第七章-对外投资概述.ppt

Click to edit Master title style,COMPANY LOGO,Click to edit Master text,Second level,Third level,Fourth level,Fifth level,第七章 对外投资概述,第一节 对外投资概述,第二节 短期投资的核算,第三节 长期投资的核算,第一节 对外投资概述,对外投资,：是以现金、实物资产、无形资产等资产通过购买其他单位发行的股票、债权等有价证券或直接与其他单位联营等形式的投资。,一、对外投资的概念及意义,1,、概念,对外投资,的意义,可以给企业带来可观的投资收益，,从而提高企业的经济效益,可以起到对被投资企业进行控制、,施加影响的作用,可以在一定程度上分散企业的经营,风险,可以为企业的进一步发展和扩张,及进军新的产品生产领域创造条件,第一节 对外投资概述,2,、意义,投资的分类,1,、按,投资目的和投资期限,可以将对外投资分成：,（,1,）,短期投资：,是指能够,随时变现,，并且持有时间,不准备超过一年,的投资。,作为短期投资应符合的条件：,在公开市场交易，并且有明确市价,持有投资作为剩余资金的存放形式，并保持其流动性和获利性,（,2,）,长期投资,：短期投资以外的投资。,投资的分类,投资的分类,共同控制,无,控制、共同控制和重大影响,控制,长期股权投资,重大影响,控制、共同控制和重大影响之外的情况,是指按合同约定对某项经济活动所共有的控制,指对一个企业的财务和经营政策参与决策的权力，但并不决定这些政策,是指有权决定一个企业的财务和经营政策，并能够从该企业的经营活动中获得利益,1,、按,对外投资的性质,可以将对外投资分成：,债权投资、权益投资和混合投资,此投资方式下，投资企业与被投资企业直接构成,债权债务关系,，投资企业,不能,参与被投资企业的,经营决策，不能,对被投资企业的生产经营,施加任何影响,。,投资的分类,（,1,）,债权投资,：是以购买被投资企业所发行的债券的形式所进行的投资。,投资的分类,（,2,）,权益投资,：是以购买被投资企业发行的股票或以参股的形式所进行的投资。,此投资方式下，投资企业与被投资企业直接构成,投资与被投资的关系,，投资企业,可以,参与企业的,经营决策,，与被投资企业一起,共同讨论,决策被投资企业的,重大经营事项,，与被投资企业一起,共担风险、共享盈余,。,投资的分类,（,3,）,混合投资,：是指既具有债权性质又具有股权性质的双重性质的投资。最典型的投资形式是优先股投资。,企业发行优先股时，事先规定一定的股利率，企业只要,有盈利,，而且足以按事先规定的优先股股利率分配优先股股利时，应当足额支付优先股股利；但企业如,不能实现利润或实现的利润不能足以支付优先股股利,时，也可不分股利或少分股利，因此优先股投资是混合投资。,第二节 短期投资的核算,为对企业的短期投资进行核算，企业应设置,“,交易性金融资产,”,、,“,投资收益,”,、,“,公允价值变动损益,”,三个总分类账户。,“,交易性金融资产,”,账户用以核算企业各种交易性金融资产的增减和结存情况，该科目属于,流动资产类,科目。,交易性金融资产,交易性金融资产的,增加额,交易性金融资产的,减少额,账户设置,“投资收益”账户用以核算企业对外投资取得的收益或发生的损失，包括短期投资、长期投资和其他投资的收益或损失，属于,损益类账户,。,投资收益,登记本期所发生的,投资损失,登记本期所发生的,投资收益,包括债券的利息收入、股票的红利收入、债券与股票的转让差价收入以及其他投资收益,包括债券、股票转让时所发生的差价损失,期末应将该账户的本期发生额转入“本年利润”账户，此账户期末一般无余额。,账户设置,“公允价值变动损益”账户用来核算企业金融资产公允价值增加或减少时所发生的损益。,公允价值变动损益,金融资产公允价值,减少,时所发生的,损失,金融资产公允价值,增加,时所实现的,收益,该账户属于,损益类账户,短期投资的核算,取得短期债权投资时，按,实际支付,的全部款项作为,投资成本,计价入账，相关,交易费用,应当直接计入,当期损益,，但实际支付款项中如果包含上个计息日起至取得日止的利息则应从成本中扣除，并将其作为,应收利息,单独核算。,短期投资的核算,例,1,：企业于,2006,年,3,月,1,日购得当日发行的国库券,100,万元，加上交易费用实际支出,101.2,万元,借：,交易性金融资产,国库券,1000000,投资收益,12000,贷：,银行存款,1012000,相关会计分录如下：,短期投资的核算,例,2,：,2006,年,3,月,31,日，企业,3,月,1,日购买的,100,万元的国库券的公允价值余额为,100.2,万元，假定不考虑其他因素。,借：,交易性金融资产,2000,贷：,公允价值变动损益,2000,分析：国库券的公允价值涨了,2000,元，应确认为公允价值变动损益，计入贷方。相关会计分录如下：,短期投资的核算,例,3,：企业于,2006,年,6月,1,日从证券市场上取得某公债券,100,万元，买入价,104,万元，另付手续费和税金,12000,元，该债券已于当年的,1,月,1,日支付了上年度利息，债券年利率,9%,分析：,企业所购的,100,万的债券实际支付了,105.2,万元，其中应计入应收利息的为,37500,（,=1009%512,），支付的手续费和交易税费,12000,直接计入当期损益，因此投资的实际成本应为,1002500,（,=1052000-37500-12000,）元。,短期投资的核算,相关会计分录：,借：,交易性金融资产,债券,1002500,应收利息,37500,投资收益,12000,贷：,银行存款,1052000,短期投资的核算,例,4,：企业于,2006,年,4,月,5,日将当年,3,月,1,日购得的,100,万国库券以,104.2,万元的价格出售，扣除手续费和印花税后实得款项,103.8,万元,相关会计分录：,借：,银行存款,1038000,贷：,交易性金融资产,国库券,1002000,投资收益,36000,短期投资的核算,例,5:2006,年,6,月,31,日，企业,6,月,1,日从证券市场购得的某公司债券,100,万元的公允价值变为,100.2,万元，假定不考虑其他因素,分析,：由例,4,知，债券原入账价值为,100.25,万元，,6,月,31,日降至,100.2,万元，跌了,500,元，记为公允价值变动损失。相关会计分录如下：,借：,公允价值变动损益,500,贷：,交易性金融资产,500,短期投资的核算,例,6,：企业于,2006,年,12,月,15,日以,110,万元将,6,月,1,日购得的,100,万元债券出售，扣除手续费及印花税后实得,109.2,万元。,相关会计分录如下：,借：,银行存款,1092000,贷：,交易性金融资产,债券,1002000,应收利息,37500,投资收益,52500,短期股票投资的核算,现行会计制度规定，对外投资的实际成本应以购买股票时发生的,实际支出,扣除,已宣告发放但尚未发放的红利,。,期末短期股票投资按公允价值计价,短期股票投资的核算,例7,：企业于,2006,年,4,月,2,日，以每股,8.2,元购得,A,公司的股票,100000,股，加上手续费、印花税,12600,元，实际支付款项,832600,元。,相关会计分录如下：,借：,交易性金融资产,股票,820000,投资收益,12600,贷：,银行存款,832600,短期股票投资的核算,例,8,：企业于,2006,年,4,月,10,日，以每股,12.4,元购得,B,公司的股票,50000,股，该公司已于,4,月,1,日公布了经股东大会审议通过的上年度分配方案为,10,派,4,元，加上手续费和印花税，实际支付,629000,元,分析,：股票已宣告但尚未发放的股利为,20000元（,41050000,），应从投资成本中扣除，因此短期投资成本增加了,600000,元（,12.450000-20000,），由此可得支付税费为,9000,（,629000-600000-20000,），计入投资收益。,短期股票投资的核算,相关会计分录如下：,借：,交易性金融资产,股票,600000,应收股利,20000,投资收益,9000,贷：,银行存款,629000,短期股票投资的核算,例,9,：,2006,年,4,月,30,日，企业,4,月,2,日购买,A,公司股票的公允价值变为每股,9,元，假定不考虑其他因素。,分析,：原入账价值每股,8.2,元，现价,9,元每股，涨了,0.8,元应确认为公允价值变动收益。,借：,交易性金融资产,股票,80000,贷：,公允价值变动损益,80000,短期股票投资的核算,例,10,：企业于,2006,年,5,月,10,日，将,4,月,2,日购得的,A,公司股票以每股,10.4,元的价格出售了,100000,股，扣除手续费、印花税后实得,1029000,元，存入银行。,借：,银行存款,1029000,贷：,交易性金融资产,股票,900000,投资收益,129000,相关会计分录如下：,短期股票投资的核算,例,11,：企业于,2006,年,4,月,15,日收到上述,B,公司发放的红利,20000,元。,分析：企业收到,B,公司发放的红利，使银行存款增加，同时企业的应收股利减少，贷记该科目。相关会计分录如下：,借：,银行存款,20000,贷：,应收股利,20000,短期股票投资的核算,例,12,：企业于,2006,年,4,月,18,日将上述,B,公司的股票,50000,股，以每股,11.2,元出售，扣除手续费、印花税后实得,551500,元。,相关会计分录如下：,借：,银行存款,551500,投资收益,48500,贷：,交易性金融资产,600000,由例,8,可知,第三节 长期投资的核算,为一段时间之后的投资积累整笔资金,1,影响甚至控制被投资企业的业务，,2,使其配合投资企业的经营之目的,扩大投资企业的经营范围和业务领域,3,通过长期投资可以：,其他投资,债券投资,股票投资,长期投资的形式,账户设置,为对长期投资进行核算，企业一般应设置“持有至到期投资”和“长期股权投资”两个总分类账户，二者皆属于,资产类,账户。,持有至到期投资,取得时所发生的费用、成本及应收的债券利息,收回时应冲减的成本和应计利息,该账户应设置“成本”、“应计利息”和“利息调整”等三级明细科目,账户设置,长期股权投资,取得时所发生的费用、成本及被投资企业实现经营利润而增加的投资,收回或转让而冲减的投资额,该账户应设置“成本”、“损益调整”和“其他权益变动”等三级明细科目,持有至到期投资的核算,如果购入的债券是溢价或折价购得的，在结算利息收益的同时，用实际利率法或直线法摊销债券的溢折价。,如果按实际利率法核算：,借：,持有至到期投资,应计利息,/,应收利息,持有至到期投资,利息调整（按差额）,贷：,投资收益（摊余成本和确认的利息收入）,持有至到期投资,利息调整（按差额）,按面值和票面利率计算的应计利息,持有至到期投资的核算,如果按直线法核算：,借：,持有至到期投资,应计利息,/,应收利息,持有至到期投资,利息调整（按差额）,贷：,投资收益（摊余成本和确认的利息收入）,持有至到期投资,利息调整（按差额）,持有至到期投资的核算,例,13,：企业于,2006,年,7,月,1,日用银行存款购得当日发行的三年期国库券,150,万元，年利率,3%,借持有至到期投资,国库券,1500000,贷：,银行存款,1500000,分析：企业购得的三年期国库券属于长期债权投资，应借记“持有至到期投资”科目。相关会计分录如下：,持有至到期投资的核算,例,14,：企业于,2006,年,7,月,1,购得,C,公司当日发行的公司债券,80,万，期限两年，到期一次还本付息。购入价格为每百元,102,元，加上手续费,4000,元，实际付款,82,万元。该债券年利率,4%,。,相关会计分录如下：,借：,持有至到期投资,债券投资,82,0000,贷：,银行存款,820000,分析：企业购买债券价款和手续费应全部计入“持有至到期投资”账户。,持有至到期投资的核算,例,15,：企业于,2006,年,12,月,31,日结算上述,C,公司债券的利息，并按直线法摊销溢价。,分析：该债券本年度应计利息,:,=8000004%612=16000,应摊销的溢价为,:,=,（,200002,）,12 6,=5000,持有至到期投资的核算,相关会计分录如下：,借：,持有至到期投资,应计利息,16000,贷：,持有至到期投资,利息调整,5000,投资收益,11000,该企业,2007,年,12,月,31,日结算利息，相关分录如下：,借：,持有至到期投资,应计利息,32000,贷：,持有至到期投资,利息调整,10000,投资收益,22000,持有至到期投资的核算,例,16,企业于,2006,年,12,月,31,日结算上述国库券的利息,22500,元（,15000003%,）,612,）,相关会计分录如下：,借：,持有至到期投资,应计利息,22500,贷：,投资收益,22500,持有至到期投资的核算,例,17,：企业于,2008,年,6,月,30,日收到上述公司的债券到期的本息,864000,元。,相关会计分录如下：,借：,银行存款,864000,持有至到期投资,利息调整,15000,贷：,持有至到期投资,债券投资,820000,持有至到期投资,应计利息,48000,投资收益,11000,应,应将实际收到的款项与冲减的“持有至到期投资”账面金额之间的差额作为投资收益。,长期股权投资的核算,长期股权投资的核算根据投资企业持股比例的高低分成,成本法,和,权益法,。,成本法适用范围：,对被投资企业实施,控制,；,无,控制、共同控制且无重大影响；,被投资单位,已宣告,破产或依法进行清理整顿,不准备,长期持有被投资单位的股份,被投资单位在严格限制条件下经营，其向投资企业,转移资金,的能力,受到限制,。,长期股权投资的核算,成本法,成本法是指在投资按投资成本计价的方法。,在采用成本法时，除追加或收回投资外，投资的账面价值一般应,保持不变,。,被投资单位宣告分派利润或现金股利时，应确认为当期,投资收益,接受投资后产生的,累积净利润的分配额,，投资单位确认为投资收益超过部分,作为投资成本的收回，,冲减,投资的账面价值。,长期股权投资的核算,权益法,权益法：是指投资最初以投资成本计价，以后根据投资企业享有被投资企业,所有者权益份额,的变动对投资单位的账面投资额进行调整的方法。,投资企业应在取得投资后，按应享有或应分担的被投资单位的当年实现的净利润或净亏损的,份额,，,调整账面价值,，确认当期损益。,投资企业应分得的分派的利润或现金股利，应相应,减少,投资的账面价值。,成本法下的长期股权投资核算,以货币自己直接购买,1,投资成本,=,支付的价款,+,取得股票过程中发生的相关费用,-,已宣告而尚未发放的现金股利,以非现金资产投资,2,投资成本按非现金资产的公允价值确定。有市场价的以市场价为公允价值；无市场价的以该资产未来收益现值为公允价值；都不符合的以双方协议价位公允价。,成本法下的长期股权投资核算,例,18,：企业于,2006,年,6,月,20,日以每股,6.2,元的价格购某股份公司的股票,200000,股，加上,30000,元的交易税费共支付,1270000,元，且准备长期持有该股票已于,6,月,10,日宣布了分红配股方案为每股发放红利,0.2,元，目前尚未发放。,借：,长期股权投资,股票投资成本,1230000,应收股利,40000,贷：,银行存款,1270000,相关会计分录如下：,成本法下的长期股权投资核算,例,19,：企业用一台设备向某股份公司投资，该设备原始价值,120,万元，已累计计提折旧,30,万元，经投资双方确认公允价值为,70,万元。,借：,长期股权投资,股权投资成本,700000,累计折旧,300000,营业外支出,200000,贷：,固定资产,1200000,相关会计分录如下：,成本法下的长期股权投资核算,例,20,：如果上述设备投资双方的协议价为,100,万元,相关会计分录如下：,借：,长期股权投资,股权投资成本,1000000,累计折旧,300000,贷：,固定资产,1200000,营业外收入,100000,成本法下的长期股权投资核算,例,21,：假设上述股权投资在一年后以,120,万元的价格转让给其他单位。款项已存入银行。,相关会计分录如下：,借：,银行存款,1200000,贷：,长期股权投资,股权投资成本,1000000,投资收益,200000,成本法下的长期股权投资核算,例,22,：企业于去年,6,月,30,日以每股,12,元的价格购得某股份公司的股票,10,万股，准备长期持有，该公司今年,4,月,30,日公布上年度每股收益,0.8,元，分配方案为每股发放现金红利,0.35,元。,相关会计分录如下：,借：,应收股利,公司,35000,贷：,投资收益,35000,成本法下的长期股权投资核算,例,23,：企业于,2005,年,7,月,1,日以每股,18,元的价格购得某股份公司的股票,20000,股，另支付有关税费,6000,元，并准备长期持有，,2005,年该公司每股盈余,0.98,元，,2006,年,4,月,15,日该公司宣布每股发放现金股利,0.8,元。,2005,年,7,月,1,日，购买股票时：,借：,长期股权投资,股票投资,366000,贷：,银行存款,366000,成本法下的长期股权投资核算,2006,年,4,月,15,日，分红时：,借：,应收股利,16000,（,200000.8,）,贷：,投资收益,9800,（,0.9820000612),长期股权投资,股票投资,6200,成本法下，如果企业获得的收益超过了其投资后应得的分配额，其超过部分应视作原始投资的收回部分应冲减投资的账面价值，未超过部分则增加投资收益。,权益法下的长期股权投资核算,权益法下，还要同时反映投资企业享有被投资企业所有者权益的份额。,长期股权投资的初始投资成本,投资时享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始成本；,长期股权投资的,初始投资成本,投资时,应享有,被投资单位可辨认净资产公允价值,份额,的，其,差额,应当计入,当期损益,，同时调整长期股权投资的成本。,权益法下的长期股权投资核算,例,24,：企业向某股份公司投资,500,万元人民币，协议规定占该企业,20%,股份，已知该股份公司的所有者权益总额为,2000,万元。,相关会计分录如下：,借：,长期股权投资,投资成本,5000000,贷：,银行存款,5000000,权益法下的长期股权投资核算,例,25,：,2006,年,1,月,1,日，企业以银行存款,400,万元向乙公司投资，占乙公司表决权股份的,25%,，采用权益法核算。当日，乙公司可辨认净资产公允价值为,2000,万元，假定不考虑其他因素。,分析：因为初始投资晨报,400,万元,小于,享有被投资单位可辨认净资产公允价值的份额（,200025%,）,=500,万元，因此差额,100,万元应计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。,权益法下的长期股权投资核算,相关会计分录如下：,借：,长期股权投资,投资成本,4000000,贷：,银行存款,4000000,借：,长期股权投资,投资成本,1000000,贷：,投资收益,1000000,权益法下的长期股权投资核算,例,26,：企业拥有某股份公司,40%,的股权，该公司当年实现税后净利润,50,万元。当年分配现金红利,12,万元。,企业按持股比例应确认的投资收益为,5040%=20,万元,相关会计分录如下：,借：,长期股权投资,损益调整,200000,贷：,投资收益,200000,权益法下的长期股权投资核算,权益法下，企业收到现金红利，应冲减“长期股权投资”科目,相关会计分录如下：,借：,银行存款,120000,贷：,长期股权投资,损益调整,120000,权益法下的长期股权投资核算,例27,：企业拥有,30%,股权的某股份公司，当年发生经营性亏损,420000,元,分析：企业发生经营性亏损，权益法下应按相应比例冲减“长期股权投资”。,相关会计分录如下：,借：,投资收益,126000,贷：,长期股权投资,损益调整,126000,权益法下的长期股权投资核算,例,28,：,2006,年,12,月,31,日，企业持有的丙股份有限公司的普通股股票账面价值为,850000,元，作为长期股权投资并采用权益法进行核算；由于丙股份有限公司当年经营不善，资金周转发生困难，使得其股票市价下跌至,820000,元，短期内难以恢复；假设企业本年度首次对其计提长期股权投资减值准备。,权益法下的长期股权投资核算,分析：企业发生股票市价下跌，下跌了,30000,元，计提长期股权投资减值准备。,相关会计分录如下：,借：,资产减值损失,计提的长期股权投资减值准备,30000,贷：,长期股权投资减值准备,丙公司,30000,本章小结,本章重点：,短期投资的核算：区分短期债券投资和短期股票投资,长期投资的核算：区分债券投资、股票投资和其他投资,本章难点：,长期股权投资中利息和溢折价的摊销核算,长期股权投资权益法的核算,