会计政策选择与公司盈余管理--本科生毕业设计论文.doc

XXXX届本科生毕业论文（设计）本科生毕业论文 论文题目：会计政策选择与公司盈余管理分数姓名：学号：年级：专业：站点：指导教师：完成时间：论文评定意见页函授站： 年级专业 ： 姓名： 学号：初稿评阅意见：评阅教师签名 20 年 月 日定稿评定意见：评阅教师签名 20 年 月 日- 5 -作者声明本毕业论文（设计）是在导师的指导下由本人独立撰写完成的，没有剽窃、抄袭、造假等违反道德、学术规范和其他侵权行为。对本论文（设计）的研究做出重要贡献的个人和集体，均已在文中以明确方式标明。因本毕业论文（设计）引起的法律结果完全由本人承担。毕业论文（设计）成果归大学所有。特此声明。作者所在站点年 级专 业作者学号：作者签名：（手写有效）20 年 月 日（手填时间）会计政策选择与公司盈余管理2017年1月 日目 录Abstract- 2 -一、绪 论- 4 -(一)研究目的与意义- 4 -(二)国内外研究现状- 5 -二、相关基本理论研究- 8 -(一)会计政策选择概述- 8 -(二)盈余管理的基本理论- 10 -三、基于会计政策选择的盈余管理的动因、产生及分析- 12 -(一)基于会计政策选择的盈余管理的动因- 12 -(二)会计政策选择下盈余管理的形成- 13 -(三)盈余管理的基本形式- 14 -(四)盈余管理的作用- 15 -(五)基于会计政策选择的盈余管理的建议- 16 -四、我国上市公司会计政策选择的盈余管理实证分析- 16 -(一)研究设计- 16 -(二)研究结果与分析- 22 -五、建议和结论- 26 -(一)研究结论- 26 -(二)相关建议- 27 -参考文献- 29 -摘 要会计政策选择是近年来我国在制定和实施会计准则的过程中才被提出和重视起来的一个新课题，它是会计核算的灵魂，直接决定着会计信息的质量，决定着公司的财务预算方案。因此，会计政策选择将会影响公司的整体利益，关系到公司的生存和发展，同时也直接影响到股东、董事会、经理班子各方面的利益。作为一个改革刚刚起步的国家，中国转型期的制度背景和市场环境使我国会计政策选择呈现出与别国不同的特点。随着我国资本市场的发展，我国一些上市公司选择或变更会计政策以达到操纵利润、分红和实现政策优惠等目的，进一步加剧了会计信息失真和各利益相关者的信息不对称。我国企业会计政策选择问题的研究价值日益凸现，并将成为二十一世纪我国会计研究领域的一个重要课题。本文正是在这种环境下，将从企业的角度出发，先从企业会计政策选择的核心内容出发，探索会计政策选择的宏观概念，继而从宏观概念出发深入探究会计政策选择的本质，包含会计政策选择的客观必然性及其对企业的意义，然后透过现象看本质深究影响企业会计政策选择的因素，这些因素既有客观的，又有宏观，最后在总览了企业的会计政策后，提出企业会计政策选择的一些策略。盈余管理问题的研究起步于20世纪80年代，至今已有20多年的历史，横跨经济学界及会计学界。在我国，随着资本主义市场的发展，盈余管理问题对于上市公司来说已日益突出，并逐渐成为全社会普遍关注的焦点。因此，企业盈余管理问题面临的新形势、新情况，已成为我国经济学者关注的新问题。本文主要先分别探讨了会计政策选择与盈余管理的相关定义，其内容最后及其内在本质。通过这种理论上的探讨后，得出了会计政策选择与盈余管理的内在联系，最后透过一个实例的研究分析，得出当系我国盈余管理的一些结论，并最终给出一些建议，希冀能为后者的研究和学习提供更多的帮助和裨益。关键字：企业；会计政策选择；盈余管理；AbstractThe choice of accounting policy is the process of our country in recent years in the formulation and implementation of accounting standards is put forward a new topic and pay attention to it, it is the soul of accounting, directly determines the quality of accounting information, determines the financial budget of the company. Therefore, the choice of accounting policies will affect the overall interests of the company, the companys survival and development, but also directly affect the interests of shareholders, the board of directors, the various aspects of the management team. As a country that has just started its reform, the institutional background and market environment of Chinas transitional period make the choice of accounting policy in China different from other countries. With the development of Chinas capital market, some listed companies choose or change in accounting policy in order to achieve the manipulation of profits, dividends and other preferential policies to achieve the purpose, further aggravate the information asymmetry of accounting information distortion and stakeholders. The research value of accounting policy choice of Chinese enterprises is becoming more and more important, and it will become an important topic in the field of accounting research in China in twenty-first Century.It is in this environment, starting from the enterprise perspective, the core content from the enterprise accounting policy choice of exploring the macro concept of accounting policy choice, and then from the macro concept of the essence of in-depth study of accounting policy choice, including the objective necessity of accounting policy choice and its significance to the enterprise, and then through the phenomenon the essence of study factors influencing the choice of enterprise accounting policy, these factors are not only the objective, and the macro, finally in the overview of enterprise accounting policy, and puts forward some strategies of accounting policy choice.The research on earnings management started in 1980s, and has been more than 20 years. In China, with the development of the capitalist market, the problem of earnings management has become increasingly prominent, and has become the focus of the whole society. Therefore, the new situation and new situation faced by the enterprises earnings management has become a new problem for Chinese economic scholars.In this paper, we first discuss the definition of accounting policy choice and earnings management. Through the discussion of this theory, the relationship of accounting policy choice and earnings management, and finally through a case study analysis, draw some conclusions when the Department of earnings management in China, and finally puts forward some suggestions, hoping to provide more help and benefit for the research and study of the latter.Key words: accounting government choice; earnings management; research;一、绪 论(一)研究目的与意义证券市场的迅速发展要求上市公司提供高质量的会计信息。鉴于盈余管理和会计信息质量的密切联系，加强对上市公司盈余管理的分析，研究盈余管理计量模型在中国股票市场的应用，通过有关模型估计出的可操纵性应计利润和上市公司配股动机引起的盈余管理之间的关系来检验各模型揭示盈余管理的能力。盈余管理研究为投资者提高决策质量提供理论指导会计信息是决策者进行决策的重要依据之一。会计信息最基本的质量特征就是决策有用性，它的质量直接关系到决策者的决策及其后果。在诸多的会计信息中，会计盈余占据着重要的位置，它的真实性和公允性是保证投资者做出正确投资决策的前提。盈余管理研究可以解释企业管理当局的盈余管理动机和盈余管理手段，这可以使投资者加深对盈余管理的认识，使他们能够“看穿管理当局的盈余管理行为，提高对财务数据的分析能力。盈余管理研究可以识别出公司治理结构中存在的制度性缺陷，找到盈余管理行为产生的根源，既可以为相关的法律法规建设提供理论依据，也可以为投资者或其他利益相关者评价公司治理水平提供理论指导。因此，监管部门需要对上市公司的盈余管理行为给予必要的监管。许多上市公司的盈余管理行为是直接针对监管部门的某些政策的。因此，监管部门在制定相关政策时，需要了解上市公司的盈余管理行为，只有这样才能使监管政策更具有针对性。通过盈余管理的相关研究可以发现上市公司在不同监管政策下的盈余管理行为规律，以及投资者对这些盈余管理行为的反应，这些证据都可以成为监管部门制定监管政策的依据。会计准则给予公司管理当局一定的自由选择空间，以便他们能够选择最有利于提高财务报告相关性和可靠性的会计处理，但这也为他们提供了盈余管理的机会。对于准则制定者来说，一个核心的问题是当会计准则存在一定的自由选择空间时，如何确定自由选择空间的大小，从而最有利于提高财务报告的质量。完全禁止管理当局的自由选择对投资者而言并不是最优的，因为这样做的结果是在财务报告的可靠性增加的同时，其相关性和及时性会大大降低：而给予管理当局过大的自由选择空间又会使财务报告的可靠性降低，盈余管理的行为增加，也会使报表审计者的审计成本和审计风险提高。因此，这就需要研究者进行相关的研究，从而使准则制定者了解以下问题：诸如盈余管理的动机、盈余管理的普遍程度与发生频率、盈余管理所使用的特定项目和会计方法、盈余管理对资源配置的影响等。例如：通过检验管理当局是否利用特定的应计利润项目进行盈余管理，研究者能为准则制定者提供直接的依据，以确定会计准则在哪些方面能很好地发挥作用以及在哪些方面还有改进的余地。从盈余管理的相关理论出发，在分析了会计准则和盈余管理的互动关系的基础上，结合了2006年颁布的新会计准则体系，深入分析了新会计准则对规范盈余管理的重大突破及不利影响，并在会计准则对上市公司盈余管理这一大的背景下分析了上市公司盈余管理形成的动因，从而针对这些成因提出了规范上市公司盈余管理的具体建议，尤其在完善会计准则这一建议上提出了具体的建议，从制度上关闭上市公司盈余管理的空间。(二)国内外研究现状1.国内文献于会计政策选择方面，我国学者宋建峰（1998）提出与西方三大假设相类似的三大动机假设：（1）公司管理当局自身效用最大化假说；（2）违约假说；（3）社会成本假说。我国学者孙铮(1999)的研究发现，上市公司的收益率分布存在着微利现象和重亏现象，即在亏损边缘和严重亏损区间分布的公司比较集中，他从退市和特别处理两项监管措施的角度对这种现象进行了解释。会计政策选择实质上是利益相关者之间利益冲突的一种制度安排,利益相关者在会计政策选择中发挥一定的作用。在盈余管理模型中，应计利润分离模型是最为广泛并且研究人员较多的模型之一。在近20年的研究中，这种应计利润分离模型都是一种在横截面数据上，对Jones模型的一种变形（Jones，1991；DeFond and Jiambalvo，1994）。在这些模型中，对总应计利润项目都是分为操纵性应计利润项目和非操纵性应计利润项目，并将非操纵应计利润项目，或者叫正常应计利润项目，表示为年收入和固定资产年变动数的线性函数 吴艳芳.浅谈公允价值计量属性在我国的发展J.财会研究.2012年12期.。基于Jones模型的分析来看，若企业规模变大了，并体现在固定资产上，那么，对于应收，应付和累计折旧等都应该相应增加。因此，与固定资产有关的项目出现在回归方程中，有其意义所在。通过回归后，得到残差项，就是操纵的应计利润。修正Jones模型(Dechow ，1995)使用了现金收入代替了模型中的总收入，因为企业的应收账款管理制度，会对非操纵性应计利润造成错误估计，将现金收入表示为年收入减去应收账款，作为回归方程的变量进行估计。这种模型就定义为修正Jones模型，而之前的Jones模型就定义为基本Jones模型，已作区分。通过Dechow的检验证明，修正Jones模型比基本Jones模型对盈余管理的检测更有效。在Dechow的研究上Dechow and Dichev（2002）尝试将现金流项目放进修正Jones模型中，并作了以下3个方面改进：1）应收账款的操纵只是部分性的，不是所有应收都是操纵的，2）通过上一期经营活动产生的现金流，可以衡量现金收入的情况，3）将未来的因素加进来，体现在下一期的经营活动产生的现金流中。总体而言，就是把连续3期的经营活动产生的现金流加进方程里，这种新的模型叫DD模型。不论是基本Jones模型，修正Jones模型，DD模型，都在使用总应计利润做估计，就会产生估计有偏，以及估计噪声无法修正的问题（Dechow 1995; Beanard and Skinner 1996；McNichols 2000；Kothari 2005）。在西方学者的研究当中，Dechow，Sloan and Sweeney（1995）将几个使用应计利润衍生出来的模型对比，发现了在模型解释能力有限的前提下，基本Jones模型和修正Jones模型的解释能力较好，但其评价标准是建立在调整R-squared的大小上。Lev（2003）也指出，使用基本Jones模型时，由于在使用被夸大的收入来估计应计利润的期望时，会高估了应计利润的期望，而使得盈余管理被低估。在对应计利润模型的检验上，模型的能力都表现在对操纵性应计利润的估计情况上。Dechow（1995）发现，当企业出现较为极端的财务表现时，应计利润分离模型对盈余管理的检验能力都表现得很差，而极端的财务状况，又往往与盈余管理存在相当大的联系。Guay（1996）也发现修正Jones模型在估计操纵性应计利润时有偏。由于应计利润分离模型并不能提供盈余操作过程的信息，因此无法从收入还是从费用上操纵而来的。针对这种情况，Bernard and Skinner（1996），Healy and Wahlen （1999），Beneish （2001），McNichols （2000）认为，对于盈余管理的检测，应该使用特定应计利润项目来代替总应计利润来完成对盈余管理的检测。使用特定应计利润项目，例如坏账准备，其优势在于这种会计科目本身对于盈余管理有重大意义，并能体现管理者判断的一个标的。但是，很多这种能使用于特定应计利润模型的，都是只能应用于非常局限的行业。McNichols and Wilson（1988）对于坏账准备进行了检验，虽然，坏账准备广泛存在于各行各业，但对于报表上的收入而言，这个科目仅仅是其非常小的一部分。Stephen（2010）总结出，使用特定应计利润模型的 必须满足3个要求：1）大部分行业能通用，2）能在盈余管理中直接被操纵的，3）在被操纵的利润中能占有主要部分。根据这个标准，自然就产生了收入模型。有四个较为出名的针对收入模型的研究，分别是Plummer and Mest（2001），Marquardt and Wiedman（2004）， Caylor（2009）和Stephen（2010）。Plummer and Mest（2001）利用概率分布测试对构成收入的部分进行检验，发现实行盈余管理的企业普遍有上调收入以满足预期报告，以及下调费用虚增利润的行为，他们的研究并没有尝试对操纵性收入进行估计。Marquardt and Wiedman（2004）对应收账款的预期外部分进行估计，尝试去衡量盈余管理的程度。同时也发现了企业会虚增收入在发行新股之前，或会在被收购前减少收入。Caylor（2009）通过操纵收入的研究，发现在避免负预期收入时以及通过应收账款和预收账款虚增，以达到正预期收入的盈余管理现象。Stephen（2010）通过建立conditional revenue model，尝试对操纵性收入衡量，以检验企业是否有操纵利润的行为。2国外文献综述于会计政策选择方面，1986年，外国学者Watts和Zimmerman在契约理论的基础上，对会计政策选择的经济动机提出了三大假设，即下文所示。分红计划假设，指其他条件相同，实施分红计划的公司经理为扩大个人效用，更可能选择将未来的盈余转移到现在的会计政策，以便提高其报酬的现值。(2)债务契约假设，指其他条件相同，越接近违反债务契约条款的公司，越有可能选择将未来的盈余转移到现在的会计政策。(3)政治成本假设，指其他条件相同，企业规模越大，越可能选择将现在的盈余递延到将来的会计政策，以免受到政府的管制。在国内学者对盈余管理的研究中，应计利润分离模型是被广泛使用的模型之一。但在利用国内资本市场数据对各种盈余管理模型进行评价时，却发现，不同学者，得出的结论大相径庭。陈旭东等（2008），基于所建模型犯第一类错误和第二类错误的概率去衡量模型的检验能力，发现若加入企业生命周期，其检验功效要明显优于其他模型。周铁等（2006），利用与陈旭东（2008）同样的方法，得出另一方向的理论，认为经过财务费用调整后的净利润和经营活动产生现金流之差是总应计利润。夏立军（2003）通过研究公司的操纵应计利润是否与边际ROE相关，得出3个小结论：（1）截面Jones模型对盈余管理检测较优；（2）分行业估计比总样本较优；（3）总应计利润不包括线下项目，表现更好。陈涛和张雁翎，运用3种方法对盈余管理模型进行检测：是否存在短期效应，残差的大小以及第一类错误的频率，并认为前瞻性修正的Jones模型更适合于中国市场。但这些研究都存在着样本容量不足的问题。除了陈旭东使用了8年的数据，周铁选择了制造业1999-2003年数据；夏立军使用2000年上市公司的横截面数据；陈涛等随机抽取了1000家被并购的公司。样本不足，使得结果是否可靠存在疑问。另外，这些研究中，都没有涉及非线性Jones模型和带现金流的Jones模型，即DD模型的变形，都不能全面说明问题。陆建桥（1999）基于修正Jones模型，提出扩展Jones模型，得出一个结论：上市公司在亏损年度会明显把利润调低，在亏损前一年和扭亏为盈的年度会调增利润。徐浩萍（2004）研究会计盈余管理与审计质量的关系，其认为现金销售收入的变动和资产水平变动对非操纵性应计利润有重大影响。把行业平均值作为自变量，对于控制行业因素的影响非常有用。总的而言，使用应计利润仍是国内外对于盈余管理研究的主流，但这种方式本身存在这一定的缺陷，并且，其源于国外的会计制度，当国内进行研究时，有必要将其按照国内的会计准则制度，以及国内企业经营周期，对应计利润模型，包括总应计利润分离模型和特定项目应计模型。同时，国内对于收入模型的研究还没有达成一种广泛的共识，能否使用收入模型衡量国内的盈余管理检测，将是国内会计学术研究较为关心的点。二、相关基本理论研究(一)会计政策选择概述1.会计政策的内容（1）重大会计政策 重大会计政策指对形成会计报表和促成会计信息使用者进行决策具有重大影响的会计政策，它不仅指某个项目的数量大小，而且指一项信息在使用者判断全部信息含义中的作用大小。倘若某项重大会计政策漏报或错报，就会在特定情形下使相关决策者做出错误的判断。（2）特殊会计政策特殊会计政策是指那些特殊行业、特殊业务以及不同寻常的会计政策等。特殊会计政策由于是特殊行业和特殊业务所特有的，一般较为生僻。这种政策的制定完全是迎合某些特种行业、特种业务的会计核算需要。它与企业的实际情况最为紧密，不仅要认真制定，而且在报表中应加以充分揭示。（3）一般会计政策一般会计政策指那些不必要在会计报表中加以揭示，只是在日常的会计活动中起作用的会计政策。主要有：财务会计组织结构、会计人员岗位责任、会计科目与账户设置、会计凭证、账簿设置、内部核算制度、备用金制度、财务计划制度、会计监督制度、会计档案制度等等。2.相关理论会计政策选择相关的主要理论有三类：一是有效市场假说，二是实证会计理论，三是经济后果理论。(一)有效市场假说简森1978年把有效市场定义为:对一组信息，如果根据该组信息从事交易无法赚取到经济利润，那么市场是有效的 彭新媛.我国上市公司盈余管理的动因分析及治理对策研究D.中国石油大学.2007年.。有效市场假说理论认为：(1)、在次强式或强式股票市场上，市场能够无任何偏好地对包括会计程序变动在内的所有信息做出反应。(2)、由于信息交流，资本市场终会了解一家公司是否存在现金流动问题。(二)实证会计理论实证会计理论对会计政策选择的研究是通过对分红计划、债务契约和政治成本的考察，推导出在其它条件均不变的情况下有关的三项假设：(1)分红计划即实施分红计划的企业，其管理人员更有可能把报告收益由未来期间提前至本期确认；(2)负债权益率即企业的负债权益率愈高，企业的经理人员便愈有可能选择可将报告收益从未来期间转移至当期的会计程序；(3)规模假设即企业的规模愈大，它的管理人员就愈有可能选择那些能够将当期收益递延到下期的会计程序。(三)经济后果理论史蒂芬杰夫将经济后果定义为“会计报告对企业决策行为、政府、债权人所产生的影响”，这个定义的本质在于，会计报告能够影响管理者和其他人员所做出的真实决策，而不仅仅是反映这些决策的结果。3.会计政策选择的本质(1)会计政策选择是企业会计信息揭示的基础。会计的核心问题是确认和计量，经济业务事项的初始确认和计量，以及在此之后的再确认和再计量，其本身就是对具体会计原则、具体方法和程序的选择和运用，因此，会计政策的选择是企业会计信息揭示的基础。(2)会计政策的选择是完成企业目标和贯彻经营思想的手段。每个企业都有其自身的发展目标，即使同一企业在不同的发展阶段也有可能具有不同的目标。随着经济环境的变化和企业所处发展阶段的不同，企业经营管理人员往往会采用不同的经营战略，有时稳健经营，有时锐意开拓。(二)盈余管理的基本理论1.盈余管理的内容对公司盈余管理进行研究，首先先来理解盈余管理的涵义。在会计理论界，不同的研究者对盈余管理的涵义有着不同的理解。国内外研究者主要有三种观点:第一种观点认为，盈余管理是由于经营者对会计政策的选择会产生浓厚的兴趣，经营者在一系列的会计政策中选择时，会选择那些使自身效用或公司市场价值最大化的会计政策，同时这些会计政策不会超出会计准则规定的范围之内。第二种观点是在信息观的基础上提出来的。这种观点认为，盈余管理是一种“披露管理”的概念，即公司管理层(包括董事会、经理、部门负责人)为获取一定的私人利益，在对外进行披露时，有目的地对财务报告进行控制的过程。第三种观点，是从与会计准则制定者相关的目的研究盈余管理，盈余管理发生在管理当局运用职业判断编制财务报告和通过规划交易以变更财务报告时，旨在误导那些以公司的经营业绩为基础的利益关系人的决策或者影响那些以会计报告数字为基础的契约的后果。综上所述，盈余管理是公司管理层在会计准则和公司法所允许的范围内灵活运用会计选择将公司的账面盈余调整到所期望的水平，或是通过无损于公司价值的实际经营活动和交易来实现所期望的盈余水平，其本质是与盈余操纵一致的。2.相关理论1、企业契约理论企业契约理论认为,企业是一系列利益相关者和企业经营者之间达成的一系列契约合同的集合,是一系列合同关系的复合体。在这组关系的复合体中,投资者和债权人付出自己的资金,企业的管理者付出自己的智慧,政府对其进行监管。企业的管理者运用这些资源进行生产,创造利润,然后根据合同契约向各个契约主体分配利益 魏明海 . 盈余管理基本理论及其研究述评 J. 北京：会计研究，2000(9).。2、代理理论普通意义的代理关系，意味着企业的所有者和管理者的关系之间存在的委托代理关系。从广义上讲的代理关系，包括管理的内部关系，当局与员工之间的代理关系，也包括因为委托代理关系和企业社会责任的形成的社会和企业的关系。3、信息不对称理论经济学认为,由于受到主观和客观条件的限制,在日常的生产经营过程中,各个利益相关者之间所拥有的信息量是不相同的,这样就造成了信息的不对称性。现代会计信息的产生,主要立足于改善和降低由于代理关系的存在而产生的信息不对称,但目前看来这种情况仍然无法完全消除。3.盈余管理的特征盈余管理定义为:盈余管理是指管理当局在会计准则和相关法规的允许范围内，有目的有计划的运用会计政策的选择、会计估计的变更或安排交易和事项等方式来实现其期望盈余，并通过财务报告影响会计信息使用者的决策，从而实现自身利益(效用)最大化的一种欺诈行为。从定义中可以看出，盈余管理具有以下特征:盈余管理的主体是公司的管理当局。这里的所说的管理当局主要是指董事会、经理层和其他高级管理人员，因为会计政策的选择、会计估计的变更、交易或事项的安排等的最终决定权都归属于高层管理机构或高级管理人员，因此，公司的管理当局是盈余管理的主体。盈余管理的客体是披露的会计盈余。从长期(可能是几年或几个营业周期，也可能是公司的整个存续期)来看，盈余管理并不增加或减少公司的实际盈余，但是会改变实际盈余在不同会计期间的分布。盈余管理的最终目的是自身利益(效用)最大化。经济理论的一个重要假定即人是经济人，也就是说，人是自私的，在交易过程中总是追求自身效用的最大化。(三)两者内在的联系经过以上会计政策选择和盈余管理的基本理论的研究和分析,可以看出会计政策选择与盈余管理关系紧密,有着一定的共性,二者的主体均是企业管理当局,空间范围均是在合法合规的前提之下。值得注意的是虽然会计政策选择可以达到盈余管理的目的,但是并非所有的会计政策选择都涉及盈余管理,也并非所有的盈余管理都涉及会计政策选择。盈余管理的一个重要的方式是会计政策选择,而会计政策选择的结果将影响到企业的盈余 文敏.论会计的计量属性及其现实选择J.商业研究.2005年17期;。(四)会计政策选择的盈余管理方法我国目前利用会计政策选择进行盈余管理的方法归纳起来主要有以下几种变更固定资产折旧方法和折旧年限变更发出存货的计价方法变更长期股权投资的核算方法变更资产减值准备的计提方法变更其他长期资产的摊销期变更递延收益的摊销方法改变合并财务报表的范围。本文仅对前三种方法进行分析。变更固定资产的折旧方法和折旧年限。变更固定资产折旧政策,包括变更折旧方法和折旧年限,是企业进行盈余管理的重要手段之一。分析其原因,主要有以下几点固定资产价值较大,在企业资产价值中占的比重也比较大,由于固定资产折旧费用的计算方法的特殊性,折旧率起着重要的杠杆作用,在折旧基数较大的情况下,折旧率的较小变化就能引起折旧费用的较大变化,因而比较容易达到盈余管理的目的。固定资产折旧费在企业营业成本中所占的比重较大,折旧费的变化对营业利润的影响较大同时,营业利润是企业日常活动产生的利润,与非经常性损益相区别,利用折旧费用增加营业利润,让报表使用者误认为企业的长期发展能力和持续获利能力提高。固定资产使用年限的估计弹性较大,很难准确估计。变更发出存货的计价方法。商品销售成本受到发出存货计价方法的影响,这种方法基于存货流转假设,而与商品销售的顺序无关。存货流转假设一方面为了使已售商品成本与销售收入相对应,另一方面是为了在某一会计期间结束时摊销存货的成本,以反映结存存货的成本。常见的存货流转假设是先进先出法,后进先出法和平均成本法。后进先出法在年月日颁布的新准则中己经取消,取消后进先出法本身也是为了减少会计政策的可选择性,从而减少企业盈余管理的空间。先进先出法使得资产负债表反映的存货价值接近于当前价格,但低估了通胀期利润表中的销售成本,在通货紧缩时期又夸大了销售成本。变更长期股权投资的核算方法。长期股权投资的核算方法有成本法和权益法两种。企业会计准则第号一长期股权投资规定,在以下两种情况下采用成本法核算投资企业能够对被投资单位实施控制的长期股权投资投资企业对被投资单位不具有共同控制或重大影响,并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资。除上述两条外,当投资企业对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资,应当采用权益法 王建刚，周兵 . 我国上市公司盈余管理动机与手段研究述评 J.山东：鲁东大学学报，2008.。权益法核算的特点是,无论被投资单位是否分配利润,单位盈亏情况和投资比例,投资单位的利润分配情况,三、基于会计政策选择的盈余管理的动因、产生及分析 (一)基于会计政策选择的盈余管理的动因盈余管理的动机是多种多样的，它是盈余管理的基本出发点，也是其目的所在。本文在对于盈余管理进行梳理之后得出，盈余管理主要有以下四个方面的动机：资本市场动机、契约动机、政治成本动机和其他动机。1.资本市场动机资本市场是公司获得低成本资金的主要渠道，但是其准入机制的缺陷限制了很多企业的进入。上市公司只有达到了一定条件之后才能够进入该市场。当然对于这些条件，都可以采用盈余管理的形式进行规避，其中最为重要的一个限制条件是盈余指标，这是很多公司进行盈余管理的主要原因。2.契约动机企业的本质就是建立在一系列契约成立的基础之上。企业为了达成各种契约的条件,不得不依赖于一定的标准,即会计数据。这在一定程度上也为企业盈余管理行为的产生提供了基础。3.政治成本动机政治成本是指一些特殊行业的盈余信息因受到政府和公众广泛的关注而付出的成本。这些行业的会计盈余信息一旦超出政府宏观调控的限制范围,企业就会受到政府的严厉管制,进而影响企业正常的生产经营。企业管理人员在政治动机的推动下就会利用盈余管理,根据政府的不同政策,管理自身的盈余信息。(二)会计政策选择下盈余管理的形成盈余管理不是一个单纯的会计问题,它与公司内部治理结构和外部监管中存在的制度性缺陷紧密相关。当然,究其根源还是公司内部不合理的权力安排的结果。通过对盈余管理研究,可以识别公司治理结构中存在的制度性缺陷,找到盈余管理行为产生的根源。这样,既可以为相关的法律法规建设提供理论依据,也可以为投资者或其他利益相关者评价公司治理水平提供理论指导。下面,我们分析盈余管理形成的具体原因。原因一:委托代理关系下的道德背离。现代企业理论认为,企业是一系列不完全契约的有机组合,是人们之间交易产权的一种方式。在一系列契约组合中,股东与经营管理者通常采用“委托代理”的关系,而委托人和代理人之间的利益取向往往不一致,存在责、权、利等诸方面的矛盾。原因二:各契约关系人之间存在信息不对称。在现代企业中,委托人和代理人之间常常信息不对称。代理人垄断许多经营过程中的信息,委托人要获得这些信息,就往往要付出很高的代价,有时甚至不可能得到这些信息。这就使委托代理关系中的激励与约束机制不相容,代理者可以籍此获得某种信息的租金,这对委托人而言就是代理成本。同样,会计信息的外部使用者也很难获得企业独占的内部信息。原因三:会计准则与制度自身存在的缺陷。会计固有的局限性为管理当局进行盈余管理提供了操作空间。不同企业的情况千差万别,经济环境错综复杂,会计准则和制度不可能制定得尽善尽美,必然存在一定的会计选择。(三)盈余管理的基本形式 1.最大化利润一般而言，企业管理当局在对最大化利润实现中，基于一种盈余管理的相关策略，在良好企业形象树立中，在企业的经营管理中，更加注重投资者的全面应用，而计划下的一种企业经理人员的管理中，更加注