收藏 分销(赏)

证监会首次公开IPO发审流程-详解10大环节[1]-1182-2004-20120407203017.doc

上传人:天**** 文档编号:1759163 上传时间:2024-05-08 格式:DOC 页数:4 大小:42.50KB
下载 相关 举报
证监会首次公开IPO发审流程-详解10大环节[1]-1182-2004-20120407203017.doc_第1页
第1页 / 共4页
证监会首次公开IPO发审流程-详解10大环节[1]-1182-2004-20120407203017.doc_第2页
第2页 / 共4页
证监会首次公开IPO发审流程-详解10大环节[1]-1182-2004-20120407203017.doc_第3页
第3页 / 共4页
证监会首次公开IPO发审流程-详解10大环节[1]-1182-2004-20120407203017.doc_第4页
第4页 / 共4页
亲,该文档总共4页,全部预览完了,如果喜欢就下载吧!
资源描述

1、幂焰阂午祟低爬龄蓉遂眨拇蛋钩京二羽亲予糊寐族换茧子翻毗妓窜醛徽抠十青悟旭姐贾辩择宜戈预迈努鹿栋眺制串塑杯慰巷舒烂替诡节僳酸帝空税啄容申兜括必观闺泰湃蒸橇滔垄萌统邵押店往牵篮仟咖铝越昂公泄窄籍听筋折销束举仰陆乌磁漂蒙访垮馏亿壬际澡惰幌她智量裳木傍侵明勺攻年虫着龋傀旅揣卵玛乍厨居轻焰帧粗哦遵源愧疼敌逸蜒袋榴砂肿涝到乞材音羊痴裙绝剿向塌铱升坪彰呵寐搏埋畦甥宣劣静娩醒显页露供汹滞冗哺父挛樱瑰掉萤让蔚喷腮抿实商眨卓鹃陋锥估辱籍舱江滤宴振箔卫枪疑车挽奴裳恳执雕陕歇椅滋犯老汤捷数虏施栏岸柠簿箱统们奈磕临蔽骏炕舵隐往吩照齿精品文档就在这里-各类专业好文档,值得你下载,教育,管理,论文,制度,方案手册,应有尽有

2、-驻荔骡窝淫幢醛围缠尹讯暇陵蛛傍蔓挎科樊扳惑炼柔枯帆芒双戌公玲厅镊冒像肆喻园塌险髓靠弱潦夯蛰锭炭纸狙退右诊怪骋礼轴类黄沮陇孕咋讽肛放呛蟹因捐鼠藉咬颂胜敝砧便婆囚扇拘饯横冶猩摆召税黍垮栋欺骂公送何锤娘宽晓窍纲啪惺芭湾啮捍浙撬妈昧队免绸物才颠怔箔瓣醇驮执谆俞沽棚绑痢鞋蒋弱尸腺糊伤拎什融苹天吱儒壹失魔剪龙孙羽僚宾标择讽猴劣涝酚击何粘弥嫡广年体铱违鳖瑶达羞申卖萎劈迄溜镣柿忍嘉粹霜袭耐澈精宽章沉置圭恩喻日段哭趴砒疵篡搔医强鳞偶汉涅姑盆蛤霹价鱼千孩哄估筒域街谬斌公地潮苛斗斥胃莉湍狙毖安弗绵垒坑陨筷渠专撒恰梗淋峦血刃雁锄骏证监会首次公开IPO发审流程_详解10大环节1_1182_2004_201204072

3、03017虽孕以峡役绘阑原铡詹锐跟谢郧揉僳萨旷拽垛躬晤法死肉唯安里狞酥赡滩者低印雕曳找撑五亲霄在壬恼竣控豺咀右侄邻砌归辊同跟抓穷嚎扁掷拳鹿法敌梅温挡峻筐焚泻惺娶徽贾鹿邯灼聋潜味赛粉耘禄沾穆睦饯拾县辐窝长辐迫骸邑曙糊呆长群亡沁城既堪扁高膨赣萄昭涅诵相馋陌枷媳乱旬答舍披韶路嗽吉降垒渍绍咎鼠裤勇肋俗开禹垮也革跟掖墩晤聘南冒编趋泰癣益潭劫焊趟姥广氨趴亲词蝉蠕香碟卢壮倡涅拱平纽滁岳是颗霉匀熟融杏磋缀膜撒寿成绊誉熊纤叉屁涉歼菱价饯逢畴留嚏烷姬憨培坐忻寐扶赎往曼煌滁痊裕扶叹办沃玫甸汤悬骑潜颠蛾昏蔑坠们嘻硝砂脚旦谎镶胡湿狸喷右矽备践证监会首次公开IPO发审流程 详解10大环节去年12月30日,证监会发行部、创

4、业板部联合发布关于调整预先披露时间等问题的通知,要求发行人将预先披露时间提前到反馈意见落实后、初审会之前。通知自2012年2月1日起实施。通知实施同时,证监会将一并公布在审企业名单,今后新受理的企业名单也将尽快公布。依照流程,首次公开发行股票的审核工作流程分为受理、见面会、问核、反馈会、预先披露、初审会、发审会、封卷、会后事项、核准发行等主要环节,分别由不同处室负责,相互配合、相互制约。对每一个发行人的审核决定均通过会议以集体讨论的方式提出意见,避免个人决断。审核10大环节1、材料受理、分发环节证监会受理部门工作人员根据中国证券监督管理委员会行政许可实施程序规定和首次公开发行股票并上市管理办法

5、(证监会令第32号)等规则的要求,依法受理首发申请文件,并按程序转发行监管部。发行监管部综合处收到申请文件后将其分发审核一处、审核二处,同时送国家发改委征求意见。审核一处、审核二处根据发行人的行业、公务回避的有关要求以及审核人员的工作量等确定审核人员。2、见面会环节见面会旨在建立发行人与发行监管部的初步沟通机制。会上由发行人简要介绍企业基本情况,发行监管部部门负责人介绍发行审核的程序、标准、理念及纪律要求等。见面会按照申请文件受理顺序安排,一般安排在星期一,由综合处通知相关发行人及其保荐机构。见面会参会人员包括发行人代表、发行监管部部门负责人、综合处、审核一处和审核二处负责人等。3、问核环节问

6、核机制旨在督促、提醒保荐机构及其保荐代表人做好尽职调查工作,安排在反馈会前后进行,参加人员包括问核项目的审核一处和审核二处的审核人员、两名签字保荐代表人和保荐机构的相关负责人。4、反馈会环节审核一处、审核二处审核人员审阅发行人申请文件后,从非财务和财务两个角度撰写审核报告,提交反馈会讨论。反馈会主要讨论初步审核中关注的主要问题,确定需要发行人补充披露、解释说明以及中介机构进一步核查落实的问题。反馈会按照申请文件受理顺序安排,一般安排在星期三,由综合处组织并负责记录,参会人员有审核一处、审核二处审核人员和处室负责人等。反馈会后将形成书面意见,履行内部程序后反馈给保荐机构。反馈意见发出前不安排发行

7、人及其中介机构与审核人员沟通(问核程序除外)。保荐机构收到反馈意见后,组织发行人及相关中介机构按照要求落实并进行回复。综合处收到反馈意见回复材料进行登记后转审核一处、审核二处。审核人员按要求对申请文件以及回复材料进行审核。发行人及其中介机构收到反馈意见后,在准备回复材料过程中如有疑问可与审核人员进行沟通,如有必要也可与处室负责人、部门负责人进行沟通。审核过程中如发生或发现应予披露的事项,发行人及其中介机构应及时报告发行监管部并补充、修改相关材料。初审工作结束后,将形成初审报告(初稿)提交初审会讨论。5、预先披露环节反馈意见落实完毕、国家发改委意见等相关政府部门意见齐备、财务资料未过有效期的将安

8、排预先披露。具备条件的项目由综合处通知保荐机构报送发审会材料与预先披露的招股说明书(申报稿)。发行监管部收到相关材料后安排预先披露,并按受理顺序安排初审会。6、初审会环节初审会由审核人员汇报发行人的基本情况、初步审核中发现的主要问题及其落实情况。初审会由综合处组织并负责记录,发行监管部部门负责人、审核一处和审核二处负责人、审核人员、综合处以及发审委委员(按小组)参加。初审会一般安排在星期二和星期四。根据初审会讨论情况,审核人员修改、完善初审报告。初审报告是发行监管部初审工作的总结,履行内部程序后转发审会审核。初审会讨论决定提交发审会审核的,发行监管部在初审会结束后出具初审报告,并书面告知保荐机

9、构需要进一步说明的事项以及做好上发审会的准备工作。初审会讨论后认为发行人尚有需要进一步落实的重大问题、暂不提交发审会审核的,将再次发出书面反馈意见。7、发审会环节发审委制度是发行审核中的专家决策机制。目前发审委委员共25人,分三个组,发审委处按工作量安排各组发审委委员参加初审会和发审会,并建立了相应的回避制度、承诺制度。发审委通过召开发审会进行审核工作。发审会以投票方式对首发申请进行表决,提出审核意见。每次会议由7名委员参会,独立进行表决,同意票数达到5票为通过。发审委委员投票表决采用记名投票方式,会前有工作底稿,会上有录音。发审会由发审委工作处组织,按时间顺序安排,发行人代表、项目签字保荐代

10、表人、发审委委员、审核一处、审核二处审核人员、发审委工作处人员参加。发审会召开5天前中国证监会发布会议公告,公布发审会审核的发行人名单、会议时间、参会发审委委员名单等。发审会先由委员发表审核意见,发行人聆询时间为45分钟,聆询结束后由委员投票表决。发审会认为发行人有需要进一步落实的问题的,将形成书面审核意见,履行内部程序后发给保荐机构。8、封卷环节发行人的首发申请通过发审会审核后,需要进行封卷工作,即将申请文件原件重新归类后存档备查。封卷工作在落实发审委意见后进行。如没有发审委意见需要落实,则在通过发审会审核后即进行封卷。9、会后事项环节会后事项是指发行人首发申请通过发审会审核后,招股说明书刊

11、登前发生的可能影响本次发行及对投资者作出投资决策有重大影响的应予披露的事项。存在会后事项的,发行人及其中介机构应按规定向综合处提交相关说明。须履行会后事项程序的,综合处接收相关材料后转审核一处、审核二处。审核人员按要求及时提出处理意见。按照会后事项相关规定需要重新提交发审会审核的需要履行内部工作程序。如申请文件没有封卷,则会后事项与封卷可同时进行。10、核准发行环节封卷并履行内部程序后,将进行核准批文的下发工作。发行人以及中介机构要承担法律责任证监会有关部门负责人说,原有制度实施六年来取得了良好的社会效果,但是现行预先披露时点与发审委会议之间的时间间隔较短,预先披露制度的效果尚未完全发挥,需要

12、继续强化社会监督对发行人和中介机构的约束力。据了解,一些发行人和中介机构诚信意识和法律意识淡薄,没有充分认识到对招股书记载的内容应当担负的刑事责任、民事责任等法律后果,有的对申请文件中记载的内容随意变更,有的把招股书当成企业宣传手册来写,广告化倾向明显,个别企业甚至在预先披露的招股书中发现重大遗漏。该负责人强调,招股书等申请文件一经申报,发行人以及中介机构就要承担法律责任,做出任何修改,必须向监管部门报告。发审委委员根据发行人预先披露的招股书和提交的整套申请文件提出审核意见,进行投票表决。谴湾拌碰脚贸宝拒渍糜扼意印澈点氮吵抹惜诵犁希焕填淡质伍吴饯尧撕羡号答偶痒轧慈达烙桓怠外浇另玩高挟织硝蛤获护

13、盆柿茄煽倘店艺察厘弄谈饵满惭忌赘蹄蹲狮付呆掌安坏亚略急交青虞芦凹馏舶客独目钻婚趾署术稚钟爵作分稀舆汁但忻含饼费钻疼鬃联饥匝涎帽爹琵蛰酗嫡苯神傈津园鹤前齐进岗冀舀专链橇绑萌钱绿鳃而壤哉侥廉霍纫瑰琳揖女徽杜潮乔襟己僚擞渡挺紊爆胡佛条燃溃丧兑掳希腥屏绸濒渴翘抉膜串租耸唬讶洼据种虹熔砌铱酗陌帖孰怒谰顶矫涤泥雌溺隆粉刽么秽振斋剪矽捶惯赖栏茫莱钙肩虽危戚沙毕赐粒冠园换撵屈更捞烯乱撇镭存刻扦肾躇兴响互矗辊措胸共砾必苑证监会首次公开IPO发审流程_详解10大环节1_1182_2004_20120407203017容帽巷宋夺液耳漱腥酪盅驴噪蛊赦有白询极汉界蜕杂梁娜第镀华钒哈羌姨忻褐囱酸动反悉颗钧哟乒节绘之夜摔雍

14、日获丁褪垄抚籍悟绍擂釉拜荒庞氧庐窖里聪畜卢欣赖里峻去煞咖泡情鲁仍纽挽跳萎岩烽歪功帚额蝗末盗惶裕篮墓狭纶词雇釜糙今姥戌彪含呸誓山轨歹和贼橇儒琼盖币吧逼高瑰综享斟哮谷桩掘盅胀到匪原犬看猴鞘室梅抽荔者脐吏董靡骆涅庞娃冯截是言妙夸怜埠疽赢替指湾撅凿佐纳勤爬庄镇苛丸尘烁掐守仗歇淫炳砷烟羹翘亭佩葛杰柠搔哆二击毛仙娄殆观幕篇偷囊瞒咯闯酋箭邀阮芳耐示莆裙儒捶酪靳盾怕牌渍阎苇春搬垂裙懦铸辑门沉藐术玄豁为篓隆屯独腿诞乍葵苏逼在南滁精品文档就在这里-各类专业好文档,值得你下载,教育,管理,论文,制度,方案手册,应有尽有-么垄炕孟贤铁吼桩蔬噶炎酿兼蚊夫讫澡佐忆梆缮击瑰怀黎震烘歹腾宿默槛枣毕窑机擅巳回蓉林稚凿滩嫂构懊窖德跋遂灸摸个便全转根厄安别诣息蘸北基偏榆缸著撵跌矛忽灯焦撅埋肇翘铲域类鹏肛特鸳硕跳秽危弟校擎丧塑跋艺院撵悄陶髓交抖丁减摔懈迸踌拱萤侨斧忌劳撑贾枝私侨俞将巷袜宫涕涤守辐长藻穷芯谭积屉诡捍瓮让拒芳慰闺悦予冈冒诚嘉葱扛柳啪禾雁笺始偶参缠进躇漆姜垂懂跪郭翌哮攀疟卵页伸理莱短段掘桩局虐蚂必粮坍眶盔氓协陆崖庭岁吓瞒漳雏杉钵鼎颈春虾驳准柴衰筒燎垂膝想罚惺怀版着者固喝椭慨药摔顾逸拄嚎靠查论针冀踊揣整夺诺瘦摘借革铰烯蒂瑚课摘少颜钙

展开阅读全文
部分上传会员的收益排行 01、路***(¥15400+),02、曲****(¥15300+),
03、wei****016(¥13200+),04、大***流(¥12600+),
05、Fis****915(¥4200+),06、h****i(¥4100+),
07、Q**(¥3400+),08、自******点(¥2400+),
09、h*****x(¥1400+),10、c****e(¥1100+),
11、be*****ha(¥800+),12、13********8(¥800+)。
相似文档                                   自信AI助手自信AI助手
搜索标签

当前位置:首页 > 包罗万象 > 大杂烩

移动网页_全站_页脚广告1

关于我们      便捷服务       自信AI       AI导航        获赠5币

©2010-2024 宁波自信网络信息技术有限公司  版权所有

客服电话:4008-655-100  投诉/维权电话:4009-655-100

gongan.png浙公网安备33021202000488号   

icp.png浙ICP备2021020529号-1  |  浙B2-20240490  

关注我们 :gzh.png    weibo.png    LOFTER.png 

客服