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会计学专业财务报表分析试题
% O+ B' C8 z4 B' B7 P+ r, `( l' M5 S, m一、单项选择题(从下面备选答案中选择唯一正确的选项，填在括号中。每题1分，共10分)! h. t, G# H0 S4 p; F6 \
1．下列项目不属于资本公积核算范围的是(B )。B．提取公积金
# p! H. D* b! d. Q5 h/ G1 @( R" E4 i: n! Z7 i; P9 d2．成龙公司2000年的主营业务收入为60111万元，其年初资产总额为6810万元，年末资产总额为8600万元，该公司总资产周转率及周转天数分别为( D)。D．7．8次，46．15天
. Q# R) g' D# N2 ^/ ^( _4 j 0 K1 ]! O/ o, U+ ?; Z3．企业(D )时，可以增加流动资产的实际变现能力。7 D．有可动用的银行贷款指标
/ M) N0 \$ M3 T  z) |$ D! b5 a( X3 [+ J4 H/ S9 v' E2 l$ j6 o+ `/ j, P4．某企业的流动资产为360000元，长期资产为4800000元，流动负债为205000元，长期负债780000元，则资产负债率为(B )。B．19．09％
2 Q) F* O( T  {! A' _5．企业为股东创造财富的主要手段是增加(A )。4 n+ L R. Q6 V3 T  \7 X* Q5 k% R# hA．自由现金流量
9 W0 U- a0 t" Y6．假设某公司普通股2000年的平均市场价格为17．8元，其中年初价格为16．5元，年末价格为18．2元，当年宣布的每股股利为0.25元。则该公司的股票获利率是(C )％。C. 10．96
7 q( N' K" _% k( k# X! b e7．资产负债表的附表是(A )。! I( F* |8 b7 V( a" I# DA．应交增值税明细表
8．(B )产生的现金流量最能反映企业获取现金的能力。B．经营活动
- C: x4 E2 p" I0 v/ m$ o4 L9．企业当年实现销售收入3800万元，净利润480万元，资产周转率为3，则总资产收益率为(D )％。D．37．89$ q0 ^+ ?" a2 ~. w+ N
10．确定现金流量的计价基础是(C )。8 E" s7 j/ s6 ~* K2C．收付实现制

" W  Z y( M. v2 B; _二、多项选择题(从下面备选答案中选择二至五个正确的选项，填在括号中。每题2分，共20分)( r. c7 M, C1 p' `! _
1．影响企业资产周转率的因素包括(ABCDE )。R% `3 \5 k7 C* i$ q' ^* FA．资产的管理力度 B．经营周期的长短+ q7 e# P* W4 N, V  J* P- I( pC．资产构成及其质量 D．企业所采用的财务政策E．所处行业及其经营背景
' i* e% n3 P* K' w, R: B ?) E) N9 b' M% Y8 w% Q( J2. (CD )属于收回投资所收到的现金。1 j9 O+ ?% m3 n5 x: eC．收回除现金等价物以外的短期投资 D．收回长期债权投资本金
' O! V, E, p1 F0 C! C; e) K) {8 B- L6 o; r/ R* O5 m+ Q" h" K3．不能用于偿还流动负债的流动资产有(ABCD )。; |- z5 G0 X8 yA．信用卡保证金存款 B．有退货权的应收账款C．存出投资款 D．回收期在一年以上的应收款项
# H  ?' V7 x7 [' V* C6 [# t  }5 H9 {( a b4．与息税前利润相关的因素包括( ABCDE)。2 R  h1 ]" ~5 o! l/ bA．利息费用 B．所得税9 ]2 V* Y }( B! O* Z. R# F: }C．营业费用 D．净利润E．投资收益+ I6 Y5 l" b" ^* l
5．(ABCDE )是计算固定支出偿付倍数时应考虑的因素。A．所得税率 B．优先股股息C．息税前利润 D．利息费用
; A! _/ ?8 r" J; l) v6 E E．融资租赁费中的利息费用  e$ u, w) C! D8 C5 D1 F; r# O
6．分析企业投资报酬情况时，可使用的指标有( ABC)。" E8 X$ ^- X$ [2 b9 K+ I$ A．市盈率 B．股票获利率 b  g2 u5 \8 q6 DC．市净率
7．在财务报表附注中应披露的会计政策有(CD)。9 ]+ M; b3 ]4 IC．存货的毁损和过时损失 D．长期待摊费用的摊销期% K* ?% v. e: v, a, e
8．计算存货周转率时，应考虑的因素有(ABCDE)。* Y( @% X1 q* I9 F% ^6 {A．主营业务收入 B．期初存货净额, jC．期末存货净额 D．主营业务成本! E6 B8 d! E．存货平均净额- b' H! E6 z" H
9．分析长期资本收益率指标所适用的长期资本额是指(AD )。A．长期负债D．所有者权益

10．在现金再投资比率中，总投资具体是指(BCDE )项目之和。B．固定资产总额' R6 u, Q. a$ i9 }1 o/ lC．对外投资 D．其他长期资产
Z8 t/ ]" ]9 m! j) d9 w, |! W1 P. J8 dE．营运资金; x2

三、名词解释(每题3分，共15分)
- }! \( K9 k6 g1．资本结构——是指企业各种长期筹资来源的构成和比例关系，即长期资本和长期债女的比例关系。! O; V9 Y+ G9 g6 u. \* x
2．经营周期——亦即营业周期，它是指从取得存货开始到销售存货并收回现金为止的时期。
% B. v. g) ^" _4 d' u" b, `3．资产负债率——是全部负债总额除以全部资产总额的百分比，也就是负债总额与资产总额的比例关系，也称之为债务比率。
2 g5 s* k/ a" D$ { ^- ?, G g: l) U% D9 ^1 z4．现金流量表——是反映企业在一定会计期内有关现金和现金等价物的流入和流出信息的报表。
( W. F$ z/ I' m+ ^8 K7 @% E; [; ^9 ]$ A' j3 Q1 C J5．经济增加值——经济增加值可以定义为企业收入扣除所有成本(包括股东权益的成本)后的剩余收益，在数量上它等于息前税后营业收益再减去债务和股权的成本。% Z  A, w( Q( T, U  o$ U2 K
7 W* C) k" j/ i  A/ Q# j" r4 ?4 ]) @ H
四、简答题(每题5分，共15分)
$ k7 u3 I7 }/ C* p: H r5 u1．简述普通股东进行财务报表分析的目的是什么?. V i6 u" U! P3 Z& a0 M答：普通股东投资于公司的目的是扩大自己的财富。他们的财富，表现为所有者权益的价格即股价。影响股价的因素很多，包括偿债能力、收益能力以及风险等。
: M3 Z' }1 ~/ P4 s* i3 F普通股东进行财务报表分析，是为了回答以下几方面的问题： + @# V! [% w7 D9 N' N(1)公司当前和长期的收益水平高低，以及公司收益是否容易受重大变动的影响；4(2)目前的财务状况如何，公司资本结构决定的风险和报酬如何； (3)与其他竞争者相比，公司处于何种地位。

3 o3 s6 u, K2 Z5 d1 b: h2．简述企业的不同成长阶段的业绩评价特点。
答：企业的生命周期可以分为开办或创业阶段、迅速成长阶段、成熟阶段和衰退阶段。 (1)创业阶段，收入增长和自由现金流量是最重要的财务指标，而各项非财务指标比财务指标还重要。 (2)成长阶段，如果筹集资金比较容易，则自由资金流量相对不太重要。$ x. K# L5 s# Z5 d/ _) ]8 W(3)成熟阶段，企业应主要关心资产收益率和权益收益率，必须严格管理资产和控制费用支出，设法使企业恢复活力。) s7 Y1 u6 Z0 J: v. @! `0 S0 f1 F(4)衰退阶段，经理人员特别关注投资的收回，谨慎投资以改善获利能力。

; O' l2 a$ ~6 f; J  E3．什么是趋势分析?其主要分析步骤是什么?
$ `7 [; m, s! X/ F8 c8 E答：趋势分析是将分析期与前期或连续数期项目金额的对比，这种对财务报表项目纵向比较分析的方法，是一种动态的分析。9 t: j5 ]: M; K% r/ ^7 X6 S+ O' F采用这种方法分析财务报表的具体做法是： (1)把前后期各项目的绝对金额进行比较，求出增减的差额。. E+ y- Z1 Z8 X1 x6 _(2)把增或减的差额作为分子，把前期的绝对金额作为分母，求出增或减差额的变化程度(百分比)。 (3)根据连续数期变化的统计数字，可以绘出一个统计图表，更形象的显示变化趋势。

( c7 h7 j+ o+ r) N  Q9 J五、计算分析题(1题10分，2题15分，3题15分，共40分。结果保留两位小数)0 s" A: B1 X8 I
1．已知华夏公司2000年的净利润额为824万元，应付优先股股利为30万元。假设该公司流通在外所普通股股数情况如下表。试计算公司的每股收益。
2 n" {% T0 i( w
, u' Y( L2 ?# ]时间 3 S' C: c4 Z6 x股数9
1——5月 1468700, D2 g: p6 a$ b! [7 ^# c9 m
7——12月 : y% t; X: O( [. I1 N1136550
- G; q7 J9 W0 ~, f: A2 F合计

1．计算加权平均股数：(6分)/ Z' T# n  O* f6 g) G4 C3 Y

' m2 p6 x" I1 M/ f- p时间 股数 权数   E2 K  F* b9 Z; e8 @加权平均数
$ t  d, L4 m. S( A2 K$ l; I+ U# k2 D% m# l  _1——5月 7 F: {% a  V U* v3 p1468700 : p3 j( x/ ^' E+ y3 r5 [% m% K5／12 4 {/ [! k6 R. }5 z s" k611958" _4 t/ D4 H% e1 c% L
8 o4 x% Z8 R0 H* u* f9 i9 K7——12月 , S. J- O7 F1 W6 J  s ^1136550 4 g. O9 E7 |6 X) T7／12 ( s% b0 H" a6 k( J/ l662988% L3 t% m1 `7 f) n$ T+ @
' D D" j/ I% ^9 B# N, D  J合计 / e+ f) k% k  M5 [2 @1274946
+ C: P0 d9 a4 g1 V" z6 l E! Y  m1 v* r9 N; q+ F W$ v7 ?每股收益＝(824—30)万元÷1274946＝6．23(元／股) (4分)

# c" {0 ^ z4 n( e) v8 y
/ {. q4 [ {: i4 Z2．资料：大宇公司2001年底的部分账面资料如下表：  } L& w& P/ R; a2 o3 D

  G6 J6 h) K. s# c4 ?项 目4 F0 r8 C/ X; o; F  |2001年
" U1 z3 Y* D$ g, D( L  X$ r! P0 y7 g1 D+ T; J: n5 o7 Y; s货币资金 1503600
% E7 r9 f. ` p- N' N }8 b短期投资—债券投资 30000
其中：短期投资跌价准备840
: i1 d6 H; i% C- F( {; y) d$ Z  {应收票据 600002
: m% Z% k7 P# q2 Q5 C5 T, L - P: \7 {2 V6 U. Z' D: q固定资产 24840000
# E  y: q0 p: G5 @; R$ J7 R9 E  U- z U6 D其中：累计折旧% F k7 i& u1 e4 U& A. X' T5 F0 H300000
应收账款210000
; a S5 N4 e7 `# y, X6 e " R  ?; `. m7 r3 c$ A ]7 g其中：坏账准备12000*
* N% d' Q' S: u4 n7 Q5 i: b5 }, k, W$ k  @原材料450000
6 Y# l! y! ~" g2 a s# N, j! `5 D应付票据3 L6 g0 v6 u( a9 J4 }4 D90000#
, ?+ `; ~0 X' u5 G  N1 q应交税金. B, F5 e. a6 z G60000
预提费用1000000
" K8 A1 ` O; m4 k. k7 D( E; X) n, C, `% p2 e$ \长期借款—基建借款6 ]; q2 T p; ~/ F1800000
- ~) n- t) r' Z+ ?# |5 |- P8 K4 B8 y6 }* u要求：(1)计算该企业的营运资本* B" c, Y; b; e X/ K4 K! T
: C4 q# |$ t$ v: Q- e! C(2)计算该企业的流动比率; t, {$ T5 o+ @0 f( B: ?' T: b+ j; Y  p' {4 D) B9 N/ y  [( L
(3)计算该企业的速动比率以及保守速动比率0 E8 o! s/ Z! \8 e! x2 L9 d) a) \3 z. {7 h; U1 Y# m% ]
(4)计算该企业的现金比率% J$ [- Q7 J/ o' N, L3 i6 ]
+ X8 c" ~, D$ n(5)将以上指标与标准值对照，简要说明其短期偿债能力的好坏
(1)流动资产＝(1503600＋30000－840＋60000＋210000—12000＋450000)4 c4 L* w( F% ], Z1 E# i0 \) l＝2240760 (2分)
, d% w$ ^" D2 w流动负债＝(90000＋60000＋1000000)＝1150000 (2分)5 h6 h  x6 H2 u O营运资本＝2240760－1150000＝1090760 (1分)
" N3 ~$ J* d* w7 n, y$ {) W2 x4 s9 [: P0 a+ o/ @8 L: p g(2)流动比率＝224076＋1150000＝1．95 (2分)
5 m6 ?# L  N: _9 }' a! g7 r' m9 S1 k" y(3)速动资产＝2240760－450000＝1790760 (2分)
2 D. ^- n, M  G/ w速动比率＝1790760＋1150000＝1．56 (1分)
" {2 e- r  u M3 t2 a5 l0 \|( q6 J4 |/ y保守速动比率＝(1503600＋30000—840＋210000一12000)÷1150000% J0 V: T8 M; [; k' F' a＝1730760÷1150000＝1．51 1分)
8 a7 ]; b# ]  |$ n$ q: t$ P p7 [ (4)现金比率＝(1503600＋30000—840)÷1150000＝1．33 (2分)# R. f1 D ]8 U7 f& R
(5)流动比率的标准值是2，该企业流动比率为1．95，较为适当；速动比率的标准值为1，该企业速动比率1．56，高于标准值，说明企业偿还短期负债的能力较好，但货币资金的有效利用不足。 (2分)3 i+ q$ ?2 D, q
5 d. M. ]! G" C+ I
; k# ? Q$ g5 Q* n9 W& E3．甲、乙、丙三个企业的资本总额相等，均为20000000元，息税前利润也都相等，均为1200000元。但三个企业的资本结构不同，其具体组成如下：
( O7 ]9 k3 K  ~6 e* [5 N; R* J, u8 G" `) G. ?8 b2 X金额单位：元2 U2 b: v4 a1 D* l  w6 I
项目7 L" d- x: H' o9 G8 @" l  S! f, [总资本 普通股股本 发行的普通股股数 负债（利率8%）
甲公司 20000000 20000000 2000000 0
6 W$ P! ^, l. X: D乙公司 20000000 15000000 1500000 5000000
4 }, ~ t$ \5 i1 ?丙公司$ W4 l5 x' K% [+ p C20000000 10000000 1000000 " 10000000
9 y8 ~ }, Q' k" h1 g
' A( D. u# c8 T$ L0 @
/ F! m8 }3 u- O% K要求：假设所得税率为33％，试计算各公司的财务杠杆系数及每股净收益。0 b  Y" l3 _- |8 b; A

. }. C) e/ B, C1 X甲公司财务杠杆系数＝EBIT/（EBIT-I）＝1200000/（1200000-0）＝0．6 : U! |
乙公司财务杠杆系数＝EBIT/（EBIT-I）＝1200000/（1200000-500000×8%）＝1．5
0 y: W e) J" ]6 P$ @, g  L0 N8 @2 [. V3 I7 j3 f. |丙公司财务杠杆系数＝EBIT/（EBIT-I）＝1200000/（1200000-1000000×8%）＝3
  c9 {" b/ A8 R6 H! O' m2 I  P3 u7 m" E# m! f: L, Q+ [5 Y* ~9 s! C甲公司的税后净收益＝1200000—0)×(1—33％)＝804000元 (1分)
% G5 _5 d9 @( E3 ?0 \乙公司的税后净收益＝(1200000—5000000×8％)×(1—33％)＝536000元 (1分)# [% C0 o$ [, C d# }* j3 Z
; @' L8 i+ x3 p4 j- _丙公司的税后净收益＝(1200000—10000000×8％)×(1—33％)＝268000元 (1分)( [( D5 T! e, [' o) b  c6 q: n
甲公司每股净收益＝804000/2000000＝0．40元 (2分)! F! {$ h3 L/ ~$ r
乙公司每股净收益＝536000/1500000＝0．36元 (2分)% e# J/ ^) {' b
丙公司每股净收益＝268000/1000000＝0．27元 (2分)