2026年备考基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识高分题库附答案.docx

2026年备考基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识高分题库附精品答案

单选题（共150题）
1、关于重置成本法说法正确的是（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 B
2、关于股权投资基金管理人与投资者的互动,以下表述不正确的是（　　）
A.基金运行阶段，就有保密需求的信息，为应对投资者关切，基金管理人及时全面地披露相应进程
B.基金运行阶段，基金管理人需根据约定的时间和内容要求发布报告
C.基金运行阶段，除发布定期报告外，基金管理人需根据约定召开投资者会议
D.基金募资阶段，投资者可要求充分调研基金管理人历史业绩及核心团队成员从业经历等

【答案】 A
3、基金拆分主要包括份额拆分和（）。两种拆分都会突破合格投资者的标准，因此被严格禁止。
A.损益权拆分
B.收益权拆分
C.资产权拆分
D.购买权拆分

【答案】 B
4、(2017年)下列关于股权投资基金管理人对被投资企业监控的说法中，错误的是（ ）。
A.监控被投资企业财务状况
B.跟踪协议条款执行情况
C.监控被投资企业客户的资产
D.参与被投资企业的公司治理

【答案】 C
5、下列不属于政府监管的意义的是（　　）。
A.维护股权投资基金行业的良好秩序
B.有效维护股权投资基金行业自律不受外来约束
C.提高股权投资基金行业效率
D.保护股权投资基金投资者利益

【答案】 B
6、股权投资母基金的特点和作用包括（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

【答案】 A
7、在基金合同首页的声明与承诺部分，均应用（　　）字体标出投资者应当注意的相关内容。
A.红色
B.加黑
C.加粗
D.特殊颜色

【答案】 C
8、普通合伙人对合伙企业债务（　　），有限合伙人对合伙企业债务（　　）。
A.不承担责任；承担全部责任
B.承担有限连带责任；承担有限主要责任
C.承担无限连带责任；承担无限主要责任
D.承担无限连带责任；以认缴出资额为限承担责任

【答案】 D
9、（　　）年基金管理公司在我国开始设立，基金行业在我国拉开了发展的序幕。
A.1996
B.1997
C.1998
D.1999

【答案】 C
10、契约型股权投资基金合格投资者人数不得超过（ ）人。
A.500
B.1000
C.100
D.200

【答案】 D
11、股权投资基金会计核算的内容主要包括（ ）。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
B.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
D.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 A
12、基金运行期间，信息披露义务人应当在每年结束之日起（ ）以内向投资者披露报告期末基金净值和基金份额总额、基金的财务情况、基金投资运作情况和运用杠杆情况等。
A.1个月
B.3个月
C.4个月
D.6个月

【答案】 C
13、出具法律意见书时，通常律师应核查申请机构是否根据其拟申请的私募基金管理业务类型建立了与之相适应的制度，具体包括（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
14、关于并购基金，以下描述错误的是（ ）
A.对企业进行财务性并购投资的股权投资基金
B.并购基金作为财务投资者，在收购中会产生协同效应
C.并购基金主要是杠杆收购基金
D.并购基金只是一种所有权转移的投资方式

【答案】 B
15、己取得基金从业资格的人员.应每年度完成（　　）学时的后续培训方可维持其基金从业资格。
A.5
B.10
C.15
D.20

【答案】 C
16、下列不属于股权投资基金运作中禁止行为的是（ ）。
A.某股权投资基金管理人针对每只基金设置独立账户
B.张某在担任A股权投资基金投资总监期间，利用职务便利，收受贿赂，并为其在某项目中牟取利益
C.某股权投资基金管理人管理的A基金即将到期，目前公允价值约为0.5亿元，该管理人用新募集的B基金，以1.0亿元价格受让A基金全部份额
D.某股权投资基金管理人通过境外机构或者境外系统下达投资交易指令

【答案】 A
17、关于股权投资基金管理人，下列表述不正确的是（）。
A.股权投资基金管理人在基金运作中具有核心作用
B.基金产品的设计、基金份额的销售与备案、基金资产的管理等重要职能均只由基金管理人承担
C.股权投资基金管理人有权获得业绩报酬，业绩报酬按投资收益的一定比例计付
D.股权投资基金管理人最主要的职责就是按照基金合同的约定，负责基金资产的投资运作，在有效控制风险的基础上为基金投资者争取最大的投资收益

【答案】 B
18、股权投资基金管理人主要履行的职责不包括()
A.拟订和实施投资方案，并对被投资企业进行投资后管理
B.每日披露基金净值
C.积极参与制定被投资企业发展战略，为被投资企业提供增值服务
D.定期编制并向基金投资者呈报基金的财务报告

【答案】 B
19、下列关于投资协议中排他性条款的说法，错误的是（ ）。
A.排他性条款一般会约定为期几个月的排他期限
B.投资方如果在协议签署之日前的任何时间决定不执行投资计划，可以不通知目标企业
C.排他性条款一般是单方面约束目标企业现任股东及其董事、雇员、财务顾问、经纪人
D.在排他期限内，目标企业现任股东及其董事、雇员、财务顾问、经纪人在股权投资基金进行谈判的过程中不得再与其他投资机构进行接触

【答案】 B
20、单一项目的收益分配方式流程包括（　　）
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
21、关于股权投资基金清算阶段律师提供的内容，说法错误的是（ ）。
A.协助确定清算主体
B.协助清算主体制订清算方案
C.协助实施清算方案
D.对清算人出具的清算报告进行审慎性审核

【答案】 D
22、下列关于信托（契约）型股权基金清算终止的表述中，错误的是（ ）。
A.必须按照基金份额持有人出资比例进行分配
B.基金的清算由清算小组进行
C.清算小组由基金管理人负责组织，并由基金管理人、基金托管人以及相关中介服务机构组成
D.清算小组应编制清算报告，并向基金投资者进行披露

【答案】 A
23、全国中小企业股份转让系统挂牌的基本标准有哪些（ ）。
A.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

【答案】 D
24、公司弥补亏损和提取公积金后所余税后利润在分配时，通常在（　　）基金的股东中按照实缴的出资比例分配
A.有限责任公司型
B.股份有限公司型
C.契约公司型
D.合伙制型

【答案】 A
25、某股权投资基金拟投资 A 公司 5000 万元,A 公司当年的财务数据为:净利润 9000 万元,净债务 3000 万元,利息 200 万元,所得税税率为 25%,按照企业价值/息税前利润倍数法进行投后估值时,使用5 倍倍数,则该基金在完成本次投资后在 A 公司的股权占比为（　　）。
A.8.62%
B.8.73%
C.8.20%
D.9.22%

【答案】 C
26、股权投资基金的投资中，业务尽职调查的主要内容不包括()。
A.企业基本情况
B.会计政策与会计估计
C.管理团队
D.市场

【答案】 B
27、（　　）是由政府设立并按市场化方式运作的政策性基金，主要通过扶持创业投资基金发展，引导社会资金进入创业投资领域。其本身不直接从事创业投资业务。
A.政府债券
B.政府股份基金
C.政府投资基金
D.政府引导基金

【答案】 D
28、基金管理人需要对基金投资者投向基金的资金与财产安全承担责任与义务主要包括（　　）。
A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ

【答案】 C
29、根据中国证监会的规定，申请境外直接上市企业净资产不少于（　　）元人民币，过去一年税后利润不少于（　　）元人民币。
A.2亿；3000万
B.4亿；3000万
C.4亿；6000万
D.2亿；6000万

【答案】 C
30、关于股权投资基金的投资范围、投资策略、投资限制，下列说法错误的是（ ）。
A.基金的投资范围，是基金投资对象选择所指向的集合
B.基金的投资策略，是指基金在选择具体投资对象时所使用的一系列规则、行为和程序的总和
C.基金的投资限制，是指基金管理人不得从事的投资决策行为
D.通常情况下，基金的投资范围、投资策略和投资限制由基金管理人和投资者共同商定，并在基金合同中明确列示

【答案】 C
31、（　　）不能负责投资决策委员会委员聘任和议事规则制定。
A.投资管理人董事会
B.执行事务合伙人
C.管理协议会
D.监事会

【答案】 D
32、采用（　　）募集，基金管理人应与销售机构以书面形式签署基金销售协议。
A.委托募集方式
B.间接募集方式
C.自行募集方式
D.委派募集方式

【答案】 A
33、下列属于股权投资基金管理人从事股权投资基金业务禁止行为的有（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
34、信息披露义务人，是指（　　）。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 D
35、信息披露人在进行信息披露时应保证所披露信息的（　　）
A.独立性、完整性、真实性
B.真实性、准确性、完整性
C.及时性、准确性、非营利性
D.全国性、行业性、统一性

【答案】 B
36、股权投资基金的信息披露义务人应当在（ ）结束之日起10个工作日内向投资者披露基金投资项目、投资额度、基金资产等信息
A.每季度
B.每月
C.每周
D.每六个月

【答案】 A
37、单位非法吸收或者变相吸收公众存款，应当依法追究刑事责任的情形是（ ）。
A.数额为50万元
B.非法吸收或者变相吸收公众存款对象为20人
C.给存款人造成直接经济损失数额在50万元以上
D.未造成恶劣社会影响或者其他严重后果

【答案】 C
38、在基金收益分配中，按单一项目分配，是指每个投资项目投后退出的每一笔资金都按照一定的顺序在（　　）之间分配，而不是首先满足基金投资者的全部本金出资和优先收益。
A.基金投资者和管理人
B.基金投资者和托管人
C.股东和管理人
D.股东和托管人

【答案】 A
39、关于股权投资基金管理人，说法错误的是（ ）
A.基金管理人可以按照基金合同的约定，负责基金资产的投资运作
B.基金份额的销售可以由基金管理人自行承担
C.基金管理A在有姗制风险的基础上为自身争取最大的投资收益
D.基金产品的设计可以由基金管理人自行承担

【答案】 C
40、（ ）负责中央国有企业参与股权投资基金的监督管理。
A.国家发展改革委
B.国务院国资委
C.国家外汇管理局
D.国家税务总局

【答案】 B
41、股权投资基金的合格投资者包括()。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 B
42、基金销售机构应当具备的资质条件是（　　）。
A.在中国证监会取得基金销售业务资格，并成为中国证券投资基金业协会会员
B.在中国证监会取得基金销售业务资格，但无需成为中国证券投资基金业协会会员
C.在中国证券投资基金业协会取得基金销售业务资格，但无需成为中国证券投资基金业协会会员
D.在中国证券投资基金业协会取得基金销售业务资格，并成为中国证券投资基金业协会会员

【答案】 A
43、契约型基金合同当事人订立合同遵循的原则不包括（　　）。
A.平等自愿
B.诚实信用
C.公平
D.收益最大化

【答案】 D
44、某股权投资管理人及时识别，分析经营活动中与内部控制目标相关的风险，并合理确定风险应对策略，此行为体现的内部控制的要素是()
A.风险评估
B.控制活动
C.内部环境
D.内部监督

【答案】 A
45、股权投资基金管理人在安排投资者签署风险揭示书时，作为特殊风险应提示权资者的是（　　）。
A.聘请投资顾问所涉风险
B.流动性风险
C.投资标的风险
D.基金运营风险

【答案】 A
46、按（ ）分类，股权投资基金分为公司型基金、合伙型基金、信托（契约）型基金。
A.资金规模
B.组织形式
C.资金性质
D.投资对象

【答案】 B
47、股权投资（　　）是基金的出资人、基金资产的所有者和基金投资回报的受益人。
A.基金投资者
B.基金管理人
C.基金发起人
D.基金托管人

【答案】 A
48、关于基金的信息披露，如下说法正确的是（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 C
49、在（　　）中经常会用到场景分析和敏感度分析等方法。
A.盈利预测
B.风险预测
C.发展趋势预测
D.财务预测

【答案】 D
50、关于从事股权投资业务的私募基金管理人，下列说法错误的是（ ）。
A.私募基金管理人应当向中国证券投资基金业协会申请成为会员
B.私募基金管理人应当向中国证券投资基金业协会履行登记手续
C.私募基金管理人应当在私募基金募集完毕后通过私募基金登记备案系统对基金进行备案
D.私募基金管理人应当向中国证券投资基金业协会申请牌照

【答案】 D
51、下列关于"新三板〃的说法，错误的是（ ）
A.全名为全国中小企业股份转让系统
B.是经中国证监会批准设立的公司制全国性证券交易场所
C.发挥主板和创业板的"孵化器"和"蓄水池"作用
D.服务对象是创新型、创业型、成长型+小微企业

【答案】 B
52、基金管理人在中国证券投资基金业协会申请登记的，必须提交的材料或信息包括（ ）
A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 A
53、国内A股IPO市场包括主板、中小企业板和（ ）。
A.新三板
B.区域股权
C.创业板
D.四板

【答案】 C
54、回购退出的方式不包括（　　）。
A.控股股东回购

B.管理层回购
C.员工收购
D.实际控制人回购

【答案】 D
55、下列关于股权投资基金的收益，说法正确的是（ ）。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
B.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 D
56、基金合同应当约定给投资者设置不少于（）小时的投资冷静期。
A.48
B.24
C.72
D.36

【答案】 B
57、股权投资基金的个人合格投资者应当具备相应风险识别能力和风险承担能力，且金融资产不低于300万元或近三年个人收入不低于50万元，这里的"金融资产"不包括（ ）
A.基金份额
B.银行理财产品
C.股票
D.房产

【答案】 D
58、境外间接上市是指境内公司将境内（　　）以股权／资产收购或协议控制等形式转移至境外注册的特殊目的公司，通过该境外特殊目的公司持有、控制境内资产及股权，并以境外特殊目的公司的名义申请境外交易所上市交易。
A.资产/负债
B.资产/权益
C.资产/股权
D.资产/利润

【答案】 B
59、（2020年真题）股权投资基金拟对目标公司进行财务尽职调查，以下表述错误的是（ ）
A.财务尽职调查的分析经常会用到场景分析和敏感分析等方法
B.财务尽职调查应涵盖目标公司的历史经营业绩、未来盈利预测等内容
C.基金的财务尽职调查团队应收集目标公司相关的财务报告进行分析，重点考察目标公司的现金流、盈利及资产事项
D.财务尽职调查与审计同样的重要意义，强调发现目标公司财务收支和会计资料的真实、正确

【答案】 D
60、关于股权投资基金的设立，以下描述不正确的是（ ）
A.我国现行的股权投资基金组织形式主要分为公司型、合伙型以及信托（契约）型
B.合伙型基金的设立，无须办理工商注册登记程序
C.信托（契约）型基金不是企业实体，无须办理工商注册登记程序，根据投资者和管理人签署的信托契约设立
D.股权投资基金设立完成后，应在中国证券投资基金业协会办理基金备案

【答案】 B
61、（2017年真题）在公司清算退出的过程中，下列关于公司剩余财产分配的说法中，错误的是（ ）。
A.公司清偿了全部公司债务之后方可在股东间进行剩余财产分配
B.如果没有约定，则按股权比例进行分配
C.若对分配次序没有约定，优先将剩余财产在股权投资基金的股东间进行分配
D.清算组负责进行公司剩余财产的分配

【答案】 C
62、相对估值法的优点不包括（　　）。
A.分析结果的可靠性不受可比公司质量的影响，很易找到合适的可比公司
B.运用简单，易于理解
C.主观因素相对较少
D.可以及时反映市场看法的变化

【答案】 A
63、设立外商投资创业投资企业，应至少拥有一个“必备投资者”，其应同时满足的条件有（　　）。
A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ

【答案】 B
64、关于锁定期的表述，错误的是（　　）
A.锁定期的设置通常是为了保护中小投资者的利益，防止“内部人”利用信息优势获得不正当利益
B.强制锁定是根据法律法规或公司章程规定的有关股份锁定的规则
C.自愿锁定是指在强制锁定的基础上，为了提升投资者信心，公司的实际控制人、高管、董事、监事、控股股东等资源承诺在一定时间内不对外转让其持有的上市公司的股份
D.锁定期分为强制锁定和自愿锁定两种

【答案】 B
65、我国要求包括股权投资基金在内的各类私募基金的募集需履行的程序包括（　　）等步骤。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
66、（2020年真题）股权投资基金管理人履行重大事项信息报送更新义务中，下述不属于重大事项信息的是（ ）
A.基金投资者发生变更
B.基金托管人发生变更
C.基金管理人发生变更
D.基金发生清盘或清算

【答案】 A
67、投资协议正式生效后，进入（ ）程序。
A.投资决策
B.投资交割
C.尽职调查
D.签订投资框架协议

【答案】 B
68、根据（　　）的资金募集办法，私募基金管理人、私募基金销售机构不得向投资者承诺投资本金不受损失或者承诺最低收益。
A.《合伙企业法》
B.《上交所指引》
C.《深交所指引》
D.《私募投资基金监督管理暂行办法》

【答案】 D
69、股权投资基金管理人应当根据中国证券投资基金业协会的规定，发生重大事项的，应当在（　　）个工作日内向中国证券投资基金业协会报告
A.3
B.5
C.10
D.15

【答案】 C
70、在股权投资基金管理人内部控制中，（ ）是指及时识别、系统分析经营活动中与内部控制目标相关的风险，合理确定风险应对策略。
A.内部环境
B.风险评估
C.控制活动
D.内部监督

【答案】 B
71、（2019年真题）不属于股权投资基金合伙协议必备条款的是（ ）。
A.投资业绩预测
B.费用和支出
C.有限合伙人
D.执行事务合伙人

【答案】 A
72、天使投资个人在试点地区投资多个初创科技型企业，对其中办理注销清算的初创科技型企业，天使投资个人对投资额的（　　）尚未抵扣完的，可自注销清算之日起 36 个月内抵扣天使投资个人转让其他初创科技型企业股权取得的应纳税所得额。
A.60%
B.90%
C.50%
D.70%

【答案】 D
73、设立外商投资创业投资企业，应满足我国关于（）等方面的基金。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 C
74、合伙型基金的参与主体主要为（ ）。
A.普通合伙人、特殊合伙人及基金份额持有人
B.普通合伙人、有限合伙人及基金份额持有人
C.普通合伙人、特殊合伙人及基金管理人
D.普通合伙人、有限合伙人及基金管理人

【答案】 D
75、股权投资行业主要用到的估值方法为（ ）。
A.相对估值和经济增加值法
B.成本法和折现现金流法
C.成本法和经济增加值法
D.相对估值和折现现金流法

【答案】 D
76、（2017年真题）在信托型股权投资基金中，根据最终确定的价格计算基金投资者出资应得基金份额以及退出应得退出金额的是（ ）。
A.权益登记机构
B.基金份额持有人
C.基金托管人
D.监管机构

【答案】 A
77、大宗交易转让的特点（ ）
A.高效率
B.安全性
C.重要性
D.及时性

【答案】 A
78、境外股权投资基金向境内目标公司投资的审批流程境外股权投资基金向境内目标公司直接投资必须获得特定审批机关的批准，主要包括（ ）和（ ）以及外汇局，如果境内目标企业的主体资格特殊，还可能涉及国家相关主管部门。
A.商务部，证监会
B.商务部，国家发展改革委
C.证监会，国家发展改革委
D.外贸部，国家发展改革委

【答案】 B
79、以下关于基金托管费，说法正确的是（ ）。
A.基金托管费是基金管理人因投资管理基金资产而向基金收取的费用
B.基金托管费是基金托管人为基金提供托管服务而向基金收取的费用
C.基金托管费是基金托管人因投资管理基金资产而向基金收取的费用
D.基金托管费是基金管理人为基金提供托管服务而向基金收取的费用

【答案】 B
80、我国法规规定公司型基金为股份公司的投资者人数不超过（ ）人。
A.50
B.200
C.100
D.1000

【答案】 B
81、（2019年真题）注册在境内的企业赴境外直接上市的方式路径相对简单，但由于严格的财务要求，此模式更适用于（ ）
A.初创民营企业
B.小型民营企业
C.大型国有企业
D.小型国有企业

【答案】 C
82、下列属于行政监管的主要法律法规依据的是（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
83、目前，股权投资基金设立完成后，应在（ ）办理基金备案。
A.中国证券业协会
B.中国证券监督管理委员会
C.中国证券投资基金业协会
D.中国人民银行

【答案】 C
84、中国基金业协会于（）发布《关于实行私募基金管理人分类公示制度的公告》，正式启动私募基金管理人分类公示制度。
A.2015年3月
B.2016年2月
C.2014年12月
D.2014年11月

【答案】 A
85、有限合伙型私募股权投资基金中关于收益分配说法错误的是（　　）
A.在收益分配顺序上普通合伙人优先于有限合伙人
B.管理分红可以接照总体利润计算。也可以按每个项目单独计算
C.特定项目实现之前.所有收益归有限合伙人
D.有限合伙型私募基金与公司型私募基金收益分配存在差别

【答案】 A
86、股权投资基金与目标公司管理层、员工的内部访谈可达到多个目的。下列关于这些目的的表述错误的是（
A.与管理层会谈可以全面了解目标公司的信息
B.与管理层进行沟通可以直接考察管理层的素质
C.与管理层进行沟通可以增进了解、增强信任
D.与各层级、各职能员工的访谈，可以获取企业各个环节的信息

【答案】 B
87、外部股权转让的程序步骤包括（）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
88、下列基金托管人的职责包括（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ

【答案】 B
89、下列不属于有限责任公司型基金设立条件的有（ ）。
A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅱ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 B
90、下列属于股权投资基金管理人从事股权投资基金业务禁止行为的有（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
91、除中国证监会作为股权投资基金法定监管机构外，其他相关政府部门和司法机关也在各自职责范围内行使对股权投资基金的管理职权。工商行政管理部门承担的职责是（ ）。
A.政府投资基金的管理和规范
B.股权投资基金相关的税收政策管理
C.地方国有企业参与股权投资基金的监督管理
D.公司型股权投资基金的工商登记

【答案】 D
92、我国证券交易所采用的竞价方式为（　　）。
A.单独竞价方式和连续竞价方式
B.集合竞价方式和间断竞价方式
C.单独竞价方式和间断竞价方式
D.集合竞价方式和连续竞价方式

【答案】 D
93、（2020年真题）某基金对A项目具有初步投资意向,随后展开了尽职调查。在尽职调查过程中,某基金了解了A项目的经营模式、股权结构、债权债务关系、法律诉讼情况、需遵循的法律及其监管机构等情况,发现A项目80%的收入来源集中于5个大客户,大客户依赖程度相当高。上述尽职调查了解到的内容主要体现了尽职调查的（ ）作用。
A.投资决策辅助
B.风险发现
C.调低估值
D.价值发现

【答案】 B
94、全国中小企业股份转让系统，是经国务院批准设立的（ ）全国性证券交易场所。
A.契约型
B.合伙制
C.公司制
D.社会团体型

【答案】 C
95、公司型基金的合格投资者人数规定：有限公司不超过（ ）人、股份公司不超过（ ）人。
A.50,300
B.80,200
C.50,200
D.100,200

【答案】 C
96、私募基金管理人应建立健全外包业务控制，并至少每年开展（　　）全面的外包业务风险评估。
A.五次
B.三次
C.一次
D.两次

【答案】 C
97、（2017年真题）杠杆收购的收购资金来源有（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
98、下列关于股权投资基金管理人委托服务机构提供服务时的说法中正确的是（　　）。
A.因投资者本身债务问题的情形，可对其股权投资基金份额进行冻结，但不得强制执行
B.销售结算资金从投资者资金账户划出后即不属于投资者合法财产
C.信息披露是保护投资者知情权、选择权的重要方式
D.股权投资基金管理人可以开展借新还旧业务

【答案】 C
99、企业境内上市的形式不包括（ ）。
A.企业的股东以持有的企业股权为对价，认购上市公司定向发行的新股进而实现企业间接上市
B.境内首次公开发行上市
C.通过参与上市公司重大资产重组，进而实现间接上市
D.通过收购上市公司控股股东的股权成为上市公司的母公司，进而实现间接上市

【答案】 A
100、（2017年真题）有限合伙型私募股权投资基金，至少应有（ ）名普通合伙人。
A.1
B.3
C.4
D.2

【答案】 A
101、关于契约型基金，下列说法错误的是（　　）
A.契约型基金是指通过订立信托契约的形式设立的股权投资基金，其本质是信托型基金。契约型基金具有法律实体地位。
B.契约型基金的参与主体主要为基金投资者、基金管理人及基金托管人。
C.基金投资者通过购买基金份额，享有基金投资收益。
D.契约型基金按照基金合同来运营

【答案】 A
102、创业投资基金，是指主要投资于各个创业阶段的未上市成长性企业的（ ）。
A.股权投资基金
B.指数化投资基金
C.契约型投资基金
D.公司制投资基金

【答案】 A
103、在税收支持方面，2007年2月,《财政部、国家税务总局关于促进创业投资企业发展有关税收政策的通知》发布，通知明确，创业投资企业采取股权投资方式投资于未上市中小高新技术企业（ ）年以上，凡符合条件的，可按其对中小高新技术企业投资额的（ ）抵扣该创业投资企业的应纳税所得额。
A.1、70％
B.2、70％
C.1、50％
D.2、50％

【答案】 B
104、（2018年真题）在契约型股权投资基金中，（ ）应当按照基金合同的约定，向基金份额持有人提供基金信息。
A.基金管理人／基金销售机构
B.基金销售机构／基金份额登记机构
C.基金管理人／基金托管人
D.基金管理人／基金份额登记机构

【答案】 C
105、（2017年真题）基金托管人的职责不包括（ ）。
A.基金份额登记
B.办理清算、交割事宜
C.定期出具资产托管报告
D.开展投资监督

【答案】 A
106、我国股权投资基金发展经过哪几个历史阶段。（ ）
A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 C
107、关于股权投资母基金，说法正确的是（　　）。
A.母基金的规模一般较大，因此相较于单只股权投资基金往往有更高的风险和更高的收益
B.母基金的规模一般较小，主要是为了加快投资节奏和资金周转周期
C.母基金的规模通常较大，但相较于中小投资者往往没有足够的资源，难以吸引优秀的投资人才
D.母基金的规模一般较大，通过投资于多只股权投资基金以分散风险

【答案】 D
108、股权投资基金监管活动不仅要以价值最大化的方式实现基金监管的根本目标，而且还要通过监管活动促进股权投资基金行业的持续健康规范发展。上述描述体现了股权投资基金的（　　）原则。
A.分类监管
B.适度监管
C.审慎监管
D.高效监管

【答案】 D
109、证监局的监管，主要是对辖区内股权投资基金及市场服务机构进行（　　），并和地方政府合作打击非法集资行为。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

【答案】 C
110、(2017年)在公司清算退出的过程中，下列关于公司剩余财产分配的说法中，错误的是（ ）。
A.公司清偿了全部公司债务之后方可在股东间进行剩余财产分配
B.如果没有约定，则按股权比例进行分配

C.若对分配次序没有约定，优先将剩余财产在股权投资基金的股东间进行分配
D.清算组负责进行公司剩余财产的分配

【答案】 C
111、所谓二手资料，是指股权投资基金按照尽职调查的目的收集、整理的各种现成的资料，又称（　　）
A.次级资料
B.二级资料
C.现成资料
D.已有资料

【答案】 A
112、关于清算的说法，错误的是()
A.解散清算，即企业股东自主启动清算程序来解散被投资企业
B.清算组在催告债权人申报债权的同时，应当调查和清理公司的财产
C.人民法院裁定宣告公司破产后，清算组应当继续推进清算事务的进行
D.调查和清理公司财产的工作主要由清算组进行

【答案】 C
113、(2017年)股权投资基金的合格投资者是指（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
114、投资人在与目标公司达成初步合作意向后，经协商一致，投资人对目标公司一切与本次投资相关的事项进行资料分析、现场调查的一系列活动是（ ）
A.项目开发与筛选
B.项目立项
C.尽职调查
D.投资决策

【答案】 C
115、创业投资企业可以以（　　）形式设立。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

【答案】 B
116、对违纪违法行为的主要监督处理方式不包括（　　）。
A.刑事拘留
B.行政监管措施
C.行政处罚
D.移送司法机关

【答案】 A
117、股权投资基金宣传推介材料可以登载该股权投资基金、股权投资基金管理人管理的其他股权投资基金的过往业绩,股权投资基金宣传推介材料登载过往业绩的,一般应当遵循以下原则（ ）。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
D.Ⅰ..Ⅲ.Ⅳ

【答案】 C
118、全国股转系统挂牌股票转让可采取的协议转让成交方式不包括（　　）。
A.点击成交
B.互报成交确认申报
C.强制成交
D.收盘自动匹配成交

【答案】 C
119、关于创业投资估值法，下列表述正确的是（ ）。
A.创业投资估值法是一种基于创业早期企业未来清算退出情境下估值预测的估值方法
B.创业投资估值法是一种基于创业早期企业可比公司估值倍数的相对估值法
C.创业投资估值法基于退出时目标公司的现金流以及目标收益率，折现计算其当前价值
D.创业投资估值法基于退出时目标公司的股权价值以及目标收益率，折现计算出其当前价值

【答案】 D
120、（　　）通常被认为是最为理想的退出方式之一
A.清算退出
B.上市转让退出
C.协议转让退出
D.新三板挂牌退出

【答案】 B

121、（2020年真题）关于我国二级股票市场的主要交易机制，以下表述正确的是（ ）
A.大宗交易转让的买卖双方可以就交易价格和数量进行协商 ，具有高效率低成本的特点，但会对股票的交易价格形成巨大冲击
B.上市公司股份的买卖双方可以就已达成的转让协议，向证券交易所和登记机构申请办理股份的转让过户，但该股份的转让仅限于流通股
C.如果收购人自愿选择以要约方式收购上市公司股份，其可以选择向被收购的所有股东发出只收购其持有的部分股份的要约
D.竞价交易的规则约定 ，ST股票和*ST股票价格的涨跌幅（一个交易日价格相对上一个交易日收市价格）均不超过20%

【答案】 C
122、下列关于合伙企业税收制度的说法中，正确的是（ ）。
A.合伙企业按规定应缴纳个人所得税
B.合伙人是法人和其他组织的，缴纳企业所得税
C.合伙企业是所得税的纳税主体
D.合伙企业的合伙人是法人和其他组织的，合伙人在计算其缴纳企业所得税时，应先用合伙企业的亏损抵减其盈利

【答案】 B
123、在基金运作中，（ ）等重要职能多半由基金管理人或基金管理人选定的其他服务机构承担。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 C
124、"四位一体"股权投资基金监管格局中的基础是（ ）。
A.机构内控
B.社会监