欧美芯片法案对汽车芯片行业供应链的影响分析_张函.pdf

产 业 经 济2020 年以来，受新冠疫情和自然灾害影响，汽车芯片行业供应链强烈震荡，上游原材料供给、中游芯片产能和下游汽车销量全线下滑。随着疫情在全球逐步得到控制，汽车销量快速回暖，汽车产量需求与芯片生产周期出现错配，全球汽车芯片供需失衡，产能缺口持续扩大。2022 年，美国和欧盟相继出台芯片新政，掀起新一轮芯片产能“军备竞赛”，力求重构芯片行业供应链，摆脱对亚洲产能的依赖。经对辖内汽车行业调研发现，业内普遍对欧美国家级芯片战略推行前景持谨慎态度，加之全球疫情走向仍不明朗，汽车芯片产能缺失预期未有缓解，欧美芯片新政短期内提振效用不强。面对“缺芯”现状，汽车企业主要通过全球资源调配、重构产能计划，以及减配、延期交付等应变措施维持市场稳定。未来随着芯片生产商新增产能落地，汽车芯片供需关系或于 2023 年出现拐点并逐步趋于平衡。此外，俄乌冲突造成了氖气等芯片生产原材料短缺，行业对新增产能是否能如期投入仍存疑问。一、多重因素导致汽车芯片行业产业链供需失衡（一）全球疫情反复是导致汽车芯片行业产能下滑的主要原因2020年以来，全球新冠疫情对汽车芯片行业供应链造成强烈冲击，光刻胶、单晶硅、晶圆等芯片生产原材料供给严重不足，芯片生产商在不断反复的疫情影响下根本无法保证产能的持续性。2021年，东南亚新冠疫情暴发导致占全球封测产能13的意法半导体Muar工厂多次关闭，博世等汽车零部件公司受到严重影响，相关零部件供货时间已顺延一年以上。欧美芯片法案对汽车芯片行业供应链的影响分析张函内容提要 随着全球疫情逐步平稳，汽车行业快速回暖，持续扩大的市场需求与汽车芯片行业产能不足的矛盾日益凸显。欧美芯片法案的相继出台，昭示了其重构全球芯片产业链，摆脱亚洲产能依赖的决心。本文深入分析了汽车芯片行业供应链供需失衡的原因，欧美芯片法案出台的背景和影响，车企应对芯片短缺的手段，并提出相关政策建议。关键词 欧美芯片法案；汽车芯片行业；供应链重构39DOI:10.14041/ki.1003-4617.2023.02.017Liaoning Economy（二）“黑天鹅事件”加剧汽车芯片行业供应链震荡受高度专业分工及全球布局影响，汽车芯片行业供应链属于垂直一体化的链式关系，一家总成和零部件企业，可能同时要供应多家整车厂商的多个车型，同时一个车型又需要有多家供应商来供货。长且复杂的链式结构本身十分脆弱，任意环节的断裂将导致整个链条的崩溃，就更易受“黑天鹅事件”的影响。2021年，日本东北2 13强震导致日商主导约八成市场的半导体关键耗材光刻胶供应告急，包括信越等主要供应商生产与海外供货受阻，加剧了汽车芯片供应不足问题。（三）商业级芯片市场需求扩大进一步压缩车规级芯片产能2020年因新冠疫情导致汽车行业销量显著下滑，行业对汽车芯片的需求预判偏于保守。同时，居家办公、在线会议、家庭娱乐等生活方式的转变推动消费型电子产品的需求量大幅增加。在此消彼长的市场需求影响下，几大主流汽车芯片厂家被迫停产、限产，甚至将车规级芯片产能转移到受疫情影响需求量大增的个人电脑、5G手机等产品上，导致汽车芯片产能被进一步压缩。二、欧美国家级芯片战略出台背景及影响（一）美国率先抢占全球芯片产能缺口，推动芯片产业国际合作框架重构，试图将中国置于芯片产业供应链底端美国商务部发布的半导体供应链信息征询风险报告指出，2021年全球半导体需求比2019 年高出 17%，但产能只增加了 2%，以至于绝大多数芯片制造商的产能利用率都在90%以上。面对巨大的产能缺口，美国毫不掩饰地谋求芯片自建产能，通过2022年芯片与科学法案，计划投入527亿美元刺激芯片制造业回流，意图在美国本土重构芯片行业供应链，发展芯片巨型“长链工厂”，摆脱芯片生产全球“合作”模式，并推动芯片行业国际合作框架重构，试图以此降低中国在芯片行业中的竞争力和市场份额。（二）欧盟在芯片领域的技术领先并未带来市场份额优势，美国抢占产能缺口倒逼欧盟“加码跟进”在芯片产业链中，欧洲的优势在于设计和加工设备，而芯片生产和封测环节则完全依赖亚洲。疫情以来，欧洲在全球芯片市场份额日益走低，供应链受损尚未修复，汽车和工业芯片储备远低于库存红线，汽车芯片短缺让欧洲汽车行业蒙受了上百亿美元的营收损失。在此背景下，欧盟推出欧洲芯片保护法案，计划投资430亿欧元，以求在2030年实现全球芯片产能占比超过20%的目标。一方面，欧盟意识到过度依赖亚洲产能导致其技术领先无法转化为相应市场份额优势，提升本土芯片生产能力刻不容缓；另一方面，在美国加大芯片产能投入的刺激下，欧盟为维持行业地位，阻止美国数字科技侵扰，不得不跟进加大对芯片产业投资力度。（三）欧美芯片新政前景并不明朗，短期受益不被看好一是本土高额的人工成本将限制美国芯片产业链重塑计划的顺利实施。美国制造业人工成本是马来西亚等东南亚国家的 57 倍，其间巨大的成本缺口连芯片行业的高额利润都无法支撑。二是欧盟合作机制缺陷和利益分歧是欧洲芯片法案推行的巨大阻力。法案中未对公共投资和芯片基金的投向做明确约定，40产 业 经 济目前欧盟各成员国仍未就投资目标达成共识，利益分配难以均衡导致欧盟在大型公共技术工程合作方面一直缺乏成功案例。三是芯片法案短期收效不被汽车行业看好。即便欧美均能顺利实现其产能建设目标，新投入产能也至少需要1224个月才能获得产量回馈，对于急需缓解芯片产能缺口压力的汽车行业恐怕远水不解近渴。三、“缺芯”现状下汽车行业的应对策略2021 年以来，汽车芯片短缺导致全球汽车产量萎缩，传导到交易层面，引发哄抬汽车芯片价格乱象，据国家市场监管总局披露，部分汽车芯片加价率最高达 4543%。为避免芯片短缺引起供应链断裂和市场份额丢失，汽车行业积极探索应对策略，有效维持市场稳定。（一）跨国企业推行芯片全球采购策略，利用集团优势实现资源全球配置部分跨国汽车生产企业利用集团全球产业配置优势，推动芯片采购全球化策略，统筹集团资源，帮助缺少全球采购能力的供应商建立原材料采购渠道，有效地减缓了芯片缺口造成的产能丢失。（二）建立生产计划与汽车芯片市场变化的随动调整机制，部分热销车型采用减配、延时交付策略以往汽车企业生产计划是根据终端销售情况制定的，而芯片短缺客观上限制了汽车生产进度，为保证市场份额和资金流稳定，企业改以芯片供应能力为标的，重新制定生产计划，以免因零部件积存造成资源浪费。此外，对于部分市场需求量大的热销车型，汽车企业多采用减配或先生产后补装芯片的延时交付策略以降低市场负面情绪。四、政策建议（一）密切关注疫情反复和俄乌冲突对汽车供应链的影响，减少对外依赖程度随着国外疫情反复和俄乌冲突不断演变，全球芯片产业链仍未趋于稳定，须密切关注其对我国汽车贸易的影响，帮助企业维持正常经营。同时，加大对汽车芯片产业发展的支持力度，针对头部企业开展重点扶持，推动技术创新。鼓励企业将国内本土优质供应商纳入配套体系，加快国产替代进程，进一步提升供应链稳定性。（二）着力发展高端车型，提高出口产品竞争力支持企业参与国际竞争，扩大外销比重，同时进一步优化市场布局，提高在“一带一路”沿线国家的市场占比。加大自主品牌扶持力度，发展国产中高端乘用车及新能源汽车，逐步提升高附加值车型出口占比。推动企业管理理念、产品设计与国际接轨，提升我国汽车品牌质量与国际认可度。（三）鼓励行业上下游企业之间紧密配合，优化汽车芯片行业供应链结构推动汽车芯片行业供应链加快从垂直一体化的链式关系向网状供应链生态关系发展，促进全产业链各环节参与者建立联系，加强沟通并展开合作。下游汽车企业要对自主芯片持积极的支持态度，摒弃简单依据价格或商业测评去衡量芯片供应商，在项目研发阶段与国内芯片公司合作，全程参与全新整车项目。上游芯片企业要持更大决心和毅力投入车规级芯片生产。（作者单位：中国人民银行沈阳分行）41