参考企业授信调查分析报告范本中国民生银行中小企业授信调查分析报告山东瓮福金谷化肥有限公司调查分析报告.doc

附件三： 中国民生银行中小企业授信调查汇报（通用版）申请用户：山东瓮福金谷化肥主办单位：用户经理：联络电话：风险经理：联络电话：一、 实地调查过程日期地点接触人物调查关键二、 申请人基础信息（一） 申请人基础情况企业名称山东瓮福金谷化肥联络电话注册地址济南市解放路112号实际办公地址济南市解放路112号成立日期3月14日注册资本3000万实收资本3000万最终实际控制人张新民从事本行业年限是否存在不良信用统计是 否实际管理人白时平从事本行业年限是否存在不良信用统计是 否注册经营范围复合肥、复混肥生产销售；农技技术服务；化肥销售；有机肥生产销售。（需经许可经营、须凭许可证经营）实际主营业务复合肥、复混肥生产销售；农技技术服务；化肥销售；有机肥生产销售。关键股东名称股权百分比出资形式主营业务年销售收入山东金谷农业发展40%货币资金化肥销售瓮福（集团）有限责任企业45%货币资金化肥生产销售1141582万元山东邦农达肥料科技15%货币资金化肥销售关键子企业股权百分比出资形式主营业务年销售收入（二） 实际控制人基础情况1、 实际控制人工作履历和创业经历（本项适适用于最终实际控制人为自然人）企业实际控制人为张新民；1991.7-1993.6 济南市历城区粮食局职员1993.6-1999.5 山东省农业实业集团企业任处长1999.5-.4 山东省农业技术推广中心任主任.4至今 山东金谷农业发展任总经理.3至今 山东瓮福金谷化肥任董事长2、 实际控制人近期大额投资意向（包含投资规模、项目进度、项目效益）实际控制人控制关键关联企业情况关键关联企业关联关系主营业务年销售收入山东金谷农业发展任董事长化肥销售山东邦农达肥料科技任董事长化肥销售（三） 调查人认为需要说明其它事项申请人新增注册资本2300万元，注册资本由之前700万元增加到3000万元。申请人注册资本改变情况以下： 货币单位：万元股东名称变更前此次增加额变更后金额百分比金额百分比山东金谷农业发展478.168.3%721.9120040%瓮福（集团）有限责任企业221.931.7%1128.1135045%山东邦农达肥料科技45045015%累计700100%23003000100%三、 生产经营情况（一） 经营发展历史山东瓮福金谷化肥是由山东金谷农业发展、瓮福（集团）有限责任企业、山东邦农达肥料科技三家法人企业共同投资组建集科工贸为一体有限责任企业。于二00三年三月十四日在山东省工商行政管理局注册成立。注册号码：324注册资金：叁仟万元(人民币) 其中：瓮福（集团）有限责任企业1350万元，占注册资本45%山东金谷农业发展1200万元，占注册资本40%山东邦农达肥料科技450万元，占注册资本15%法定代表人：张新民注册地址：济南市解放路112号生产地址：德州市平原经济开发区东区8号经营范围：复合肥、复混肥（BB肥）生产销售；农技咨询服务。 职员情况：现有职员95人（生产工人72人，管理人员23人）大学本科学历21人，专科学历16人，中级以上职称8人。 经营宗旨：生产优质产品，提供专业服务，培育农业增产潜力。为用户发明特价值，奉献绿色健康新生活。申请人现有复合肥生产线一套，年生产能力8万吨；BB肥生产线一套，年生产能力4万吨。已建成采取尖端氨化造粒工艺技术，年产30万吨复合肥生产线，并在9月份投产试运行。（二） 经营场所情况申请人生产基地在山东省平原县经济开发区东区8号，现有厂房、设备均租赁山东省土壤肥料总站，租期，自1月1日到12月31日止。厂区占地19000平方米，-年租金46万元，-年租金53万元。新建项目占地16万平方米，在平原县东开发区，和老厂相隔1000米左右，采取氨化造粒工艺技术，可年产复合肥30万吨。新项目土地、厂房均是企业出资购置，已经投产运行。（三） 生产景气情况申请人新厂区现在已投入使用，建有4层综合办公楼一座，办公条件很优越，后续设施均已完工。生产车间一处，另外建有原料、成品库房、物流仓库。使用新型氨化造粒技术，高标准、高质量，企业经过了ISO质量体系认证。（四） 关键供给商信息（假如有话，按供给量大小列举三家）供给商名称合作年限结算账期供给产品上年供货量山东金谷农业发展7年1个月尿素、二铵4338吨瓮福（集团）有限责任企业7年6个月磷酸一铵12216.8吨（五） 关键产品情况（假如有话，按销售收入列举三家）产品名称经营年限销售收入销售收入金额（万元）占比（%）金额（万元）占比（%）金谷源复合肥7年228419.53202314.94邦农达复合肥7年9257.913312.44宏福复合肥7年480141.06384628.4（六） 关键用户信息（假如有话，按销售收入列举三家）用户名称合作年限结算账期销售产品上年销售量山东金谷农业发展7年1个月金谷源复合肥7169吨瓮福（集团）有限责任企业7年1个月宏福复合肥15761.14吨山东网联肥业科技土肥网复合肥10899.35吨（七） 销售收入验证情况（简明说明销售收入调查核实依据，核实方法包含海关数据核实、税费核实、水电费核实、出货统计核实和银行对账单核实等）申请人提供了齐鲁银行和浦发银行对账单和山东瓮福金谷化肥和山东瓮福金谷化肥平原复合肥厂纳税申报表，经核实销售收入基础相符。（八） 调查人认为需要说明其它事项 财务情况分析（1） 财务报表情况（简明说明报表是否审计，和审计意见；是否为合并报表，和合并范围）申请人提供了、1月份报表，未经过审计，不是合并报表。（2） 资产负债表 单位：元项 目备注（1月）1月增减增减总资产41652817.40 49630590.47 96351780.40 91013295.15 19%94%流动资产39894051.28 48144112.57 94660534.64 66340934.50 21%97%其中：货币资金1395371.06 1419.78 16983879.83 10915471.62 912%20%现金：390374.09元，银行存款：10525097.53元短期投资应收票据450000.00 -100%应收帐款8852567.99 160180.43 25449060.09 20344682.44 -98%15788%瓮福集团有限责任企业5881130.23元，中化化肥山东分企业12146200元其它应收款339091.60 3838171.62 1609764.47 1519262.72 1032%-58%支付政府采购中心确保金882400元存货21788646.42 19732275.18 32711525.80 32943983.37 -9%66%原材料4582.18元，产成品12819401.19元。预付帐款7068374.21 10293305.56 17852662.95 617534.35 46%73%待摊费用长久投资固定资产原值2324735.24 2324735.24 2637054.30 2637054.30 0%13%固定资产净值1758766.12 1486477.90 1691245.76 1669603.45 -15%14%在建工程23002757.2030万吨复合肥项目，地面建筑15183748.05元，机器设备6658926.71元。无形资产总负债19119930.37 20523139.53 55448527.35 49754840.20 -51%170%流动负债19119930.37 20523139.53 55448527.35 49754840.20 7%170%短期借款10000000.00 10000000.00 15000000.00 15000000.00 0%50%齐鲁银行杆石桥支行，为3笔500万元贷款，到期日分别为6月12日，7月12日，8月3日应付票据15100000.00 15100000.00 其中全额510万元，其它1000万元为敞口50%。应付帐款4258461.83 7925970.47 24656431.62 19058515.09 86%211%瓮福集团有限责任企业18361301.52元其它应付款175158.31 184483.11 231876.27 82438.69 5%26%年内到期长债长久负债长久借款少数股东权益股东权益22532887.03 29107450.94 40903253.05 41258454.95 29%41%实收资本7000000.00 7000000.00 30000000.00 30000000.00 0%329%新增注册资本2300万元。资本公积盈余公积未分配利润15532887.03 22107450.94 10903253.05 11258454.95 42%-51%（3） 损益表项 目备注（）1月增减增减主营业务收入.85 .20 .48 16989955.00 -14%13%主营业务收入比较稳定，企业新上30万吨复合肥生产线，估计主营业务收入仍然会增加。主营业务成本.05 .20 .06 15614587.84 -16%17%主营业务利润9642665.80 11537660.00 8642535.42 1375367.16 20%-25%营业费用1081034.45 1656952.35 2520667.86 816501.77 53%52%关键是因为运输、仓储、装卸费用增加造成营业费用增加管理费用1458962.11 2225192.91 1823660.97 126979.47 53%-18%财务费用1599919.14 965700.23 476500.14 75978.52 -40%-51%营业利润5502750.10 6689814.51 3821706.45 355907.40 22%-43%投资收益利润总额5502750.10 6689056.72 3820387.11 355201.90 22%-43%所得税1265632.52 114492.81 24585.00 -91%-79%所得税额为山东瓮福金谷化肥和山东瓮福金谷化肥平原复合肥厂共同缴纳所得税净利润4237117.58 6574563.91 3795802.11 355201.90 55%-42%（4） 现金流量表项 目增减增减经营活动现金流量-6654623.05 12724808.72 -24823980.89 -291%-295%投资活动现金流量-312319.06 筹资活动现金流量5000000.00 28000000.00 净现金流量-1654623.05 12724808.72 2863700.05 -869%-77%（5） 关键财务指标名称1月增减增减备注（）一、盈利能力分析1、毛利率0.07 0.10 0.06 0.08 39%-34%因为化肥价格波动频繁，盈利能力较有所下降。2、营业利润率0.04 0.06 0.03 0.02 41%-49%3、成本费用利率率0.04 0.06 0.03 0.02 43%-51%4、净资产收益率0.19 0.25 0.11 0.01 35%-57%二、长久偿债能力分析企业资产负债率稳定，利息保障倍数较高，长久偿债能力较强1、资产负债率0.46 0.41 0.58 0.55 -59%39%2、负债权益比0.85 0.71 1.36 1.21 -62%92%3、利息保障倍数4.44 7.93 9.02 5.68 79%14%三、短期偿债能力分析短期偿债能力较强1、流动比率2.09 2.35 1.71 1.33 12%-27%2、速动比率0.95 1.38 1.12 0.67 46%-19%3、现金比率0.07 0.69 0.31 0.22 843%-55%四、营运能力分析企业采购和销售渠道通畅，账期较短，运行能力较强。1、应收帐款周转天数23.01 13.58 34.24 40.43 -41%152%2、存货周转天数60.87 69.23 74.94 63.07 14%8%3、总资产周转天数108.25 137.51 195.20 165.42 27%42%（6） 总体财务情况评价该企业财务管理规范，资产结构合理，营运能力、偿债能力较强， 主营业务收入稳定，企业新增注册资本2300万元，资产规模有较大提升，同时9月，30万吨复合肥生产线试生产，估计生产销售规模会有深入提升。四、 用户和银行业务关系（1） 和她行授信业务关系（仅列举目前有效授信）银行名称授信品种敞口额度额度使用期担保方法是否两年以上连续授信齐鲁银行杆石桥支行担保万.4.15.4.15担保是 否是 否总 计万（2） 申请人我行授信情况 企业至今未在我行其它经营机构办理或申报信贷业务（3） 关联企业在我行授信情况（仅列举目前有效授信）企业名称授信品种敞口额度额度使用期担保方法瓮福(集团)有限责任企业短期贷款1.8363亿1年信用（4） 申请人贷款卡查询结果查询日期-3-4未结清信贷信息贷款余额1500万承兑汇票（未结清金额）1010万目前对外担保信息无不良信贷信息及其说明无银行贷款和报表差异说明（5） 实际控制人个人征信汇报查询结果查询日期-3-5银行信贷汇总信息账户数法人机构数机构数授信额度余额为她人担保金额622100元683338元0不良信用统计及说明信用卡出现2月出现透支31-60天，1月出现透支1-30天，不是恶意透支，因为工作需要常常去贵州等地出差，造成无法立即还款；贷款在24个月以内未出现不良统计，在24个月以外出现13次逾期和8次逾期，逾期期数为1，不是恶意逾期，因为工作需要常常去贵州等地出差，造成无法立即还款。（6） 调查人认为需要说明其它事项五、 确保人情况（一）确保人和受信人关系股权关系是 否共同控制人关系是 否互保关系是 否担保动机说明作为申请人股东之一，同时对企业情况了解认为申请人有能力按时偿还银行信贷。（二）确保人基础信息、生产经营情况、财务情况、和银行业务关系（可参考上文借款人相关部分内容格式）担保人基础情况企业名称瓮福（集团）有限责任企业联络电话注册地址贵阳市南明区市南路57号（瓮福国际大厦）实际办公地址贵阳市南明区市南路57号（瓮福国际大厦）成立日期1991-12-12注册资本408855.1万元实收资本408855.1万元最终实际控制人国资委从事本行业年限是否存在不良信用统计是 否实际管理人何浩明从事本行业年限是否存在不良信用统计是 否注册经营范围磷矿砂、磷精矿、黄磷、磷酸一铵、磷酸二铵、磷酸、重钙、氟化铝、水晶石、复合肥、磷矿石、磷精矿、精矿粉、磷化工产品、开采磷矿（仅供分支机构开采销售）；本企业、零配件（国家要求一、二类进口商品除外），过磷酸钙（在许可证使用期范围内从事经营活动），化肥（国家专题除外）、三聚磷酸钠（五钠）、石膏切块、水泥添加剂、复合肥填充料；铜销售；有毒气体、毒害品、腐蚀品；承包境外磷矿采掘、加工工程和境内国际招标工程；上述境外工程所需设备、材料出口；对外派遣实施上述境外工程所需劳务人员。（兼营：）建筑施工（三级）、矿山勘测、物业管理、家电；化工产品及磷矿产品出口；本企业生产、科研所需原辅材料、机械设备、仪器仪表、零配件进口、黑色金属、有色金属、水泥、玻璃、防水材料、轮胎、橡胶、硫酸、盐酸、劳保用具、室内装潢装饰、机电设备、五金、交电、供用电、仓储、化工产品及原料（不含化学危险品）、化工行业工程设计三级、建筑工程设计三级、编织袋、塑料制品；房屋租赁；房屋装修材料销售；灰渣、矿渣经营；货物及技术进出口业务，代理进出口业务（需前置许可项目标除外）；粮食购销（包含谷物、豆及薯类，米面制品及食用油批发）（在许可证使用期范围内从事经营活动）。实际主营业务磷矿采选、磷复肥、磷煤化工、氟碘化工生产、科研、经贸关键股东名称股权百分比出资形式主营业务年销售收入中国信达资产管理企业56.45%债转股中国建设银行12.72%债转股国家开发投资企业19.66%债转股贵州省人民政府11.17%债转股关键子企业股权百分比出资形式主营业务年销售收入贵州瓮福磷化工进出口100%货币资金贸易开阳双山坪磷化工货币资金磷矿石;磷矿砂瓮安大信北斗山磷矿货币资金磷矿开采销售 贵州省瓮安县瓮福黄磷有限责任企业货币资金黄磷贵州宏福石化货币资金石油仓储、成品油批发零售、液化气批发零售贵州剑锋化工股份100%货币资金三聚磷酸钠、磷酸、磷酸脲上海克硫环境保护科技股份货币资金环境保护技术产业化推广实际控制人基础情况3、 实际控制人工作履历和创业经历（本项适适用于最终实际控制人为自然人）4、 实际控制人近期大额投资意向（包含投资规模、项目进度、项目效益）实际控制人控制关键关联企业情况关键关联企业关联关系主营业务年销售收入确保人生产经营情况 (一) 经营发展历史瓮福(集团)有限责任企业（原名为贵州宏福实业开发有限总企业）以贵州省瓮福矿肥基地为主体，经贵州省人民政府同意，1994年6月29日在贵阳成立。12月原国家经贸委以“国经贸产业（）1238号”文相关同意唐山钢铁集团企业等96户企业实施债转股批复批复同意宏福企业实施债转股，5月国务院国有资产监督管理委员会以“国资改组420号”文相关调整贵州宏福实业开发有限总企业债转股方案通知对企业债转股方案进行了同意。债转股事项完成后，企业名称同时变更为瓮福（集团）有限责任企业。6月30日经债转股事项调整，注册资本变更为408,855.1万元。现任法定代表人：何浩明。瓮福矿肥基地由瓮福磷矿和瓮福磷肥厂两个国家关键项目组成。瓮福磷矿1990年11月开工，1995年建成；瓮福磷肥厂1997年建设，1999年经过72小时考评。瓮福矿肥基地11月建成并完成试生产，12月进入正式生产阶段，12月经过国家完工验收。5月基建将瓮福磷矿、瓮福磷肥厂项目资产及债权债务移交生产。 企业关键以生产经营磷化工系列产品为主，关键产品为磷酸二铵、磷酸一铵、磷矿石、磷矿砂、滴灌肥、黄磷、复合肥、五钠等。生产经营地关键分布在福泉、贵阳等地。现已含有年产450万吨磷矿石(其中磷精矿250万吨)、200万吨硫酸、90万吨磷酸、磷复肥（磷酸二铵、磷酸一铵、NPK复合肥、BB肥、重钙、普钙）250万吨、10万吨净化磷酸、工业及食品磷酸16万吨、10万吨五钠、100吨碘、2万吨无水氟化氢生产能力。企业销售收入居贵州省企业排名第九，去年进出口完成5.81亿美元，出口创汇4.91亿美元，和上年同比虽均下降，但进出口总额仍占贵州省四分之一，出口创汇连续9年居贵州省第一。瓮福集团被命名为第三批国家级创新型试点企业。 （二）经营场所情况生产场地：贵州省福泉市马场坪镇、牛场镇。机关办公场所：贵州省贵阳市市南路57号瓮福国际大厦。 （三）生产景气情况企业拥有国家级企业技术中心和博士后工作站。以国家级企业技术中心和博士后科研工作站为关键技术创新平台，每十二个月投入研发费用上亿元，迄今已负担并成功完成多项国家及省部级科研项目，拥有数十项国际中国领先行业关键和关键技术。其中，“磷酸快速萃取结晶技术”、“磷铵高新技术产业化”等结果，自主成功研发3000吨/年净化湿法磷酸中试技术，结果经过了国家组织教授委员会判定。以自主研发湿法磷酸净化中试结果和国外优异净化技术嫁接，建成了世界最大、中国第一套湿法磷酸净化装置10万吨/年湿法磷酸净化装置，在中国磷化工行业率先取得了重大技术性突破。企业是国家第一批循环经济示范企业之一。在磷资源利用方面，以企业自主研发 “WF-1”选矿技术为代表，使大量原工艺不能利用低品位磷矿石得以利用，该技术取得国家专利，对建设资源节省型企业含相关键意义。在水资源循环利用方面，以自主研发“WFS”废水选矿等技术为代表，将磷化工生产废水回收用于选矿，节省矿配和制配产生大量能耗，杜绝使用新鲜水，实现废水“零排放”；该技术被中国石化协会授予科技进步一等奖，列为国家循环经济示范项目，成功申报两项国家专利。在尾气资源综合利用方面，以自主研发“SO2活性焦烟气脱硫技术”（国家863项目）为代表，脱硫率超出95%，并杜绝二次污染。在废渣资源化利用方面，以磷石膏制建材为代表，形成磷石膏砌块、磷石膏制水泥调凝剂、建筑筑石膏粉等系列产品，实现了变废为宝，成为建材部门推荐产品。在伴生资源利用方面，将磷矿石中伴生碘、氟资源进行回收利用，正在建设年产2*50吨碘回收装置，投产后可使中国碘产量大幅增加；建成年产2万吨无水氟化氢装置，并发展高级氟化工产品。瓮福企业在沙特阿拉伯中标290万吨磷酸二铵项目1300万吨磷矿石采选子项目，实现收入达2.68亿美元。现在，瓮福在海外有近10个智力服务项目正在投标、洽谈中，项目总金额超出12亿美元。 （四）关键供给商信息供给商名称合作年限结算账期供给产品上年供货量瓮福国际贸易股份企业长久1个月硫磺276975吨威顿（中国）化工长久1个月硫酸196313吨贵州山水物流长久1个月硫酸567963吨 （五）关键产品情况（假如有话，按销售收入列举三家）产品名称经营年限N-1年销售收入N年1-X月销售收入金额（万元）占比（%）金额（万元）占比（%）磷酸二铵141405.856.2168032.557.6磷酸一铵8年73415.629.242508.514.6磷矿石以上.00.821380.17.3 （六）关键用户信息（假如有话，按销售收入列举三家）用户名称合作年限结算账期销售产品上年销售量德州瑞兴农业生产资料2次/年DAP、MAP、复合肥、普钙5.3万吨新疆兵团农三师农业生产资料企业2次/年DAP、复合肥、磷酸一铵(晶体)、尿素9.3万吨黑龙江中农龙润农业生产资料有限责任企业2次/年DAP、颗粒一铵、复合肥、尿素4.2万吨财务情况分析 （一）财务报表情况（简明说明报表是否审计，和审计意见；是否为合并报表，和合并范围） 报表已审计。 审计意见：我们认为，贵企业财务报表已经根据企业会计准则和企业会计制度要求编制，在全部重大方面公允反应了贵企业12月31日财务情况和经营结果和现金流量。 报表为合并报表，合并范围以下： 母企业：瓮福（集团）有限责任企业；子企业：贵州瓮福磷化工进出口、开阳双山坪磷化工、瓮安大信北斗山磷矿、贵州省瓮安县瓮福黄磷有限责任企业、贵州宏福石化、贵州瓮福黄磷有限责任企业、贵州剑锋化工股份、上海克硫环境保护科技股份、贵州云福化工、贵州瓮福蓝天氟化工股份、河南宏福骏化复合肥、周口宏福复合肥、甘肃瓮福化工有限责任企业。 报表已审计。 审计意见：我们认为，贵企业财务报表已经根据企业会计准则和企业会计制度要求编制，在全部重大方面公允反应了贵企业12月31日财务情况和经营结果和现金流量。 报表为合并报表，合并范围以下： 母企业：瓮福（集团）有限责任企业；子企业：瓮福国际贸易股份（原名为贵州瓮福磷化工进出口）、开阳双山坪磷化工、瓮安大信北斗山磷矿、贵州省瓮安县瓮福黄磷有限责任企业、贵州宏福石化、贵州瓮福黄磷有限责任企业、贵州剑锋化工股份、上海克硫环境保护科技股份、贵州云福化工、贵州瓮福蓝天氟化工股份、河南宏福骏化复合肥、贵州瓮福房地产开发企业、甘肃瓮福化工有限责任企业、瓮福达州化工有限责任企业。 报表未审计，报表为合并报表。（二）资产负债表项 目备注（）(合并）（合并）（合并）增减增减总资产.46 .06 .93 19%-9%流动资产.04 .15 .59 76%-16%其中：货币资金.15 .22 .09 83%28%关键是银行存款短期投资1000000.00 00.00 应收票据.08 .20 .85 66%-58%应收帐款.39 .60 .59 -45%65%90%以上为十二个月内应收账款其它应收款84569879.31 .17 .77 977%-46%存货.10 .42 .74 132%-42%产品去库存化，所以存货下降预付帐款.12 .15 .96 -20%37%待摊费用694142.43 983197.49 长久投资.31 .05 .29 -1%11%固定资产原值.78 .46 .18 -17%-43%固定资产净值.35 .59 .88 -34%0%在建工程.42 .90 .01 2%-15%无形资产.97 .42 .60 720%-5%关键为土地使用权和专利技术和专有技术总负债.55 .70 .17 44%-12%流动负债.35 .32 .64 34%-4%短期借款.16 .30 .59 18%37%关键为信用借款应付票据.00 52618072.08 75165000.00 -61%43%应付帐款.71 .68 .92 54%-18%其它应付款.02 .40 .97 -4%-26%年内到期长债7500000.00 长久负债.56 .74 .53 58%-22%长久借款.43 .22 .63 63%27%少数股东权益.14 .53 .53 股东权益.77 .83 .76 -7%1%实收资本.88 .00 .00 -4%0%资本公积83633576.54 .36 .75 425%1%盈余公积98425508.23 2829.75 4841756.66 -71%-83%未分配利润.12 .72 44284585.71 -66%-81%（三）损益表项 目备注（）（合并）（合并）（合并）增减增减主营业务收入.57 .64 .61 54%11%企业销售收入稳定增加，受金融危机影响利润有所下降。企业销售收入比重中制造业为64%贸易为36%；制造业为46%贸易为52%智 力国际化为2%；制造业为47%贸易为34%智力国际化为19%。企业发展模式已由单纯制造业发展转变为制造业和贸易、智力服务并举。主营业务成本.40 .24 .29 57%27%主营业务利润.46 .01 .26 -11%-25%营业费用.17 .48 .61 15%-4%管理费用.56 .69 .67 54%-32%财务费用93490514.19 97557096.35 .09 4%190%营业利润.04 .37 94794777.85 -69%-49%投资收益-1809742.67 8633441.79 -16073978.33 -577%-286%利润总额.92 .67 .39 -71%22%所得税.41 82997615.31 58671015.44 -36%-29%净利润.98 60424045.42 .95 -86%139%（四）现金流量表项 目（合并）（合并）（合并）增减增减经营活动现金流量.09 .31 .83 -80%684%投资活动现金流量-.87 -.77 -.46 0%-32%筹资活动现金流量18238643.36 .47 -.05 9426%-143%净现金流量-8353992.42 .01 .70 -12466%84%（五）关键财务指标名称增减增减备注（）一、盈利能力分析1、毛利率0.22 0.12 0.08 -42%-32%2、营业利润率0.09 0.02 0.01 -80%-54%3、成本费用利率率0.09 0.02 0.02 -81%-1%4、净资产收益率0.08 0.01 0.03 -86%143%二、长久偿债能力分析企业资产负债率控制很好，长久偿债能力很好1、资产负债率0.49 0.59 0.57 21%-4%2、负债权益比0.95 1.43 1.24 51%-14%3、利息保障倍数7.05 2.70 1.72 -62%-36%三、短期偿债能力分析流动比率很好，因为存货降低，速动比率有所提升。1、流动比率1.29 1.69 1.48 31%-12%2、速动比率0.85 0.94 1.0310%-9%3、现金比率0.27 0.36 0.48 36%33%四、营运能力分析运行能力很好1、应收帐款周转天数31.25 15.79 13.42 -49%-15%2、存货周转天数90.88 95.84 83.165%-13%3、总资