第3章财务分析模型.pptx

单击此处编辑母版标题样式,编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,2019/3/6,#,第,3,章 财务分析模型,计算机财务管理,财务建模方法与技术,主要内容,财务分析方法回顾,获取财务数据的方法,财务分析模型的设计,经济业务,会计核算,资产,负责,所有者权益,收入,费用,报表,读者,财务报表编制的工作程序,财务分析的目的,债权人,贷款的安全性,短期与长期偿债能力,股权投资者,盈利能力,风险状况,管理层,财务状况、盈利能力和未来持续发展能力,系统地分析因果关系,审计师,分析数据关系，获取审计证据,发现会计核算中的薄弱环节,政府部门,了解宏观经济,企业的合法合规性检查,财务分析的内容,分析内容,偿债能力,营运能力,盈利能力,发展能力,财务趋势,财务综合,财务分析方法,比率分析：相对关系，能揭示出绝对金额反映不出的问题,构成比率,效率比率,相关比率,判别财务比率优劣的标准,历史数据,同行业数据,本企业预计数据,财务分析方法,比较分析,纵向比较,横向比较,比较的内容,会计报表中的绝对数额,会计报表中相关项目的百分比,财务比率,财务分析的程序,财务分析的基础,资产负债表,利润表,现金流量表,资产负债表,资产负债表是总括反映公司在一定日期全部资产、负债和所有者权益信息的会计报表。它表明公司在某一特定日期所拥有的经济资源、所承担的经济义务和公司所有者对净资产的要求权。,利润表,利润表是提供企业一定会计期间利润或亏损信息的会计报表。利润表列报的数据均为时期数，即报告会计期间发生的数据。,现金流量表,现金流量表是提供企业一定会计期间内现金及现金等价物流入、流出信息的会计报表。,一个公司是否有足够的现金流入是至关重要的，这不仅关系到其支付股利、偿还债务的能力，还关系到公司的生存和发展。,主要内容,财务分析方法回顾,获取财务数据的方法,财务分析模型的设计,财务分析的数据源,财务分析模型,获取信息,ERP,系统,CRM,系统,SCM,系统,金融数据库,网站,企业数据源,社会数据源,数据源,-EXCEL,工具,案例,1-,来自,ACCESS,数据库,从某企业的,ACCESS,数据库文件,ZW,中获取所有科目数据，为建立建立财务报表和财务分析模型提供支持,案例,1-,来自,ACCESS,数据库,案例,2-,来自网站,案例,3-,来自文本文件,案例,4-,来自,Query,案例,5-,金融数据库,-,国泰安,企业相关财务数据，也可到上交所、深交所、巨潮资讯等查找,宏观经济数据，也可到统计局网查找,学位论文、期刊杂志等,案例,5-,金融数据库,-,国泰安,案例,5-,金融数据库,-,国泰安,案例,5-,金融数据库,-,国泰安,主要内容,财务分析方法回顾,获取财务数据的方法,财务分析模型的设计,基于,EXCEL,的财务分析模型,模型,1,：比率分析模型的设计方法,安全性：偿债能力,周转性：资产周转能力,收益性：盈利能力,比率分析模型的设计方法,用直接用单元格之间的逻辑关系建立公式，如,流动比率,=zcfzb!c11/zcfzb!f11,比率分析模型的设计方法,定义名称，用名称建立公式,比率分析模型的设计方法,分析数据通过立体表计算得到,例如：存货周转率,=,营业成本,/,平均存货成本,平均存货成本：,10,个月的期初、期末平均值,=B5/(jan!B10+jan!C10+feb!B10+feb!C10+mar!B10+mar!C10+apr!B10+apr!C10+may!B10+may!C10+jun!B10+jun!C10+jul!B10+jul!C10+aug!B10+aug!C10+sep!B10+sep!C10+nov!B10+nov!C10+dec!B10+dec!C10),=lrb!B5/AVERAGE(jan:dec!B10,jan:dec!C10),模型,2,：,趋势分析模型的设计方法,多期比较财务报表分析,结构百分比分析,定基百分比趋势分析,图解法分析,模型,2,：,趋势分析模型的设计方法,结构百分比分析,将常规的财务报表换算成结构百分比报表，然后将不同年度的报表项目进行比较，查明某一特定项目在不同年度间百分比的差额。,结构百分比（部分,/,总体）,100,损益表：,“,总体,”,是,“,销售收入,”,资产负债表：,“,总体,”,是,“,总资产,”,定基百分比趋势分析,首先选择一个基期，将基期报表上各种数额的指数均定为,100,，其他各年财务报表上的数字也均用指数表示，由此得出基期百分比的报表，可以查明各项目的变化趋势。,考查期指数（考查期数值,/,基期数值）,100,同行业比较分析,确定公司所属的行业,选择同行业相关指标,找出严重偏离同业平均水平的财务数据和指标,模型,3,：综合分析模型的设计方法,财务比率综合分析,杜邦分析,模型,3,：综合分析模型的设计方法,模型,3,：综合分析模型的设计方法,-,杜邦分析,模型,3,：,综合分析模型的设计方法,在财务分析模型中增加一个新工作表,设计分析框,定义分析框中的项目名称、公式和数据链接,关掉工作表网格线,杜邦系统图的缩放,启用宏,-,文件,-,选项,-,信任中心,改变设置，重启,EXCEL,如何使用表单控件,如何使用表单控件,插入表单控件,录制宏或指定宏,The End,43,