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衍生金融工具的潜在有利与不利的会计处理(三)

导读：例解购入看涨期权和购入看跌期权的会计处理
【例3】购入看涨期权（以自身股票为标的）
2015年2月1日，甲公司与乙公司签订一项《协议》，甲公司向乙公司支付权利金购入一项看涨期权（以甲公司自身股票为标的）。
合同签订日：2015年2月1日
行权日：2016年1月31日（欧式期权，即只能在到期日行权）
行权的权利持有者：甲公司
2015年2月1日每股市价：100元
2015年12月31日每股市价：104元
2016年1月31日每股市价：104元
2016年1月31日应该支付的固定行权价格：102元
期权合同中的股票数量：1000股
2015年2月1日期权的公允价值：5000元
2015年12月31日期权的公允价值：3000元
2016年1月31日期权的公允价值：2000元
说明：2015年2月1日，甲公司与乙公司签订协议，（甲公司向乙公司支付期权费5000元），使甲公司享有了一项2016年1月31日可以购买自身股票的合同权利(但无必须购买的合同义务)，乙公司承担了一项2016年1月31日（如果甲公司购买）必须出售其持有的甲公司股票的合同义务（但无要求甲公司必须购买的合同权利）。分为现金净额结算、股票净额结算、股票总额结算三种结算方式。
1.以现金净额结算（现金换现金）
合同约定以现金净额进行结算，即如果甲公司在2016年1月31日行使期权权利（甲公司不一定行使），其将向乙公司收取相当于1000股自身股票于当日公允价值的现金，并将按固定行权价格向乙公司支付现金。乙公司方向相反。
（1）甲公司的会计处理
2015年2月1日
甲公司确认购入的看涨期权：
借：衍生工具——看涨期权 5000
贷：现金 5000
甲公司向乙公司支付期权费（权利金）5000元，此时，标的股票每股价格100元，低于行权价（102元），期权没有内在价值，只有时间价值。
2015年12月31日
甲公司记录看涨期权公允价值的减少：
借：衍生工具——看涨期权 -2000
贷：公允价值变动损益-2000
看涨期权的公允价值减少到3000元【其中，期权的内在价值为2000元（（104-102）×1000），剩余时间价值为1000元】。
2016年1月31日
甲公司记录看涨期权公允价值的减少：
借：衍生工具——看涨期权 -1000
贷：公允价值变动损益-1000
甲公司股票每股市价仍为104元，看涨期权的公允价值减少到2000元，全部为内在价值【（104-102）×1000】，没有剩余的时间价值。
同日，甲公司行使了该看涨期权，其将向乙公司收取相当于1000股自身股票于当日公允价值的现金（即1000×104=104000元），并将向乙公司以现金支付合同约定的固定行权价格（即1000×102=102000元）。现金净额结算，甲公司将收取现金2000元。
甲公司记录收到的现金：
借：现金 2000
贷：衍生工具——看涨期权 2000元
（2）乙公司的会计处理
2015年2月1日
乙公司记录收到的期权费用：
借：现金 5000
贷：衍生工具——看涨期权5000
2015年12月31日
与甲公司相反，对乙公司而言，2015年12月31日看涨期权的公允价值增加2000元。
乙公司记录看涨期权公允价值的增加：
借：公允价值变动损益 -2000
贷：衍生工具——看涨期权 -2000
2016年1月31日
乙公司记录看涨期权公允价值的增加：
借：公允价值变动损益 -1000
贷：衍生工具——看涨期权-1000
乙公司记录看涨期权的结算：
借：衍生工具——看涨期权 2000
贷：现金 2000
【解析】
期权合同中约定以现金净额结算，该项衍生金融工具在2015年2月1日赋予甲公司一项在潜在有利的情况下与乙公司交换金融资产（现金）的合同权利（但无潜在不利条件下与乙公司交换金融资产的合同义务），并使乙公司承担一项在潜在不利的条件下与甲公司交换金融资产（现金）的合同义务（但无潜在有利条件下与乙公司交换金融资产的合同权利）。
根据金融工具确认与计量准则规定，在潜在有利条件下，与其他方交换金融资产或金融负债的合同权利应当分类为金融资产。在潜在不利条件下，与其他方交换金融资产或金融负债的合同义务应当分类为金融负债。
因此，对于甲公司来说该项金融工具为金融资产，对于乙公司来说该项金融工具为金融负债。
根据金融工具确认和计量准则规定，衍生金融工具应当以公允价值进行后续计量且其变动计入当期损益，因此在后续的资产负债表日，甲、乙双方应对看涨期权按公允价值进行后续计量，公允价值变动计入当期损益，并相应调整金融资产/金融负债账面价值。
其实，如果甲公司不行权，才有意思......
2.以股票净额结算（股票换股票）
假设除了将以股票净额结算代替现金净额结算之外，其他条件均相同。
股票净额结算，即在2016年1月31日如果甲公司行权，甲公司将向乙公司交付按合同总额102000元与市场价格计算的其自身的股票数量，同时向乙公司收取合同约定的甲公司自身的股票1000股， 数量差额以收取/交付股票的方式对看涨期权进行结算。
（1）甲公司的会计处理
除了记录期权合同结算的分录之外，甲公司其他的会计处理与上述以现金净额结算所列示的相同。
2016年1月31日
如果甲公司行权，甲公司向乙公司交付的股票数量为980.8股（102000÷104≈980.8股），从乙公司收取的股票数量为1000股（合同数量）。因此，甲公司需要向乙公司收取自身股票19.2股。由于股票只能以整数交付，所以收取自身股票19股（19×104=1976元），差额24元收取现金。
甲公司记录看涨期权的结算：
借：库存股 1976
现金 24
贷：衍生工具——看涨期权 2000
或收取自身股票20股，以现金支付差额80元
借：库存股 2080
贷：衍生工具——看涨期权 2000
现金 80
（2）乙公司的会计处理
除了记录期权合同结算的分录之外，乙公司其他的会计处理与上述以现金净额结算所列示的相同。
2016年1月31日
如果甲公司行权，乙公司将向甲公司交付的股票数量为1000股（合同数量），从甲公司收取的股票数量为980.8股（102000÷104≈980.8股）。因此，乙公司应当向甲公司交付股票19.2股。由于股票只能以整数交付，所以交付股票19股（19×104=1976元），差额24元以现金支付。
乙公司记录看涨期权的结算：
借：衍生工具——看涨期权 2000
贷：金融资产 1976
现金 24
或交付甲公司股票20股（20×104），差额80元以现金收回。
借：衍生工具——看涨期权 2000
现金 80
贷：金融资产 2080
【解析】
将来须用或可用企业自身权益工具进行结算的衍生工具的合同权利（购入自身股票），除以固定金额的现金或其他金融资产换取固定数量的自身权益工具的衍生工具合同权利分类为权益工具以外，其他情形均应分类为金融资产。（固定换固定分类为权益工具）（固定换变动/变动换固定分类为金融资产/金融负债）。
将来须用或可用企业自身权益工具进行结算的衍生工具的合同义务（出售/发行自身股票），除以固定数量的自身权益工具交换固定金额的现金或其他金融资产的衍生工具合同义务分类为权益工具以外，其他情形均应分类为金融负债。（固定换固定分类为权益工具）（固定换变动/变动换固定分类为金融资产/金融负债）。
本例题中如果甲公司行权，甲公司收取的自身股票数量是固定的，交付的自身股票数量是变动的，不符合固定换固定的条件。甲公司的该项看涨期权在2015年2月1日的合同权利应分类为金融资产。
对于乙公司，（本例题并非是以其自身的股票作为交易标的），在2015年2月1日，乙公司承担一项（潜在不利条件下与甲公司交换金融资产的）合同义务，应当分类为金融负债。
3.以股票总额结算（现金换股票）
假设除了将以股票总额结算代替现金净额结算之外，其他条件均相同。
股票总额结算，即在2016年1月31日如果甲公司行权，甲公司将向乙公司支付现金102000元，同时向乙公司收取自身的股票1000股。
（1）甲公司的会计处理
2015年2月1日
借：其他权益工具 5000
贷：现金 5000
重要：（见解析）
2015年12月31日
甲公司财务报表中无需确认权益工具的公允价值变动。
2016年1月31日
如果甲公司行使看涨期权，甲公司将向乙公司支付现金102000元，同时向乙公司收取自身的股票1000股。
借：库存股 102000
贷：现金 102000
（2）乙公司的会计处理
2015年2月1日
乙公司记录收到的期权费用：
借：现金 5000
贷：衍生工具——看涨期权5000
2015年12月31日
乙公司记录看涨期权公允价值的增加：
借：公允价值变动损益 -2000
贷：衍生工具——看涨期权-2000
2016年1月31日
乙公司记录看涨期权公允价值的增加：
借：公允价值变动损益 -1000
贷：衍生工具——看涨期权-1000
乙公司记录看涨期权的结算及向甲公司交付的甲公司股票：
借：现金 102000
衍生工具——看涨期权2000
贷：金融资产 104000
【解析】
甲公司
甲公司享有一项以固定金额现金购买固定数量自身股票的合同权利。（符合固定换固定的条件）。一项衍生金融工具，以固定金额的现金或其他金融资产换取固定数量的自身权益工具，该项衍生金融工具应当分类为权益工具。【请注意是该项衍生金融工具是权益工具，与未来行权与否无关】
乙公司
在潜在不利条件下，与其他方交换金融资产或金融负债的合同义务应当分类为金融负债。
同时，衍生金融工具应当以公允价值进行后续计量且其变动计入当期损益，因此在后续的资产负债表日，乙公司应对看涨期权按公允价值进行后续计量，公允价值变动计入当期损益，并相应调整金融资产/金融负债账面价值。
需要说明的是，本例题中仅考虑了合同签订日及后续资产负债表日，乙公司对看涨期权初始确认及其后续变动（看涨期权公允价值的后续变动）的会计处理。未考虑在此交易过程中，如果乙公司一直持有甲公司的股票（注：很可能没有），则在各时点乙公司还要根据准则规定核算持有的金融资产的后续公允价值变动，直至结算日处置为止。
【例4】购入看跌期权（以自身股票为标的）
2015年2月1日，甲公司与乙公司签订一项《协议》，甲公司向乙公司支付权利金购入一项看跌期权（以甲公司自身股票为标的）。
合同签订日：2015年2月1日
行权日：2016年1月31日（欧式期权，即只能在到期日行权）
行权的权利持有者：甲公司
2015年2月1日每股市价：100元
2015年12月31日每股市价：95元
2016年1月31日每股市价：95元
2016年1月31日应该收取的固定行权价格：98元
期权合同中的股票数量：1000股
2015年2月1日期权的公允价值：5000元
2015年12月31日期权的公允价值：4000元
2016年1月31日期权的公允价值：3000元
说明：2015年2月1日，甲公司与乙公司签订协议，（甲公司向乙公司支付期权费5000元），使甲公司享有了一项2016年1月31日可以出售自身股票的合同权利(但无必须出售的合同义务)，乙公司承担了一项2016年1月31日（如果甲公司出售）必须购买甲公司股票的合同义务（但无要求甲公司必须出售的合同权利）。分为现金净额结算、股票净额结算、股票总额结算三种结算方式。
1.以现金净额结算（现金换现金）
合同约定以现金净额进行结算，即如果甲公司在2016年1月31日行使期权权利（甲公司不一定行使），其将按固定行权价格向乙公司收取现金，并向乙公司支付相当于1000股自身股票于当日公允价值的现金。乙公司方向相反。
（1）甲公司的会计处理
2015年2月1日
甲公司确认购入的看跌期权：
借：衍生工具——看跌期权 5000
贷：现金 5000
甲公司向乙公司支付期权费（权利金）5000元，此时，标的股票每股价格100元，高于行权价（98元），期权没有内在价值，只有时间价值。
2015年12月31日
甲公司记录看跌期权公允价值的减少：
借：衍生工具——看跌期权 -1000
贷：公允价值变动损益 -1000
看跌期权的公允价值减少到4000元【其中，期权的内在价值为3000元（（98-95）×1000），剩余时间价值为1000元】。
2016年1月31日
甲公司记录看涨期权公允价值的减少：
借：衍生工具——看跌期权 -1000
贷：公允价值变动损益-1000
甲公司股票每股市价仍为95元，看跌期权的公允价值减少到3000元，全部为内在价值【（98-95）×1000】，没有剩余的时间价值。

同日，甲公司行使了期权权利，其将按固定行权价格向乙公司收取现金98000元，并向乙公司支付相当于1000股自身股票于当日公允价值的现金95000元。现金净额结算，甲公司将收取现金3000元。
借：现金 3000
贷：衍生工具——看跌期权 3000
（2）乙公司的会计处理
2015年2月1日
乙公司记录收到的期权费用：
借：现金 5000
贷：衍生工具——看跌期权 5000
2015年12月31日
与甲公司相反，对乙公司而言，2015年12月31日看跌期权的公允价值增加1000元。
乙公司记录看跌期权公允价值的增加：
借：公允价值变动损益 -1000
贷：衍生工具——看跌期权-1000
2016年1月31日
乙公司记录看跌期权公允价值的增加：
借：公允价值变动损益 -1000
贷：衍生工具——看跌期权-1000
乙公司记录看涨期权的结算：
借：衍生工具——看跌期权 3000
贷：现金 3000
【解析】
期权合同中约定以现金净额结算，该项衍生金融工具在2015年2月1日赋予甲公司一项在潜在有利的情况下与乙公司交换金融资产（现金）的合同权利（但无潜在不利条件下与乙公司交换金融资产的合同义务），并使乙公司承担一项在潜在不利的条件下与甲公司交换金融资产（现金）的合同义务（但无潜在有利条件下与乙公司交换金融资产的合同权利）。
根据金融工具确认与计量准则规定，在潜在有利条件下，与其他方交换金融资产或金融负债的合同权利应当分类为金融资产。在潜在不利条件下，与其他方交换金融资产或金融负债的合同义务应当分类为金融负债。
因此，对于甲公司来说该项金融工具为金融资产，对于乙公司来说该项金融工具为金融负债。
根据金融工具确认和计量准则规定，衍生金融工具应当以公允价值进行后续计量且其变动计入当期损益，因此在后续的资产负债表日，甲、乙双方应对看跌期权按公允价值进行后续计量，公允价值变动计入当期损益，并相应调整金融资产/金融负债账面价值。
2.以股票净额结算（股票换股票）
假设除了将以股票净额结算代替现金净额结算之外，其他条件均相同。
股票净额结算，即在2016年1月31日如果甲公司行权，甲公司将向乙公司收取按合同总额98000元与市场价格计算的其自身的股票数量，同时向乙公司交付合同约定的甲公司自身的股票1000股，数量差额以收取/交付股票的方式对看涨期权进行结算。
（1）甲公司的会计处理
除了记录期权合同结算的分录之外，甲公司其他的会计处理与上述以现金净额结算所列示的相同。
2016年1月31日
如果甲公司行权，甲公司向乙公司收取的股票数量为1031.6股（98000÷95≈1031.6股），向乙公司交付的股票数量为1000股（合同数量）。因此，甲公司可以向乙公司收取自身股票31.6股。由于股票只能以整数交付，所以收取自身股票31股（31×95=2945元），差额55元收取现金。
甲公司记录看跌期权的结算：
借：库存股 2945
现金 55
贷：衍生工具——看跌期权 3000
或收取自身股票32股，以现金支付差额40元
借：库存股 3040
贷：衍生工具——看跌期权 3000
现金 40
（2）乙公司的会计处理
除了记录期权合同结算的分录之外，乙公司其他的会计处理与上述以现金净额结算所列示的相同。
2016年1月31日
如果甲公司行权，乙公司将向甲公司交付的股票数量1031.6股（98000÷95≈1031.6股），向甲公司收取的股票数量为1000股（合同数量）。因此，乙公司应向甲公司交付甲公司股票31.6股。由于股票只能以整数交付，所以交付甲公司股票31股（31×95=2945元），差额55元支付现金。
乙公司记录看跌期权的结算：
借：衍生工具——看跌期权 3000
贷：金融资产 2945
现金 55
或交付甲公司股票32股（32×95），差额40元以现金收回。
借：衍生工具——看跌期权 3000
现金 40
贷：金融资产 3040
【解析】
将来须用或可用企业自身权益工具进行结算的衍生工具的合同权利（购入自身股票），除以固定金额的现金或其他金融资产换取固定数量的自身权益工具的衍生工具合同权利分类为权益工具以外，其他情形均应分类为金融资产。（固定换固定分类为权益工具）（固定换变动/变动换固定分类为金融资产/金融负债）。
将来须用或可用企业自身权益工具进行结算的衍生工具的合同义务（出售/发行自身股票），除以固定数量的自身权益工具交换固定金额的现金或其他金融资产的衍生工具合同义务分类为权益工具以外，其他情形均应分类为金融负债。（固定换固定分类为权益工具）（固定换变动/变动换固定分类为金融资产/金融负债）。
如果甲公司行权，本例题中甲公司收取的自身股票数量是变动的，交付的自身股票数量是固定的，不符合固定换固定的条件。甲公司持有的看跌期权在2015年2月1日的合同权利应分类为金融资产。
对于乙公司，（本例题并非是以其自身的股票作为交易标的），在2015年2月1日，乙公司承担一项（潜在不利条件下与甲公司交换金融资产的）合同义务，应当分类为金融负债。
3.以股票总额结算（股票换现金）
假设除了将以股票总额结算代替现金净额结算之外，其他条件均相同。
股票总额结算，即在2016年1月31日如果甲公司行权，甲公司将向乙公司交付自身的股票1000股，同时向乙公司收取现金98000元。
（1）甲公司的会计处理
2015年2月1日
借：其他权益工具 5000
贷：现金 5000
2015年12月31日
甲公司财务报表中无需确认权益工具的公允价值变动。
2016年1月31日
如果甲公司行使看涨期权，甲公司将向乙公司交付自身的股票1000股，同时向乙公司收取现金98000元。
借：现金 98000
贷：库存股/股本98000
（2）乙公司的会计处理
2015年2月1日
乙公司记录收到的期权费用：
借：现金 5000
贷：衍生工具——看跌期权5000
2015年12月31日
乙公司记录看跌期权公允价值的增加：
借：公允价值变动损益 -1000
贷：衍生工具——看跌期权-1000
2016年1月31日
乙公司记录看跌期权公允价值的增加：
借：公允价值变动损益 -1000
贷：衍生工具——看跌期权-1000
如果甲公司行权，乙公司记录看跌期权的结算及向甲公司收取的甲公司股票：
借：金融资产 95000
衍生工具——看跌期权 3000
贷：现金 98000
【解析】
甲公司
甲公司享有一项以固定数量自身股票换取固定金额现金的合同权利。（符合固定换固定的条件）。一项衍生金融工具，以固定金额的现金或其他金融资产换取固定数量的自身权益工具，该项衍生金融工具应当分类为权益工具。【请注意是该项衍生金融工具是权益工具，与未来行权与否无关】
乙公司
在潜在不利条件下，与其他方交换金融资产或金融负债的合同义务应当分类为金融负债。
同时，衍生金融工具应当以公允价值进行后续计量且其变动计入当期损益，因此在后续的资产负债表日，乙公司应对看涨期权按公允价值进行后续计量，公允价值变动计入当期损益，并相应调整金融资产/金融负债账面价值。
需要说明的是，本例题中仅考虑了合同签订日及后续资产负债表日，乙公司对看涨期权初始确认及其后续变动（看涨期权公允价值的后续变动）的会计处理。未考虑在此交易过程中，如果乙公司一直持有甲公司的股票（注：很可能没有），则在各时点乙公司还要根据准则规定核算持有的金融资产的后续公允价值变动，直至结算日处置为止。

小编寄语：会计学是一个细节致命的学科，以前总是觉得只要大概知道意思就可以了，但这样是很难达到学习要求的。因为它是一门技术很强的课程，主要阐述会计核算的基本业务方法。诚然，困难不能否认，但只要有了正确的学习方法和积极的学习态度，最后加上勤奋，那样必然会赢来成功的曙光。天道酬勤嘛！