2025年证券从业之金融市场基础知识题库附答案（基础题）.docx

2025年证券从业之金融市场基础知识题库附答案（基础题）

单选题（共1500题）
1、下列关于衍生工具特征的说法，错误的是（ ）。
A.价值随特定利率、金融工具价格、商品价格、汇率、价格指数、费率指数、信用等级、信用指数或其他类似变量的变动而变动
B.变量为非金融变量的，该变量与合同的任一方都存在特定关系
C.不要求初始净投资，或与对市场情况变化有类似反应的其他类型合同相比，要求很少的初始净投资
D.在未来某一日期结算

【答案】 B
2、（2019年真题）通过证券市场进行的融资属于（ ）
A.股权融资
B.间接融资
C.债权融资
D.直接融资

【答案】 D
3、证券公司应根据公司业务规模、性质、复杂程度、风险水平及组织结构，充分考虑压力测试结果，制定有效的（ ），确保公司可以应对紧急情况下的流动性需求。
A.风险偏好
B.风险限额
C.风险缓释
D.风险应急计划

【答案】 D
4、（2021年真题）货币政策最终目标不包括 （??）
A.充分就业
B.稳定物价
C.国际收支平衡
D.基础货币

【答案】 D
5、买卖价差法常用的价差指标包括（　　）。
A.①②③
B.①③④
C.②③④
D.①②③④

【答案】 A
6、我国（ ）管理费率最高。
A.积极管理的股票型基金
B.指数型基金
C.债券型基金
D.货币市场基金

【答案】 A
7、中国证券业协会的宗旨包括（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
8、银行间债券市场上回购业务的类型包括（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ、
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 B
9、下列关于风险容忍度的说法，正确的是（　　）．
A.风险容忍度通常采取“自下而上“和“自上而下“相结合的方式设定
B.风险偏好是风险容忍度的进一步量化和细化
C.风险偏好是风险容忍度的具体体现
D.风险容忍度是战略性的

【答案】 A
10、下列不属于境内上市外资股的特点的是（ ）。
A.记名股票
B.人民币认购买卖
C.人民币标明股票面值
D.投资者包括外国自然人、法人和其他组织

【答案】 B
11、金融衍生工具从其自身交易的方法和特点可以分为（ ）。
A.①②③④
B.①②③
C.①②④
D.①③④

【答案】 C
12、风险管理的过程包括（　　）。
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
13、《企业债券管理条例》规定，企业发行企业债券的总面额不得大于该企业的（　　）。
A.资产净值
B.资产总值
C.净利润
D.净资产

【答案】 A
14、证券市场两个最基本和最主要的品种包括（ ）。
A.①③
B.②③
C.①②④
D.①②③④

【答案】 A
15、（2018年真题）下列关于证券经纪业务的说法中，不正确的是（　　）。
A.经纪业务中的委托单，性质上相当于委托合同
B.经纪委托关系的建立表现为开户和委托两个环节
C.经纪关系的建立表明已形成了实质上的委托关系
D.经纪关系的建立确立了投资者和证券公司直接的代理关系

【答案】 C
16、1774年，世界上第一个封闭式投资基金诞生于（　　）。
A.美国
B.英国
C.瑞士
D.荷兰

【答案】 D
17、中国银行保险监督管理委员会成立时间是（　　）年。
A.2015
B.2016
C.2017
D.2018

【答案】 D
18、两年前B借给A一笔款，结果今年才收到了A的还款，共112．36元，市场利率为6％，那么2年前A向B借了（ ）元。
A.90
B.100
C.110
D.112.36

【答案】 B
19、K线理论、切线理论、波浪理论和循环周期理论是股票分析方法中的（　　）
A.基本分析法
B.技术分析法
C.量化分析法
D.定性分析法

【答案】 B
20、在我国，按投资主体的不同性质，可以将股票划分为不同的类型，其中不包括（ ）。
A.社会公众股
B.红筹股
C.法人股
D.国家股

【答案】 B
21、我国非金融企业债务融资工具的种类有（ ）。
A.①②③
B.①②③④
C.①②④
D.②③④

【答案】 B
22、A公司目前的资产总额是8000万元，负债总额为3000万元，发行在外的普通股股数是1000万元，无优先股，因此A公司的股票账面价值为（ ）元。
A.8
B.3
C.5
D.11

【答案】 C
23、经济出现波动时，商业银行资本充足率通过影响信贷扩张从而影响实体经济的投资和产出，体现了金融与实体经济关系理论的（　　）。
A.实体经济影响金融市场
B.金融活动本身是经济衰退和萧条的重要诱因
C.金融的作用
D.金融与实体经济内在的相互影响

【答案】 D
24、中国证券业协会三大职能不包括（　　）。
A.高效
B.自律
C.服务
D.传导

【答案】 A
25、外汇风险给持有外汇或有外汇需求的经济实体带来的可能是损失也可能是营利，它取决于在汇率变动时经济实体是债权地位还是债务地位。这说明汇率风险具有()。
A.或然性
B.不确定性
C.相对性
D.隐藏性

【答案】 B
26、根据利息支付方式的不同，金融债券可分为（　　）和（　　）。
A.附息金融债券贴现金融债券
B.普通金融债券累进利息金融债券
C.信用债券担保债券
D.附有选择权的债券不附有选择权的债券

【答案】 A
27、按照《证券公司私募投资基金子公司管理规范》，下列说法正确的是（ ）。
A.①②③
B.①③④
C.②③④
D.①②④

【答案】 B
28、（2021年真题）在我国，按投资主体的不同性质，可以将股票划分为不同的类型，其中不包括（??）
A.国家股
B.红筹股
C.法人股
D.社会公众股

【答案】 B
29、企业集团财务公司发行金融债券后，资本充足率不低于（ ）。
A.10％
B.5％
C.30％
D.20％

【答案】 A
30、证券公司的业务包括证券经纪业务、证券投资咨询业务、与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问业务、（　　）、证券资产管理业务等。
A.委托投资业务
B.资产托管业务
C.证券承销与保荐业务
D.委托贷款业务

【答案】 C
31、系统风险又称为（ ）。
A.①②
B.②③
C.①②③
D.①②④

【答案】 B
32、下列关于审批制、核准制和注册制的说法，正确的有()
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 C
33、银行间债券市场成员根据其是否与中央债券簿记系统直接联网办理债券结算业务而分为直接结算成员和间接结算成员。其中，间接结算成员主要是（　　）。
A.①②
B.③④
C.②④
D.①③

【答案】 D
34、下列关于我国金融市场运行影响因素的说法，正确的有（　　）
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅱ、Ⅳ

【答案】 A
35、以下对证券市场监管意义的描述错误的是（ ）
A.加强证券市场监管是保障广大发行人合法权益的需要
B.加强证券市场监管是维护市场良好秩序的需要
C.加强证券市场监管是发展和完善证券市场体系的需要
D.准确和全面的信息是证券市场参与者进行发行和交易决策的重要依据

【答案】 A
36、我国证券结算制度根据货银对付的原则设计。关于货银对付的交收制度表述正确的是，（ ）。
A.①②③
B.①③④
C.②③④
D.①②④

【答案】 D
37、欧盟金融工具市场指令主要从（ ）的角度，要求金融机构必须对客户的金融工具交易经验与知识进行评估
A.投资者合规性
B.销售适当性
C.产品合规性
D.收益稳定性

【答案】 B
38、上海证券交易所和深圳证券交易所均采用会员制组织形式，其组织机构的组成包括（ ）。
A.①②④
B.②③
C.①③④
D.①②③④

【答案】 A
39、发行债券的经济主体很多，但能发行股票的经济主体只有（ ）。
A.金融机构
B.公司企业
C.地方政府
D.股份有限公司

【答案】 D
40、按照股息因公司当年可分配利润不足而未能足额派发，能否在以后年度补发为依据，优先股可分为（ ）。
A.①②
B.①③
C.②④
D.③④

【答案】 A
41、（ ）是金融机构开展风险管理的基础前提。
A.风险偏好
B.风险限额
C.风险缓释
D.风险应对

【答案】 A
42、下列属于经济指标中的先行性指标的包括（　　）。
A.①②③
B.②③④
C.①②④
D.①③④

【答案】 D
43、证券市场监管的经济手段，是指通过（ ）等经济手段，对证券市场进行干预。
A.①②③
B.①②④
C.①③④
D.②③④

【答案】 B
44、风险转移可以分为（ ）。
A.①②
B.①②③
C.①③④
D.①②③④

【答案】 A
45、凭证式国债采用收款凭证的形式，上面注明的内容有（ ）。
A.Ⅱ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 C
46、在香港，银行业、证券业和保险业的行业自律机构分别是（ ）。
A.①②③
B.①③④
C.①②④
D.②③④

【答案】 B
47、会对股票投资价值产生影响的宏观经济因素包括（ ）。
A.①②③
B.②③④
C.①②④
D.①③④

【答案】 B
48、证券公司经营融资融券业务，应当以自己的名义在证券登记结算机构分别开立()。
A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅱ、Ⅲ、
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 C
49、（2021年真题）证券市场投资者按照不同标准可以进行不同的分类。下列不属于证券市场投资者分类依据的是（??）
A.投资者身份
B.投资者资金量大小
C.投资者持有证券时间的长短
D.投资者的心理因素

【答案】 B
50、下列关于利率期货说法正确的有（ ）。
A.①②③④
B.①②③
C.①③④
D.②③④

【答案】 A
51、（2018年真题）中央银行充当商业银行和其他金融机构的最后贷款人，体现了中央银行是（　　）职能。
A.银行的银行
B.发行的银行
C.政府的银行
D.市场的银行

【答案】 A
52、下列关于证券金融公司保证金的说法不正确的是（ ）。
A.证券金融公司开展转融通业务，应当向证券公司收取一定比例的保证金，确定并公布可充抵保证金证券的种类和折算率。
B.证券公司向证券金融公司交存保证金，采取设立信托的方式
C.对因证券金融公司有偿使用证券公司交存的保证金导致的差额，证券公司应当补交
D.证券金融公司应当逐日计算证券公司交存的保证金价值与其所欠债务比例

【答案】 C
53、交易所市场发行国债的分销时，下列说法正确的是（　　）。
A.在实际运作中，承销商可以选择场内挂牌分销或场外分销两种方式
B.证券交易所为同一期（次）国债向承销商提供同一承销代码
C.投资者通过交易所买入债券时，缴纳佣金
D.通过证券交易所交易后，国债不会自动过户到客户的账户内

【答案】 A
54、指定做市商对其负责的每一只股票均有一个市场深度指南，即在一定深度下
A.①②③
B.②③④
C.①③④
D.①②③④

【答案】 B
55、基金管理人运用基金财产进行证券投资时，一只基金持有一家上市公司的股票，其市值不得超过基金资产净值的（）。
A.10％
B.20％
C.30％
D.40％

【答案】 A
56、（2021年真题）一般而言，基金全部资产的价值总和指的是（??）
A.基金总负债
B.基金总份额
C.基金份额持有人数
D.基金资产总值

【答案】 D
57、证券市场参与者进行发行和交易决策的重要依据是（　　）。
A.完善的证券市场体系
B.证券市场良好的秩序
C.准确和全面的信息
D.证券市场监管机构的合理监管

【答案】 C
58、（　　）也被称为“看涨期权”。
A.欧式期权
B.美式期权
C.认购期权
D.认沽期权

【答案】 C
59、以下（　　）交易机制的特点为：投资者买卖证券的对手是其他投资者。
A.定期交易
B.连续交易
C.指令驱动
D.报价驱动

【答案】 C
60、发行企业债券的条件要求发行方在发行企业债券前（　　）。
A.—年盈利
B.连续两年盈利
C.连续三年盈利
D.连续五年盈利

【答案】 C
61、债券种类很多，依据不同的标准会有不同的分类。其中，按（　　）分类，可以将债券分为政府债券、金融债券和公司债券。
A.付息方式
B.债券形态
C.发行主体
D.发行方式

【答案】 C
62、股份制企业以让渡一定的企业经营控制权、收益分配权和剩余索取权而获得企业经营资金的一种方式是（ ）。
A.股票市场融资
B.债券市场融资
C.风险投资融资
D.民间借贷

【答案】 A
63、下列关于对“资产支持证券”的说法中有误的是（　　）。
A.通过资产证券化，将流动性较低的资产转化为具有较高流动性的可交易证券
B.可以改变发起人的资产结构
C.可以改善资产质量
D.不能加快发起人资金周转

【答案】 D
64、（2018年真题）证券交易所的组织形式大致可以分为（　　）。
A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ
B.Ⅱ.Ⅲ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
D.Ⅱ.Ⅳ

【答案】 D
65、（2020年真题）下列关于风险容忍度的说法，正确的是（　　）．
A.风险容忍度通常采取“自下而上“和“自上而下“相结合的方式设定
B.风险偏好是风险容忍度的进一步量化和细化
C.风险偏好是风险容忍度的具体体现
D.风险容忍度是战略性的

【答案】 A
66、下列关于财政部代理发行地方政府债券的投标量说法中正确的是（ ）。
A.单一标位最低投标限额为0.1亿元
B.投标量最小变动幅度为0.2亿元
C.最高投标限额为不设上限
D.最高投标限额为30亿元

【答案】 D
67、（ ）中国证监会发布实施了《证券公司合规管理试行规定》。
A.2008年1月
B.2008年7月
C.2009年1月
D.2009年7月

【答案】 B
68、（2021年真题）下列关于国际资金流动方式的说法，正确的是（??）
A.保值性资金的流动属于国际长期资金流动
B.国际信贷属于国际短期资金流动
C.国际间接投资属于国际短期资金流动
D.套利性资金的流动属于国际短期资金流动

【答案】 D
69、以下（　　）利率工具可作为利率期权的基础资产。
A.①②③
B.①②
C.③④
D.①②③④

【答案】 D
70、（2018年真题）既是证券市场上重要的中介机构，又是证券市场上重要的机构投资者的是（　　）。
A.会计师事务所
B.证券公司
C.资产评估事务所
D.投资咨询公司

【答案】 B
71、作为“发行的银行”，流通中的通货是中央银行资产负债表的（ ）项目。
A.资产类
B.负债类
C.权益类
D.综合类

【答案】 B
72、 下列关于信用增级机构的描述，说法正确的是(　　)。
A.Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ
D.Ⅰ、Ⅲ

【答案】 D
73、改革开放后，为了更好地利用国债调节经济，中央政府于（ ）年恢复发行国债。
A.1980
B.1981
C.1982
D.1983

【答案】 B
74、按照金融资产到期期限，可以将金融市场划分为（ ）和（ ）。
A.债权市场、 权益市场
B.一级市场、二级市场
C.货币市场、资本市场
D.证券市场、非证券金融市场

【答案】 C
75、混合型基金是指同时投资于股票与债券的基金，该类基金由于资产配置比例不同，风险收益差异较大。一般可以根据资产配置的不同将其分为（ ）。
A.①②③
B.②③④
C.①②④
D.①②③④

【答案】 D
76、2018年12月31日，W公司拟冲击IPO，于中小企业板上市，该公司的下列（ ）情况会导致其无法成功上市。
A.①②③④
B.②③④⑤
C.②③④
D.②③

【答案】 D
77、银行业金融机构发行资本补充债券，应满足的条件不包括（ ）。
A.具有完善的公司治理机制
B.偿债能力良好，且成立满1年
C.遵守国家产业政策和信贷政策
D.经营稳健，资产结构符合行业特征

【答案】 B
78、下列关于一般性货币政策工具表述正确的是（ ）。
A.①②
B.②③
C.③④
D.①③

【答案】 D
79、下列不属于上市公司增发新股的方式为( )。
A.向公众公开增发
B.向特定机构增发
C.向个人增发
D.向任意机构增发

【答案】 D
80、国际经验表明，增强经济金融结构弹性的重要举措之一是保持一个平衡，这个平衡是（　　）。
A.①②
B.②④
C.③④
D.①④

【答案】 A
81、影响股票价格的政治因素一般包括（）。
A.Ⅰ、Ⅱ、
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、 Ⅳ

【答案】 D
82、根据国务院金融稳定发展委员会办公室2019年7月发布的11条金融对外开放措施，取消（ ）外资持股51%的限制从2021年提前到2020年。
A.①②③
B.①②④
C.①③④
D.②③④

【答案】 A
83、金融衍生工具从（　　）分类的角度，可以划分为股权类产品的衍生工具、货币衍生工具、利率衍生工具、信用衍生工具以及其他衍生工具。
A.产品形态
B.自身交易方式
C.基础工具
D.交易场所的不同

【答案】 C
84、以下（　　）不属于证券公司信息报送与披露方面的监管要求。
A.信息报送制度
B.年报审计监管
C.季报审计监管
D.信息公开披露制度

【答案】 C
85、（2020年真题）上市公司出现下列描述的情形中，属于可以向证券交易所申请主动退市的有（　　）
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ

【答案】 C
86、资产证券化交易比较复杂，涉及的当事人较多。关于相关当事人在证券化过程中具有的重要作用说法正确的是（ ）。
A.如果证券化交易涉及金额较大，可能会组成承销团
B.服务机构通常由第三方担任
C.信用增级机构通常由发起人担任
D.受托人是资产支持证券的真正发行人

【答案】 A
87、无面额股票的特点有（ ）。
A.①②④
B.②③④
C.②③
D.①③④

【答案】 C
88、以下关于派发股利的说法，正确的有（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 C
89、我国第一只开放式基金是（）。
A.宝元债券基金
B.兴华基金
C.华安创新
D.华安现金富利

【答案】 C
90、股票市场融资的特点有（　　）。
A.①②
B.①④
C.③④
D.①③

【答案】 A
91、下列关于我国证券公司风险管理体系的说法正确的是（ ）。
A.以美国为代表的净资本监管模式，要求流动资产与负债保持在相同的比率上
B.我国相关风险控制在一定程度上是以美国为代表的净资本监管模式
C.以欧盟为代表的资本充足率监管模式，要求具有偿付能力的资本保持在风险资产的一定比率之上
D.当前海外证券业风控指标主要以净资产为核心进行监管

【答案】 C
92、证券公司自营业务投资范围包括（　　）
A.Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
93、关于其他交易场所，以下说法正确的有（ ）。
A.I、Ⅱ、Ⅳ
B.I、Ⅲ、Ⅳ
C.I、Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 C
94、下列关于信用增级机构的说法,正确的有（ ）
A.③④
B.②③
C.①②
D.①③

【答案】 A
95、王某是A公司的股东，所持有的股票的账面价值为300万元，2〇19年12月31日，A公司以每10股送1股的形式发放股票股利，送股后，王某所持股票的账面价值为（ ）万元。
A.310
B.330
C.300
D.290

【答案】 C
96、根据导致市场风险因素的不同，市场风险一般划分为（　　）。
A.①②③
B.①③④
C.①②④
D.①②③④

【答案】 D
97、债券的特征有( )。
A.Ⅰ. Ⅳ
B.Ⅰ. Ⅱ. Ⅲ.
C.Ⅰ. Ⅲ. . Ⅳ
D.Ⅰ. Ⅱ. Ⅲ. . Ⅳ

【答案】 D
98、作为证券买卖双方公开交易的场所，具有高度组织化、集中化的市场，是整个证券市场的核心的是（　　）。
A.场外市场
B.证券交易所市场
C.全国性市场
D.股票市场

【答案】 B
99、能够说明“股票具有有价证券的特征”的有()。
A.Ⅱ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ、
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、

【答案】 C
100、中央银行控制货币供应量的最重要手段是（　　）。
A.存款准备金
B.法定存款准备金
C.超额存款准备金
D.货币发行量

【答案】 B
101、（ ）方法适用于资产流动性较高的金融机构，因为这类公司的资产账面价值更加接近市场价值。
A.市盈率倍数法
B.市净率倍数法
C.市销率倍数法
D.企业价值/息税前利润倍数法

【答案】 B
102、首次公开发行股票并在主板（中小企业板）上市所需满足的条件不包括（ ）
A.发行人依法设立且持续经营时间在3年以上的股份有限公司，但经国务院批准的除外。
B.最近1期末无形资产（扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后）占净资产的比例不得高于20%
C.最近3个会计年度净利润均为正数，且现金流量累计超过人民币3000万元
D.最近3个会计年度经营活动产生的现金流量累计超过人民币5000万元或最近3个会计年度营业收入累计超过人民币3亿元。

【答案】 C
103、关于机构投资者买卖基金产生的税收，下列说法不正确的有（ ）。
A.机构投资者购入基金、信托、理财产品等各类资产管理产品持有至到期，属于金融商品转让，计征增值税
B.机构投资者买卖基金份额暂免征收印花税
C.机构投资者在境内买卖基金份额获得差价收入，应并入企业的应纳税所得额，征收企业所得税
D.机构投资者从基金分配中获得的收入，暂不征收所得税

【答案】 A
104、除下列哪项以外均为货币中介标的选取必须符合的标准（ ）。
A.适应性
B.可控性
C.可测性
D.独立性

【答案】 D
105、下列关于股票市场价格的描述中，错误的是（ ）。
A.股票的市场价格一般是指股票在一级市场上交易的价格
B.股票的市场价格由股票的价值决定，但同时受许多其他因素的影响
C.供求关系是最直接的影响因素，其他因素都是通过作用于供求关系而影响股票价格的
D.因为影响股票价格的因素复杂多变，所以股票的市场价格呈现出高低起伏的波动性特征

【答案】 A
106、根据股票境外的上市地点和面对的投资者不同，境外上市外资股可分为（）等。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
107、债券的清算是指在同一交割日对同一种债券的买和卖相互抵消，确定应当交割的债券数量和应当交割的价款数额，然后按照〆）原则办理债券和价款的交割。
A.差额交收
B.净额交收
C.全额交收
D.加额交收

【答案】 B
108、传统的证券发行是以企业为基础，而资产证券化则是以特定的（ ）为基础发行证券。
A.资产池
B.投资组合
C.现金流
D.债务池

【答案】 A
109、行为金融学认为，有一项因素是影响投资决策和资产定价不可或缺的重要因素，主要通过投资者对资产价格走势的预期来体现，该因素为（ ）。
A.文化因素
B.人口因素
C.体制或管理因素
D.心理因素

【答案】 D
110、金融市场通过竞争性的价格决定（利率），将货币资金配置到生产效率最高的经济主体或部门，使这些部门能够获得更多生产要素，从而提高了全社会的产出，使资源的利用效率得到提高。这反映了金融市场重要性的（ ）。
A.促进储蓄-投资转化
B.优化资源配置
C.反映经济状态
D.宏观调控

【答案】 B
111、下列关于证券发行市场和证券交易市场关系的说法中，正确的有( )。Ⅰ．证券发行市场是交易市场的基础和前提Ⅱ．证券发行的种类、数量和发行的方式决定着流通市场的规模和运行Ⅲ．交易市场是发行市场得以持续扩大的必要条件Ⅳ．交易市场的价格制约和影响着证券的发行价格
A.Ⅰ. Ⅱ
B.Ⅰ. Ⅱ. Ⅲ
C.Ⅱ. Ⅲ. Ⅳ
D.Ⅰ. Ⅱ. Ⅲ. Ⅳ

【答案】 D
112、科创板制度体系可以总结为“1+2+6+N”，下列各项制度属于“6”的有（ ）
A.①、②、③、④
B.③、④
C.①、②
D.①、③、④

【答案】 D
113、地方政府专项债券收支纳入（ ）
A.特别预算管理
B.—般公共预算管理
C.政府性基金预算管理
D.其他预算管理

【答案】 C
114、募集机构不得通过下列（ ）媒介渠道推介私募基金。
A.①②③
B.①②④
C.①③④
D.①②③④

【答案】 D
115、在资产证券化发展较为成熟的欧美市场，传统的证券化资产包括（　　）和（　　）。
A.银行的债权资产企业的债权资产
B.银行的股权资产企业的股权资产
C.银行的债权资产企业的股权资产
D.银行的股权资产企业的债权资产

【答案】 A
116、关于股票的清算价值，下列说法正确的是（）。
A.公司破产清算时，其发行的股票的交易价值
B.公司清算时每一股份所代表的实际价值
C.股票清仓时，股票所能获得的出售价值
D.股票的清算价值应与账面价值相等

【答案】 B
117、按照辐射地域，可以将金融市场划分为（ ）和（ ）。
A.债权市场、权益市场
B.一级市场、 二级市场
C.国际金融市场、 国内金融市场
D.证券市场、非证券金融市场

【答案】 C
118、政府机构可通过购买（）投资于证券市场。
A.Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ
D.Ⅱ、Ⅳ

【答案】 D
119、 开放式基金的特点有(　　)
A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅳ

【答案】 B
120、证券市场的自律性组织包括( )。Ⅰ．证券交易所Ⅱ．证券公司Ⅲ．中国证监会Ⅳ．证券业协会
A.Ⅰ. Ⅳ
B.Ⅰ. Ⅱ. Ⅲ
C.Ⅰ. Ⅱ. Ⅳ
D.Ⅱ. Ⅲ. Ⅳ

【答案】 A
121、公司在发行不动产抵押公司债券时通常用作抵押的是(　　)
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ

【答案】 C
122、（2018年真题）下列能影响股价变动的因素有（　　）。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅱ.Ⅲ
D.Ⅰ.Ⅳ

【答案】 B
123、指定做市商对其负责的每一只股票均有一个市场深度指南，即在一定深度下
A.①②③
B.②③④
C.①③④
D.①②③④

【答案】 B
124、分析一个行业，主要从行业或产业竞争结构、行业可持续性、抗外部冲击的能力、（　　）入手。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
125、由姜洋在中国金融衍生品论坛上提出的（ ）路径的形成，本质上是因为当商品经济发展到一定阶段，随着总量的扩大，不确定性和风险因素都在增多，必然产生衍生品的客观需求。
A.“商品”到“商品衍生品”
B.“商品衍生品”到“商品”
C.“商品”到“商品衍生品”再到“金融衍生品”
D.“商品”到“金融衍生品”再到“商品衍生品”

【答案】 C
126、通常情况下，( )可以给投资者带来较为确定的利息收入，波动性也较股票要小。
A.优先股
B.债券
C.基金
D.金融衍生品

【答案】 B
127、以下哪项是风险偏好、风险限额以及日常风险管理得以有效实施的重要保障（ ）。
A.风险预警
B.风险监测
C.风险控制
D.风险报告

【答案】 B
128、根据《合格境内机构投资者境外证券投资管理暂行办法》规定，基金管理公司申请境内机构投资者资格应当具备经营证券投资基金管理业务达（ ）年以上。
A.1
B.2
C.3
D.4

【答案】 B
129、证券市场监管应当坚持（）的原则。
A.Ⅰ、Ⅲ、 Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、 Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、 Ⅳ
D.Ⅱ、 Ⅳ

【答案】 B
130、目前，我国的基金公司可以从事的业务有（ ）。
A.I、Ⅲ
B.I、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.I、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
131、下列不属于中国证券业协会自律管理职能的是（ ）。
A.组织证券业从业人员水平考试
B.推动会员开展投资者教育和保护工作，维护投资者合法权益
C.组织开展证券业国际交流与合作
D.负责证券业从业人员资格考试、执业注册

【答案】 D
132、创业板上市公司向特定对象发行的股票，自发行结束之日起（ ）内不得转让。
A.6个月
B.12个月
C.18个月
D.24个月

【答案】 A
133、现代意义上的公司治理可理解为关于（）的所有法律、机构、文化和制度安排，它界定的不仅是企业及其所有者之间的关系，而且包括企业与所有相关利益集团（例如员工、客户、供货商、债权人、所在社区等）之间的关系。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
134、（2018年真题）证券投资基金收入的构成包括（　　）。
A.Ⅰ、Ⅲ、
B.Ⅰ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅳ

【答案】 B
135、以下关于担保承诺类业务和代理投融资服务类业务的关系，说法正确的是（ ）。
A.两者均需承担偿还责任
B.两者均需承担投资回报责任
C.担保承诺类业务不需要承担偿还责任，代理投融资服务类业务需要
D.担保承诺类业务需要承担偿还责任，代理投融资服务类业务不需要

【答案】 D
136、在面向机构投资者非公开发行项目收益债券时，需要满足的要求有（ ）。
A.②③
B.①②
C.①③
D.③④

【答案】 A
137、（ ）是指通过投资或购买与标的资产收益波动呈负相关的某种资产或衍生产品，来冲销标的资产潜在的风险损失的一种风险管理策略。
A.风险冲销
B.风险对冲
C.风险规避
D.风险分散

【答案】 B
138、股票投资的主要分析方法包括（　　）。
A.①②③
B.②③④
C.①③④
D.①②④

【答案】 C
139、（2019年真题）下列关于上市开放式基金的特点，错误的是（）
A.可以在交易所申购、赎回
B.申购和赎回以现金进行
C.对申购，赎回有规模上的限制
D.可以在代销网点申购，赎回

【答案】 C
140、下列说法中，错误的有（ ）。
A.I、Ⅳ
B.Ⅱ、Ⅲ
C.I、Ⅱ
D.Ⅱ、Ⅳ

【答案】 D
141、中证中小投资者服务中心有限责任公司（投服中心）的成立，在中国证券市场发展史上具有重要的意义，下列关于投服中心成立的意义的说法，错误的是（ ）。
A.是我国资本市场迈向成熟化进程的重要标志
B.是我国证券巿场监管治理迈向平台化、科学化进程的重要标志
C.是中国证监会完善监管政策，丰富投资者保护体系，切实加强中小投资者合法权益保护工作的重要举措
D.是我国资本市场迈向法治化进程的重要标志

【答案】 B
142、（　　）是指由金融投资或与金融投资有直接联系的活动而产生的证券。
A.商品证券
B.货币证券
C.资本证券
D.商业证券

【答案】 C
143、金融衍生工具的基本特征有（ ）。
A.①②④
B.①③④
C.②③④
D.①②③④

【答案】 D
144、首次公开发行股票的方式包括（ ）。
A.①③④
B.①②④
C.②③④
D.①②③

【答案】 D
145、经济出现波动时，商业银行资本充足率通过影响信贷扩张从而影响实体经济的投资和产出，体现了金融与实体经济关系理论的（ ）。
A.实体经济影响金融市场
B.金融活动本身是经济衰退和萧条的重要诱因
C.金融的作用
D.金融与实体经济内在的相互影响

【答案】 D
146、根据产业周期理论，任何产业或行业通常都要经历（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
147、证券机构应该建立健全的（ ）体系，定期对公司所面临的风险状况进行检测，编制风险报告，确保各类风险信息顺畅和及时地在公司内部传递。
A.风险预警
B.风险监测
C.风险报告
D.风险控制

【答案】 C
148、投资者向证券公司交纳一定的保证金，融人一定数量的证券并卖出的交易行为指的是（　　）。
A.融资交易
B.借贷交易
C.融券交易
D.证券交易

【答案】 C
149、（2019年真题）下列不属于金融期货功能的是（ ）。
A.套期保值
B.价格发现
C.消除风险
D.投机

【答案】 C
150、《QFII、RQFII办法》及配套规则修订内容将QFII、RQFII资格和制度规则合二为一，为了