财务管理重点整理.doc

精品文档就在这里-各类专业好文档，值得你下载，教育，管理，论文，制度，方案手册，应有尽有-财务管理的概念：财务管理指企业经营生产过程中，利用价值形式，合理组织财务活动，正确处理财务关系，已实现财务目标的一项综合性经济管理活动。财务管理的目标：生存。威胁来自：一长期亏损,内在原因；二不能偿还到期债务，直接原因。力求以收抵支和偿还到期债务，减少破产的风险，是企业能够长期、稳定地生存下去，是对财务管理的第一个要求；发展。一个企业如不能发展，不能提高产品和服务质量，不能扩大市场份额，就会被其他企业排挤出去。企业的发展表现为扩大收入。扩大收入的根本途径是提高产品的质量，扩大销售数量，要求不断更新设备、技术和工艺，也就要求投入更多。筹集企业发展所需的资金是对财务管理的第二个要求；获利。企业获利，才有生存的价值。盈利体现了企业的出发点和归宿。通过合理、有效地使用资金使企业获利，是对财务管理的第三个要求。财务管理的职能：1、财务决策。投资决策、融资决策、股利分配决策2、财务计划。制定财务战略、财务政策和财务规划、编制财务预算、规定财务工作程序等。3、财务控制。对财务计划与实际情况的分析、控制及评价财务管理的内容：财务管理是有关资金的筹集、投放和分配的管理工作。反映企业资金运作的全过程，包括：资金的筹集管理；资金的耗费管理；运营资金的管理；资金分配的管理。财务管理的环境：1、法律环境：企业组织法规范：公司法等税务法律规范：所得税的法规、流转税的法规、其他地方税的法规。财务法律规范：企业财务通则、行业财务制度。2、经济环境经济发展状况通货膨胀利息率波动政府的经济政策竞争3、金融市场环境金融市场与理财：金融市场是企业投资和筹资的场所；企业通过金融市场使长短期资金互相装换；金融市场为企业提供有意义的信息。金融资产的特点：流动性；收益性；风险性财务管理的原则：道格拉斯R爱莫瑞和约翰D芬尼特将财务原则分为3类，共12条。第一类，有关竞争环境的原则对资本市场中人的行为规律的基本认识。自利行为原则；双方交易原则；信号传递原则；引导原则。第二类，有关创造价值和经济效率的原则，他们是对增加企业财富基本规律的认识。有价值的创意原则；比较优势原则；期权原则；净增效益原则。第三类，有关财务交易的原则,它是人们对于财务交易的基本规律的认识。风险报酬权衡原则；投资分散化原则；资本市场有效原则；货币的时间价值原则。融资：是调剂社会各方面的资金余缺，实现优势互补。融资的方式：货币信贷、证券买卖、企业并购、合资合作经营、BOT融资、贸易融资、博彩等。融资的五个综合原则：互利性、合法性、公平性、灵活性及风险管理原则。筹资的一般原则：适度性原则、低成本原则。筹资方式：吸收直接投资、发行股票、银行借款、商业信用、发行债券、租赁、企业内部积累。资本金的分类：1.国家资本金，指有权代表国家投资的政府部门或者机构以国有资产投入企业形成的资本金2.法人资本金，指其他法人单位以其依法可以支配的资产投入企业形成的资本金3.个人资本金，指社会公众以个人合法财产投入企业形成的资本金4.外商资本金，指外国投资者以及我国香港、澳门和台湾地区投资者向企业投资而形成的资本金。企业公积金资本公积金和盈余公积金股票是股份有限公司筹集长期资本而公开发行的一种有价证券，是证明股东按其所持股份享有权利和承担义务的书面凭证。特点：利益的一致性 决策性 转让性与流动性 价格与面值的差异。分类： （1）普通股和优先股：优先股，在公司利润分配方面较普通股有优先权的股份。优先股的股东，按一定的比率取得固定股息；企业倒闭时，能优先得到剩下的可分配给股东的部分财产。（2）国家股，法人股 个人股 外商股问题：我国企业融资主要有哪些方式以及每种方式的优缺点？（答、）、股票筹资的优缺点：1、普通股筹资的优缺点：（优）普通股筹资是一种弹性的融资方式，由于股息或红利不象利息必须按期支付；普通股无到期日，属永久性资金；发行普通股筹资，可降低公司负债比例，提高公司财务信誉，增强公司今后的融资能力。（缺）资本成本高；增发普通股会降低原有股东的控制权。2、优先股筹资的优缺点：（优）股利的支付既固定又有一定的灵活性；能保持普通股股东对公司的控制权。（缺）发行优先股筹资时，对公司的限制较多。负债的利息处理：1、流动负债的应计利息支出计入财务费用。2、长期负债的应计利息支出，筹建期间的计入开办费；生产期间的，计入财务费用；清算期间的，计入清算损益。其中，与构建固定资产或无形资产有关的，在资产尚未使用或已交付使用但尚未办理竣工结算以前，计入固定资产构建价值。、 负债筹资中的长期贷款 银行借款，是指企业按一定的利率向银行或其他金融机构借入的货币资金，以及由此引起的一种信用活动。银行借款是企业筹集资金的重要渠道。银行长期借款筹资的优缺点：（优）借款筹资较快；借款成本较低；借款弹性较大；可以发挥财务杠杆的作用。（缺）风险较高；限制条款较多；筹资数量。债券概念：是企业为取得资金而发行的借款凭证，是企业承诺在规定的日前规定的利率支付债券利息，并按特定的日期偿还本金的一种债权、债务证书。债券的种类：1、按债券利息支付方式与债权的形态划分，有附息票债券和贴现债券。2、按有无担保，可分为信用债券和担保债券。3、按债券上是否记载购买者姓名，可分为记名债券和无记名债券。、负债筹资中企业发行债券的优缺点：（优）1、债券的利率较低，可以减少资金成本；2、债券利息支出可以列入费用，可减轻企业所缴纳的所得税；3、债券的利率稳定，可发挥财务杠杆的作用；4、可以有效保持投资者对企业的控制权。（缺）1、增大企业的筹资风险；2、容易给企业的现金周转带来困难；3、在一定程度上约束了企业从外部筹资扩展的能力；4、提高企业负债比率，降低企业的财务信誉。、负债筹资中的应付款项、预收款项、设备租赁、借用外国资金？债券与股票的区别：债券和股票都是股份有限公司筹集长期资金的手段，但两者大不相同。1、经济性质不同。股票是所有权证明，债券是债权、债务关系的证明。2、收益不同。股票是一种高风险、高收益的证券，但债券安全性大，收益也较股票低。3、偿还期不同。4、价格不同。股权结构演变：1、初始期：创始资金与股权分配2、培育期：二期融资与股权稀释3、成长期：三期融资与股权变化4、收获期：上市融资与增资扩股。长期筹资方式1、普通股筹资 普通股：是股份有限公司发行的无特别权利的股份，也是最基本的、标准的股份。2、债券筹资 债券：债务人为筹集债权资本而发行的，约定在一定期限内向债权人还本付息的有价证券。债券筹资的特点优：成本低（与股票相比，与借款比则成本高）；可利用财务杠杆；保障股东控制权。缺：风险高；限制条件多；筹资数量有限。3、长期借款筹资借款人向银行或其他金融机构借入的使用期限在一年以上的资金。特点优：筹资速度快；借款弹性大；借款成本低。缺：风险高；限制条件多。短期筹资方式：1.商业信用，指在商品交易中由于延期付款或预收货款所形成的企业间的借贷关系 商业信用筹资的最大优越性在于容易取得，并且不负担成本，缺陷在于期限较短。2.短期借款，借款人向银行和非银行金融机构借入的期限在一年以内的借款。3短期负债筹资 特点优：筹资速度快，容易取得；筹资富有弹性；筹资成本较低。缺：筹资风险高。问题：什么是资金成本？资金成本的作用有哪些？资金成本：是企业筹集资金时所付出的代价，它包括资金筹集费和资金使用费。资金筹集费：是指企业在筹集资金过程中所发生的各种费用。如委托金融机构代理发行股票、债券而支付的注册费和代理费，向银行贷款而支付的手续费等。资金使用费：指企业应使用资金向投资者支付的报酬，如股票股利、债券利息、银行借款利息等。资金成本的作用：是选择资金来源，拟定筹资方案的主要依据；是评价投资项目可行性的主要经济指标；可作为评价企业财务经营成果的依据。经营杠杆：指企业的固定成本对其营业利润（或息税前利润）的影响程度。企业的营业利润可按下式计算：EBIT=S-C=PQ-(VC+F)式中：EBIT-营业利润，S-销售总额，C-总营业成本，P-单位产品销售价格，Q-产品销售量，V-单位变动成本，VC-变动成本总额，F-固定成本总额。财务杠杆：指借入资金对企业自有资金的影响程度。企业借入资金后，其自有资金收益率可按下式计算：i=if+(if-i0)r(1-T) 式中：i-自有资金收益率，if-息前税前资金利润率，i0-借入资金利息率 r-负债比率，T-所得税率。利用借用资金提高自有资金的收益率，是一种有效的财务手段.复合杠杆：也称总杠杆，指综合经营杠杆与财务杠杆而形成的杠杆作用。可用复合杠杆系数来衡量：DTL=（DTL)*DFL =(S-VC)/(S-VC-F) VC-变动成本 F-固定成本贴现贷款指票据持有人在需要资金时，将未到期的汇票经过背书并贴付利息后，把汇票的债权转让给银行并由此取得的贷款。汇票到期以后，银行凭票向付款人（承兑人）按票面金额收取票款。票据的种类主要有汇票、本票和支票三类，其中以汇票为典型的票据。汇票按承兑人不同分为商业承兑汇票和银行承兑汇票。贴现贷款就是以这二种票据为对象而发生的。贴现贷款与一般贷款的不同；1票据贴现以票据为对象，是票据的买卖行为，是较特殊的借款方式。一般贷款以借款人提供的抵押品或凭信用条件办理贷款。2。债权债务关系不同。一般贷款的当事人是银行、借款人和保证人，从贷款发放到收回止，债权债务关系人始终如一。而贴现贷款的当事人是银行、贴现人以及票据背书上的各个关系人。当票据一经贴现，债权债务关系就由原来的企业之间的关系，变为银、企关系。即债权人由原来的收款企业转变为银行。3收息与收款方式不同。一般贷款是贷款到期借款单位填交还款凭证或银行从帐户中扣还，利息定期计收或利随本清，贴现贷款则是在贴现时内扣利息，汇票到期后银行凭票主动扣划收回。4.贴现期限较短。应付款项 指债务已经成立，应向债权单位或个人支付的各种应帐付款的总称。它属于一种自然性融资，无筹资成本。（应付帐款、应付票据）预收款项 是指企业在销售产品或提供劳务以前，向顾客预先收取的款项。（预收工程款，预收备料款，预收销货款，预收购房定金）企业资金筹集的方式1.权益资金筹资（国家投资、社会集资、发行股票、企业兼并和重组）2.负债资金筹资（短期负债筹资、长期负债筹资）短期负债筹资（速度快，易取得、富有弹性、成本低、风险高）应付账款的特征（免费信用：在规定折扣期内享受折扣、有代价信用：放弃折扣付款、展期信用：超过规定信用期推迟付款）商业信用筹资的优缺点 优：容易取得。对于多数企业来说，商业信用是一种持续性的信贷形式，且无需正式办理筹资手续。如果没有现金折扣或使用不带息票据，商业信用筹资不负担筹资成本。缺：在放弃现金折扣时所付出的成本较高 营运资金持有政策 包括流动资产和流动负债两部分。1.流动资产随业务量的变化而变化，但他们之间并非线性的关系，由于规模经济、使用效率等原因的作用，流动资产以递减的的比率随业务量增长。2.营运资金持有量的高低，影响企业的收益与风险。较高的流动资产持有量，风险较小，但收益较低。而流动资产持有量较低，则正好相反。3.营运资金持有量的确定，就是在收益与风险之间权衡。持有较高的营运资金称为宽松的营运资金政策；持有较低的营运资金称为紧缩的营运资金政策；介于两者之间的，是适中的营运资金政策。流动资产和流动负债的配合 配合型筹资政策 稳健型筹资政策 激进型筹资政策 临时性流动资产：受季节性、周期性影响的流动资产，如存货、应收账款。 永久性流动资产 ：企业处于低谷仍需保留的流动资产以满足长期稳定 临时性流动负债、永久性流动负债与临时性流动资产、久性流动资产 相对应。企业风险1.经营风险是指未使用负债融资时，企业未来的营业利润（或息前税前利润）的不确定性2. 财务风险 指企业负债后，企业自有资金收益的不确定性。项目融资的特点（项目本身是保证融资偿还的标的、有限追索或无追索、融资风险分散，担保结构复杂、融资比例大，融资成本高、实现资产负债表外融资）BOT模式（建设运营移交）定义是指政府部门通过特许权协议，授予投资者承担公用基础设施项 目的建造、经营和维护；在协议规定的期限内，投资者拥有项目的所有权，通过项目运营收回投资和运营成本，并获取合理的收益；特许期满后，项目所有权由政府无偿收回。特点融资模式是混合经济模式，具有市场机制和政府干预相结合的混合经济。政府以招标方式确定项目公司的做法是具有市场竞争机制。为政府干预提供了有效的途径，尽管BOT协议的执行全部由项目公司负责，但政府自始至终都拥有对该项目的控制权，在立项、招标、谈判三个阶段，政府起着决定性作用，在履约阶段政府又具有监督检查的权力，政府又可以约束项目经营中的价格和公司行为。优：扩大资金来源；有利于提高项目的管理效率；减轻了政府的财政负担；降低了政府投资的风险。缺项目风险难以清晰界定，特许经营期的界定也存在困难；缺乏利益协调机制，参与项目各方存在某些利益冲突，对融资造成障碍运行时间长；融资成本高；为了回收成本，过度使用产品或者增加产品价格，加重消费者负担。适用范围：投资较大、建设周期长且可以自己运营获利的项目，如交通运输、供水供电系统、大型的能源等回报率较高的基础设施项目。BT 建设移交是政府利用非政府资金来进行基础非经营性设施建设项目的一种融资模式。PPP模式 公共部门和私人部门为提供公共产品或服务而建立的各种合作契约关系的总称。公共部门和私人部门为提供公共产品或服务，实现特定公共产品的公共效益而建立的项目全生命期的契约合作关系。特点项目所有权的公有性。政府与投资方的经济关系属于共同参与、权利平等、风险共担、利益均衡的平等合作关系。以实现社会效益为第一要件，同时实现项目的经济效益。公私双方共同参与公共项目的投融资、建设和运营全过程，利益与风险共享。优减轻政府财政负担，融资成本有所下降；降低政府投资项目的风险，利益协调，风险共担；政府支持力度大；承担战略策划者和监督者的角色，减少政府工作量；促进民营资本的投资。缺政府管理能力提出更高的要求，风险增加，政府需要较高的管理能力才能协调和保证利益；私人资本被长期占用；社会资本存在退出风险；易混淆政府目标和项目评价标准，收益公平性不好把握。使用范围：适用范围较广，城市基础设施、农田水利、教育文化、保障性住房、公共设施等。有收益，可以盈利的项目，目前扩大到各个部门，为公共产品或服务实现最佳的公共效益提供了广阔的应用前景。ABS模式（资产证券化）它是以项目所属的资产为支撑的证券化融资方式，即以项目所拥有的资产为基础，以项目资产可以带来的预期收益为保证，通过在资本市场发行债券来募集资金的一种项目融资方式。REITs模式是由房地产投资信托基金公司设立 REITs 并发行股票或收益凭证，将募集的资金交由专门投资机构进行管理和投资房地产及其相关业务，并将绝大部分投资收益分配给投资者的一种特殊的集合投资制度。房地产项目投资决策指引 项目概况 法律及政策性风险 市场分析 规划设计分析 项目开发 管理资源配置 综合分析与建议项目概况宗地位置 宗地现状 周边社区配套 周边环境 大市政配套 规划控制要点土地价格法律及政策性风险合作方式及条件 土地法律性质评估 取得土地使用权程序评估土地性质变更的评估 政策性风险评估 总体评价市场分析 区域住宅市场成长状况 区域内供应产品特征 区域市场目标客层研究 目标市场定位及产品定位规划设计分析 初步规划设计思路 规划设计的可行性分析项目开发 土地升值潜力初评 立即开发与土地储备分析 制定工程计划 制定销售投资收益分析成本预测（测算假设，主要指标）税务分析（营业税及附加，土地增值税，所得税）经济效益分析（假设条件，经济指标，敏感性）项目资本金预测朝阳产业是指新兴产业，具有强大生命力的，是技术的突破创新带动企业的产业，市场前景广阔，代表未来发展的趋势，一定条件下可演变为主导产业甚至支柱产业。但是风险性依然存在，如果技术周期预计错误，就会误入技术陷阱，使投资血本无归。夕阳产业是对趋向衰落的传统工业部门的一种形象称呼，指产品销售总量在持续时间内绝对下降，或增长出现有规则地减速的产业，其基本特征是需求增长减速或停滞，产业收益率低于各产业的平均值，呈下降趋势。投资理财的四大原则 风险收益平衡原则、货币资金时间价值原则、以现金流量为基准原则、超额利润不可均沾原则建设项目周期 建设项目周期是指建设项目从投资意向开始到投资终结的全过程 决策阶段-设计阶段-施工阶段-总结阶段（投资估算 设计概算 施工图预算 竣工决算）现金流入量，是指该项目所引起的企业现金流入的增加额，包括经营收入、固定资产的残值收入、垫支流动资金的收回、其他现金流入等。财务净现值是反映投资方案在计算期内获利能力的动态评价指标。投资方案的财务净现值是指用一个预定的基准收益率（或设定的折现率）ic，分别把整个计算期间内各年所发生的净现金流量都折现到投资方案开始实施时的现值之和财务内部收益率 其实质就是使投资方案在计算期内各年净现金流量的现值累计等于零时的折现率。流动资产分类：、货币资金，短期投资，应收账款，存货。流动资产管理要求：合理配置，保持最优资产结构；加强流动资产周转，提高其使用效果；正确处理风险和盈利的关系。企业持有货币的动机：交易动机(为了应付日常营业需要应保持的货币资金)；预防动机（为了防止意外事件需要保持的货币资金）；投机动机（用于不寻常的或投机购买机会）。影响企业货币资金存量的主要因素：企业的预期货币资金流量；企业应对紧急情况的借款能力，企业控制货币资金的效率。现金管理的相关规定：现金的使用范围；库存现金的限额；不得坐支现金；不得出租，出借银行账户；不得签发空头支票和远期支票；不得套用银行信用；不得保存帐外公款。现金收支管理：完善企业现金收支的内部管理；制定现金预算和预算安排现金收支；运用现金日产管理的策略。企业持有短期有价证券的原因：以有价证券作为现金的替代品；以有价证券作短期投资。企业持有有价证券考虑的因素：安全性；可销售性；收益性。应收账款发生的原因：商业竞争；销售和收款的时间差距。应收账款管理的目的和要求：应收账款从实质上讲，是企业的一项资金垫支，一次进行应收账款的管理需要在应收账款信用政策所增加的销售盈利和垫支成本之间做出权衡。应收账款管理策略：运用信用政策的变化，改变或者调节应收账款的大小；建立健全的收款办法体系；坏账的确认。存货的科学管理：计算每种货币在一定时期内（一般为一年）的资金占用率；计算每种存货资金占用额占全部存货资金占用额的百分比，按大小排序，制成表格；按事先定好的标准，把各项存货划分为A、B、C三类，其中对A类（品种少，占用额大，采购较难，对企业十分重要的存货）重点管理，B类（品种和资金占用比重中等的存货）次重点管理，对C类（品种多，资金占用额比重小的存货）一般管理。13、存货的主要内容： 1）主要材料：指用于工程或产品并构成工程或产品实体的各种材料。2）其他材料：指不构成工程或产品实体，但有助于工程或产品实体形成，便于工程施工或生产顺利进行的各种材料。3）周转材料：指能多次用于工程施工过程的工具性材料或保持材料型的工具。4)设备：指用于工程施工并构成房屋建筑物组成部分的充当劳动对象的各种设备。5）低值易耗品：指使用年限不满一年或单位价值不满规定限额的工具用品和劳保产品。6）机械配件：指施工机械、运输设备、生产设备维修用的各种零配件。7）在建工程：指已投入人力物力但尚未完成合同所规定工程内容，不能交付建设单位使用的工程。8）结构件：指经过吊装、拼砌和安装即能构成房屋建筑物实体的各种金属的钢筋混凝土和木结构件。9）产成品：已经过验收，符合标准规格和技术条件及合同要求可以出手的各种商品。10）商品：指企业为卖而买的商品。第四章企业选择项目的三要素企业前景分析 市场潜力分析 管理人员分析投资理财的原则风险收益平衡原则 货币资金时间价值原则 以现金流量为基准的时间原则 超额利润不可均沾原则 建设项目的基本程序（1）建设项目决策阶段、1投资意向2、市场研究与投资机会分析3、项目建议书4、初步可行性研究5、可行性研究6、决策立项2）建设项目设计阶段1、初步设计2、建设准备3、技术设计4、施工图设计（3）建设项目施工阶段1、施工组织设计2、施工准备3、施工过程4、生产准备5、竣工验收（4）投资项目总结与评价阶段1、投产使用与投资回首2、项目后评价第五章施工企业成本费用的内容：1、直接工程费 A直接费，是指施工过程中耗费的构成工程实体和有助于工程形成的各项费用（人工费；材料费；施工机械使用费）B其他直接费，指直接费以外施工过程中发生的其他费用，如冬雨季施工增加费、材料二次搬运费、仪器仪表使用费、生产工具用具使用费、特殊工种培训费等等；C、现场经费，指为施工准备、组织施工生产和管理所需费用。包括临时设施费、现场管理费2、间接费 A企业管理费 指施工企业为组织施工生产经营活动所发生的管理费，如管理人员的基本工资、工资性津贴以及按规定提取的职工福利费、交通差旅费、办公费、固定资产折旧修理费等等 B财务费用 指企业为筹集资金而发生的各项费用，包括企业经营期间发生的短期贷款利息净支出、汇兑净损失、调剂外汇手续费、金融机构手续费，以及企业筹集资金发生的其他财务费用 C其他费用 指按规定支付工程造价管理部门的定额编制管理测定费以及向上级部门支付的管理费房地产开发企业成本费用内容：（一）房地产企业开发产品成本包括1、土地征用及拆迁补偿费 包括土地征用费、更低占用税、劳动力安置及有关地上地下附着物拆迁的净支出、安置动迁用房支出等 ；2、前期工程费 包括规划、设计、项目可行性研究、水文、地质、勘察、测绘、三通一平等支出；3、建筑安装工程费包括企业以发包形式支付给承包单位的建筑安装工程费；4、基础设施费 包括开发小区内的道路、供水、供电、供气、排污、通讯、排洪、照明、环卫、绿化等工程发生的支出；5、公共配套设施费 包括不能有偿转让的开发小区内公共配套设施发生的支出；开发间接费 指企业所属单位直接组织、管理开发项目发生的费用。（二）期间费用 包括管理费用、财务费用、销售费用（是指企业在销售产品和提供劳务过程中发生的各项费用，如代销手续费、广告费、展览费等）施工企业营业收入的内容：工程价款收入（又由直接工程费、间接费、利润、税金构成）；劳务作业收入；产品销售收入；设备租赁收入；多种经营收入；其他业务收入。房地产开发企业经营收入内容：商品房销售收入；土地转让收入；配套设施销售收入；代建工程结算收入；出租房租金收入；其他业务收入。一般企业税后利润分配顺序：1被没收的各种财务损失，支付各项税收的滞纳金和罚款2弥补以前年度亏损3提取房顶盈余公积金4提取公益金5向投资者分配利润6未分配利润股份有限公司税后利润分配顺序：1被没收的各种财务损失，支付各项税收的滞纳金和罚款2弥补以前年度亏损3提取法定盈余公积金4提取公益金5支付优先股股利6提取任意盈余公积金7支付普通股股利股利政策：1、剩余股利政策：在公司有着良好的投资机会时，根据一定的目标资本结构，测算出投资所需的权益资本，先从盈余中留用，然后将剩余的盈余作为股利进行分配。2、固定增长的股利政策：每年发放股利以固定比率增长3、固定股利支付率 公司确定一个股利占盈余的比率，长期按此比率支付股利的政策4、低正常股利加额外股利政策 公司一般情况下每年只支付固定的、数额较低的股利，在盈余多余的年份，再根据实际情况向股东发放额外股利。第六章1、财务报表的构成及结构：企业财务会计报告有会计报表、会计报表附注和财务情况说明书三部分组成。（会计报表是定期总结地反映企业财务状况、经营成果和现金流量的总结性书面文件，包括资产负债表、利润表、现金流量表即相关附表。）2、财务分析与评价的方法：比较分析法、比率分析法、趋势分析法和综合分析法、3、偿债能力分析：1）、流动比率=流动资金/流动负债 （衡量企业短期偿债能力最常用的一个指标，代表了企业用流动资金偿还到期债务的能力。）2）速动比率=（流动资产-存货）/流动负债（衡量企业短期偿债能力，指几乎立即可以用来偿还流动负债的能力。）3）、资产负债率=负债总额/资产总额（反映了企业全部资产总额中借用外部资金所占份额的多少，说明里企业举债经营的程度和承担经营风险的大小，也可以衡量企业在清算时保护债权人利益的程度。）4、营运能力分析：1）存货周转率=销货成本（损益表中的营业成本）/【（起初存货+期末存货）/2】（衡量企业营运能力的指标，说明了企业销货能力的强弱和存货是否过量，反映了存货利用效率。）2）应收账款周转率=赊销收入净额/平均应收账款余额（说明企业应收账款周转速度）5、盈利能力分析1）销售利润率=利润额/销售额（一定时期利润额耶销售额的比值，说明每百元销售收入中有多少利润）2）资金利润率=年利润年/总投资额（衡量投资者俄欧如企业资本金的获利能力，反映了企业的经营效率）3）资产收益率（总资产报酬率）=年利润/（期初资产+期末资产）/2（衡量运用企业总资产获取利润的能力，反映了企业总资产的利用效果）4）净资产报酬率=利润额/（年初权益资本+年末权益资本）/2（衡量股份企业的经营管理水平和获利能力）十大指标 即上面8个加上社会累计率和社会贡献率=（利润+税金+职工福利等）资产总额5、财务指标综合分析法：是将评价企业各种能力的指标汇总成表，在于同行业的平均值相比，综合衡量企业在行业中的水平。6、杜邦分析法（自己理解）7、财务报表分析的局限性1）、以历史成本报告资产，不代表其显性成本或变现价值；2）假设币值不变，不按通货膨胀率或物价水平调整；3）稳健原则要求预计损失而不预计收益有可能夸大费用而少记收益和资产；4）按年度分期报告，只报告了短期信息，不能提供反映长期潜力的信息。8、报表的真实性问题：1）要注意财务报告是否规范；2）要注意财务报表是否有遗漏；3）要注意财务分析数据的反常现象；4）要注意审计报表的意见及注册会计师的信誉。 3、通过活动，使学生养成博览群书的好习惯。B比率分析法和比较分析法不能测算出各因素的影响程度。C采用约当产量比例法，分配原材料费用与分配加工费用所用的完工率都是一致的。C采用直接分配法分配辅助生产费用时，应考虑各辅助生产车间之间相互提供产品或劳务的情况。错 C产品的实际生产成本包括废品损失和停工损失。C成本报表是对外报告的会计报表。C成本分析的首要程序是发现问题、分析原因。C成本会计的对象是指成本核算。C成本计算的辅助方法一般应与基本方法结合使用而不单独使用。C成本计算方法中的最基本的方法是分步法。XD当车间生产多种产品时，“废品损失”、“停工损失”的借方余额，月末均直接记入该产品的产品成本 中。D定额法是为了简化成本计算而采用的一种成本计算方法。F“废品损失”账户月末没有余额。F废品损失是指在生产过程中发现和入库后发现的不可修复废品的生产成本和可修复废品的修复费用。F分步法的一个重要特点是各步骤之间要进行成本结转。()G各月末在产品数量变化不大的产品，可不计算月末在产品成本。错G工资费用就是成本项目。()G归集在基本生产车间的制造费用最后均应分配计入产品成本中。对J计算计时工资费用，应以考勤记录中的工作时间记录为依据。()J简化的分批法就是不计算在产品成本的分批法。()J简化分批法是不分批计算在产品成本的方法。对 J加班加点工资既可能是直接计人费用，又可能是间接计人费用。J接生产工艺过程的特点，工业企业的生产可分为大量生产、成批生产和单件生产三种，XK可修复废品是指技术上可以修复使用的废品。错K可修复废品是指经过修理可以使用，而不管修复费用在经济上是否合算的废品。P品种法只适用于大量大批的单步骤生产的企业。Q企业的制造费用一定要通过“制造费用”科目核算。Q企业职工的医药费、医务部门、职工浴室等部门职工的工资，均应通过“应付工资”科目核算。 S生产车间耗用的材料，全部计入“直接材料”成本项目。 S适应生产特点和管理要求，采用适当的成本计算方法，是成本核算的基础工作。()W完工产品费用等于月初在产品费用加本月生产费用减月末在产品费用。对Y“预提费用”可能出现借方余额，其性质属于资产，实际上是待摊费用。对 Y引起资产和负债同时减少的支出是费用性支出。XY以应付票据去偿付购买材料的费用，是成本性支出。XY原材料分工序一次投入与原材料在每道工序陆续投入，其完工率的计算方法是完全一致的。Y运用连环替代法进行分析，即使随意改变各构成因素的替换顺序，各因素的影响结果加总后仍等于指标的总差异，因此更换各因索替换顺序，不会影响分析的结果。()Z在产品品种规格繁多的情况下，应该采用分类法计算产品成本。对Z直接生产费用就是直接计人费用。XZ逐步结转分步法也称为计列半成品分步法。A按年度计划分配率分配制造费用，“制造费用”账户月末(可能有月末余额/可能有借方余额/可能有贷方余额/可能无月末余额)。A按年度计划分配率分配制造费用的方法适用于(季节性生产企业)-精品 文档-