企业财务风险管理研究.pdf

2023.4A当代会计70财务管理企业财务风险管理研究孙培杰中交水利水电建设有限公司摘 要：财务风险管理是指经营主体对其理财过程中存在的各种风险进行识别、度量和分析评价，并适时采取及时有效的方法进行防范和控制，用经济、合理、可行的方法进行处理，以保障理财活动安全、正常开展，保证其经济利益免受损失的管理过程。分析了企业财务风险管理的现状、存在的问题及其成因，并提出了相应的对策。关键词：财务风险；风险管理；企业0 引言随着市场经济的发展和全球化的深入，企业面临着日益激烈的竞争和复杂多变的经营环境，各种不确定因素给企业带来了巨大的挑战和机遇，企业不可避免地会遭遇市场风险、信用风险、汇率风险、利率风险等。这些风险可能导致企业资金流动性不足、资产价值下跌、收益波动增大，甚至威胁企业的生存和发展。因此，如何有效地识别、评估和控制这些风险，是企业必须重视的工作内容。1 企业财务风险类别1.1 筹资财务风险筹资财务风险是指企业在筹集资金过程中所面临的可能导致资金成本增加或筹资失败的风险，主要包括信用风险、利率风险、汇率风险等。信用风险是指借款方或交易对手无法按时履行合约义务而给企业造成损失的风险。信用风险主要来源于债权人或债务人之间的信用关系。对于债权人而言，信用风险表现为债务人违约或拖欠还款；对于债务人而言，信用风险表现为债权人收紧或中断信贷。利率风险是指因市场利率变动而影响企业筹资成本或资产收益的风险。利率风险主要来源于市场供求变化、货币政策调整、通货膨胀预期等因素。对于借款企业而言，利率风险表现为借款利率上升或浮动；对于投资企业而言，利率风险表现为投资收益率下降或波动。汇率风险是指因外汇市场汇率变动而影响企业外币资产、负债或交易价值的风险。汇率风险主要来源于国际收支状况、经济增长差异、政治局势变化、汇率制度选择等因素。对于涉外企业而言，汇率风险表现为外币收入减少或支出增加。1.2 投资财务风险投资财务风险是指企业在投资活动中所面临的可能导致投资收益低于预期或投资失败的风险，主要包括市场风险、流动性风险、项目风险等。市场风险是指因市场价格变动而影响企业投资价值的风险。市场风险主要来源于市场需求变化、竞争状况变化、技术进步变化等因素。对于投资企业而言，市场风险表现为产品价格下跌或波动。流动性风险是指企业在投资活动中难以将投资品转换为现金或难以以合理的价格出售投资品的风险。流动性风险主要来源于市场交易机制不完善、市场参与者不足、信息不对称等因素。对于投资企业而言，流动性风险表现为投资品难以买卖或买卖成本过高。项目风险是指企业在投资项目中所面临的可能导致项目延期、超支或失败的风险。项目风险主要来源于项目本身的复杂性、不确定性和不可控性等因素。对于投资企业而言，项目风险表现为项目进度延误或中断、项目成本超出预算或控制范围、项目效果不达标或无法实现。1.3 经营财务风险经营财务风险是指企业在经营活动中所面临的可能导致经营成本增加或经营效益下降的风险，主要包括存货风险、应收账款风险、现金流风险等。存货风险是指企业在存货管理过程中所面临的可能导致存货损失或存货积压的风险。存货风险主要来源于市场需求变化、供应商不稳定、存货质量不Contemporary Accounting71Apr.2023财务管理高等因素。对于经营企业而言，存货风险表现为存货呆滞或积压、存货报废或毁损、存货成本上升等。应收账款风险是指企业在应收账款管理过程中所面临的可能导致应收账款回收困难或无法回收的风险。应收账款风险主要来源于客户信用不良、市场竞争激烈、法律制度不健全等因素。对于经营企业而言，应收账款风险表现为应收账款周转慢或坏账、应收账款占用资金过多或无法融通等。现金流风险是指企业在现金流管理过程中所面临的可能导致现金流不足或不稳定的风险。现金流风险主要来源于市场需求变化、经营效率低下、资金使用不合理等因素。对于经营企业而言，现金流风险表现为现金流入不及时或不足、现金流出过快或过多、现金流平衡难以维持等。2 企业财务风险管理存在的问题2.1 财务管理制度不完善，组织架构不合理第一，财务管理组织架构不合理。部分企业未设立专门的财务风险管理部门，或者财务风险管理部门的职能不明确，权责不清，与其他部门的协调、沟通不畅，导致财务风险管理缺乏统一指导和协调。第二，财务管理制度不规范。部分企业没有建立健全的财务风险管理制度，或者财务风险管理制度与实际情况不相适应，缺乏可操作性，导致财务风险管理缺乏规范和约束。2.2 财务信息不畅通第一，财务信息获取困难。部分企业由于缺乏有效的信息收集渠道和手段，或者受到市场环境、法律制度等因素的影响，难以获取所需的内部或外部的财务信息，导致财务风险管理缺乏充分的信息支持。第二，财务信息处理低效。部分企业由于缺乏先进的信息技术和工具，或者受到人为干扰或误操作等因素的影响，难以及时、准确地处理大量复杂的财务信息，导致财务风险管理缺乏有效的信息分析。第三，财务信息传递不畅。部分企业由于缺乏规范的信息传递机制和手段，或者受到保密性、安全性等因素的影响，难以及时、完整地传递已处理好的重要的财务信息，导致财务风险管理缺乏及时的信息反馈。第四，财务信息利用不充分。部分企业由于缺乏科学的信息利用方法和技巧，或者受到惯性思维、主观判断等因素的干扰，难以充分利用有价值的财务信息，导致财务风险管理缺乏合理的信息决策。2.3 财务风险控制方法不科学第一，财务风险控制方法选择不合理。部分企业由于缺乏对财务风险的全面识别和评估，或者受到成本收益、市场环境等因素的影响，难以选择符合自身需求的财务风险控制方法，导致财务风险管理缺乏针对性和有效性。第二，财务风险控制方法运用不熟练。部分企业由于缺乏对财务风险控制方法的深入理解和掌握，或者受到人为操作或外部干扰等因素的影响，难以熟练地运用相应的财务风险控制方法，导致财务风险管理缺乏灵活性和稳定性。第三，财务风险控制方法创新不足。部分企业由于缺乏对财务风险控制方法的持续改进和优化，或者受到保守思想、惯例做法等因素的束缚，难以开发和应用新的财务风险控制方法，导致财务风险管理缺乏前瞻性和适应性。2.4 财务决策缺乏科学性第一，财务决策目标不明确。部分企业缺乏明确、一致的财务目标，或者将财务目标与其他目标混淆，导致财务决策缺乏方向和依据。第二，财务决策过程不规范。部分企业缺乏规范和完善的财务决策流程，或者将财务决策过程简化或复杂化，导致财务决策效率不高。第三，财务决策方法不合理。部分企业缺乏科学和先进的财务决策方法和技术，或运用的财务决策方法与实际情况不相适应，导致财务决策缺乏合理性和可行性。2.5 企业财务风险意识不强第一，对财务风险认识不足。部分企业对自身所面临或可能面临的各种类型、程度、来源、后果等方面的财务风险缺乏深入和全面的认识，或者对财务风险的发生概率和影响程度过于乐观，导致财务风险管理缺乏客观性和准确性。第二，对财务风险重视不足。部分企业没有认识到财务风险管理的重要性和必要性，或者过于计较财务风险管理的成本和收益，导致财务风险管理缺乏主动性和积极性。第三，财务风险责任不明。部分企业未明确界定财务风险管理的责任主体和责任范围，或者对财务风险管理的责任落实和考核缺乏有效的监督和激2023.4A当代会计72财务管理励，导致财务风险管理缺乏规范性和约束性。2.6 财务管理人员对财务风险的客观性认识不足第一，缺乏系统的财务风险知识。部分企业的财务管理人员未系统地学习和掌握财务风险相关的理论知识和实践技能，或者未及时了解和研究新出现的财务风险现象和问题，导致在面对复杂多变的财务风险时缺乏有效的应对方法和手段。第二，缺乏科学的财务风险分析工具。部分企业的财务管理人员未能运用科学的方法和工具，有效地收集、处理、分析和利用自身或外部的各种财务信息，或者受到主观情感、偏见、惯性等因素的影响，导致在评估和预测财务风险时缺乏客观性和准确性。第三，缺乏创新的财务风险思维。部分企业的财务管理人员未能根据实际情况，灵活地调整和优化自身的财务风险管理策略，或者受到传统观念、固定模式等因素的影响，导致在应对新的或复杂的财务风险时缺乏创新性和适应性。3 企业财务风险管理对策3.1 加强财务管理基础工作第一，建立合理的财务管理组织架构。根据企业的规模、特点和需求，设立专门的财务风险管理部门，明确其职能、权责和关系，加强与其他部门之间的协调与沟通，形成有效的财务风险管理体系。第二，完善财务管理制度规范。根据企业的实际情况，制定并完善财务风险管理相关的制度和规范，包括财务风险识别、评估、控制、监督等方面的内容，明确财务风险管理的目标、原则、方法、流程、标准等要求，提高财务风险管理的规范性和约束性。第三，提高财务管理人员的素质。采用培训、考核等方式，加强企业财务管理人员对专业知识和技能的学习，提高他们对财务风险的认识，培养他们的财务风险管理意识和责任感，提高财务风险管理水平。3.2 保持财务信息流畅第一，提高财务信息获取能力。建立和完善有效的信息收集渠道和手段，及时、准确、完整地获取内部或外部的各种财务信息，包括市场信息、竞争信息、政策信息等，为财务风险管理提供信息支持。第二，提高财务信息处理效率。运用先进的信息技术和工具，及时、准确地处理大量复杂的财务信息，包括数据清洗、整理、分析、评估等，为财务风险管理提供有效的信息分析。第三，畅通财务信息传递渠道。建立和完善规范的信息传递机制，及时、完整地传递已处理好的重要的财务信息，包括报告、通知、汇报等，为财务风险管理提供及时的信息反馈。第四，充分利用财务信息资源。运用科学的信息利用方法和技巧，充分利用有价值的财务信息，包括决策、预警、优化等，为财务风险管理提供合理的信息决策。3.3 科学选择财务风险控制方法第一，合理选择财务风险控制方法。根据财务风险的类型、程度、来源、后果等特点，结合企业的自身特点和需求，选择适合企业实际的财务风险控制方法，包括规避、转移、分散、保留等，以实现企业利益和价值的最大化。第二，熟练运用财务风险控制方法。根据财务风险控制方法的特点和要求，深入了解并掌握其操作方式和技巧，避免人为操作或外部干扰等因素的影响，灵活地运用相应的财务风险控制方法，提高财务风险管理的效率。第三，创新财务风险控制方法。根据财务风险的变化和发展趋势，结合企业的实际情况，持续改进和优化现有的财务风险控制方法，或者创新财务风险控制方法，以提高财务风险管理的前瞻性和适应性。4 结束语企业财务风险管理存在财务管理制度不完善、财务信息不畅通、财务风险控制方法不科学等问题，为此，企业应加强财务管理基础工作，保持财务信息流畅，科学选择财务风险控制方法，以提高财务风险管理水平，增强企业竞争力。参考文献：1 边巴卓玛.探讨在企业财务实践中应用全面风险管理的价值J.今日财富,2020,36(1):149.2 陈樟萍.新形势下中小企业财务风险管理的创新实践 J.当代会计,2019,6(24):40-41.3 秦湫喃,张玥.全面风险管理在企业财务实践中的应用初探J.财经界,2020,38(5):206.4 宋志娟.D制药公司财务风险预警研究 D.太原:太原理工大学,2020.