了基金净值波动的短期风险，,只要能遵守长期投资原则，选择波动幅度较大的基金其实更能提高收益。,2023/5/24,15,市场大跌，继续定投岂不是亏大钱？,二、基金选择,定投的奥秘在于使你手中的基金,成本尽可能低，让获利的份额尽可能增多，待到市场好转时大赚一笔,。,在熊市中停止定投，即使能熬过低点，也只是回到投资原点,，大部分人甚至无法忍受亏损而提前认赔出差，离理财目标越来越远。,2023/5/24,16,我已经买了一大笔基金了，还需要定投吗？,二、基金选择,对于已经做了一次性大笔申购的客户来讲，假如平时的收支有结余，也,应该将结余的部分资金用作基金定投，实现财富最大化,。,通过分批投资的方式，降低一次性申购的风险、摊薄成本，以获得较高的收益。,2023/5/24,17,基金定投要坚持多久才好？,二、基金选择,因为股市的景气周期一般为,3-5,年，因此,基金定投通常需要,3,年以上才能看出成效。定投持续时间越长，就越能发挥其复利威力,。,2023/5/24,18,19,基金定投对客户的好处,定投优点话术速记,超低门槛 百元起点,自动扣款 省心省力,平均投资 分散风险,长期投资 复利获益,纪律投资 避免择时,三、坚定推广,2023/5/24,19,基金定投,“,特别,”,适合哪些客户？,三、坚定推广,适合基金定投的客户特征：,没有大笔闲置资金在手；,有定期收入来源；,有中长期财务需求；,没有时间投资理财；,不太喜欢风险的人；,愿意投资但无法把握投资时点的人；,工作好几年，积蓄依旧少的人。,2023/5/24,20,基金定投对客户经理的意义,三、坚定推广,与客户,建立第一笔投资关系,，最好的切入点就是定投。,不用靠天吃饭，无论市场涨跌都有销售量,。,客户经理,心理负担很小,，无论何时，客户经理都可以轻松面对客户。,2023/5/24,21,如何进一步提高基金定投的收益？,四、,策略分析,基金定投新理念,只设止盈不设止损,当收益达到预定报酬率后，进行赎回。,在市场大跌时不要停止定投，反而要加倍买入。,2023/5/24,22,如何进一步提高基金定投的收益？,四、策略分析,假设前提：,设定每月第一个工作日定投,500,元，时间段为,2001,年,10,月到,2009,年,10,月，共,8,年,97,个月。收益率以上证综指每个月的涨跌幅进行统计。,定投新方式：,在投资收益大于,50%,（可设定）时赎回已申购的所有基金，赎回资金可存入货币基金或其他类现金的理财产品中；,当投资亏损到达,40%,（可设定）时，将前期赎回的资金均摊成,12,份，增加到投资本金中。,2023/5/24,23,如何进一步提高基金定投的收益？,四、策略分析,过程分析（普通定投）：,累计投入48500元，投资回报85248.2元，回报率为,75.8%,同期上证指数从1682点涨到2995点，涨幅为上涨,84.3%,定投跑输大盘,2023/5/24,24,四、策略分析,2023/5/24,25,如何进一步提高基金定投的收益？,四、策略分析,过程分析（新定投方法）：,累计投入,48500,元，按照,“,聪明进出,”,方式，以,50%,为停利点，,-40%,为追加点：,2006,年,12,月定投,收益超越,50%,，赎回,全部份额，实得资金,59796.49,元,2007,年,8,月定投,收益超越,50%,，赎回,全部份额，实得资金,6354.78,元,2008,年,6,月定投,损失超过,40%,，,将前期获利离场的,66151.27,元分,12,期，以每期本金增加,5512.6,元的形式再全部,购回,基金份额,2009,年,7,月定投,收益超越,50%,，赎回,全部份额，实得资金,117154.23,元,2023/5/24,26,如何进一步提高基金定投的收益？,四、策略分析,结果对比：,新定投方法累计获得投资回报,118700.02,元，回报率,144.74%,，超出普通定投近,1,倍，超出上证指数,73%,。,2023/5/24,27,28,致 谢！,2023/5/24,28,