严禁外传的机构操盘手内部培训教材.精讲.doc

严禁外传的机构操盘手内部培训教材:专做牛股＆m作者：猎豹出击
投资理念篇

正确的投资理念是决定投资获得成功的最关键因素,没有一个科学、正确的投资理念，即使遇到大牛市、买到大牛股，也不会获得理想收益，甚至出现“小牛市、大赔钱"、“大牛市、小赔钱"的尴尬局面，在2006年启动的大牛市中,当股指大涨到6000多点时，依然有众多的投资者被套赔钱，就是一个鲜明的写照。至于在熊市当中,如果没有一个正确的投资理念,赔钱是唯一的结果。理念决定投资的成败。 

无数的事实说明，中小投资者之所以总是赔钱，不是因为买卖点掌握的不好，主要还是没有一个正确的投资理念。尤其是绝大部分投资者普遍存在着涨也害怕、跌也害怕，甚至跌的股票一味持有，涨的股票稍微有点盈利就卖出，其结果肯定是赚小钱、赔大钱。同时，大家普遍存在着不敢追涨、不敢买大盘股、不敢买高价股的传统选股理念,与崭新的证券市场格局格格不入，根本无法在新的市场环境下获得理想的投资收益。 
因此,面对一个崭新的证券市场，我们必须改变传统的、中小投资者固有的错误理念，以一个机构投资者的角度、心态、理念来进行投资者，只有这样，才能获得巨大收益，才能成为最终的胜利者!

龙头至尊、龙头为上： 

所谓龙头，就整个证券市场而言，指的是率先启动、率先突破、率先创出历史新高（或一个阶段新高）、率先步入上升通道的股票;就一个板块（比如科技板块、新能源板块、环保板块等）或一个行业(比如有色金属行业、钢铁行业、煤炭行业、金融行业等）中的股票,率先启动、率先突破、率先创出历史新高(或一个阶段新高）、率先步入上升通道的股票。 
龙头是一波或一轮大牛市的标志，也是牛市的代表,更是超级资金介入的核心品种。因此，每波牛市中，涨幅最大的、涨势最猛的、上涨时间最长的就是龙头品种的股票,比如2007年的龙头中国船舶600150、中金黄金600489、山东黄金600547、万科A000002、中国平安601318等,其涨幅之大、上涨时间之上都让人瞠目结舌！然而，买入上述大牛股的投资者却很少,真正一路持有的投资者就更少了！ 
所以，在实际投资中，要敢于买入龙头股票，要敢于持有龙头股票，只有这样,我们才能跑赢大盘，才能成为真正的赢家!要做到这一点非常容易，可惜是很多投资者不知道如何挑选龙头股票，更不知道什么时候去买入这些龙头股票！其结果自然是坐失极其难得、珍贵的暴富机会! 
得龙头者得富贵！

专做牛股、只做牛股：

所谓牛股,指的是步入上升通道、刚刚突破一个重要高点的股票,只有选择这类牛股进行投资，才能获得巨大收益，起码不会赔钱。选择牛股，就是选择了牛市！ 
牛股是实力较大的资金所为,选择牛股,就等于与大资金为伍，自然就会获得巨大的收益!选择没有大资金关注的反复探底、或长期震荡的股票,不但不会获得较大收益,还会赔钱。即使在大牛市当中，不会选择牛股、不敢买入牛股,一样会赔钱. 
只有熊市，没有熊股。不管是熊市，还是牛市，一样有大涨、一样有翻倍的牛股，股指可以走熊，但绝对不是所有的股票都会走熊，如果我们只做牛股、专做牛股的话,就等于彻底告别了熊市，彻底远离了风险,成功是自然的事情！

宁买现在、不买未来：

股市里有句名言叫做“买股票看好的是未来",意思是买入一只股票,就是为了期望这家公司出现高成长。如果从机构或长期投资的角度看，这句话没有错，道理很正确。但如果从中小投资者的角度看，这句话实在是害人非浅！ 
为什么这么说呢？ 
首先是未来的事情谁能说清楚？ 
其次是普通中小投资者如何知道一家公司未来能够高成长？ 
再次是就大家那点资金，值得放几年、十几年去等待一个未知数吗？ 
因此，最重要是对于已经涨起来的股票，我们为什么不去买?反而要去买一只未来可能上涨的股票呢？典型的舍近求远! 
所以说，我们宁可买现在正在上涨的股票，也绝不要去买未来可能上涨的股票！把握今天，要比赌明天更重要！ 
遗憾的是大家总不敢买上涨的股票，总喜欢去买那些没有上涨的股票，其结果总是放过牛股，扮演只赚指数不赚钱的悲剧角色！ 
切记：买现在涨的，绝对不买未来可能上涨的！

趋势第一、其他次要： 

很多中小投资者在决定买卖什么样的股票时，总是犯四种致命的错误,要么是说某只股票涨的太多了，不能买了；要么是某只股票价格太高了，不能买了；要么是某只股票盘子太大了，不好涨起来！要么是某只股票业绩太差了,不会涨多少的！ 
非常严重的错误！ 
股票涨了还会再涨！不要因为已经涨了就不买！要知道好股票就是一直涨! 
价格高了不敢买了！典型的散户心理，高了还有更高，正是因为这只股票好，它才会出现高价位！不好的股票便宜，但没有大资金买，你买它做什么呢?难道就是为了图价格便宜才去买股票吗？ 
盘子大了不容易涨!典型的“自作多情”心理！是的，盘子大的股票一般资金做不起来，我们散户更做不起来！但你要明白，这大盘子的股票不是让我们做起来的，这个市场超级主力有的是，我们不用担心大盘子的股票起不来! 
业绩差不好涨的！业绩差可以变好啊!现在的龙头股绝大部分都是当年的垃圾股，比如广船国际600685，当年因为业绩极差，股价长期停留在2、3元，2007年不是一样涨到了100元吗? 
我们买的是股票的趋势,不是股票的价位、盘子、业绩！只要是上涨趋势，除了持有就是买入，别的因素不要太计较、太在意!  

操作纪律篇
有了一个科学、正确的投资理念,还必须具备铁的操作纪律！
纪律是胜利的根本保证,相信大家都知道这句话的意义，但遗憾的是绝大部分投资者在实际投资者常常违反操作纪律,其结果也自然是该赚的赚不到、不该赔的却赔的很惨！
就实际情况而言,造成投资者深度套牢的主要原因不是选股技术水平的问题，而是没有自己的操作纪律，或是不严格按照操作纪律操作。或者说，很多投资者在操作过程中，不知道什么情况下必须买、什么情况下必须卖、什么情况下必须观望，最常见的现象是随波逐流、主观臆断、侥幸心理，最终被套也就难以避免了.
因此,在科学、正确的投资理念指导下，必须要有自己铁的操作纪律，并且要严格遵守.唯有如此，才能彻底告别被套、才能告别亏损！

断底不抄底

抄底!这是所有投资者一直梦寐以求的目标,但真正能够成功抄底的投资者确实寥寥无几。最可悲的是,很多抄底的投资者，不但没有买到一个底部价格，反而被深度套牢，尤其是2001年到2005年股市大跌的过程中，抄底造就了不计其数的套牢悲剧！
为什么强调“断底不抄底”呢？
因为所谓的底部具备三种可能，或者说一只从12元下跌到8元的股票,我们可以认为已经到底了，但该股后市的走势会有三种可能：继续下跌、横盘震荡、见底反弹,由此可见，对于下跌到一定价位的股票，如果我们去抄底的话，成功的概率只有1/3，也就是33%！如此低的成功率，怎么能够随便去抄底呢?
同时，所谓的底部还具备明显的相对性，从12元跌倒8元后，这个8元相对于下跌前的12元，是一个底部，但这是一个相对的底部，因为一旦随后该股继续下跌到5元的话，这个相对的8元底无疑就成为了一个顶部!
另外，真正的底部只有一个！或者说一个反复下跌的股票或股指，在其反复下跌过程中，会形成许许多多个相对底部,但真正的底部只有一个!大盘自2001年下跌到2005年的998点过程中，曾经形成了很多个阶段底部，但随后都出现了下跌，只有998点属于唯一一个真正的底部!唯一的一个，我们如何确保能够准确无误的捕捉到呢？
切记：底部只能去判断、预测、分析，但绝对不要去抄底！
因为:底部是主力的专利，是由主力制造和享受的，也是为主力服务的，我们无法染指!

信号第一 

所谓信号第一，就是在操作过程中,必须遵守操作纪律和买卖条件，一旦出现买卖信号，必须遵守，绝对不能犹豫、侥幸!
实际情况却不是这样，很多投资者在买卖过程中，往往是不遵守“信号第一”的原则和纪律，最明显的表现是：很多人总是说某某股票如果跌倒8元,我就去买，可真要这个股票跌倒8元了，他又会想再等等吧，再低点再买！结果是股价不但没有再跌，反而出现大涨！很多人经常说一旦我的股票跌破9元，我就立即止损，可真要股票跌破9元了，他却不去止损，反而侥幸的在想等反弹再卖吧,结果呢,股价没有反弹，反而是一路大跌！
类似的情况太多了，相信大家都有亲身体会和经历！
切记:信号第一!该买就买，该卖就卖！万万不可犹豫！
切记:操作失误不可怕，怕的是错了不立即纠正，反而一拖再拖,错上加错！

不以盈亏定买卖 

所谓不以盈亏定买卖，实际上也是“信号第一”的一个侧面，指的是在决定买卖股票时,不要以自己的盈亏状况来决定是买还是卖.
实际上，很多投资者在决定究竟是买还是卖是,尤其是在决定是否卖出自己的股票时,总是过多考虑自己的盈亏状况，比如，自己的股票涨到了12元时，没有舍得卖出,随后该股出现下跌,跌倒10元,明显给出了卖出信号,但投资者不但不卖，反而嘀咕，涨到12元我都没卖，现在跌到10元了，我少赚了很多，我才不卖呢?好！你不卖,结果是该股一直下跌，最终非但没有赚到钱，还赔了不少!
还有，有的投资者看好了一只股票，决定在某个价位买入，比如9元,但由于种种原因，这个投资者并没有在9元买入，随后该股涨到了11元。这个时候，投资者最容易犯的错误是:9元我都没买，现在涨这么高了，我才不买呢,等跌回来再买！好！结果，这只股票非但没有下跌，而是出现了一路拉升，错过极好的获利良机！
切记：自己的盈亏不是决定买卖的依据,涨跌趋势才是买卖的依据!

保本出局

所谓保本出局,指的是买入的股票曾经出现上涨，但随后又跌倒成本区,这个时候先行卖出。
比如，我们8元买了股票,随后涨到12元，我们没有卖出，但一旦该股跌倒了8。1元附近，也就是我们买入该股的成本区（买入价格+手续费+印花税），如果这个股票不是热点，又没有止跌信号，甚至大盘也不好，这个时候我们必须保本出局！
保本出局的最大坏处是我们没有赚到钱,无所谓！不该赚的就不赚吧！
保本出局的最大好处是可以保护我们的本钱不受损失，并且，我们腾出资金后，有了再次买入好股票的本钱,重新获得主动！
切记：我们可以少赚10万、100万甚至1000万，但绝对不要轻易赔一分钱！
切记：如果成本价格你不卖出,你面临的是被套，而一旦被套，你不但将出现亏损，更重要的是你将因此错过买入新热点的机会！
保本出局：留着青山在，不怕没柴烧

★买入技巧篇★

专做牛股是我们投资的主题,也是选择股票时的核心理念。所谓牛股，指的就是步入上升通道或刚刚突破的股票.同时，专做牛股，就是专门选择目前市场最强势的板块、最强势的股票,一句话,专做牛市,就是紧紧把握目前市场的炒做热点，从中按照技术条件来选择可操作的股票。对于那些不是目前市场主流资金参与、关照的股票,一概不予关注，除非我们得到确切的利好消息,那就另当别论了。 

抓热点、做牛股,仅仅跟着主力走，好马黑马天天有！切记! 
提示：对于根据技术标准挑选出来的股票，从中买入符合目前市场热点的品种。 
一句话，同样技术形态的股票，优先选择符合热点的品种！ 

▲  黑马①号—-涨停板买入技巧 

定义表述:涨停板买入技巧是一种非常有效、能够获取短线暴利的最佳选股技巧，由于该方法锁定的品种是涨停板股票，自然也是最强劲的品种,买入最强劲的品种,自然也就可以获得最大的收益。 

涨停板买入技巧讲究的是在涨停板附近买入，或是在即将涨停时买入，或是在涨停打开后买入。 

涨停板买入技巧有很多中,我们只为大家先揭示一种最好掌握、最容易赚钱的涨停板买入技巧。 

所谓涨停板买入技巧，具体技术表述定义为“一强二强三更强，三强买入抱金娃”。符合下述三个技术标准的，则符合黑马①号买入条件,大胆买入: 

A、股票第一波行情启动强劲，更多是连续拉升式(最好的是连续涨停式)展开第一波上涨，这叫“一强”； 

B、经过第一波强劲拉升后，股价出现强劲调整,时间一般是3-8个交易日，期间股价不怎么下跌,这叫“二强”； 

C、经过短期调整（个别的股票调整时间较长，调整时间越短的股票，越好）,股价再次启动，并以涨停板的方式突破“一强”的高点，这叫“三强”，此时可在即将涨停的时候大胆买入。 

好的买卖方法就这么简单，三句话告诉你最有效的方法！见下图. 

这是南方航空600029的走势图,2007年3月份，该股出现第一波强劲的涨停板式拉升,一强出现，随后出现强势调整,出现二强,7月18日再次启动,并且是涨停板方式突破，出现三强，大胆买入,即使当天涨停板没有买入,次日依然给出买点，依然大胆买入，随后该股出现翻倍行情. 

这是江南重工600072的走势，2007年8月初，展开第一波涨停式拉升,出现一强，随后出现强势调整，股价围绕5日、10日移动平均线小幅震荡,出现二强，9月3日，再次启动，涨停板方式拉起，出现三强，当日涨停板果断买进,或在次日买进，随后该股也翻倍,获得巨大收益.

▲  黑马②号-—涨停冲顶买入技巧 

所谓涨停冲顶，指的是股价以涨停板的方式（或接近涨停板）冲击一个重要顶部,这个顶部大多表现为二重顶或三重顶,这也是不可多的的极品，属于大胆买入的强势佳品。 
如果符合下述三个条件，就是黑马②号，大胆买入： 
A、股价先行出现过一波上涨，并且较为强劲; 
B、上涨后出现横盘震荡调整，出现高位“W”底或箱体； 
C、随后再次启动，以涨停板方式突破，此时，可在涨停板当日买入，或在次日连续收2、3颗小星时买入，或在5日、10日移动平均线附近买入.见图。 

这是深桑达000032最新的走势,在大盘反复震荡过程中，该股2007年10月8日以一个涨停板方式冲顶成功，当日冲顶时，便是一个绝佳的买点,或者次日调整到5日移动平均线时，也是很好的买点，随后该股出现持续拉升.

▲  黑马③号-—多头死叉买入技巧 
所谓多头，指的是股价出现持续上涨，步入上升通道,其标志是5日、10日、30日移动平均线呈现典型的多头排列，三线散开喇叭型上移。如果一只股票出现上述走势，并符合一下三个条件，则属于黑马③号,大胆买入: 
A、股价持续走牛,并出现典型均线多头排列； 
B、随后股价出现横盘震荡调整,但仍属于强势； 
C、震荡过程中，30日均线依然上行，5日、10日均线黏合，某日5日、1日移动平均线死叉，大胆买入  

安泰集团600408在2007年8月份的走势,在强势震荡过程中，8月14日，该股的5日移动平均线跌穿10日移动平均线，但此时，30日移动平均线依然向上运行，多头趋势明显,14日的死叉属于多头死叉,也是一个非常好的买入机会。随后，该股展开一路拉升，涨幅巨大。

▲  黑马④号-—蓄势突破买入技巧 
所谓蓄势突破，指的是日K线在前期高点附近反复震荡，突破欲望十分强烈，这种股票是非常好的强势品种,一旦突破，后市空间相当巨大. 
如果一只股票的日K线走势和技术形态符合以下三个条件，则符合黑马④号买入条件,便可大胆买入： 
A、股价经过连续上涨,形成较为强劲的上升趋势； 
B、随后，股价出现高位震荡，形成高位震荡的三角形、双底或箱体； 
C、股价再次启动，股价逼近前期高点，此时可在成交量明显放大，股价收盘突破高位技术形态高点时介入.  

这是新都酒店000033在2007年4月份的走势,经过拉升后，该股步入上升通道，并出现横盘震荡，期间形成明显的高位“W”底，随后再次启动，4月12日放量突破迹象明显,当日收盘创出新高，是一个绝佳的买入机会，随后，该股也是一路拉升,涨幅惊人!

▲  黑马⑤号——周线长牛买入技巧 
所谓周线长牛，指的是周K线符合我们设定的条件时进行买入，这是挖掘中长线翻倍牛股的简单而十分有效的技巧,掌握了这中方法，就可以在一只大牛股刚刚走出底部、即将展开反复拉升时果断介入，最终获得巨大的投资收益。 
如果一只股票的K线符合以下条件，就属于中长线大黑马，也就是我们讲的黑马⑤号： 
A、股价先行出现一波上涨,并出现一颗大量L1,随后出现调整; 
B、经过调整，股价再次启动,突破迹象明显； 
C、股价突破第一波高价时，成交量L2与L1基本相等，此时买入。   
这是包钢稀土600111在2006年12月的周线走势。经过长期横盘震荡后，主力机构完成了建仓洗盘,并在2006年12月8日，周线放量突破，当时的周换手率L2是44%，而4月28日，该股的周K线换手率L1是40%,L2与L1基本相等，且大于L1，股价也创出新高，给出一个非常明显的买入信号,随后该股出现长期大涨，股价翻了几倍.

▲  黑马⑥号-—领涨龙头买入技巧 
不管是熊市反弹，还是牛市持续大涨，每波行情都会有领涨的龙头。所谓领涨龙头,就一波反弹或一轮牛市,指的是最先启动、最先突破重要高点、最先步入上升通道的股票;就一个阶段（比如一周、一个月）而言,指的是本周（本月）一个板块或一个行业中最先启动、最先涨停、最先突破的股票。 
实情证明，龙头品种是最大的牛股,抓住龙头，也就获得了最大的赚钱机会.并且,龙头股上涨时间最长，属于随时可以买入的品种。遗憾的是一般投资者意识不到这一点，不是不敢买,就是买了稍微有盈利就卖出，错过千载难逢的好机会！可惜!可惜！ 
抓龙头其实很简单，只要按照以下三个条件，这只股票就是我们所说的黑马⑥号： 
A、最先启动； 
B、最先突破； 

C、最先涨停；   
这是中国远洋601919在2007年6月份的走势，该股上市后出现拉高横盘，在同期上海大盘反复震荡过程中,该股却率先启动、率先突破、率先创出新高，属于典型的领涨龙头，突破时大胆买入，随后该股一路涨停，短期内获得巨大收益！

★卖出技巧篇★
解决了买入技巧问题，下一个棘手问题就是卖出了.客观而论，要想卖到最高点,确实很难！因为最高点只有一个、只出现一次！但要把心态放稳，不要太贪，设定几个简单、使用的卖出信号，一旦符合自己的卖出信号，就毫不犹豫的卖出，结果往往是无意中卖在高点，成功逃顶。 
根据多年的卖出经验,我们为大家介绍几种十分有效的卖出技巧，如果你的股票出现以下及格信号，就卖出： 
▼  卖出信号① 
单日换手率超过10%时准备卖出; 
单日换手率超过15％时减仓； 

单日换手率超过20%时清仓；   

这是商业城600306的走势,在连续拉升过程中,该股在2007年5月17日出现巨量阴线，当日换手率达到29%,超过了我们设定的20％，给出清仓信号，虽然后来该股又涨了一点，但随后出现暴跌.

▼  卖出信号② 
背离死叉卖出，在上涨一段时间后，股价在高位出现震荡,此时,MACD指标出现背离,并且产生死叉，此时,先行卖出.这是同仁堂600085的走势.2007年6月22日，该股创出新高46。5元，但其MACD指标却出现极为明显的背离死叉，发出十分强烈的卖出信号,随后该股在股指不断上涨过程中却是一路下跌。

▼  
卖出信号③ 

天价后无量反弹过顶卖出,当股价连续拉升后出现一个天价，随后短期调整,然后再次反弹,此时,成交量急剧减少，股价也无法突破天价，此时卖出。这是中
视传媒600088的走势.2007年8月31日，该股创出37。7元的天价随后出现短期调整,9月6日再次反弹，但成交量急速萎缩，股价也没有突破37.7元的天价,给出十分强烈的卖出信号，随后该股一路大跌。见下图。   

▼  卖出信号④

二次长下影线卖出,股价连续拉升，涨势如虹，多是连续涨停板,期间，出现过一次长下影线，随后，股价继续拉升,并再次出现长长的下影线，即使尾盘涨停，也要先行卖出。 
这是江南重工600072的走势。2007年9月17日，该股出现第一次长下影，9月20日，出现第二次涨停长下影，给出强烈的卖出信号,随后该股也是连续跌停。 
一般而言，处于暴涨末期的股票，一旦出现长下影线，尤其是伴随着成交量的放大，都是卖出信号.见下图。

▼  卖出信号⑤

等量卖出,在股价上涨过程中,出现2个交易日成交量基本相等的等量，此时，先行卖出.这是天鸿宝业600376的走势。该股经过连续涨停拉升后，2007年6月21日、22日出现极为明显的等量，2天的换手率都是21％，给出卖出信号。虽然后市依然出现小幅上涨,但力度十分有限，随后就出现反复震荡,按照等量卖出原则，可以卖给次高点，不去参与长期的反复震荡，有资金重新选择更为强劲的股票，更为合理。 

出信号⑥

三等份卖出技巧,把股价的高点和低点之间的差价分成三等份，底部反弹到1/3时，可以短线卖出;反弹到2/3时,再次卖出。这是特发信息000070的走势。从中明显可以看出，该股反弹到前期下跌幅度的1/3处时,是一个很好的卖出机会。当该股反弹到第二根白线，也就是前期下跌幅度的2/3处时，再次给出一个非常好的卖出机会。