谈中小工业企业的成本控制毕业论文.doc

前 言

企业对成本的控制就像园丁对花茎的精耕细作一样。如果你用心于它，它就会给你惊喜的回报。我国中小工业企业众多，在国民经济中发挥着重要的作用，中小工业企业生产总值占国内生产总值的60%，纳税总额占全国税收的一半，吸纳了大多数的城镇人口就业。有此可见，中小企业产品成本的高低不仅影响到国民经济的发展，而且直接关系企业自身发展和企业职工的切身利益。成本控制是企业增加盈利的根本途径。无论在什么情况下，降低成本都可以增加企业利润。既使不完全以盈利为目的国有企业，如果成本很高，不断亏损，其生存受到威胁，也难以在市场经济扩大就业和改善公用事业等方面发挥作用，同时还会影响政府财政，加重纳税人负担，对国计民生不利，失去其存在的价值。

目 录

一般部分
1 企业一般概况 1
1.1企业管理体制和组织机构 1
1.2企业财务报表 1
2 企业资产与资本分析 3
2.1企业资产分析 3
2.1.1企业资产的构成分析 4
2.1.2固定资产分析 4
2.1.3流动资产分析 6
2.2企业资本分析 7
2.2.1企业权益资本分析 7
2.2.2负债资本分析 9
3 企业偿债能力分析 10
3.1短期偿债能力分析 10
3.1.1流动比率分析 10
3.1.2速动比率分析 11
3.1.3现金比率分析 11
3.2长期偿债能力分析 11
3.2.1资产负债率分析 11
3.2.2产权比率分析 11
3.2.3利息保障倍数 12
4 企业获利能力分析 12
4.1与收入相关的获利能力指标分析 12
4.1.1营业毛利率的分析 12
4.1.2营业利润率分析 13
4.1.3税前利润的分析 13
4.2与资产相关的获利能力指标分析 14
4.3与融资相关的获利能力指标分析 15
4.3.1权益资本收益率分析 15
4.3.2资产保值利润率 15
5 资产周转能力分析 15
5.1总资产周转率分析 16
5.2流动资产周转率分析 16
5.3营业周期分析 17
5.4固定资产周转率分析 17
6 企业风险分析 18
6.1筹资风险分析 18
6.2投资风险分析 18
6.3破产风险分析 18
7 杜邦财务分析 19

专题部分
摘要 22
关键字 22
1 中小工业企业成本控制的意义 23
1.1中小工业企业加强成本控制是企业生存和发展的前提与基础 23
1.2中小工业企业加强成本控制有利于企业进行正确的经营决策，提高生产经营管理水平 23
1.3中小工业企业加强成本控制是提高企业经济效益的重要途径 23
2 中小工业企业成本控制存在的问题及其原因分析 24
2.1缺乏精细化的预算控制机制，成本控制无法保证 24
2.2缺乏企业文化，员工没有凝聚力，从而影响企业成本 24
2.3管理费用控制不严，增加了企业成本 25
2.4缺乏风险控制手段，企业的市场竞争力不足 25
2.5企业缺乏有效的成本监督机制，影响企业成本控制 26
3 提高中小工业企业成本控制的对策 26
3.1建立严格的预算控制体系，提高企业成本控制水平 26
3.2建立现代企业文化，提升员工凝聚力 27
3.3严格控制管理费用，降低企业成本 27
3.4关注市场变化，提高企业竞争力 28
3.5加强成本监控机制，降低企业成本 28
参考文献 30
致 谢 32

iii
阳泉学院——毕业论文

1 企业一般概况
1.1企业管理体制和组织机构
高平市名扬科技有限公司创业于2003年，以电脑及周边销售、安防监控、系统集成为主，拥有四家店面（红旗联想专卖店、泫氏联想专卖店、联想丹河店、育英名扬科技店）和二十余名员工，是高平最具规模的IT供应商之一。
名扬科技主要产品有联想家（商）用电脑、电脑配件、HP一体机、佳能打印机、东芝复印机、科密考勤机等办公设备、办公耗材、办公用品、数码相机、数码摄像机、三洋投影机、电子白板、海康威视监控器材、视频会议、湖山广播系统、网络综合布线、管家婆软件、专用行业软件、LED显示屏、建设企业网站、TCL集团程控电话、触摸屏、IT外包。产品销售覆盖各种行业。本公司秉承“以德为先、以诚为本、以质为根、以信为先。”的经营理念，坚持“客户第一”的原则为广大客户提供优质的服务。
企业由经理及副总经理共同经营。具有一定的经营管理能力和开拓市场能力。企业下设供应部、销售部、存储部、财务部和人事部等职能部门。企业根据实际经营情况制定了较为详细的管理制度和岗位责任制度，包括财务管理制度、人事管理制度、产品质量管理制度及卫生管理制度等，制度较为健全，执行情况较好，对保证本企业的稳定发展均起到较好的促进作用。
公司成立以来，着力培育“知时求进，事在人为”的企业核心理念和“艰苦创业，开拓创新，求实创效，服务创优”的企业精神，严格按照《公司法》和《公司章程》的要求，不断修订完善了各项议事规则和内部管理制度，以成本管理为中心全面加强企业基础管理，以分配制度改革为切入点稳步推进“三项制度”改革，在完善公司法人治理结构实现规范运作方面做了不懈努力，在提升企业核心竞争力上迈出了实质性步伐。
1.2企业财务报表
财务报表是根据会计账簿记录以及其他有关资料，经过整理和汇总编制而成的，具有一定的指标体系，用以反映企业财务状况和经营成果的书面报告。财务报表是传递会计信息的重要手段，它可以比较清晰地反映一个企业经济活动的全貌，可以帮助投资者、债权人以及企业内外的其他会计信息使用者了解企业整体的财务状况和经营成果。我国现行制度规定，企业向外提供的会计报表主要包括资产负债表、利润表、现金流量表和股东权益增减变动表等。
资产负债表是反映企业在某一特定日期财务状况的报表。由于它反映的是某一时点的情况，所以又称为静态会计报表。它表明企业拥用或控制的资源及其分布情况；表明企业未来需要用多少资产或劳务清偿债务以及清偿时间；可以反映企业拥用所有者权益的情况，据以判断资本保值、增值情况以及对负债的保障程度。

表1
资产负债表
编制单位：高平市名扬科技有限公司 2011年12月31日 单位：元
资产
年初数
年末数
负债及所有者权益
年初数
年末数
流动资产

流动负债

货币资金
9890884.41
8783338.93
短期借款
35500000.00
34500000.00
交易性金融
资产

应付账款
813623.19
2178397.19
应收票据
7326251.62
6502781.62
预收账款
224210.33
295448.33
应收利息

应付职工
薪酬
357553.80
316286.80
应收账款
7214441.37
6718874.62
应付利息

其他应收款
4972093.57
6011120.43
应交税费
30346.90
188447.4
存货
19858665.74
20786132.45
其他应付款
379078.92
792713.98
流动资产
合计
49262336.71
48802248.05
流动负债
合计
37304813.14
38271293.70
非流动资产

非流动负债

固定资产
原值
47870634.60
50191395.72
其他非流动负债

减：累计折旧
11796245.12
12723437.02
负债合计
37304813.14
38271293.70
固定资产
净值
36074389.48
37467958.70
所 有 者
权 益

固定资产
净额
36074389.48
37467958.70
实收资本
31000000.00
31000000.00
无形资产
51000.00
84000.00
资本公积
11278262.00
11278262.00
其他非流动
资产

盈余公积
5804651.05
5804651.05
非流资产
合计
36125389.48
37551958.70
所有者权益合计
48082913.05
48082913.05
资产合计
85387726.19
86354206.75
权益合计
85387726.19
96354206.75

利润表又称为损益表，是指企业在一定会计期间的经营成果及其分配情况的会计报表，是一段时间内公司经营业绩的财务记录，反映了这段时间的销售收入、销售成本、经营费用及税收状况，报表结果为公司实现的利润或形成的亏损。企业的经营成果通常表现为某个时期收入与费用配比而得的利润或亏损。为了正确地反映企业的利润或亏损，编入利润表的必须是按照收入确认原则确定的定期收入和按照配比原则确定的与之相应的费用。编制利润表的目的是把企业经营成果的信息，提供给报表使用者。利润表的作用主要有以下四方面：有助于解释、评价和预测企业的经营成果和获利能力；有助于解释、评价和预测企业的偿债能力；有助于企业管理人员进行决策；有助于考核企业管理人员的绩效。

表2
利润表
编制单位：高平市名扬科技有限公司 2011年12月 单位：元
项 目
上年实际数
本年实际数
一、营业收入
128512482.64
131148512.78
减：营业成本
109235610.2
110264413.47
营业税金及附加
1426488.56
1833495.8
管理费用
1945585.05
1546149.25
财务费用
4189185.65
5970615.81
销售费用
872837.48
892206.12
加：公允价值变动损益

投资收益

二、营业利润（亏损以“-”号填列）
10842775.66
10641632.32
加：营业外收入
926267.27
992351.6
减：营业外支出
272431.55
398956.79
三、利润总额（亏损总额以“-”号填列）
11496611.38
11235027.13
减：所得税
2874152.85
2808756.78
四、净利润（净亏损以“-”号填列）
8622458.53
8426270.35

现金流量表是反映企业一定会计期间现金及现金等价物流入和流出情况的会计报表。现金流量分为三类，即经营活动产生的现金流量、投资活动产生的现金流量和筹资活动产生的现金流量。企业编制现金流量表的主要目的是为会计信息使用者提供企业一定会计期间内现金和现金等价物流入和流出的信息，以便于会计信息使用者了解和评价企业获取现金和现金等价物的能力，并具以预测企业未来的现金流量。由于企业资料有限，时间较短未能收集到现金流量表，因此无法作此分析。
2 企业资产与资本分析
2.1企业资产分析
企业资产的构成，根据企业的种类、规模、经营状况的不同有很大差别。资产负债表借方称为资产部分，它表示企业拥有的财产内容，其反应了企业的资金运用状态。企业的资产主要由流动资产、固定资产、经营资产和经营外资产构成。
2.1.1企业资产的构成分析
企业资产一般由流动资产、固定资产、经营资产和经营外资产构成。
（1）企业流动资产和固定资产分析
此类资产是根据资产变现的期限长短（以一年为基准），即在生产经营中资产价值周转的快慢进行区分的。
该企业2011年流动资产比2010年减少了460088.66元（48802248.05-49262336.71）减少幅度为0.48%，就这一变化来看，表明企业资产的流动性有所减弱。主要是企业货币资金、应收票据的减少造成的，其中2011年的存货比2010年增加了927466.71元（20786132.45-19858665.74）增加幅度为4.67%。2011年固定资产比2010年增加了1393569.22元（37467958.7-36074389.48），增加幅度为3.86%。该企业的资产2011比2010年增加了966480.56元（86354206.75-85387726.19），引起此情况的变化主要是固定资产的增加。
（2）企业经营资产和经营外资产分析
此类资产是根据企业的资产是否用于企业自身的生产经营活动而加以区别的。
经营资产，是企业运用于以生产经营为目的的营业活动的资本，其货币形式称为经营资本。
经营外资产，也叫非经营资产，它运用于企业自身的生产经营以外的活动。
2.1.2固定资产分析
固定资产也可以称为设备资产，是企业为了保持继续的生产经营活动而拥有的资产。根据《企业财务通则》规定：“固定资产是指使用期限超过一年，定位价值在规定标准以上，并且在使用过程中保持原有物质形态的资产，包括房屋及建筑物、机器设备、运输设备、工具器具等。”这是一种原则规定，具体的界定标准，根据不同行业企业财务制度中都作了较明确的规定。固定资产可分为有形固定资产、无形固定资产、投资类资产等。
（1）固定资产构成分析
固定资产构成比率=固定资产÷总资产×100%
2011年初固定资产构成比率=3607389.48÷85387726.19×100%=42.25%
2011年末固定资产构成比率=37467958.7÷86354206.75×100%=43.39%
固定资产的构成比率表明固定资产在企业中的全部资产中的比重情况，通过上述指标的计算，可以了解企业固定资产的结构及现状，有利于摸清固定资产的家底，以便于对固定资产加强管理，提高资产的利用率。
通过上述指标的计算可以看出，该企业2011年末的固定资产构成比率比2011年初的增加了1.14个百分点（43.39%-42.25%）表明该企业对固定资产的投入略微有所增加,上述指标还说明该企业的固定资产是企业的重要组成部分，企业应加强管理，提高固定资产的利用率。
固定资产对流动资产的比率=固定资产÷流动资产×100%
2011年初固定资产对流动资产比率=36074389.48÷49262336.71×100%=73.23%
2011年末固定资产对流动资产比率=37467958.7÷48802248.05×100%=76.78%
（2）固定资产投资规模分析
固定比率=固定资产÷权益资产×100%
2011年初固定比率=36074389.48÷48082913.05×100%=75.03%
2011年末固定比率=37467958.7÷48802248.05×100%=76.48%
从上述指标可以看出，该企业资本的固化程度2011年初为75.03%，2011年末为76.78%，由于投入到固定资产的资本长期被固化，所以投入到固定资产的资本和权益资本一样，原则上没有还债期限，能安心地用到固定资产中，如果将还债期限短的资本投入到固定资产中，对企业来说是很危险的。企业的固定比率低于100%，说明企业的固定比率良好。该企业2011年末的固定比率比2011年初增加了1.75百分点(76.78%-75.03%)说明该企业在这一年中的固定比率变化不大。
（3）固定资产运用状况分析
固定资产磨损率=固定资产累计折旧额÷固定资产原值×100%
2011年初固定资产磨损率=11796245.12÷36074389.48×100%=32.7%
2011年末固定资产磨损率=12723437.02÷37467958.7×100%=33.96%
固定资产净值率=固定资产净值÷固定资产原值×100%
=1-固定资产磨损率
2011年初固定资产净值率=1-32.7%=67.3%
2011年末固定资产净值率=1-33.96%=66.04%
通过上述指标的计算，固定资产的磨损率反映固定资产平均损耗程度，固定资产净值率则反映固定资产平均新旧程度，二者表现为互补关系，磨损率大，净值率小；磨损率小，净值率大，二者之和为100%。该企业2011年末固定资产磨损率为33.96%，净值率为66.04%，说明该企业固定资产状况良好，2011年末固定资产磨损率比2011年初增加了1.26个百分点（33.96%-32.7%）,说明2011年末固定资产平均损耗程度有所增加，而2011年末固定资产净值率比2011年初有减少了1.26个百分点（66.04%-67.3%），说明该企业的平均新旧程度有所下降。从整体上看，该企业的固定资产新旧程度和技术状况均良好，且这一年中的变化幅度不大。
2.1.3流动资产分析
企业流动资产是指可以在一年或者超过一年的一个营业周期内变现或者运用的资产，即随着企业的生产经营活动而流入、流出的流动性较高的资产。与固定资产比较，流动资产具有流动性强的特点，即变现所需时间短，速度快。
流动资产可分为速动资产和盘存资产，速动资产是短期内可以变现的，具有直接的支付手段或类似功能资产。主要包括货币资产、应收及预付账款、短期有价证券。所谓盘存资产，是通过盘点以确定库存量的资产，也叫做存货。存货是指企业拥有的，在生产过程中可供销售或者耗用而储备的一切商品和货物。存货主要由原材料及材料、燃料、在产品、产成品、商品等组成。
（1）流动资产构成比率分析
流动资产构成比率=流动资产÷总资产×100%
2011年初流动资产构成比率=49262336.71÷85387726.19×100%=57.69%
2011年末流动资产构成比率=48802248.05÷86354206.75×100%=56.51%
从安全性角度看，流动资产构成比率高一些好，上述指标反映出，2011年末的流动资产构成比率比2011年初的降低了1.18个百分点（56.51%-57.69%），表明该企业的流动资产构成比率有所下降，由于该企业的流动资产在总资产中的占用额并不大，所以企业应采取措施改善此情况。
（2）存货资产构成比率分析
存货资产构成比率=存货资产÷总资产×100%
2011年初存货资产构成比率=19858665.74÷85387726.19×100%=23.26%
2011年末存货资产构成比率=20786132.45÷86354206.75×100%=24.07%
存货资产是提高企业收益的直接手段，其数额过大或不足对企业都是不利的，作为存货如果过大，就要耗用过多的资金与费用；如果过少，又会出现经营上的困难。上述指标的计算反映出该企业的存货量较少，2011年末的存货资产构成比率比2011年初略微增加了0.81个百分点（24.07%-23.26%），说明该企业的存货储备量有所增加，该企业目前的存货量适当，管理层也应注意存货的储备量。
(3)应收账款对存货资产比率分析
应收账款对存货资产比率=应收账款÷存货资产×100%
2011年初应收账款对存货资产比率=7214441.37÷19858665.74×100%=36.33%
2011年末应收账款对存货资产比率=6718874.62÷20786132.45×100%=32.32%
由于应收账款与存货资产是成正比例变动的，因此通过上述指标计算可以看出该企业处于销售淡季，存货资产低，企业同时也应考虑应收账款的回收情况。2011年末应收账款对存货资产比率比2011年初下降了4.01个百分点（32.32%-36.33%），说明企业的应收账款回收较好。
（4）速动资产构成比率分析
速动资产构成比率=速动资产÷总资产×100%
其中：速动资产=流动资产-存货-预付账款-待摊费用
=货币资金+交易性金融资产+应收账款+应收票据+其他应收款
2011年初速动资产=49262336.71-19858665.74=29403670.97（元）
2011年初速动资产构成比率=29403670.97÷85387726.19×100%=34.44%
2011年末速动资产=48802248.05-20786132.45=28016115.6（元）
2011年末速动资产构成比率=28016115.56÷86354206.75×100%=32.44%
使用该比率的目的主要是判断速动资产是否多余或不足，从上述指标中可以看出，该企业的速动资产不足，而且2011年末的速动资产构成比率比2011年初下降了2个百分点（32.44%-34.44%），2011年末的速动资产比率处于弱势，说明该企业的债务偿还能力较差使得企业面临很大的债务风险。
2.2企业资本分析
权益资本与负债资本是根据企业筹措资金来源的不同加以区分的。由投资者或股东向企业投入的资本，称为权益资本或自有资本；由企业通过金融机构或有关方面筹措的资金，称为负债资本。
2.2.1企业权益资本分析
从资产负债表上观察，权益资本由实收资本、资本公积、盈余公积、未分配利润四项构成。实收资本即企业设立时在工商行政管理部门登记注册的资本，故也叫资本金。资本公积是由于实收资本溢价增值、外币资本汇率折算差额及接受捐赠等形式形成的所有者权益。盈余公积是指企业按照有关规定从税后利润中提取的积累资金，是企业有指定用途的留存收益。一般盈余公积主要用于弥补亏损、转增资本金、分配股利等方面。留存在企业没有分配的利润，就称为未分配利润，是企业的留存收益，以备应付未来市场风险。
（1）权益资本构成分析
权益资本构成比率=权益资本÷总资本×100%
2011年初权益资本构成比率=48082913.05÷85387726.19×100%=56.31%
2011年末权益资本构成比率=48082913.05÷86354206.75×100%=55.68%
权益资本负债比率=权益资本÷负债资本×100%
2011年初权益资本负债比率=48082913.05÷37304813.14×100%=128.89%
2011年末权益资本负债比率=48082913.05÷38271293.7×100%=125.64%
从上述指标的计算中可以得出，2011年末的权益资本构成比率比2011年初降低了0.63个百分点（55.68%-56.31%）说明企业的总资本有所下降，2011年末的权益资本负债率比2011年初下降了3.25个百分点（125.46%-128.89%）该企业无论年末还是年初的权益资本构成比率还是权益资本负债率都还理想，权益资本都在负债资本以上，但其相差均不大，该企业应适当的吸收投资者，从负债经营的角度看企业的发展，企业负债负担相对较大。
（2）资本构成比率分析
资本构成比率=资本金÷总资本×100%
2011年初资本构成比率=31000000÷85387726.19×100%=36.3%
2011年末资本构成比率=31000000÷86354206.75×100%=35.9%
从上述指标上看，2011年末资本构成比率比2011年初的下降了0.4个百分点（35.9%-36.3%），该指标反映出在企业总资本中，资本金所占的比重不大，说明企业财务状况一般。
（3）附加资本对资本金比率分析
附加资本对资本金比率=附加资本÷资本金×100%
其中：附加资本=权益资本-资本金
2011年初附加资本=48082913.05-31000000=17082913.05（元）
2011年初附加资本对资本金比率=17082913.05÷31000000×100%=55.11%
2011年末附加资本=48082913.05-31000000=17082913.05（元）
2011年末附加资本对资本金比率=17082913.05÷31000000×100%=55.11%
一般来说，附加资本在总资本中，越多越好。从上述计算中得出，该企业2011年末附加资本对资本金比率与2011年初均为55.11%。在企业中附加资本可按一定程序转增资本金，因此对资本金具有强化作用，附加资本越多，就意味着该企业资本金担保牢靠，债权比较安全；从企业的立场看，附加资本越多，该企业的效益好，利用率高，对付危机的能力大。2011年该企业的附加资本占有额一般。
2.2.2负债资本分析
负债资本由流动负债与非流动负债两部分内容组成。流动负债也叫短期负债资本，通常需在一年或一个营业周期以内偿还或支付。流动负债包括从银行借入的短期借款，结算中形成的应付及预收款项、应付票据、应交税费、应付利润、应付职工应酬和其他应付款等。非流动负债又叫固定负债或长期负债资本，是指企业在一个营业周期或一年以上到期必须偿还的债务。
（1）负债资本构成比率
负债资本构成比率=负债资本÷总资本×100%
2011年初负债资本构成比率=37304813.14÷85387726.19×100%=43.69%
2011年末负债资本构成比率=38271293.7÷86354206.75×100%=44.32%
从上述指标中可以看出，该企业的全部资本中负债资本较合理，企业财务状况一般，该企业2011年末的负债资本构成比率比2011年初上升了0.63个百分点（44.32%-43.69%），同时企业管理层应正确的预测市场中的变化。
（2）负债资本比率
负债资本比率=负债资本÷权益资本×100%
2011年初负债资本比率=37304813.14÷48082913.05×100%=77.84%
2011年末负债资本比率=38281293.7÷48082913.05×100%=79.59%
从资本负债的构成情况来看，2011年末负债资本比率比2011年初上升了1.75个百分点（79.59%-77.84%），负债资本构成比率也同时上升了0.63个百分点。仅从数字变化情况分析，说明该企业的负债资本在增加，意味着企业风险程度加大，企业应合理的控制负债资本。
（3）负债资本安全率
负债资本安全率=资本金÷负债资本×100%
2011年初负债资本安全率=31000000÷37304831.14×100%=83.1%
2011年末负债资本安全率=31000000÷38271293.7×100%=81%
从负债资本安全角度看，该企业2011年末的负债资本安全率比2011年初下降了2.1个百分点(81%-83.1%)，下降幅度为2.53个百分点（2.1%/83.1%）应该说下降速度较慢，这说明该企业负债资本的增长超过了资本金的增长，这种趋势如不加以必要控制会对企业财务状况产生很坏的影响。
3 企业偿债能力分析
企业的偿债能力是指企业用其资产偿还长期债务和短期债务的能力。企业有无支付现金的能力和偿还债务能力，是企业能否生存和健康发展的关键。
企业偿债能力是反映企业财务状况和经验能力的重要标志。偿债能力是企业偿还到期债务承受能力和保证程度，包括偿还短期债务和长期债务的能力。
3.1短期偿债能力分析
短期偿债能力，就是企业以流动资产偿还流动负债的能力。它反映企业偿付日常到期债务的实力，企业能否及时偿付到期的流动负债，是反映企业财务状况好坏的重要标志，财务人员必须重视短期债务的偿还能力，维护企业的良好信誉。企业短期偿债能力是企业本身及有关方面都关心的重要问题。评价企业短期偿还能力的财务比率。
3.1.1流动比率分析
流动比率=流动资产÷流动负债×100%
2011年初流动比率=49262336.71÷37304813.14×100%=132.05%
2011年末流动比率=48802248.05÷38271393.7×100%=127.52%
从上述计算看，该企业2011年末的流动比率比2011年初下降了4.53个百分点（127.52%-132.05%），说明该企业的短期偿债能力下降了4.53个百分点，总体上看该企业的流动比率较为合理。

3.1.2速动比率分析
速动比率=速动资产÷流动负债×100%
2011年初速动比率=29403670.97÷37304813.14×100%=78.82%
2011年末速动比率=28016115.6÷38271293.7×100%=73.2%
从计算可以看出，该企业2011年末的速动比率比2011年初下降了5.62个百分点(73.2%-78.82%)，从总体上看，该企业的短期偿债能力较低，企业应重视此问题。
3.1.3现金比率分析
现金比率=（现金等价物+短期证券）÷流动负债×100%
2011年初现金比率=9890884.41÷37304813.14×100%=26.51%
2011年末现金比率=8783338.93÷38271293.7×100%=22.95%
从以上计算可以看出，该企业2011年末的现金比率比2011年初降低了3.56个百分点（22.95%-26.51%），一般企业该指标大于1，表示企业流动流动负债的偿还有可靠保证。而该企业经营活动产生的现金流量较少，不能保证企业按期偿还到期债务。
3.2长期偿债能力分析
长期偿债能力是企业偿还长期债务的现金保障程度。企业的长期债务是指偿还期在1年或者超过1年的一个营业周期以上的负债，包括长期借款、应付债券、长期应付款等。分析一个企业长期偿债能力，主要是为了确定该企业偿还债务本金和支付利息的能力。
3.2.1资产负债率分析
资产负债率=负债总额÷资产总额×100%
2011年初资产负债率=37304813.14÷85387726.19×100%=43.69%
2011年末资产负债率=38271293.7÷96354206.75×100%=44.32%
通过计算可以看出，该企业2011年末的资产负债率为44.32%，比2011年初上升了0.63个百分点，年初和年末资产负债率较低，说明企业的长期偿还能力一般，2011年偿还长期负债风险较小，资金实力强，对债务人有利。
3.2.2产权比率分析
产权比率=负债总额÷所有者权益总额×100%
2011年初产权比率=37304813.14÷48082913.05×100%=77.58%
2011年末产权比率=38271293.7÷48082913.05×100%=79.59%
从计算结果来看，2011年末该企业债权人提供资本是所有者资本的0.79倍，2011年末比2011年初的产权比率上升了2.01个百分点（79.59%-77.58%），表明该企业财务状况较稳定，企业举债经营的程度略高，财务结构较为稳定。
3.2.3利息保障倍数
利息保障倍数=（净利润+所得税+利息费用）÷利息费用
2011年初利息保障倍数=（8622458.53+2874152.85+4189185.65）÷4189185.65=3.74
2011年末利息保障倍数=（8426270.35+2808756.78+5970615.80）÷5970615.81=2.88
通过上述指标可以看出，2011年末的利息保障倍数比2011年初的下降了0.86（2.88-3.74）说明该企业的债务偿还保障有所下降，企业应采取有效的措施，提高利息保障倍数，增强企业长期偿债能力。
4 企业获利能力分析
获利能力是指企业获得利润的能力。利润是企业内外有关各方面都关心的中心问题，利润是投资者取得投资收益、债权人收取本息的资金来源，是经营者经营业绩和管理效能的集中表现，也是职工集体福利设施不断完善的重要保障。因此获利能力十分重要。
4.1与收入相关的获利能力指标分析
与收入相关的获利能力指标，主要以销售收入或者营业收入为基础进行计算的，它通过利润表中各项目与销售收入或营业收入的比较，求得单位销售收入或营业收入的获利水平，以此说明销售收入或营业收入获利能力的高低。
4.1.1营业毛利率的分析
实际上，作为企业利润形成基础的并不是直接指销售收入，因为这一收入中还包括销售成本。只有扣除这一成本后，才能用来抵补企业的各项经营支出以计算出经营利润，然后在补偿其他需要补偿的支出后，才形成当期总利润。可见，只有毛利才是企业利润形成的基础。毛利越高，补偿各项支出后的利润越高，说明企业的获利能力越强。
营业毛利率=营业毛利额÷营业收入额×100%
表3
营业毛利率分析表
单位：元
项 目
2010年
2011年
差异
营业收入
128512482.64
131148512.78
+2636030.14
营业成本
109235610.2
110264413.47
+1028803.27
营业毛利
19276872.44
20884099.31
+1607226.87
营业毛利率
15%
15.92%
0.92%
从中可以看出，该企业营业毛利率2011年比2010年上升了0.92%，如果影响企业利润的其他因素不变，则意味着单位营业额的获利能力或水平的上升，最终必然导致企业总的获利能力上升。
4.1.2营业利润率分析
营业利润率=营业利润÷营业收入×100%
表4
营业利润率分析表
单位：元
项 目
2010年
2011年
差额
营业收入
128512482.64
131148512.78
+2636030.14
营业利润
10842775.66
10641632.32
-201143.34
营业利润率
8.44%
8.14%
-0.3%
从表中可以看出，该企业的营业利润率2011年比2010年下降了0.3个百分点，作为营业利润的构成项目的财务费用使期间费用的增长高于营业利润的增长而导致营业利润率降低。从理论上说，销售费用和财务费用是期间费用，一般不与销售同步增长，在销售增长的条件下，其费率不是不变而是下降，如果其他条件不变，营业利润必然上升。
4.1.3税前利润的分析
企业业务不仅包括营业业务，还包括营业外业务。尽管通过营业利润率可以揭示营业业务的获利水平以及企业获利能力的稳定性和持久性，但要揭示企业在一定时期总的获利水平，就必须对包含企业所有收支因素在内的税前利润率进行分析。所以，税前利润率的特点是能揭示某一特定时期的获利水平，但难以揭示获利的稳定性和持续性。因为在总利润中包含了不稳定和不持久的营业外收支因素。
税前利润率=利润总额÷营业收入×100%
表5
税前利润率分析表
单位：元
项 目
2010年
2011年
差异
营业收入
128512482.64
131148512.78
2636030.14
利润总额
11496611.38
11235027.13
-261584.25
税前利润率
8.95%
8.57%
-0.38%
从表中可以看出，企业营业利润率是上升的，税前利润率是下降的，这表明企业的营业外的营业净收支对企业税前利润也产生了影响，使得企业税前利润与销售的同步减少，而且还对税前利润率的下降有一定的影响，但由于营业外支出各项目的数量变动以及具体项目的变化一般不具有稳定性和持久性，所以税前利润降低水平的局面将是很难稳定地持续下去的。
4.2与资产相关的获利能力指标分析
与资产相关的获利能力指标旨在从资产使用效率的角度，分析全部资产的获利水平，以及由此带来的利润的稳定性和持久性。
资产销售利润率=产品销售利润÷资产平均占用额×100%

表6
资产销售利润率分析表
单位：元
项 目
2010年
2011年
销售利润
17850383.84
19050603.5
资产平均占用额
80319812.56
85870966.47