波士顿矩阵在风险管理中的应用.doc

波士顿矩阵分析技术与现代风险导向审计的基本理论及结合应用
（一）现代风险导向审计的基本理论
1.风险导向内部审计的涵义
风险导向内部审计是指内部审计人员在审计全过程自始至终都要关注风险，根据风险度选择项目，以降低风险为导向，对内部控制制度进行符合性及实质性测试，并进行监督检查和评价，提出建设性意见和建议。风险导向内部审计报告可以作为提示风险、防范风险以及信息交流的预警信号。
2.风险导向内部审计的程序
风险导向内部审计应遵循“自上而下”的逻辑结构，并从整体上把握企业的经营风险和审计风险，其基本审计程序如下：
2.1 风险评估
首先，对企业所处的宏观社会经济环境和行业环境进行充分分析，以理解企业为取得最大效益所制定的总体战略，从而理解企业在外部环境或同行业组织中的相对地位；其次，分析企业与外部环境之间的联系，从而发现潜在的重要战略风险；再次，分析内部经营环节。内部经营环节一方面是客户用来降低战略风险的工具，另一方面其自身也会导致经营风险，即环节风险；最后，需要利用职业判断对识别出的经营风险进行评估和总结。审计人员应根据剩余风险的大小，决定、计划和实施追加的实质性测试程序，从而将企业风险控制在可接受的范围内。本文所讲的DCCS模型（波士顿矩阵）即风险评估的一种重要方法。
2.2 制定审计计划
2.3 实施审计
2.3.1 控制测试
2.3.2 实质性测试
实质性测试是审计人员为了取得证明管理层在企业经营管理及其风险上的认定是否具有充分证据时的程序。由于审计人员的风险评估是一种专业判断，不能保证发现所有存在的风险，并且内部控制也存在固有限制，所以仍要对企业的重大经营管理环节进行实质性测试。
2.3.3 风险再评估及修改审计计划
3.风险导向内部审计在企业风险管理中的构建
3.1完善内部审计委员会
3.2了解外部环境风险
风险导向内部审计要求审计人员了解以下外部信息：同行业其他企业的经营情况，市场波动情况，政策环境变动情况，科技进步信息，自然灾害等带来的外部环境风险。
3.3确定风险容忍度
内部审计人员应结合企业内外环境，找出所有会给企业带来威胁的风险，并从中确定几个最主要的风险，并对这几个关键风险进行容忍度量化分析，确定可接受的风险范围。
3.4识别风险
风险识别是风险管理框架中的关键，是对企业潜在的风险加以判断、归类和鉴定风险性质的过程。首先，风险识别是对风险进行定性研究。内部审计人员熟悉公司的经营管理过程，能够以风险分析为起点开展工作，有效识别风险，制定风险管理审计计划，确定风险管理审计的位置和背景；其次，对识别出的风险进行定量评估。通过对所搜集的大量资料，应用各种科学管理技术，采用定性与定量相结合的方式，评估风险事件发生的可能性和频繁度。对于风险缺乏充分的控制措施的情况，提出改进措施和建议，降低风险损失；最后，审计委员会还要关注已识别风险的完整性，即企业所面临的主要风险是否均已被识别出来。是否存在未被识别的主要风险。本文研究的就是用DCCS法来识别风险。
3.5应对风险
内部审计机构应根据企业的风险容忍度，制定风险应对策略，对于风险缺乏充分的控制措施的情况，可以根据不同的情况，提出避免风险、接受风险、或降低风险的具体措施和建议，协助完善风险的反映方案，以强化企业的风险防范管理，降低风险损失。
3.6监督风险发展状况
3.7评价风险带来的影响
（二）波士顿矩阵的基本理论
波士顿矩阵基本原理
DCCS模型是美国波士顿咨询公司(Boston Consulting Group)首创和推广的一种对公司业务（产品）进行分类并在此基础上采取产品策略的一种分析方法，通过分析市场份额和业务增长率来判断经营风险。如图：

市场增长率

STARS

CATS
10%

COWS

DOGS
0 10× 1× 0.1× 相对市场份额
图1 公司市场分类
图1中八个圆圈代表八个业务单位，横坐标表示市场增长率，表示该业务的销售量或销售额的年增长率，用数字0～22%表示，并认为市场增长率超过10%就是高速增长。纵坐标为相对市场份额，表示该业务单位相对于最大竞争对手的市场份额，用数字0.1（该公司的销售量是最大竞争对手销售量的10%）～10（该公司的业务单位是市场领导者，且其销售量是市场上位居第二的公司的10倍）表示，用来衡量企业在相关市场上的实力，且相对市场份额以1.0为分界线。八个圆圈的位置即表示该业务的市场增长率和相对市场份额的高低，面积的大小表示该业务的销售额大小。
如图所示，波土顿矩阵将一个公司的业务分成四种类型：D—Dogs（瘦狗业务），C—Cats（问题业务），C—Cows（现金牛业务），S—Stars（明星业务）。其中：
（1）瘦狗业务指低市场增长率、低市场份额的公司业务。通常瘦狗业务是微利或亏损的，而且占用公司很多资源，得不偿失，需要进一步收缩或者淘汰。
（2）问题业务指高增长率、低市场份额的公司业务。通常为公司的新业务，即公司向已有市场领先者占据的高速增长的市场推出新产品。此时，公司的新业务刚刚进入市场，其核心竞争力尚未形成，产品在技术上还不成熟，消费者对其接受程度还是未知数，产品销售量少。同时，由于生产阶段的各个环节都处于“磨合”状态，导致产品成本较高。为了开拓市场，企业在产品开发、市场调研、产品试销和推广等诸多方面投入较大，使得利润较小，甚至亏损，现金净流量为负，公司的经营风险较高。此时企业应综合分析，尽可能是问题业务变为明星业务。
（3）现金牛业务指低市场增长率、高市场份额的公司业务，是成熟市场中的领导者。由于市场已成熟，公司不必大量投资来扩展市场规模，同时又因为该业务是市场领先者，享有规模经济和高边际利润的优势，可以给企业带来大量财源。此时，公司的经营风险逐步降低，产品继续盈利并被完善或改进，现金流量也逐步趋于稳定，利润率趋于社会平均利率。公司利用现金牛业务支付帐款并支持明星、问题和瘦狗三类需要资金支持的业务。
（4）明星业务指高市场增长率、高市场份额的公司业务，是高速增长市场中的领导者，消费者对产品逐渐接受，销售量快速提高，占据了大量的市场份额，市场增长率也维持在了高增长水平。但并不表示明星业务一定会给公司带来大量的现金。公司必须花费大量资金来维持市场增长率和击退竞争者。明星业务往往是有利可图的, 并且是公司未来的现金牛业务。
（三）波士顿矩阵图和现代风险导向审计的结合应用
现代风险导向内部审计是企业风险管理的重要内容，风险管理过程的关键是风险识别，即捕捉风险征兆。
引起风险的因素有很多，有的极隐蔽而且反复无常，严格的风险防范虽可大大降低风险发生的可能性，但也不能保证其不发生。因此，在进行风险控制和处理的同时，还应该建立风险预警机制，及时发现风险发生的征兆并采取有效措施控制风险或避免风险。
风险预警机制包括三个方面内容：一是保证及时发现风险发生征兆的机制，二是发现征兆后及时发出警示已采取防范措施的机制，三是保证前两种机制有效运行的信息支持系统。
风险识别的方法有多种，如SWOT分析法、临界点法、财务比率法、DCCS法等，其中DCCS法即波士顿矩阵分析法。内审工作人员可通过DCCS法分析企业业务的增长率和市场份额，从而了解企业不同产品业务的风险水平，并由此对企业的不同产品业务采取措施以降低经营风险，提高企业竞争力。

四、案例分析
运用DCCS方法对高校后勤管理进行分析

（餐饮、大修工程）

STARS

（接待中心、校内超市）

CATS
10%

（印刷厂、绿化工程）

COWS

（幼教中心、物业管理）

DOGS
0 10× 1× 0.1× 相对市场份额
波士顿矩阵区分出4种业务组合可以把企业全部的经营业务定位在四个区域
中，分别为：
1.问题型业务这类业务，通常处于最差的现金流量状态。一方面，所在行业的市场增长率高，企业需要大量的投资支持其生产经营活动；另一方面，其相对市场份额低，能够生成的资金很少。该业务适合于采用增长战略或收缩战略。同理，高校后勤的高层管理者可将高校后勤的经营业务根据现实经营情况进行全面分析，把某些经营业务划分到问题型业务一类中，例如学校中的超市；为接待各种会议、食宿而经营的接待中心。高校后勤的接待中心丰富了学校的餐饮、住宿、会管场所，使与学校经常联系往来单位的客人能享受到利于工作的方便快捷服务。虽然该行业有较高的市场增长率，但由于接待中心处于校内，学生、教师消费的少，且中心的校外知名度又较低，这就造成其相对市场占有率较低，也属于问题业务。高校后勤管理者可根据中心所处内外环境进行分析，宣传提高其校外知名度，增强校外联系，接洽校外单位各种会议，带动餐饮、住宿，并对自身服务水平、饭菜质量、硬件环境等方面进行改进，提高市场份额，使其将来转向明星业务，为后勤创造良好效益。
2.明星型业务
这类业务处于快速增长的市场中，且占有支配地位的市场份额。在企业的全部业务当中明星型业务在增长和获利上有着极好的长期机会，但他们是企业资源的主要消费者，需要大量的投资。仔细分析，高校后勤业务中也不乏明星业务，例如餐饮服务业务；大修工程业务。随着高等教育的不断发展壮大，学校规模扩大，学校在校师生人数不断增加，且校内学生一般都在校内就餐，就餐人数多且稳定，具有高的市场增长率和高的相对市场占有率，有长期发展前途。后勤的大修工程业务，因学校的不断扩张，新宿舍楼、教学楼的不断建设；旧宿舍楼、教学楼的翻新，出现良好的发展前景，市场增长率较高。该业务如果管理有方、技术过硬，往往会得到学校的支持，在学校相对市场占有率较高。高校后勤的高层管理者应保证它们的基本投资，使其继续保持明星地位，为后勤创造良好效益。
3.现金牛业务
这类业务处于成熟的低增长的市场之中，市场地位有利，盈利率高，能为企业提供大量资金，用以支持其他业务的发展，它适合采用稳定战略。高校后勤的企业化管理，需要大量现金维持日常业务活动的正常进行，高层管理者要时刻关注该类业务的经营管理，保持优势。例如印刷学生各种试卷、论文的印刷业务和校园绿化工程业务。现在高校印刷各种试卷、论文等印刷品一般就近校内印刷，方便快捷且保密性强，这类业务具有较高的市场份额；但由于校内印刷品的种类较稳定，市场增长率一般，所以此业务可划归到现金牛业务。如果高校后勤管理者能将印刷业务扩展范围，打入校外市场，提高市场增长率，则将来可转为明星业务。校园绿化工程业务，随着高校的发展壮大，规模扩张，校园分校区不断增加，绿化工程业务不断增多，市场增长率较高；后勤的绿化往往会受到学校的大力支持，占有很高的市场份额，且这类业务由学校直接拨款，能够取得大量现金，成为现金牛业务。
4.瘦狗型业务
这类业务处于饱和的市场当中，竞争激烈，可获利润较低，不能成为企业资金的来源。它通常要占用很多资源，如资金、管理部门的时间等，是沉重的负担，应缩小经营范围、清理业务或退出经营。经过多年的企业化管理，高校后勤中的一些业务发展还是不尽人意，如幼教服务、物业管理等，均属于瘦狗业务。在物业方面，由于高校后勤的资源有限，专业人员少，且多以无偿服务为主，取得的市场增长率很低，所占市场份额一般。如果聘请外来的专业人员，人力资本又很高，而现在社会上有专业的物业公司，这时高层管理者应当注重有效地借助外力，通过引入、合作等办法，在全社会范围内整合优质资源，这样不但会减轻后勤的物业管理负担，还会在较短时间内、较大程度上改善后勤工作的面