财务管理模拟训练3.doc

案例一 财务状况综合分析振声电子公司财务状况综合分析（一）基本情况振声电子公司创立于2010年5月，是一家以计算机行业发展为主的产业化、多元化的小型高科技产业公司。公司主要经营中西文系列终端、计算机及其软件、打印机、POS终端等产品，初步形成了以电子信息技术为主体，电脑硬件业、软件和信息服务业、消费电子业三大产业携手发展的产业格局。经过近十年的发展，该公司在“建立现代企业制度，充分发挥人才、资本与经营机制的优势，以电脑信息产业为基础，发展高新技术为先导”的经营宗旨下，2010年利润总额达到1735万元，实现净利润1180万元，与2009年比较有较大幅度的增长，通过对公司当年偿债能力、营运能力及获利能力的分析，公司2010年均较上年的财务状况有所好转，但与同行业先进企业相比较还存在一定差距。公司2010年销售收入中80%为赊销收入，同行业财务状况平均水平为：股东权益报酬率64%，资产报酬率32%，权益乘数为2，销售利润率15.24%，总资产周转率为2.1。公司2010年资产负债表、损益表资料如图4-6、4-7所示。图表4-6资产负债表编制单位：电子公司 2010年12月31日 金额单位：万元资产年初数年末数负债及股东权益年初数年末数流动资产流动负债：货币资金352450短期借款380400短期投资4080应付票据4868应收票据2520应付账款260350应收账款620650预收账款2010减：坏账准备5.55.8应付工资0.80.6应收账款净额614.5644.2应付福利费预付账款2719应付股利其他应收款12.54.8应交税金5746存货590640其他应交款5.26.4待摊费用282其他应付款1619待处理流资产净损失103预提费用58一年内到期的长期债券投资30一年内到期的长期负债7556流动资产合计17021863其他流动负债长期投资：120190流动负债合计867964固定资产：长期负债固定资产原价22002700长期借款500540减：累计折旧580730应付债券330430固定资产净值16201970长期负债合计10096在建工程150150其他长期负债待处理固定资产净损失长期负债合计9301066固定资产合计17702120股东权益：无形资产及递延资产股本15001500无形资产2535资本公积112230递延资产1512盈余公积120250其他长期资产未分配利润103210股东权益合计18352190资产总计36324220负债及股东权益总计36324220图表4-7损益表编制单位：电子公司 2010年12月31日 金额单位：万元项目本月数（略）本年累计数一、主营业务收入8560减：折扣与折让250主营业务收入净额8310减：主营业务成本462040主营业务税金及附加662二、主宫业务利润362760加：其他业务利润79040减：销售费用1300管理费用1050财务费用360三、营业利润1780加：投资收益40补贴收入营业外收入6.5减：营业外支出19.5四、利润总额1735减：所得税555五、净利润1180（二）分析要点运用杜邦分析法对振声电子公司财务状况进行综合分析。案例二 财务分析案例下面是某公司2010年12月31日的资产负债表和利润表、现金流量表。 资产负债表 （简表） 2010年12月31日 单位： 元 资产 2010金额 2009金额 负债及所有者权益 2010金额 2009金额现金 50 000 280 000 应付账款 490 000 440 000应收账款 920 000 700 000 应交税金 150 000 40 000存货 1300 000 850 000 预提费用 60 000 50 000预付账款 40 000 60 000 应付债券 1650 000 200 000固定资产 2000 000 400 000 股本 1060 000 960 000累计折旧 200 000 100 000 留存收益 700 000 500 000资产合计 4110 000 2190 000 负债和所有者权益合计 4110 000 2190 000 利润表 2010年12月31日 单位： 元销售收入 5000 000销售成本 3100 000销售管理费用 800 000利息费用 110 000利润总额 990 000所得税 300 000净利润 690 000现金流量表 2010年12月31日 单位：元 净利润 690 000加：折旧费用 100 000 财务费用 110 000 应付账款增加 50 000应交所得税增加 10 000 应计负债增加 10 000预付账款减少 20 000 减：应收账款增加 220 000 存货增加 450 000 经营活动现金净流量 320 000 投资活动现金流量 购置固定资产 -1600 000 投资活动现金净流量 -1600 000 筹资活动现金流量吸收权益性投资 100 000发行债券 1550 000偿付利息 -110 000分配股利 -490 000筹资活动现金净流量 1050 000本期现金净流量增加 -230 000要求：1.计算2010年下列指标：流动比率、速动比率、现金比率、资产负债率、存货周转率、应收账款周转率、利息保证倍数、权益净利率、盈余现金保障倍数和现金流量比率。 2.对该公司财务状况作出简要分析。 3.该公司总经理不能理解为什么公司在偿付债务方面存在困难，他注意到公司经营是不错的，利润是690 000，请为其说明缘由。 3、通过活动，使学生养成博览群书的好习惯。B比率分析法和比较分析法不能测算出各因素的影响程度。C采用约当产量比例法，分配原材料费用与分配加工费用所用的完工率都是一致的。C采用直接分配法分配辅助生产费用时，应考虑各辅助生产车间之间相互提供产品或劳务的情况。错 C产品的实际生产成本包括废品损失和停工损失。C成本报表是对外报告的会计报表。C成本分析的首要程序是发现问题、分析原因。C成本会计的对象是指成本核算。C成本计算的辅助方法一般应与基本方法结合使用而不单独使用。C成本计算方法中的最基本的方法是分步法。XD当车间生产多种产品时，“废品损失”、“停工损失”的借方余额，月末均直接记入该产品的产品成本 中。D定额法是为了简化成本计算而采用的一种成本计算方法。F“废品损失”账户月末没有余额。F废品损失是指在生产过程中发现和入库后发现的不可修复废品的生产成本和可修复废品的修复费用。F分步法的一个重要特点是各步骤之间要进行成本结转。()G各月末在产品数量变化不大的产品，可不计算月末在产品成本。错G工资费用就是成本项目。()G归集在基本生产车间的制造费用最后均应分配计入产品成本中。对J计算计时工资费用，应以考勤记录中的工作时间记录为依据。()J简化的分批法就是不计算在产品成本的分批法。()J简化分批法是不分批计算在产品成本的方法。对 J加班加点工资既可能是直接计人费用，又可能是间接计人费用。J接生产工艺过程的特点，工业企业的生产可分为大量生产、成批生产和单件生产三种，XK可修复废品是指技术上可以修复使用的废品。错K可修复废品是指经过修理可以使用，而不管修复费用在经济上是否合算的废品。P品种法只适用于大量大批的单步骤生产的企业。Q企业的制造费用一定要通过“制造费用”科目核算。Q企业职工的医药费、医务部门、职工浴室等部门职工的工资，均应通过“应付工资”科目核算。 S生产车间耗用的材料，全部计入“直接材料”成本项目。 S适应生产特点和管理要求，采用适当的成本计算方法，是成本核算的基础工作。()W完工产品费用等于月初在产品费用加本月生产费用减月末在产品费用。对Y“预提费用”可能出现借方余额，其性质属于资产，实际上是待摊费用。对 Y引起资产和负债同时减少的支出是费用性支出。XY以应付票据去偿付购买材料的费用，是成本性支出。XY原材料分工序一次投入与原材料在每道工序陆续投入，其完工率的计算方法是完全一致的。Y运用连环替代法进行分析，即使随意改变各构成因素的替换顺序，各因素的影响结果加总后仍等于指标的总差异，因此更换各因索替换顺序，不会影响分析的结果。()Z在产品品种规格繁多的情况下，应该采用分类法计算产品成本。对Z直接生产费用就是直接计人费用。XZ逐步结转分步法也称为计列半成品分步法。A按年度计划分配率分配制造费用，“制造费用”账户月末(可能有月末余额/可能有借方余额/可能有贷方余额/可能无月末余额)。A按年度计划分配率分配制造费用的方法适用于(季节性生产企业)