2024中国经济形势全景图.pdf

最新中国经济形势全景图基于大数据及智能分析技术2024年3月6日更新国务院发展研究中心信息网浙江之江数字经济创新研究院环亚数字经济研究院绍兴文理学院元培学院图胜数字科技有限公司联合出品经济高频分析报告系列经济高频分析报告系列1.1 中国经济指标每周更新报告1.2 1.2 中国经济全景图中国经济全景图1.3 中国行业经济发展态势1.4 中国债务监测报告1.5 中国劳动力市场监测1.6 中国对外贸易形势1.7 中美贸易动态监测1.8 中国国际收支账户1.9 中国汇率走势1.10 中国资本流动与外储动态1.11 中国财政状况1.12 中国价格走势1.13 中国货币政策及融资状况1.14 中国银行业形势1.15 中国与全球房地产市场动态1.16 中国金融市场与大宗商品价格走势1.17 中国省级地区经济对比形势监测1.18 中国私营经济监测1.19 中国经济预测与领先指标1.20 中国经济风险预警1.21 中国及全球重大经济金融事件时间轴及展望经济高频可视化报告系列经济高频可视化报告系列-中国宏观报告中国宏观报告1.1.中国宏观报告中国宏观报告2.中国行业报告3.中国互联网报告4.中国地区经济5.东盟6.全球报告说说明明1.本报告借助经济大数据、人工智能算法、经济学、统计学及专业制图的跨界技术组合生成；2.数据分析基于官方公布的原始经济数据，力求通过计算及可视化以精准、及时及专业地反映实际经济变化情况；未来还将继续完善；3.本报告的系列子报告包括细分行业及全球经济；4.本报告有一个总目录，12个子目录（板块）。点击可返回子目录，点击可以返回总目录；5.5.背景背景淡黄色淡黄色的图表为本周新更数据；的图表为本周新更数据；6.本报告版权属于作者；7.报告写作成员包括：张国力、杨柳青等研究部成员；8.本报告仅供参考，用户还需配合官方材料使用；如有与官方材料不一致之处以官方材料为准；作者不对使用图表与文字的后果承担责任。目目录录1.1.中国经济全景图最新动态简评中国经济全景图最新动态简评2.2.实体部门实体部门3.3.就业市场就业市场4.4.对外部门对外部门5.5.汇率变化汇率变化6.6.财政状况财政状况7.7.价格走势价格走势8.8.货币状况与融资货币状况与融资9.9.银行业银行业10.10.债务与理财债务与理财11.11.房地产市场房地产市场12.12.金融市场与大宗商品市场金融市场与大宗商品市场51.1.中国经济形势监测报告中国经济形势监测报告2023年，全国固定资产投资（不含农户）同比增速为3.0%，较前值增加0.1个百分点；民间固定资产投资同比萎缩0.4%，较前值收窄0.1个百分点。2024年2月，财新综合PMI为52.5%，与上月持平，继续处于扩张区间；官方综合PMI为50.9%，与上月持平，继续处于扩张区间。2023年12月，中国出口同比增速为2.3%，较上月增加1.8个百分点；进口同比增速由负转正至0.2%，较上月增加0.8个百分点。2024年1月，CPI同比下降0.8%，降幅较上月扩大0.5个百分点，从CPI各个分项指标来看，主要归因于食品、烟酒负向贡献度增加。按二分法归类，文教项价格影响CPI增速约0.2个百分点，非文教项价格影响约-1.0个百分点。总体上看总体上看，当前国内经济企稳回升当前国内经济企稳回升，结构压力仍然较大结构压力仍然较大。内外需求改善内外需求改善、整体物价水整体物价水平反弹以及宏观政策的支持是经济回升的主要原因平反弹以及宏观政策的支持是经济回升的主要原因，汽车汽车、电子电子、出行消费等行业继续保出行消费等行业继续保持较高景气度持较高景气度，需求带动生产数据好转需求带动生产数据好转。然而然而，房地产行业疲弱仍是未来数月经济复苏的房地产行业疲弱仍是未来数月经济复苏的主要挑战主要挑战，在美联储紧缩预期维持在美联储紧缩预期维持、人民币贬值压力仍较大人民币贬值压力仍较大。未来中国经济仍然需要宏观未来中国经济仍然需要宏观政策来支持增长政策来支持增长，尤其是房地产政策需要加快推进尤其是房地产政策需要加快推进。61)1)GDP GDP 增速增速2)2)GDPGDP总量及人均总量及人均GDP(GDP(美元美元)3)3)GDP(GDP(需求侧需求侧)4)4)GDP(GDP(供给侧供给侧)5)5)投资投资6)6)PMIPMI(综合综合，制造业制造业，非制造业非制造业，新订单新订单，新出口订单新出口订单，从业人员从业人员)7)7)工业增加值工业增加值8)8)产能利用率产能利用率9)9)货运增长货运增长10)10)电力使用电力使用11)11)零售增长零售增长12)12)工业利润工业利润2.2.实体部门实体部门5.24.21.0-10-50510152025-10-5051015202514/1215/1216/1217/1218/1219/1220/1221/1222/1223/12实际GDP名义GDP环比增速（季节调整），右轴资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网年同比，%环比，%GDP增速增速72023年4季度，实际GDP同比增速为5.2%，较上季度增加0.3个百分点；经季节调整后的GDP环比增速为1.0%；名义GDP同比增速为4.2%。82023年，中国GDP总量为17.8万亿美元，较去年减少936亿美元，人均GDP为12631美元，较去年减少48美元。1263117.802468101214161885 87 89 91 93 95 97 99 01 03 05 07 09 11 13 15 17 19 21 2302000400060008000100001200014000中国年度中国年度GDP总量及人均总量及人均GDP（美元计价）（美元计价）人均GDP(美元)，右轴GDP(万亿美元)万亿美元资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网美元9按支出法对2023年的GDP增速进行分解，消费拉动GDP增长4.3个百分点；投资拉动GDP增长1.5个百分点；净出口拖累GDP增长0.6个百分点。-1012345消费投资净出口4.31.5-0.620192020202120222023资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网GDP同比增速贡献度分解（年初以来增速，支出法）同比增速贡献度分解（年初以来增速，支出法）百分点1.83.25.2-1135791113151787899193959799010305070911131517192123第三产业第二产业第一产业GDP增速对对GDP增速增速的的贡献贡献（供给（供给侧分解侧分解）资料来源:国家统计局，图胜科技，国研网百分点10从供给侧（生产法）分解2023年GDP增速，第三产业是驱动GDP增长的主要因素。3.0-0.4-30-20-1001020304016/1217/1218/1219/1220/1221/1222/1223/12总计民间固定资产投资年年初初至今至今的固定资产（不含农户）的固定资产（不含农户）投资投资增增速速资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网年同比，%112023年，全国固定资产投资（不含农户）同比增速为3.0%，较前值增加0.1个百分点；民间固定资产投资同比萎缩0.4%，较前值收窄0.1个百分点。12按行业分，2023年，固定资产同比增速排前三的是：金属制品、机械和设备修理业（71.4%）、烟草制品业（46.6%）和有色金属矿采选业（42.7%）。020406080金属制品、机械和设备修理业烟草制品业有色金属矿采选业电气机械和器材制造业装卸搬运和仓储业电力、热力生产和供应业铁路运输业电力、热力、燃气及水的生产和供应业建筑业水上运输业汽车制造业科学研究和技术服务业燃气生产和供应业非金属矿采选业居民服务、修理和其他服务业石油和天然气开采业仪器仪表制造业信息传输、软件和信息技术服务业化学原料和化学制品制造业有色金属冶炼和压延加工业2023年固定资产投资同比增速（年初以来，前固定资产投资同比增速（年初以来，前20位）位）资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网%13按行业分，2023年，固定资产同比萎缩排前三的是：公共管理、社会保障和社会组织（-37.0%）、石油、煤炭及其他燃料加工业（-18.9%）和畜牧业（-18.2%）。-40-20020开采专业及辅助性活动一产批发和零售业纺织业道路运输业公共设施管理业印刷和记录媒介复制业纺织服装、服饰业生态保护和环境治理业皮革、毛皮、羽毛及其制品和制鞋业卫生和社会工作卫生和社会工作:卫生黑色金属矿采选业家具制造业房地产业化学纤维制造业金融业畜牧业石油、煤炭及其他燃料加工业公共管理、社会保障和社会组织%2023年固定资产投资增速（年初以来，最后固定资产投资增速（年初以来，最后20位）位）资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网142024年2月，财新综合PMI为52.5%，与上月持平，继续处于扩张区间；官方综合PMI为50.9%，与上月持平，继续处于扩张区间。52.5 52.5 50.9 253035404550556019/220/221/222/223/224/2财新综合PMI官方综合PMI综合综合PM I%资料来源：国家统计局，Markit，图胜科技，国研网扩张扩张收缩收缩152024年2月，财新制造业PMI为50.9%，较上月增加0.1个百分点，继续处于扩张区间；官方制造业PMI为49.1%，较上月减少0.1个百分点，继续处于收缩区间。50.850.949.135404550556019/219/820/220/821/221/822/222/823/223/824/2财新制造业PMI官方制造业PMI制造业制造业PMI PMI 资料来源：国家统计局，Markit，图胜科技，国研网扩张扩张收缩收缩%162024年2月，财新服务业PMI为52.5%，较上月减少0.2个百分点，仍处于扩张区间；官方非制造业PMI为51.4%，较上月增加0.7个百分点，继续处于扩张区间。52.751.425303540455055606519/219/820/220/821/221/822/222/823/223/824/2财新服务业PMI官方非制造业PMI非制造业非制造业/服务业服务业PMI PMI%资料来源：国家统计局，Markit，图胜科技，国研网扩张扩张收缩收缩49.151.43035404550556019/220/221/222/223/224/2制造业（官方值）非制造业（官方值）采购经理人指数（采购经理人指数（PMIPMI）扩张扩张收缩收缩资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网%172024年2月，官方制造业PMI为49.1%，较上月下降0.1个百分点，继续处于收缩区间；非制造业PMI为51.4%，较上月上升0.7个百分点，继续处于扩张区间。182024年2月，制造业综合指数环比增速由正转负至-0.2%，较上月下降0.7个百分点，主要归因于生产贡献度由正转负。-0.2-6-4-20246823/223/423/623/823/1023/1224/2递送时间就业原材料库存新订单生产制造业综合资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网制造业制造业PM I月度变化的贡献度分解月度变化的贡献度分解环比，%1949.0 2530354045505519/220/221/222/223/224/2官方制造业新订单指数官方制造业新订单官方制造业新订单指数指数资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网扩张扩张收缩收缩%2024年2月，官方制造业新订单指数为49.0%，与上月持平，继续处于收缩区间。46.3 50.02530354045505517/218/219/220/221/222/223/224/2新出口订单（制造业，官方值，3个月移动平均）新出口订单（制造业，官方值）新出口订单新出口订单PMI（制造业）（制造业）扩张扩张收缩收缩资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网%202024年2月，官方制造业新出口订单指数为46.3%，较上月下降0.9个百分点，继续处于收缩区间；从3个月移动平均走势来看，官方制造业新出口订单指数萎缩程度不变。47.5 47.0 30354045505517/218/219/220/221/222/223/224/2制造业（官方值）非制造业（官方值）资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网官方制造业和非制造业官方制造业和非制造业PMI从业人员指数从业人员指数扩张扩张收缩收缩%212024年2月，官方制造业PMI从业人员指数为47.5%，较上月下降0.1个百分点，继续处于收缩区间；非制造业PMI从业人员指数为47.0%，与上月持平，继续处于收缩区间。6.80.5-30.0-20.0-10.00.010.020.030.040.0-4-2024681012141617/12 18/6 18/12 19/6 19/12 20/6 20/12 21/6 21/12 22/6 22/12 23/6 23/12工业增加值（实际），同比工业增加值（实际），环比，右轴规模以上规模以上工业增加值工业增加值增速增速资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网年同比，%环比，%222023年，规模以上工业增加值环比增速为0.5%，较前值减少0.4个百分点；规模以上工业增加值同比增速为6.8%，较前值增加0.2个百分点。75.9656769717375777918/12 19/06 19/12 20/06 20/12 21/06 21/12 22/06 22/12 23/06 23/12工业产能利用率平均值工业产能利用率工业产能利用率%资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网232023年4季度，工业产能利用率为75.9%，较上季度上升0.3个百分点，高于75.5%的历史平均水平。-40-2002040608015/116/117/118/119/120/121/122/123/124/1高速公路（总运量的73.8）水路（总运量的17）铁路（总运量的9.2）空运（总运量0.01）年同比，%货运货运增速（增速（3个月移动平均个月移动平均）资料来源：中国民航局，交通运输部，图胜科技，国研网242024年1月，从3个月移动平均来看，空运货运同比增速上升。-20-1001020304017/1218/1219/1220/1221/1222/1223/12总计第二产业(65.9%)第二产业：制造业(25.7%)第三产业(17.7%)注：括号里的数字是每个行业在最近24个月的总电力消费中所占的比例资料来源：中国电力企业联合会，图胜科技，国研网电力消费同比增速（按行业分电力消费同比增速（按行业分，3个月移动平均个月移动平均）%252023年12月，从3个月移动平均走势来看，电力整体消费同比增速略有上升。第三产业电力消费同比增速上升；第二产业中的制造业电力消费同比增速基本保持不变；第二产业电力消费同比萎缩基本保持不变。7.40.4-15-10-505101520-30-20-1001020304015/1216/1217/1218/1219/1220/1221/1222/1223/12消费品零售额：年同比消费品零售额：年同比（实际）消费品零售额（环比，经季节调整），右轴%资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网消费品零售额增长消费品零售额增长速度速度262023年12月，消费品零售额同比增速为7.4%，较上月减少2.7个百分点；经季节调整后的消费品零售额环比增速为0.4%，较上月增加0.3个百分点。-2.3-3.4-1.2-6.7 2.0-6006012018024016/1217/1218/1219/1220/1221/1222/1223/12利润总额国有控股企业股份制企业外商及港澳台投资企业私营企业工业企业利润工业企业利润同比增速同比增速（年初以来年初以来）资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网年同比，%272023年，中国规模以上工业企业利润同比萎缩2.3%，较前值收窄2.1个百分点。其中，国有控股企业同比萎缩3.4%，股份制企业同比萎缩1.2%，外商及港澳台投资企业同比萎缩6.7%，私营企业同比增速为2.0%。新增城镇就业人数新增城镇就业人数城乡居民人均收入比城乡居民人均收入比人均可支配收入增长与名义人均可支配收入增长与名义GDPGDP增长增长人均可支配收入增速与实际人均可支配收入增速与实际GDPGDP增速（年初以来）增速（年初以来）失业率失业率职位需求与供给比例职位需求与供给比例3.3.就业市场就业市场283.0 3.8 3.4 2.2 0.00.51.01.52.02.53.03.54.04.5一季度二季度三季度四季度20192020202120222023新增城新增城镇镇就业就业人数人数资料来源：人力资源和社会保障部，图胜科技，国研网百万人292023年4季度，城镇新增就业人数为222万人，较去年同期增加17万人。2.4 2.7 2.5 2.1 1.01.31.61.92.22.52.83.13.4一季度二季度三季度四季度20192020202120222023注：比值越小，表示城乡收入差距缩小资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网城镇居民人均收入城镇居民人均收入/农村居民人均收入农村居民人均收入302023年4季度，城镇居民人均收入与农村居民人均收入的比值为2.1，较2022同期有所减小，城乡间收入差距继续缩小。4.25.0 8.2-10-5051015202518/1219/1220/1221/1222/1223/12国内生产总值人均可支配收入：城镇人均可支配收入：农村人均可支配收入增长人均可支配收入增长与名义与名义GDPGDP增长增长资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网年同比，%312023年，农村居民可支配收入同比增速为8.2%，城镇居民可支配收入同比增速为5.0%，均高于名义GDP同比增速。6.14.87.65.2-10.0-5.00.05.010.015.020.016/1217/1218/1219/1220/1221/1222/1223/12人均人均可可支配收入支配收入增速增速与与实际实际GDP增速增速(年初以来年初以来)人均可支配收入城镇农村实际GDP 资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网年同比，%322023年，人均可支配收入同比增速为6.1%，较上季度增加0.2个百分点。其中，农村居民可支配收入同比增速为7.6%，高于实际GDP同比增速；城镇居民可支配收入同比增速为4.8%，低于实际GDP同比增速。332024年1月，全国城镇调查失业率上升至5.2%，达5个月来的最高值；31个大城市城镇调查失业率下降至4.9%，为2019年2月来的最低水平。5.2 4.9 3.03.54.04.55.05.56.06.57.07.520/721/121/722/122/723/123/724/1失业率失业率全国城镇调查失业率31个大城市城镇调查失业率%资料来源：国家统计局，图胜科技，国研网进出口同比增速进出口同比增速出口额（美元值）同比增速的贡献度分解（按出口额（美元值）同比增速的贡献度分解（按地区分）地区分）出口额（美元值）同比增速的贡献度分解（按出口额（美元值）同比增速的贡献度分解（按产品分）产品分）出口同比增长分解出口同比增长分解进口额（美元值）同比增速的贡献度分解（按进口额（美元值）同比增速的贡献度分解（按地区分）地区分）进口同比增速分解进口同比增速分解货物贸易差额货物贸易差额中国对美国贸易顺差各年月度对比中国对美国贸易顺差各年月度对比中国中国对美国商品出口同比增速分解（按产品分）对美国商品出口同比增速分解（按产品分）中国从美国商品进口同比增速分解（按产品分）中国从美国商品进口同比增速分解（按产品分）国际收支状况国际收支状况经常账户经常账户服务账户服务账户资本和金融账户资本和金融账户4.4.对外部门对外部门34352023年12月，中国出口同比增速为2.3%，较上月增加1.8个百分点；进口同比增速由负转正至0.2%，较上月增加0.8个百分点。2.3 0.2-100-5005010015020018/1219/1220/1221/1222/1223/12出口进口进出口同比增速（美元值）进出口同比增速（美元值）资料来源：海关总署，图胜科技，国研网年同比，%2.3 0.2-100-5005010015020018/1219/1220/1221/1222/1223/12出口进口进出口同比增速（美元值）进出口同比增速（美元值）资料来源：海关总署，图胜科技，国研网年同比，%2.3-20-15-10-5051015202522/322/622/922/1223/323/623/923/12其他(25%)美国(15%)中国香港(8%)欧盟(15%)东盟(16%)日本(5%)拉美(7%)韩国(4%)非洲(5%)出口增速出口额同比增速贡献度分解（美元计价，按地区划分）出口额同比增速贡献度分解（美元计价，按地区划分）注：各地区后括号中的数字是最近两年在出口额中所占的比重资料来源：海关总署，图胜科技，国研网百分点36按地区划分，2023年12月，以美元口径计量的出口同比增速为2.3%，较前值增加1.8个百分点，主要归因于欧盟负向贡献度减少。-3.3-20-100102030405060一季度二季度三季度四季度一季度二季度三季度四季度一季度二季度三季度四季度一季度二季度三季度四季度一季度二季度三季度四季度151520212223食品（2.6）机器及交通设备（48.2）其他制成品（23.2）制成品（16.3）化学品（6.6）矿物燃料（1.8）其他（1.2）出口增速出口额同比增速贡献度分解（美元计价，按产品划分）出口额同比增速贡献度分解（美元计价，按产品划分）注：括号内的数字是过去两年里在出口总额中所占的比重。资料来源：海关总署，图胜科技，国研网百分点37按产品划分，2023年4季度，中国出口同比萎缩3.3%，较上季度收窄7.5个百分点，主要归因于机器及交通设备负向贡献度减少。382023年12月，从3个月移动平均走势来看，出口同比增速略有上升，主要归因于数量正向贡献度增加。-20-1001020304050607012841284128412841173117311731173117232221201918171615价格变动因素数量变动因素出口增速年同比，%出口同比增速分解（美元计值，出口同比增速分解（美元计值，3 3个月移动平均）个月移动平均）资料来源：海关总署，图胜科技，国研网392023年12月，以美元口径计量的地区进口同比增速由负转正至0.2%，较前值增加0.8个百分点，主要归因于大洋洲和俄罗斯正向贡献度增加。0.2-25-20-15-10-505101522/322/622/922/1223/323/623/923/12其他(19%)非洲(4%)拉美(9%)大洋洲(6%)俄罗斯(5%)韩国(7%)日本(7%)东盟(15%)美国(7%)欧盟(11%)中东(7%)进口进口额同比增速贡献度分解（美元计价，按地区划分）进口额同比增速贡献度分解（美元计价，按地区划分）注：各地区后括号中的数字是各地区最近两年在进口额中所占的比重资料来源：海关总署，图胜科技，国研网百分点402023年12月，从3个月移动平均走势来看，进口同比增速略有上升，主要归因于数量正向贡献度增加。-20-1001020304012841284128412841173117311731173117232221201918171615价格变动因素数量变动因素进口增速年同比，%进口同比增速分解（美元计值，进口同比增速分解（美元计值，3 3个月移动平均）个月移动平均）资料来源：海关总署，图胜科技，国研网412023年12月，中国货物贸易顺差为753.4亿美元，较上月增加69.5亿美元，低于2022年同期的780.1亿美元。753.4 944.6780.102004006008001,0001,200一月二月三月四月五月六月七月八月九月十月十一月十二月货物贸易差额货物贸易差额202320212022亿美元资料来源：海关总署，图胜科技，国研网顺差增加753.4 944.6780.102004006008001,0001,200一月二月三月四月五月六月七月八月九月十月十一月十二月货物贸易差额货物贸易差额202320212022亿美元资料来源：海关总署，图胜科技，国研网顺差增加422023年12月，中国对美国货物贸易顺差为273.1亿美元，较上月减少25.0亿美元，低于2022年同期的294.6亿美元。273.1 392.3294.6050100150200250300350400450一月二月三月四月五月六月七月八月九月十月十一月十二月中国对美商品贸易顺差各年月度对比中国对美商品贸易顺差各年月度对比202320212022亿美元资料来源：海关总署，图胜科技，国研网顺差增加442023年12月，中国对美国商品出口同比萎缩4.9%，较前值扩大1.4个百分点，从不同商品角度分析，主要归因于机电设备负向贡献度增加。-4.9-100-5005010015020025030035020/1221/621/1222/622/1223/623/12其他(17.1%)光学及成像(2.5%)交通工具(4.1%)机电设备(43%)金属原料(5.8%)纺织及鞋类(12.5%)矿物及原材料(4.3%)化工制品(8.9%)食品及原料(1.8%)总计中国对美国出口同比增速分解（按商品分）中国对美国出口同比增速分解（按商品分）百分点注：括号内的数字是过去两年里在出口总额中所占的比重。资料来源：海关总署，图胜科技，国研网452023年12月，中国从美国进口同比增速由负转正至0.1%，较前值增加12.1个百分点，从不同商品角度分析，主要归因于食品及原料负向贡献度减少。0.1-40-2002040608010020/1221/621/1222/622/1223/623/12其他(2.2%)光学及成像(7.8%)交通工具(8.7%)机电设备(21%)金属原料(3.6%)纺织及鞋类(1.8%)矿物及原材料(16.7%)化工制品(17.9%)食品及原料(20.4%)总计百分点注：括号内的数字是过去两年里在进口总额中所占的比重。资料来源：海关总署，图胜科技，国研网中国从美国进口同比增速分解（按商品分）中国从美国进口同比增速分解（按商品分）462023年4季度，经常账户顺差相当于GDP的1.1%，较上季度减少0.3个百分点；资本和金融账户逆差相当于GDP的0.9%，较上季度缩小1.4个百分点。-2.3 1.4-10-8-6-4-2024614/1215/1216/1217/1218/1219/1220/1221/1222/1223/12净误差与遗漏经常账户资本和金融账户国际收支状况相当于国际收支状况相当于GDPGDP百分比百分比%注：此处的资本和金融账户不包括外汇储备变化。资料来源：国家外汇管理局，图胜科技，国研网-2.3 1.4-10-8-6-4-2024614/1215/1216/1217/1218/1219/1220/1221/1222/1223/12净误差与遗漏经常账户资本和金融账户国际收支状况相当于国际收支状况相当于GDPGDP百分比百分比%注：此处的资本和金融账户不包括外汇储备变化。资料来源：国家外汇管理局，图胜科技，国研网472023年4季度，经常账户顺差相当于GDP的1.1%，较上季度减少0.3个百分点，主要归因于货物贸易正向贡献度减少。1.1-4.0-2.00.02.04.06.08.014/1215/1216/1217/1218/1219/1220/1221/1222/1223/12二次收入初次收入服务货物差额经常账户余额相当于经常账户余额相当于GDPGDP百分比百分比资料来源：国家外汇管理局，图胜科技，国研网%482023年4季度，服务贸易逆差相当于GDP的1.3%，较上季度缩小0.2个百分点，主要归因于旅游业负向贡献度减少。-1.3-3.0-2.5-2.0-1.5-1.0-0.50.00.51.014/1215/1216/1217/1218/1219/1220/1221/1222/1223/12电信知识产权保险和养老金旅游业运输加工服务其他总计服务账户余额相当于服务账户余额相当于GDPGDP百分比百分比%资料来源：国家外汇管理局，图胜科技，国研网492023年4季度，不包括外汇储备的资本和金融账户逆差相当于GDP的0.9%，较上季度缩小1.4个百分点。-0.9-6.000-4.000-2.0000.0002.0004.0006.0008.00014/1215/1216/1217/1218/1219/1220/1221/1222/1223/12其他投资（FA）金融衍生品（FA）组合投资（FA）直接投资（FA）资本账户余额总余额（不包括外汇储备）资本和金融账户余额（不包括外汇储备）资本和金融账户余额（不包括外汇储备）相当于相当于GDPGDP百分比百分比%注：FA是金融账户资料来源：国家外汇管理局，图胜科技，国研网人民币对美元每日汇价人民币对美元每日汇价三种人三种人民币指数走势民币指数走势人民币月度指数人民币月度指数外汇储备外汇储备结售汇结售汇对外支付对外支付境外买入金融资产境外买入金融资产跨境人民币结算跨境人民币结算吸收外资及对外投资吸收外资及对外投资5.5.汇率汇率50512024年3月6日，美元兑人民币的在岸市场价报7.196，人民币较上周略有升值（2024年2月28日，报7.198）。2024/3/6,7.1966.006.206.406.606.807.007.207.407.6018/819/219/820/220/821/221/822/222/823/223/824/2日波动区间中间价市场价资料来源：中国人民银行，中国外汇交易中心，图胜科技，国研网美元美元/人民币人民币人民币升值99.4 2024/3/1,104.694.2 909294969810010210410623/723/823/923/1023/1123/1224/124/224/3人民币中国外汇交易中心指数人民币国际清算银行指数人民币特别提款权指数人民币货币篮子指数（人民币货币篮子指数（20142014年年1212月月3131日日=100=100）资料来源：中国外汇交易中心，图胜科技，国研网532024年3月1日，人民币中国外汇交易中心指数为99.4，与前值持平；国际清算银行指数为104.6，与前值持平；特别提款权指数为94.2，较前值上升0.1。5485909510010511020/220/821/221/822/222/823/223/824/2人民币人民币/美元美元人民币实际有效汇率（国际清算银行）人民币名义有效汇率（国际清算银行）中国外汇交易中心国际清算银行货币篮子人民币月度指数（人民币月度指数（20162016年年1 1月月=100=100）资料来源：国际清算银行，中国外汇交易中心，图胜科技，国研网2024年2月，在已更新指数中，中国外汇交易中心和国际清算银行货币篮子均有不同程度上升；人民币兑美元汇率有所下降。24,20832,19305000100001500020000250003000035000400004500005000100001500020000250003000035000400004500008/110/112/114/116/118/120/122/124/1外汇储备(特别提款权)，右轴外汇储备亿美元资料来源：中国人民银行，图胜科技，国研网外汇储备外汇储备亿SDR55截至2024年1月末，外汇储备规模为32193亿美元，较上月末减少187亿美元；按SDR（特别提款权）计，中国外汇储备为24208亿SDR，较上月末增加74亿SDR。562024年1月，结售汇逆差为98.7亿美元，较上一个月减少55.1亿美元。其中，银行自身结售汇逆差为55.0亿美元，银行代客户实现逆差43.8亿美元。-98.7-500-250025050019519519519519519519519242322212019181716月度结售汇金额月度结售汇金额银行自身银行代客户总计资料来源：国家外汇管理局，图胜科技，国研网亿美元逆差顺差5755-800-600-400-20002004006008001,00018/119/120/121/122/123/124/1初次和二次收入其他投资证券投资直接投资服务货物总计亿美元涉外收付款金额涉外收付款金额资料来源：中国人民银行，图胜科技，国研网流出流入按美元计价，2024年1月，涉外收付款顺差55亿美元(上月顺差141亿美元），主要归因于直接投资收付款逆差增大。581,781-1,500-1,000-50005001,0001,5002,00022/222/522/822/1123/223/523/823/1124/2海外投资者净买入的股票和债券海外投资者净买入的股票和债券金额金额股票净买入额债券净买入额总计向境外流出向境内流入注：由日度数据换算成月度数据资料来源：中国债券信息网，香港交易及结算所有限公司，图胜科技，国研网亿元人民币2024年2月，股票净流入607亿元，债券净流入1173亿元。总计流入1781亿元。5964000670000100002000030000400005000060000700008000017/618/318/1219/920/621/321/1222/923/6跨境人民币结算:实收跨境人民币结算:实付资料来源：中国人民银行，图胜科技，国研网跨境人民币结算跨境人民币结算亿元人民币2023年2季度，跨境人民币实收64000亿元，比上季度多增4000亿元；实付67000亿元，比上季度多增7000亿元。844 342010020030040050060070080090013/12 14/12 15/12 16/12 17/12 18/12 19/12 20/12 21/12 22/12 23/12季度对外直接投资和外商直接投资季度对外直接投资和外商直接投资外商直接投资：实际使用对外直接投资：非金融类亿美元资料来源：商务部，图胜科技，国研网60截至2023年4季度末，非金融类对外直接投资为342亿美元，较上季度增加5亿美元。税费占税费占GDPGDP比重比重(年度年度)财政收入占财政收入占GDPGDP比重比重 财政支出占财政支出占GDPGDP比重比重 财政盈余占财政盈余占GDPGDP比重比重 各税种增速各税种增速(年初以来年初以来)各支出增速各支出增速(年初以来年初以来)土地转让收入土地转让收入6.6.财政状况财政状况6162截止到2023年底，中国年度宏观税负相当于GDP的14.4%，较去年上升0.6个百分点。13.8 14.9 051015202511121314151617181920212223税负/GDP税负+基金收入（除去土地出让金）/GDP资料来源：财政部，国家统计局，图胜科技，国研网%中国年度宏观税负相当于中国年度宏观税负相当于GDPGDP百分比百分比6321.9 18.4 14.8 14.4 051015202530一季度二季度三季度四季度2017201820192020202120222023资料来源：财政部，图胜科技，国研网%资料来源：财政部，图胜科技，国研网财政收入财政收入相当于相当于GDP百分比百分比%2023年4季度，财政收入相当于GDP的14.4%，较去年同期下降0.7个百分点；较上季度下降0.5个百分点。6423.9 21.4 20.0 22.0 051015202530一季度二季度三季度四季度2017201820192020202120222023资料来源：财政部，图胜科技，国研网财政财政支出相当于支出相当于GDPGDP百分比百分比%2023年4季度，财政支出相当于GDP的22.0%，较去年同期上升1.0个百分点；较上季度上升2.0个百分点。-2.0-3.0-5.2-7.6-12-10-8-6-4-20一季度二季度三季度四季度2017201820192020202120222023资料来源：财政部，图胜科技，国研网财政财政盈余或赤字相当于盈余或赤字相当于GDPGDP百分