中国新能源汽车筑梦欧洲.pdf

一文读懂氢能产业|氢能产业链梳理0 02023年6月 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。序言在科技进步和产业变革快速推进的背景下，全球汽车产业朝着电动化、网联化和智能化的方向发展。中国作为全球最大的新能源汽车产销国，凭借完整的产业链、快速迭代的数字化技术、规模优势和丰富的产品矩阵，国际竞争力明显增强。新能源汽车产业链上下游企业纷纷加快“出海”步伐，加大海外市场拓展力度。欧洲重视环保和可持续发展，深入推进汽车产业电动化转型，新能源汽车发展迅速且市场潜力较大。目前，欧洲是全球第二大新能源汽车市场，且率先提出于2035年禁售燃油车。中国新能源汽车“出海”欧洲是中国汽车产业走向全球的重要一步，也是中国新能源汽车产业发展的必然选择。在行业“出海”快速发展的同时我们也应看到，中国新能源汽车要持续深耕欧洲市场仍需面对当地法律法规的变化以及品牌认知度不高等一系列挑战。毕马威中国与毕马威欧洲成员所联合推出中国新能源汽车筑梦欧洲这一行业深度报告。该报告从全球视角出发，对中国新能源汽车出口欧洲以及中国新能源汽车产业链相关企业在欧洲的布局进行了深入解析。在此基础上，报告充分利用毕马威中国及全球网络的优势，结合中欧两地行业专家和财税咨询专家的知识技能及实践经验，针对中国企业进入欧洲市场所面临的挑战，从企业的进入战略、合规风险、品牌建立、本地化运营等方面给出了切实可行的建议。伴随全球脱碳进程的加快，由新能源行业引领的出口产品“新三样”，即电动汽车、光伏产品、锂电池的出口增速进一步加快，正逐渐成为中国对外出口的重要增长点。新能源汽车未来发展空间广阔，毕马威期待持续推动新能源汽车行业发展，为企业“出海”保驾护航！江立勤毕马威中国客户与业务发展主管合伙人2中国新能源汽车筑梦欧洲 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。全球新能源汽车发展迅速，未来市场空间广阔近年来，各国纷纷出台措施，加强对新能源汽车的政策支持，各大车企也大幅增加研发投入，新能源汽车产业蓬勃发展。发展新能源汽车成为各国共识。全球气候变暖和环境问题日益突出，越来越多的国家正加大推进环境保护和低碳发展，目前已有超过130个国家和地区提出了实现“零碳”或“碳中和”的气候目标。交通领域占全球二氧化碳排放总量的1/4左右，仅次于能源发电与供热，是碳排放的第二大领域。降低交通领域的碳排放具有重要意义，新能源汽车也成为各国汽车产业发展的重点。多国制定燃油车禁售时间表，通过财政、法律等手段促进新能源汽车发展。欧洲、美国、中国等国家和地区出台了多项交通领域的碳减排政策，纷纷推动汽车电动化转型。此外，还通过财政、法律、基础设施等政策及国际合作支持新能源汽车产业发展。电池、移动互联和智能化等技术进步不断提升新能源汽车使用感受。电池技术的发展有望继续带动新能源汽车降低成本、提高性能及安全性。与此同时，移动互联和智能化技术的成熟为新能源汽车的发展注入新动能。全球新能源汽车销量突破临界点，渗透率快速提升。全球新能源汽车销量从2018年的211万辆增加到2022年的1,044万辆，同期，全球新能源汽车渗透率从2%提升至13%。中欧美是全球新能源汽车主要市场。2022年中国、欧洲和美国在全球新能源汽车销量的份额分别为64%、22%和9%，三地销量占全球新能源汽车销量的95%。中美新能源车企领先全球销量榜单，比亚迪登顶全球新能源汽车销量榜首。比亚迪成为2022年全球新能源汽车总销量排名第一的整车厂,特斯拉位列整车厂销量第二，上汽通用汽车集团的新能源汽车销量在整车厂中排名第三。摘要随着全球能源转型的不断推进，新能源汽车成为全球汽车产业发展的重要方向。本文重点探讨全球新能源汽车产业发展现状、中国新能源汽车相关企业在欧洲的产业链布局及可能面临的机遇和挑战，并且提出了相关对策和建议。3中国新能源汽车筑梦欧洲 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。欧洲成为中国新能源汽车“出海”的重要目的地政策支持、基础设施、消费观念等因素带动欧洲新能源汽车市场快速发展。越来越多的中国车企“走出去”优先选择欧洲，中国新能源汽车对欧洲出口迎来突破。欧洲新能源汽车市场广阔，发展潜力大。2018-2022年，欧洲新能源汽车销量的年均增长率为58%，仅次于同期的中国（61%），增速世界第二。根据欧洲汽车制造商协会（ACEA）的预测，到2030年，欧洲每5辆汽车中就有3辆是新能源汽车，新能源汽车的渗透率达到60%，远超全球26%的渗透率。欧盟确立汽车行业碳减排目标，积极推动新能源汽车发展。从欧盟层面看，2023年4月，欧盟通过2035年欧洲新售燃油轿车和小货车零排放协议，意味着欧盟将是第一个实现汽车完全电动化的地区。从国家层面看，欧洲对新能源汽车的购买补贴力度分化，各国还通过减少车辆注册税、道路税等税收，以及为电动汽车使用提供更广泛的便利等路权优惠加大对新能源汽车的支持力度。充电等配套设施投资提升了新能源汽车使用便利性。欧洲新能源汽车充电桩从2012年的1.7万个增加到2021年的37.6万个，但仍难以满足快速增长的新能源汽车需求。Statista预计，2030年德国、英国和法国的充电桩数量分别有望达到72万个、50万个、47万个，位居欧洲前三。欧洲消费者环保意识较强，对新能源汽车接受度较高。根据欧洲投资银行（EIB）的调研，一半的欧盟受访者表示购买汽车时会优先选择混合电动汽车或纯电动汽车，超过购买燃油车的比例（24%）。中国新能源汽车对出口拉动力进一步增强，对欧洲出口量占全部新能源汽车出口量近半。中国新能源汽车的出口占汽车总体出口的份额从2017年的19%提升至2022年的36%。今年一季度，中国电动汽车出口额同比增长122.3%，同时占中国汽车出口的比重提升5.1个百分点。根据乘联会统计口径下的新能源汽车出口数据，2021年中国对欧洲出口量超过了新能源汽车传统出口地亚洲，占新能源汽车出口量48%，欧洲成为中国新能源汽车出口的第一大区域，2022年中国对欧洲新能源汽车出口持续领先其他区域。比利时成为中国新能源汽车对欧洲出口最多的国家，多数中国车企选择通过比利时将车辆运输到欧洲其他国家。虽然挪威从中国进口新能源汽车较少，但是挪威新能源汽车政策友好、市场包容度高、充电设施完善、港口条件便利，成为中国车企“出海”欧洲的桥头堡。2022年中国新能源汽车对欧洲出口均价为3万美元/台，高于2.2万美元的全球出口均价，其中对西班牙和挪威的出口均价最高，达到3.9万美元。4中国新能源汽车筑梦欧洲 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。中企在欧洲绿地投资增长迅猛，汽车是绿地投资额创历史新高的主力中企在欧洲的绿地投资近年来持续快速增长，2022年达到45亿欧元，同比上升55%，投资总额首次超过并购投资，创过去十年间新高。其中汽车领域的投资增长是绿地投资额创历史新高的主因。2022年中国在欧洲的投资中，汽车产业占比高达53%，较2021年占比提升了33个百分点。这一历史性的增长主要源于电动汽车产业链上游的动力电池厂商加速“出海”，在欧洲传统汽车产业发达地区直接投资设厂、新建产能。除了绿地投资，并购交易长期以来也是中国在欧洲投资的重要途径之一。中国企业在欧洲的并购交易于2016年达到459亿欧元的历史峰值，但之后受对外投资监管政策趋严以及海外对并购交易审查更加严格的影响，中国在欧洲并购投资规模持续下滑并于2020年降至58亿欧元的历史低值。2021年并购交易有所回暖，但2022年再次下滑至34亿欧元，同比减少53%，交易额为十年间最低值。从新能源汽车产业链来看，2019-2023年2月共发生14笔中国在欧洲的并购交易，主要集中在产业链的上游和中游，其中上游主要集中于锂矿及电池，共10笔；中游交易共4笔，与整车和零部件相关。从交易国家来看，上游6笔锂矿相关交易均涉及位于英国的控股平台。德国汽车工业发达，有3笔交易，分别与锂电池、零部件和整车相关。匈牙利的两笔交易，均为方正电机收购绿脉城市交通（欧洲）有限公司股权。此外，意大利、比利时和丹麦均有一笔交易。从交易金额来看，赣锋锂业2022年以1.9亿英镑收购英国Bacanora Lithium公司51%股权为最大额交易。该公司旗下的主要资产为位于墨西哥的锂黏土Sonora项目，该项目是目前全球最大的锂资源项目之一。5中国新能源汽车筑梦欧洲 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。中国新能源汽车加强在欧洲全产业链布局目前，中国新能源汽车产业在欧洲投资已基本覆盖全产业链，其中由于中国在动力电池上多年积聚的优势，围绕动力电池产业链所展开的并购交易及绿地投资是中企在欧洲投资布局的主力。欧洲是全球新能源汽车的重要增量市场，2021年以来，中国动力电池企业在欧洲建厂的速度明显加快。包括宁德时代等在内的六家大型国内电池企业已经或计划在欧建厂，将产品和技术投向海外市场。2023年3月16日，欧盟委员会正式发布旨在确保欧盟获得安全和可持续的关键原材料供应的欧洲关键原材料法案，涉及原材料主要包括稀土、锂、钴、镍以及硅等。按照规划，到2030年，欧盟计划每年在内部生产至少10%的关键原材料，加工至少40%的关键原材料，回收15%的关键原材料。在任何加工阶段，来自单一第三方国家的战略原材料年消费量不应超过欧盟的65%。未来有志开拓欧洲市场的新能源车上下游企业需要进一步加强原材料本地化产能的投资和布局。动力电池：中国企业在欧洲绿地投资加速鉴于欧洲在全球汽车产业的领先地位和作为中国新能源汽车重要海外市场的战略地位，大部分中国车企已在欧洲设立了研发中心，以更好地了解当地市场需求，并与当地供应商和经销商等建立联系。一些中国车企也以投资建厂的方式布局欧洲。自2017年起，包括比亚迪、吉利和蔚来等车企开始在匈牙利、英国等地兴建新能源巴士和乘用车厂。例如2022年7月，蔚来宣布在匈牙利佩斯州的比奥托尔巴吉建设其全球首个海外工厂，建成后将成为蔚来在欧洲的制造中心、服务中心和研发中心。整车厂：布局欧洲提升品质，控制产业链成本产业链下游主要包含新能源车的整车销售、充换电，以及汽车后市场服务。为更好地服务欧洲当地消费者，伴随中国新能源汽车一起进入欧洲市场的，也有配套的营销和售后服务网络。目前中国车企主要采用开设直营、代理/经销等混合模式。例如领克和蔚来等在开设直营模式的基础上，也积极探索欧洲流行的订阅模式。销售及后市场：完善服务是制胜欧洲的关键6中国新能源汽车筑梦欧洲 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。中国新能源汽车在欧洲市场大有可为凭借完整的产业链、快速迭代的数字化技术、以及规模优势和丰富的产品矩阵，中国新能源汽车加速国际化，在欧洲市场拥有广阔的发展空间。中国新能源汽车产业链完备，在动力电池等关键领域具有优势。中国完整、高效的产业链是中国制造的核心优势之一，在新能源汽车领域也不例外。根据SNE Research的数据，2022年中国企业占全球动力电池装机量的60%，比2021年提升12个百分点；全球前十位电池生产企业中，中国占据6席，其中宁德时代蝉联全球第一，市场占有率从2021年的33%提升到37%。中国数字经济发展迅速，为新能源车企提升数字化、智能化提供了丰厚土壤。中国数字经济发展迅速，用户规模大。中国汽车企业正通过车联网技术、自动驾驶技术、人工智能和大数据等技术，提高车辆的智能化水平，提升驾驶安全性和用户体验，推动新能源汽车智能网联提速，更好地满足欧洲高端市场消费者的需求。中国新能源汽车规模优势明显、车型矩阵丰富，可以满足消费者不同需求。中国作为全球最大的新能源汽车生产国，新能源汽车已经连续第八年生产量、销售量和保有量全球第一，规模优势明显。2022年中国有136款新能源汽车车型可供消费者选择，其中纯电动汽车车型110个，位居世界第一。和特斯拉、宝马、奔驰等厂商相比，中国新能源汽车在欧洲售价区间较大，可以覆盖更多的消费群体和需求。中国新能源汽车产业链上下游企业进军欧洲面临的挑战快速发展的同时，中国新能源汽车产业链上下游企业要持续深耕欧洲市场，仍需面对诸如市场门槛较高、欧洲当地法律法规的变化，构建品牌认知度等一系列挑战。挑战一：欧洲发达国家市场门槛较高，需要完备、可行的市场进入策略布局发达国家市场有利于企业积累国际化经验、提升品牌形象，从而提高产品的全球销量。与此同时，发达国家市场由于准入门槛较高，企业也将面临地缘政治和宏观环境、市场准入政策、强大的本地竞争对手、产品定位难以满足本地化消费者需求等挑战。企业如何应对：针对企业在进入欧洲等发达国家新市场时所面临的一系列挑战，我们建议企业可以从以下几个方面入手：设计切实可行的欧洲新市场进入策略；采取灵活、因地制宜的销售模式并借力本土合作伙伴；实施绿地建设及并购并举的本土化产能布局。7中国新能源汽车筑梦欧洲 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有不得转载。在中国印刷。挑战二：欧盟绿色新政是中国新能源汽车相关企业必须面对的一揽子“绿色准入”机制欧盟出台了包含碳关税（CBAM）、碳定价、林业碳汇、减排责任和资金支持等一系列政策，并将这一揽子政策命名为“欧盟绿色新政”（EU Green Deal）。可以预见的是，欧盟绿色新政将在全球范围内带来广泛影响，出口欧盟及在欧盟经营的中国新能源汽车产业链上下游企业也将面临新的机遇和挑战。可能的主要影响包括：欧盟电池新规对电池的标准与市场准入提出要求；碳定价的影响和碳减排的压力；可持续发展的披露和管理变为新的合规要求，企业信息披露标准更高等。企业如何应对：“欧盟绿色新政”是中国新能源汽车产业链上下游企业出海欧洲绕不过的绿色准入机制，企业应在以下方面着力，应对欧盟绿色准入要求:建立健全高质量的全生命周期环境排放数据库；加强供应链管理，以满足相关合规要求。挑战三：欧洲消费者对中国本土新能源汽车品牌认知度依然偏低2022年中国纯电动汽车在欧洲市场销量排名前三的品牌（Volvo、MG、Polestar）均是中国车企收购的欧洲本土的汽车品牌，占欧洲纯电动汽车市场份额的8.6%，而中国自主品牌的纯电动汽车在欧洲的市场份额不足2%。多种因素导致中国新能源汽车在欧洲认知度较低：一是欧洲消费者认为中国产品同质化严重，品牌个性和差异化方面较欠缺；二是中国本土新能源汽车品牌相对于欧洲传统汽车品牌知名度较低，且在欧洲市场的渗透率低，欧洲消费者接触到这些车辆的机会较少，对品牌了解有限；三是中国新能源汽车在欧洲市场的营销较少，大规模的广告推广活动不多。企业如何应对：关注产品品质，以满足欧洲市场的高标准和严格要求；加大品牌宣传，尤其是对年轻人的宣传，提升年轻人对品牌的认可度和美誉度；在市场进入前期通过兼并收购当地已经有一定知名度和市场占有率的品牌，提升自有品牌的知名度，获取竞争优势，实现跨越式发展。8中国新能源汽车筑梦欧洲 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。挑战四：数字化和智能化加大个人信息保护和数据合规风险智能网联汽车在全生命周期中将采集、生产大量数据，并且与其他终端进行数据交互，数据安全风险愈发重要。2018年开始生效的欧洲通用数据保护条例（GDPR）被称为史上最严个人信息保护法规。中国企业通过数据收集、使用、处理等行为提供产品或服务，无论该企业是否设立于欧盟境内，只要为欧盟内的数据主体提供商品或服务，或服务发生在欧洲的数据主体活动监控范围内，都必须受GDPR监管。2020年6月，联合国欧洲经济委员会下属的WP.29组织发布了两项法规，要求从2022年7月开始汽车制造商只有在获得网络安全管理体系（CSMS）认证的情况下，才可以申请欧盟市场准入的车型审批（VTA）。此外，欧洲消费者对于个人信息安全的保护意识较强，对汽车智能化的需求并不迫切，智能网联是否能转化为中国汽车产品在欧市场的差异化优势仍待观察。企业如何应对：随着中国智能网联汽车逐步进入欧洲市场，中国车企应重视网络安全与数据保护的重要性，应将网络安全与数据保护要求尽早地规划到产品设计、市场活动、产品销售、IT系统部署等企业经营活动中，我们建议企业可考虑如下举措：持续跟踪监管动态；完善合规与内控体系；建立合规技术平台，勇担社会责任。挑战五：亟需加强本地化运营能力以更好地满足欧洲用户本土化需求中国新能源车“出海”输出的不单是整车产品，更重要的是与产品相配套的服务体系，需要企业通过在海外投资、建厂、收购、合资合作等各种方式，持续推进品牌在海外市场的本地化发展。中国车企目前拓展欧洲市场仍以整车出口为主，在欧的投资布局也主要集中在产业链上游和中游，对于包含汽车金融和创新型后市场服务的产业链下游环节鲜有涉猎，如何打通产业链上中下游，满足欧洲当地用户的本地化服务需求是中国企业亟需思考的问题。企业如何应对：积极构建海外本土化生产、销售和售后能力；关注欧洲消费者需求;选择合适的当地经销商，因地制宜地搭建销售及运营渠道；建立适合本土化的组织和管理体系。根据本土市场需求，制定适当的管理结构和流程，引进能够为企业带来国际化思维和经验的国际化人才。9中国新能源汽车筑梦欧洲 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。目录01全球新能源汽车发展迅速，未来市场空间广阔p.1102欧洲成为中国新能源汽车“出海”的重要目的地p.1903中国新能源汽车加强在欧洲全产业链布局p.3104中国新能源汽车产业在欧洲面临的机遇和挑战p.49 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。10中国新能源汽车筑梦欧洲 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。11中国新能源汽车筑梦欧洲 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。全球新能源汽车发展迅速，未来市场空间广阔01在科技进步和产业变革快速推进的背景下，汽车和新能源、数字技术加速融合，全球汽车产业朝着电动化、网联化和智能化的方向发展。近年来，各国纷纷出台措施，加强对新能源汽车的政策支持，各大车企也大幅增加研发投入，新能源汽车产业蓬勃发展。2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。12中国新能源汽车筑梦欧洲 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。绿色发展、政策支持和技术进步等共同推动全球新能源汽车发展随着工业化的发展，全球气候变暖和环境问题日益突出1。根据全球碳计划（GlobalCarbon Project）的估算，2022年全球碳排放达到366亿吨，高于2019年新冠疫情前的水平2。越来越多的国家意识到传统能源的开采和使用对环境造成的污染，致力于推进环境保护和可持续发展。目前已有超过130个国家和地区提出了实现“零碳”或“碳中和”的气候目标，包括欧盟、英国、日本、韩国在内的17个国家和地区针对碳中和已有针对性立法3。降低交通领域的碳排放是达成全球碳减排目标的关键措施之一，2021年交通领域二氧化碳排放量占全球二氧化碳碳排放总量的24%，仅次于能源发电与供热领域，是碳排放的第二大领域4。零碳或低碳排放的新能源汽车成为各国汽车产业重要的转型目标。绿色发展：发展新能源汽车成为各国共识1本报告是基于截至2023年2月，我们认为可靠的公开数据和资料编制。然而，我们不能确保数据和信息的准确性和完整性，我们不对任何数据和信息的错误或遗漏负责，不对使用本报告而导致的任何损失或损害负责。22022年全球碳预算：中国今年碳排放量将下降，美国印度会上升，观察者网，2022年11月，https:/ Energy&Climate Intelligence Unit,Net Zero scorecards,https:/ 康勇绿色发展已经越来越成为全球各国的共识，中国也提出了2030年实现碳达峰、2060年实现碳中和的“双碳目标”。绿色发展需要建立新型能源体系，这涉及了从风电、光电、氢能等新能源生产，到智慧电网、储能设施搭建，再到终端用能电气化等多个领域的转型升级。新能源汽车对能源转型具有重要意义，新能源汽车的发展已经突破临界点，未来发展空间巨大。13中国新能源汽车筑梦欧洲 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。欧洲、美国、中国等国家和地区出台了多项交通领域的碳减排政策，纷纷推动汽车电动化转型（表 1）。欧盟于2023年3月正式通过2035年欧洲新售燃油轿车和小货车零排放协议6，决定2035年以后在欧洲禁售燃油车，但是也为销售只使用合成燃料的内燃机汽车保留了一定空间7。中国方面，根据新能源汽车产业发展规划（20212035年），中国计划到2025年实现新能源汽车新车销量占比达到20%，到2035年纯电动汽车成为新销售车辆的主流，公共领域用车全面电动化。数据显示，2022年中国新能源汽车销量占比已经达到25.6%，提前实现2025年的目标。政策支持：多国制定燃油车禁售时间表，通过财政、法律等手段促进新能源汽车发展5表 1|各国新能源汽车发展目标国家（地区）国家（地区）新能源车发展目标新能源车发展目标中国中国2025年：新能源汽车新车销售量达到汽车新车销售总量的20%左右；2035年：纯电动汽车成为新销售车辆的主流，公共领域用车全面电动化。日本日本2030 年：HEV 渗透率30-40%，BEV&PHEV 渗透率20-30%，FCEV 渗透率3%；2050 年：禁售燃油车。韩国韩国2030年：新能源车销量785万辆。美国美国2030年：电动汽车占所有汽车销量的50%。加拿大加拿大2030年：EV销售占比达到30%；2040年：EV销售占比达到100%。欧盟欧盟2035年：欧盟境内禁售燃油车，但允许继续销售添加e-fuels合成燃料的内燃机汽车。挪威挪威2025年：100%ZEV销量。英国英国2030年：电动车渗透率50-70%，禁售燃油车；2035年：禁售混合动力汽车。资料来源：IEA，各国官网5 EV：电动汽车；NEV：新能源汽车；BEV：纯电汽车；HEV：混合电动汽车；PHEV：插电式混合动力汽车；ZEV：零碳排放汽车；FCEV：燃料电池汽车。报告中电动汽车（EV）等同于新能源汽车（NEV），不做进一步区分。6 https:/ https:/ 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。各国除了确立新能源汽车发展目标外，还通过财政、法律、基础设施等政策及国际合作支持新能源汽车产业发展。一是各国通过财政手段对新能源汽车产业和消费者提供间接或直接的资金补贴，例如，减免税费、对购车进行补贴、成立产业基金等。美国于2022年出台了通胀削减法案，在2023-2033年对符合条件的新能源汽车消费者和生产者进行补贴。二是政府通过制定减排政策、限制燃油车进入城市、发展纯电公共交通等，为新能源汽车产业提供市场环境和法律保障。欧盟在法律支持方面走在了世界前列，欧盟通过欧洲气候法等文件，为新能源汽车发展保驾护航。三是越来越多的国家意识到发展新能源汽车基础设施的重要性，通过建设公共充电桩、充换电站、加氢站、智能交通系统等基础设施，为新能源汽车的推广和普及提供便利。四是各国通过合作研发、跨境投资并购、国际标准化合作等方式加强国际合作，为新能源汽车产业提供更广阔的发展空间和机会。电池、电机和电控构成的“三电系统”是新能源汽车和传统燃油车的主要区别，是新能源汽车核心部件，也是新能源汽车的主要竞争力。“三电系统”中电池的成本占比最高，随着动力电池企业和车企对电池的性能要求越来越高，电池的迭代和技术创新也在加速，电池发展经历了磷酸铁锂、中镍高电压、高镍三元和钠电池等技术路线，CTC（Cell to Chassis）8作为最新一代电池系统技术，在特斯拉、比亚迪等企业的推动下，正逐渐从开发设计走向量产。此外，安全性更高的固态电池等新的动力电池产品也在研发进程中，电池技术的发展有望继续带动新能源汽车降低成本、提高性能及安全性。与此同时，移动互联和智能化技术的成熟为新能源汽车的发展注入新动能，推动新能源汽车迎来新的开发、使用、维护模式，促进新能源汽车由信息孤岛向智能终端转变，由单纯交通工具向移动终端智能、储存单元和数字空间转变。融合了新能源、新材料和互联网、大数据、人工智能等的新能源汽车，其品质、功能性、舒适性、安全性进一步提升。技术进步：电池、移动互联和智能化等技术进步不断提升新能源汽车使用感受8CTC：将电芯直接整合到车辆底盘结构内，从而提升车身的空间利用率、车身扭转刚度，提高电动车的空间、续航和操控的一种电池方案。15中国新能源汽车筑梦欧洲 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。全球新能源汽车销量增长迅速，中欧美领先全球市场在全球低碳转型的背景下以及面临来自造车新势力的挑战，传统燃油车加速转型，纷纷投入巨额资金开发新能源汽车，也进一步提升了新能源汽车的技术，促进了新能源汽车升级发展。叠加消费者对新能源汽车的认可度不断提升，新能源汽车的发展更是突飞猛进。全球新能源汽车销量从2018年的211万辆增加到2022年的1,044万辆，同期，全球新能源汽车渗透率从2%提升至13%（图1）。新能源汽车销量突破临界点，渗透率快速提升图 1|2018-2022年全球新能源汽车销量，千辆数据来源：LMC，毕马威分析新能源汽车作为新兴行业在短暂的时间内经历了从无到有，并成为了汽车行业的新蓝海和未来发展方向。2020年之前，全球新能源汽车在汽车整体销售中占比较低，渗透率约2%，自2020年以来发展迅速，全球新能源汽车渗透率从2020年初的4%提升至2022年底的13%（图 2）。地缘政治等因素使各国更加重视能源安全，长期来看，新能源是未来能源体系的重要组成部分，新能源为汽车电动化的发展提供了动力支持。各国也相继制定了燃油车禁售目标，大力发展新能源汽车，汽车电动化是未来的发展趋势。新能源汽车发展由早期的政策驱动转向市场驱动，充电便利性不断提升，叠加汽车行驶里程延长进一步缓解消费者“里程焦虑”，市场对新能源汽车需求将持续增加。摩根士丹利预测到2050年全球新能源汽车销量占汽车总体销量将达到82%9。9Morgan Stanley，Legacy Automakers Gear Up to Go Electric，September 2020，https:/ 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。图 2|2018-2022年全球新能源汽车渗透率数据来源：LMC，毕马威分析中国、欧洲和美国的新能源汽车销量位居世界前列，在全球新能源汽车市场中占主导地位。2022年中国、欧洲和美国在全球新能源汽车销量的份额分别为64%、22%和9%，三地销量占全球新能源汽车销量的95%（图 3）。尤其是中国在多年补贴、税收优惠等政策驱动下，新能源汽车崛起，占全球新能源汽车销量份额超过六成。中欧美是全球新能源汽车主要市场图 3|2018-2022年全球新能源汽车销量区域分布，千辆数据来源：世界汽车制造商协会（OICA），毕马威分析02,0004,0006,0008,00010,00012,00020182019202020212022中国欧洲美国其他0%2%4%6%8%10%12%14%2018201920202021202217中国新能源汽车筑梦欧洲 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询(中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。2022年全球新能源汽车销售的车型种类丰富，销量前十的车型包括了不同价位、不同款式的多种车型（表2）。值得一提的是比亚迪有六款车型上榜2022年车型销量前十榜单，其中最畅销的车型是宋DM，全球销售49.1万辆。比亚迪也因此成为2022年全球新能源汽车总销量排名第一的整车厂，全年销售181.6万辆（表3）。特斯拉位列整车厂销量第二，全年销售129.1万辆，最畅销的车型是Model Y。美国市场在特斯拉营收中占比约50%，仍是特斯拉最大的市场，其次是中国，营收占比约22%。得益于五菱宏光MINIEV的热销，通用汽车集团的新能源车销量在整车厂中排名第三，通用汽车宣布将于2025年底前在中国市场推出超过15款电动车型10。中美新能源车企领先全球销量榜单，比亚迪登顶全球新能源汽车销量榜首表 2|2022年全球新能源汽车车型销量排名排名车型厂商/品牌2022年销量（千辆）1Model Y特斯拉7362五菱宏光MINIEV通用汽车集团5733Model 3特斯拉4914宋DM比亚迪4115海豚比亚迪2056秦PLUS DM-i比亚迪1957元PLUS比亚迪1668ID.4大众汽车集团1549汉EV比亚迪14510汉DM比亚迪129资料来源：Marklines，毕马威分析注：通用汽车集团销量包括上汽通用五菱的数据。10通用将推超15款奥特能平台电动车型，新浪网，2022年11月22日，https:/ 2023 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)中国合伙制会计师事务所，毕马威企业咨询中国)有限公司 中国有限责任公司，毕马威会计师事务所 澳门特别行政区合伙制事务所，及毕马威会计师事务所 香港特别行政区合伙制事务所，均是与英国私营担保有限公司 毕马威国际有限公司相关联的独立成员所全球性组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。表 3|2022年全球新能源汽车整车厂销量排名排名整车厂2022年销量（千辆）1比亚迪1,8162特斯拉1,2913通用汽车集团7194大众汽车集团6785吉利5406Stellantis4027现代起亚集团3878雷诺-日产3229梅赛德斯-奔驰25510奇瑞汽车238资料来源：Marklines，毕马威分析注：通用汽车集团销量包括上汽通用五菱的