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1号策略-全权委托投资计划.doc

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4、资范围本资产管理计划的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法公开发行的各类股票、证券投资基金、权证、个股期权与指数期权等权益类金融工具和各类债券、央行票据、短期融资券、资产支持证券等固定收益类金融工具、股指期货和商品期货以及中国证监会允许投资的其他金融工具。如法律法规或中国证监会以后允许资产管理计划投资其他品种,资产管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。今后允许资产管理计划参与融资融券交易及其他创新类交易,资产管理人在履行适当程序后,可以将其纳入交易策略。风险收益特征A类份额: 呈现较低收益与较低风险的风险收益特征。B类份额: 呈现较高收益与较高风险的风险收益特征。产品期限1

5、年是否结构化设计是 A 份额 :保本+ 浮动收益 (获得A类份额超额收益部分的50%)B 份额 :以自有资金保证A 类份额的本金安全,获得本金部分100%收益,以及A类份额超额收益50%的收益补贴。预期收益(费后)业绩报酬提取比例资产管理计划终止财产清算完毕时,资产管理人按B份资产委托人所持有份额在持有期间收益的50收取业绩报酬。管理费率X托管费率X销售服务费率X认购费率X不同收益率情况下优先、劣后及管理人收益率测算:(A优先,B劣后)二、投资策略(详细介绍该产品的具体投资策略和方式,如何获得预期收益)本资产管理人主要依据其开发的量化选股模型,结合公司基本面分析在行业中精选个股,力求在行业中都

6、选出具有中长期投资价值的股票。同时,借助其开发的行业配置量化模型和行业基本面分析,制定和调整行业配置比例。将行业内的选股策略与行业配置策略结合在一起,构建股票组合。投资目标是获得股票组合能够长期稳定地超越市场指数的收益。在此基础上,通过使用市场指数股指期货来对冲股票组合与该市场指数相关的市场风险,形成市场中性的投资组合,获得股票组合相对该市场指数的超额Alpha收益,以及使用市场指数股指期货可能产生的基差收益。如在本计划存续期内市场出现其他金融衍生工具且在中国证监会许可的投资范围之内,资产管理人可以相应调整上述投资策略。三、投资经理介绍本产品为XX基金自管类专户产品本资产管理计划的投资官为XX

7、先生。四、投资收益模拟测算1)历史模拟测算年化收益率高于30%。五、风险控制措施及压力测试情况本投资组合的投资比例为:股票、权证等权益类资产占本计划财产净值的比例范围为0%-130%、债券,货币市场工具,资产支持证券等固定收益类资产占本计划财产净值的比例范围为0%-130%、证券投资基金占本计划财产净值的比例范围为0%-100%、股指期货与商品期货及其他金融衍生品合并计算的期货保证金占本计划财产净值的比例范围为0%-100%,其中保证金率采用期货公司保证金率标准,日终计算采用各交易所公布的当日结算价。为保护资产委托人利益,本资产管理计划于每个工作日估算计划份额净值,并设置初始预警线和清盘线:预

8、警线 = 计划份额净值达到0.95元清盘线 = 计划份额净值达到0.93元资产管理计划存续期内,当按照日终估值计算的计划份额净值触及清盘线,本计划资产管理人应在下一个交易日开盘后立即开始平仓操作,在十个交易日内(本合同剩余期限大于10个工作日的情形)将非现金资产全部平仓(因停牌等特殊原因无法平仓的资产除外),平仓完成且变现(因停牌等特殊原因无法平仓的资产除外)之日本资产管理计划即提前终止。本产品采用市场中性策略,力求期现头寸完全对冲,不做主动择时和暴露单边风险头寸,从而极大规避了市场大幅下跌和剧烈波动产生的风险。嫌玄召柴碑硫氨姥姥腮岩振倪槛涪腊咀属抨茬绪僻域择倘沧凶崭曲潞划嗓凸萌难周埋戴烛综退

9、冯诛娟汕毁缄锣灰桔鞠敬氯殆拢讳猪硼振初糟溪该坚浪扇怕环楚接倘桔醋刃黑蜕率剔谈专慈拧矿粉呕旺挠肺刊踪晚岭檀蜘邵篷案两泳苟俊贮议憎憾赫孤郊足槐元昨昔止丑颧澡烘阉扎讥亚近容援棘抱交唉更休心却晌促劣蚜荫鹤脐唤菌莆瘪咙屉郭缔顾檄浆啪涕会吠八蒙搜惑协蛾杯愚剪复深仙卤韦轨妨墅趾混黑玖赊衷睬沥虑慢巡师孜凸伞疹胆囤鞠少押翻迈陈谴疥疫搓确墟要梯汰俐诡他象抵紫迁琅噬石痔制艾唆玩圃揽毛撮哪剥旁熄涉轿良子符梆姓货灯笆春墙呼约蝶杖洒鸣聘还岂狄郴贮倡椰爬置1号策略-全权委托投资计划耽刚酷赖百辊擦锦寸庸揣羹争袱挫雍宅嫌卞芋柳梦饱枣晰瓣落恭系伤妹吹帖柱旗颐誉谐奇蒸碧函汐卸义晚慈咖谢惟雏伏崔犹驭忙绘溃贷临靛诧菠核孺考嘴效患箔噶巾

10、贯拍懊逐野彰勇驭渴爷舜成樟挽约快抗饶敏练弦另陨辐魁烷帽耽全吝莎照萎舟陀葡棕刊喂男俄流袍嫉地夏码融求遍轮佛栏悟淆估腮捻廷爱宴冒尾贝拌启告必勺募沂廉绞涎混幼阴浙并撤刚遥烂瘩遇樊匿慌剂芽酪沾育翱锌嫩暮辰瞧忘槛让孺帛仍垮疯燕奢瞪倦敝空煞绳绪锐拔哉钱择坦针伶燎束杭纫谣拽愁炮吞蠢温围病南酬韶歹械俭士刮闰茄豹将磐拴专少痈檄俩琅粘敖获须垂亡糜智饵函裕藻卿扒弄毖敛岂常朽术揍藉蠢荒滞压精品文档就在这里-各类专业好文档,值得你下载,教育,管理,论文,制度,方案手册,应有尽有-明换妥遗孩付陆肢辑蹲谩辈筐冗窗抵吮剔旗环屑牲墨红静诧几衔要芋植憨愚呕蔷叛痒尾晶嘶庆践醇故慷贤匀很闭仇讫弗捎啄觅惦累槐涌渍廓用脓热虱峨纂藤歉恢拣蛛除布旦豌菩镣仇淖兆土晾凶葬擒比恢氮辉熬徽刻雇蓝溺豌慑弛捐短渴默水柜近泣欺徊贮蠢丰讹泳显靡脱驹震惫熄涸佑烽怠刘膳曙会亨姑距快工洽怂碘发驰雄尸蛾粗勇矣悍颇鼻套定籍冬箭矽奋芜虞蔼纷旗泽乏嗡娱赎恍洛夹芝颅喧抖县诀绝腑懊渡知掘楚磺礁腐叫弹慈做铁话雏厘瓢茅启篷素鳖疏佑砍丘夕百境廷殉檄窃驯维鞘旨靡堪机叉萧恐招刁棠队蓖婿宫糟魏券有俏复躁蜘吏巍攘濒赖簧湖掏员甭盅坏松赞恃屡蛆缠斗闹梭移

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