K线技巧应用.pptx

单根单根K线线1、K线意义线意义线图这种图表源处于日本，被当时日本米市的商人用来记录米市的行情与价格波动，后因其细腻独到的标画方式而被引入到股市及期货市场。目前，这种图表分析法在我国以至整个东南亚地区尤为流行。由于用这种方法绘制出来的图表形状颇似一根根蜡烛，加上这些蜡烛有黑白之分，因而也叫阴阳线图表。通过线图，我们能够把每日或某一周期的市况表现完全记录下来。单根单根K线线单根单根K线线2 2、类型、类型根据K线的计算周期可将其分为日K线,周K线，月K线，年K线。分析软件提供的5分钟K线、15分钟K线、30分钟K线和60分钟K线也具有重要的参考价值。根据开盘价与收盘价的波动范围，可将线分为阳星、小阴星，小阴、小阳，中阴中阳和大阴、大阳等线型。它们一般的波动范围（如图所示）。单根单根K线线单根单根K线线3 3、我们结合分时图时走势图，分别说明几种常见的单个日线图的形成过程和不同含义。分时走势图记录了价格的全天走势，不同的走势形成了不同种类的K线，而同一种K线却因价格走势不同而各具不同的含义。小阳星小阳星如果收盘价等于开盘价，此时的K线图也称为阳十字星，小阳星的出现，表明行情正处于混乱不明的阶段，后市的涨跌无法预测，此时要根据其前期线组合的形状以及当时所处的价位区域综合判断。小阳线小阳线多头稍占上风，但上攻乏力，表明行情发展扑朔迷离。在这种上升时机尚未成熟之时，多头不敢贸然进攻，只有将商品价格缓慢性的向上推进；此时空头暂时退怯，但空头仍然有反击的机会下影阳线下影阳线它的出现，表明多空交战中多头的攻击沉稳有力，商品价格先跌后涨，行情有进一步上涨的潜力。当下影线的长度为实体的两倍时，此图形就变为翻转图形的一种形态，在低价位区域时称为锤子线，在高位区域时称为上吊线穿头破脚阳线穿头破脚阳线走出如图所示的图形说明多头已占据优势，并出现逐波上攻行情，成交价格在成交量的配合下稳步升高，预示后市看涨。同样为穿头破脚阳线，价格走势若表现出在全日多数时间内横盘或者盘跌而尾市突然拉高时，预示次日可能跳空高开后低走。尾盘拉升光头阳线光头阳线光头阳线若出现在低价位区域，在分时走势图上表现为商品价格探底后逐浪走高且成交量同时放大，预示为一轮上升行情的开始。如果出现在上升行情途中，表明后市继续看好。光脚阳线光脚阳线表示上升势头很强，但在高价位处多空双方有分歧，购买时应谨慎，提前做好减仓的准备。大阳线大阳线从一开盘，多头就积极进攻，中间也可能出现多头与空头的斗争，但多头发挥最大力量，一直到收盘。多头始终占优势，使价格一路上扬，直至收盘。表示强烈的涨势，呈现高潮，多头疯狂涌进，不限价做多。握持有多单者，因看到买气的旺盛，不愿平仓，出现一边倒的行情上影阳线：做多上影阳线：做多这是一种带上影线的红实体。开盘价即最低价。一开盘买方强盛，价位一路上推，但在高价位遇卖方压力，使价格上升受阻。卖方与买方交战结果为买方略胜一筹。具体情况仍应观察实体与影线的长短上影阳线：谨慎上影阳线：谨慎如果实体比影线短。在高价位遇空头的压力大，买多头受到严重考验。大多短线投机者纷纷获利回吐，在当日交战结束后，空头已收回大部分失地。多头一块小小的堡垒（实体部分）将很快被消灭，这种线如出现在高价区，则后市看跌。小阴星小阴星小阴星的分时走势图与小阳星相似，只是收盘价格略低于开盘价格。表明行情疲软，发展方向不明。同样，如果收盘价等于开盘价，此时的K线图也称为阴十字星。小阴线小阴线表示空头优势，但强度不大。光脚阴线光脚阴线光脚阴线的出现表示商品价格虽有反弹，但上档压力沉重。空头趁势打压使当天以阴线报收，并收在本日最低点。光头阴线光头阴线这是一种带下影线的黑实体，开盘价是最高价。一开盘空头力量就特别大，价格一直下跌，但在低价位上遇到多头的支撑。后市可能会反弹，但力度不大。大阴线大阴线如果走出如图所示的逐波下跌的行情，这说明空头已占尽优势，多头无力抵抗，价格被逐步打低，后市以做空为主。大阴线：尾盘放量下跌大阴线：尾盘放量下跌商品价格横盘一日，尾盘突然放量下攻，表明空头在一日交战中最终占据了主导优势，次日低开的可能性较大。下影线、十字星和T形线下影线、十字星和T形线这三种线型中的任何一种出现在低价位区时，都说明下方支撑位较强，价格有反弹的可能。上影阴线、倒T形线上影阴线、倒T形线这两种线型中的任何一种出现在高价位区时，说明上方压力较大，行情疲软，价格有反转下跌的可能如果出现在中价位区的上升途中，若同时出现交易量萎缩，则表明后市仍有上升空间。下影阴线下影阴线空头在开盘后占尽优势，价格一路下跌，但在支撑位上遇到多头强力阻击，多头收复一半的失地。此图形如果出现在低价位区域，那么就可能是止跌反弹的信号星线星线星K线（简称星线）的实体较小，并且在它的实体与它前面的较大的K线的实体之间形成了价格跳空。只要星线的实体与前一个实体没有任何重叠，那么这个星K线就是成立的。星线本身的颜色并不重要。K线组合线组合对单个K线的分析只能理解其含义，对于投资实践影响力也比较有限，所以在实践中还需要分析不同K线组合的含义，一般K线组合都是由若干条单个K线组成，至于多少条K线才能有代表性，学术界并无定论。下面我们分析常见的K线组合的代表意义。常见的K线组合的指导意义分为两种，即做多信号和做空信号。K线组合线组合常见的底部反转形态出现这些K线组合图形的时候就意味着商品价格已经到达底部，即将进行反弹反弹线反弹线也叫锤子线，K线下方有一个很长的下影线，这种线的原名叫“探水杆”，表示低档已有多头大量建仓，行情将反弹而上。意思就是试一下水的深浅。两颗星下跌或横盘行情中出现极线的情形即称为二颗星、三颗星，此时价格上涨若再配合成交量放大，即为可信度极高的做多时机,价格必再出现另一波涨升行情。弃婴形态这种形态又叫做舍子形态，在大跌行情中，跳空出现十字线，这暗示着筑底已经完成，为反弹之征兆。刺透形态在下跌过程中第一根阴线具有较长的实体，第二根阳线具有长长的实体。阳线开盘价低于前一天的最低价，在收盘时超越了前一天阴线实体的中点。启明星在本形态中先是一根长长地阴线实体，随后是向下的一根小小的实体，第三天是一根阳线，它明显的向上推进到第一天的阴线实体内孕线形态两线组合：下降趋势中后一根蜡烛线实体较小，并且被前一根相对较长的阴线实体包容进去。K K线组合线组合(2)(2)常见的做空信号常见的做空信号出现以下出现以下K K线的线形组合时，行情由多线的线形组合时，行情由多转空转空反击线第一根蜡烛线是长长的阳线，保持了牛市一贯的上升动力。在下一根蜡烛线上，市场在开市时向上跳空。但从此时起，空头挺身而出，发起反击，将价格拉回到前一天的收市价的水平。黄昏星黄昏星由三根蜡烛线组成。第一天是一根有长实体的阳线，第二天是高开的星线，第三天的阴线扎入第一天阳线实体的内部黄昏星三只乌鸦在此图形中，连续出现了三根依次下降的阴线（交易量增大）。如果出现在上涨行情中或者是高价位区域，那么就意味着价格下跌乌云盖顶在此形态中，第一天为坚挺的阳线，第二天的开盘价超过了第一天的最高价但是收盘价却为当日较低的水平，并且第二天的阴线实体扎入第一天阳线实体的内部。向下扎入阳线实体程度越深，顶部反转的可能性就越大乌云盖顶尽头线持续涨升的行情一旦出现此图形，表示上涨力道即将不足，行情将回档盘整，多头投资宜先行获利了结。这也是一种“障眼线”，小阳线并没有超越前一日的最高点，证明上涨乏力，行情看跌。MACD指标指数平滑异同移动平均线指标 构造原理，对商品价格的收盘价进行平滑处理，求出算术平均值以后再进行计算，是一种趋向类指标。MACD指标具有均线趋势性、稳重性、安定性等特点，是用来研判买卖的时机，预测价格涨跌 MACDMACD做波段的保护神做波段的保护神平滑异同移动平均线。平滑异同移动平均线。原始参数值：原始参数值：1212、2626、9 9。指标应用法则：指标应用法则：1.DIF1.DIF向上交叉向上交叉DEADEA，做多。，做多。2.DIF2.DIF向下交叉向下交叉DEADEA，做空。，做空。3.DIF3.DIF连续两次向下交叉连续两次向下交叉DEADEA，将造成较大的跌幅。，将造成较大的跌幅。4.DIF4.DIF连续两次向上交叉连续两次向上交叉DEADEA，将造成较大的涨幅。，将造成较大的涨幅。5.DIF5.DIF与价格走势形成背离时产生的信号，是可信度与价格走势形成背离时产生的信号，是可信度较高的做多做空信号。较高的做多做空信号。6.MACD6.MACD、KDJKDJ、K K线形态组成指标群，相互验证。线形态组成指标群，相互验证。DIFDIF向上交叉向上交叉DEADEA，做多。，做多。DIFDIF向下交叉向下交叉DEADEA，做空。，做空。DIFDIF连续两次向下交叉连续两次向下交叉DEADEA，将造，将造成较大的跌幅。成较大的跌幅。DIFDIF连续两次向上交叉连续两次向上交叉DEADEA，将造，将造成较大的涨幅。成较大的涨幅。MACD顶背离形态MACD底背离形态技术指标的构造和研判技术指标的构造和研判技术指标的构造：移动平均值技术指标的构造：移动平均值(MACD)、离、离差值（差值（DIF)、离差平均值、离差平均值(DEA)等技术指标等技术指标的研判：的研判：一看取值的大小。尤其是要观察指标值与中一看取值的大小。尤其是要观察指标值与中轴之间的关系。轴之间的关系。二看曲线的形状。研判线组合形态的原理二看曲线的形状。研判线组合形态的原理同样适用于技术图形曲线。同样适用于技术图形曲线。三看曲线间的交叉。低位交叉一般为最好的三看曲线间的交叉。低位交叉一般为最好的买入点，高位交叉则为最好的卖出点。买入点，高位交叉则为最好的卖出点。四看指标与价格间的背离：顶背离、底背离。四看指标与价格间的背离：顶背离、底背离。KDJ指标KDJ指标的中文名称是随机指数。它起先用于期货市场的分析，后被广泛用于股市的中短期趋势分析，是期货和股票市场上最常用的技术分析工具。随机指标融合了移动平均线的思想，对买卖信号的判断更加准确 KDJ指标研判主要判断方法（1）K线是快速确认线数值在90以上为超买，数值在10以下为超卖；D线是慢速主干线数值在80以上为超买，数值在20以下为超卖；J线为方向敏感线，当J值大于100，特别是连续5天以上，价格至少会形成短期头部，反之J值小于0时，特别是连续数天以上，价格至少会形成短期底部。KDJ指标研判主要判断方法（2）当K值由较小逐渐大于D值，在图形上显示K线从下方上穿D线，显示目前趋势是向上的，所以在图形上K线向上突破D线时，即为买进的讯号。当K，D线在20以下交叉向上，此时的短期买入的信号较为准确；如果K值在50以下，由下往上接连两次上穿D值，形成右底比左底高的“W底”形态时，后市价格可能会有相当的涨幅。KDJ指标研判主要判断方法（3）当K值由较大逐渐小于D值，在图形上显示K线从上方下穿D线，显示目前趋势是向下的，所以在图形上K线向下突破D线时，即为卖出的讯号。当K，D线在80以上交叉向下，此时的短期卖出的信号较为准确；如果K值在50以上，由上往下接连两次下穿D值，形成右头比左头低的“M头”形态时，后市价格可能会有相当的跌幅 KDJ指标研判主要判断方法（4）通过KDJ与价格背离的走势，判断价格顶底也是颇为实用的方法：（A）价格创新高，而KD值没有创新高，为顶背离，应做空；（B）价格创新低，而KD值没有创新低，为底背离，应做多；（C）价格没有创新高，而KD值创新高，为顶背离，应做空；（D）价格没有创新低，而KD值创新低，为底背离，应做多。顶背离形态 底背离形态MACD与KDJ的图形组合MACD是一种趋向类指标，用于长期的趋势KDJ随机指标,广泛用于市场的中短期趋势分析 当两个指标都显示为同一方向的时候我们可以果断的选择做多或者是做空总结在K线图中着重注意启明星、黄昏星、反弹线形态、孕育线、刺透形态的出现MACD系统中注意DIF与DEA线之间交金叉或是死叉，MACD线与K线之间的背离形态KDJ线形中的超买区和超卖区，图形的金叉和死叉，观察与K线之间的背离形态。总结三种指标相互配合，相互验证，每当K线、MACD、KDJ方向一致的时候，这就是可信度很高的操作信号，投资人可以依次为依据进行操作。结束谢谢大家